8785

MEMORIAL

MEMORIAL

Amtsblatt

Journal Officiel

du Grand-Duché de

Luxembourg

des Großherzogtums

Luxemburg

R E C U E I L

 

D E S

 

S O C I E T E S

 

E T

 

A S S O C I A T I O N S

Le présent recueil contient les publications prévues par la loi modifiée du 10 août 1915 concernant les sociétés commerciales

et par loi modifiée du 21 avril 1928 sur les associations et les fondations sans but lucratif.

C — N° 184

1

er

 février 2002

S O M M A I R E

ABN AMRO Target Click Funds, Sicav, Luxem- 

Finmedical S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8809

bourg. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8829

Finmedical S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8809

Alsinvest S.A., Luxemburg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8831

First Technology, S.à r.l.  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8811

CDC Global Asset  Allocation Series, Sicav, Lu- 

Fontainebleau Holding S.A., Luxembourg . . . . . . . 

8830

xembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8786

Fortum Project Finance S.A., Luxembourg. . . . . . 

8812

CDC Global Asset  Allocation Series, Sicav, Lu- 

Fugro Eco Consult, G.m.b.H., Munsbach . . . . . . . . 

8810

xembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8787

G.I.T.E.N. Groupe International des Technologies 

CHART High Value/Yield Fund  . . . . . . . . . . . . . . . .

8788

Naturelles S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . 

8823

Creditanstalt  Global  Markets  Umbrella  Fund, 

GE Capital Equity Holding, S.à r.l., Luxembourg  . 

8820

Sicav, Luxemburg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8828

Gefpart S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8821

D.M.S. & Associés, S.à r.l., Luxembourg-Hamm. . .

8795

Georgil, S.à r.l., Belvaux. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8821

Delfinet, S.à r.l., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8797

Gestom S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8822

Domaine Résidentiel Cents S.A., Mersch  . . . . . . . .

8797

Gilpar Holding S.A., Luxembourg. . . . . . . . . . . . . . 

8822

Dunwych Acquisition Company, S.à r.l., Luxem- 

Gioch S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8813

bourg. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8796

Gioch S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8813

Eastgate Investment & Trading S.A.  . . . . . . . . . . . .

8804

Grün Signalisation, S.à r.l., Howald  . . . . . . . . . . . . 

8823

EDM International, Sicav, Luxembourg. . . . . . . . . .

8831

Guardian iT Luxembourg S.A., Guardian Infor- 

Edaf S.A., Bridel . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8804

mation Technology Luxembourg, Munsbach  . . . 

8828

Eirins S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8804

Handlowy Investments II, S.à r.l., Luxembourg  . . 

8821

Eirins S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8805

Hasdrubal S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8821

Eirins S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8805

Heaters Promotions & Marketing S.A., Luxem- 

Eleonora Holding S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . .

8805

bourg-Kirchberg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8822

Eleonora Holding S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . .

8805

HKL (Tamar), S.à r.l., Luxembourg . . . . . . . . . . . . 

8824

Elhe Holding S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . .

8806

HKL (Tavy), S.à r.l., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . 

8826

Elmac S.A.H., Luxembourg. . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8806

HKL Holdings (PPI), S.à r.l., Luxembourg . . . . . . . 

8824

Entreprise Greiveldinger, S.à r.l., Luxembourg  . . .

8807

HKL Investments (PPI), S.à r.l., Luxembourg . . . . 

8824

Esedera S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8807

Holbart Holding S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . 

8826

Esedera S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8808

I.A.B.I.  International  Agency  Business  Invest, 

Ets Kuhn S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8809

S.à r.l., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8811

Euro Car Services S.A., Windhof . . . . . . . . . . . . . . .

8809

IDEC Holding S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . 

8823

Eurocaps Investments S.A., Luxembourg . . . . . . . .

8810

Ilan S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8825

EuroEnergie, S.à r.l., Godbrange  . . . . . . . . . . . . . . .

8811

Ilan S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8825

Ewita Holding S.A., Luxembourg-Kirchberg . . . . . .

8811

Ile de Lad Investments, S.à r.l., Luxembourg  . . . . 

8814

F.R. Properties S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . .

8813

Immobilière de Abweiler S.A., Luxembourg . . . . . 

8828

F.R. Properties S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . .

8813

Jama Investments Luxembourg S.A., Luxembourg

8826

Field Management Informations Systems S.A. . . . .

8806

Jama Investments Luxembourg S.A., Luxembourg

8827

Fimu S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8797

New Village Fund, Senningerberg. . . . . . . . . . . . . . 

8829

Finance Avicenne S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . .

8830

Poros S.A.H., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8830

Financière du Cazeau S.A.H., Luxembourg  . . . . . .

8830

SEB Invest Garant  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8796

Financière Lexington S.A.H., Luxembourg . . . . . . .

8812

Siros S.A.H., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8829

Financière Lexington S.A.H., Luxembourg . . . . . . .

8812

The Emerging Markets Brewery Fund, Sicav, Lu- 

Finavest S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8808

xembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

8831

Fingal S.A.H., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

8803

Tweedy, Browne Value Funds, Luxembourg . . . . . 

8832

8786

CDC GLOBAL ASSET ALLOCATION SERIES, Société d’Investissement à Capital Variable.

Registered office: Luxembourg.

R. C. Luxembourg B 60.886. 

—

In the year two thousand and one, on the twenty-eighth of December.
Before Us, Maître Frank Baden, notary residing in Luxembourg. 

Was held an extraordinary general meeting of shareholders of CDC GLOBAL ASSET ALLOCATION SERIES, a public

limited company («société anonyme») with its registered office in Luxembourg, qualifying as an investment company
with variable share capital within the meaning of the Law of July 19, 1991 on undertakings for collective investment the
securities of which are not intended to be placed with the public, incorporated by a deed of the undersigned notary, on
the 30th September 1997 which was published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations (the «Mémorial»)
on November 5, 1997, number 615, and the Articles of Incorporation of which have been amended pursuant to a no-
tarial deed on 22 March 2001 as published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations on April 13, 2001,
number 269.

The meeting was opened on 8.10. a.m. under the chairmanship of Mrs Anne Gosset, lawyer, residing in Luxembourg,
who appointed as secretary Mrs Nadia Weyrich, employee, residing in Arlon.
The meeting elected as scrutineer Mrs Arlette Siebenaler, employee, residing in Junglinster.
After the constitution of the board of the meeting, the Chairman declared and requested the notary to record that:
I. that the shareholders present or represented and the number of shares held by them are entered on an attendance

list attached to these minutes and duly signed by the shareholders present, the proxies of the shareholders represented
and the members of the committee;

II. that the whole corporate capital being present or represented at the present meeting and all the shareholders

present or represented declaring that they have had due notice and got knowledge of the agenda prior to this meeting,
no convening notices were necessary; 

III. The quorum required by law in respect of all items of the agenda is at least fifty per cent of the issued capital of

the Company and the resolutions on those items of the agenda must be passed by the affirmative vote of at least two
thirds of the votes cast at the meeting;

IV. Pursuant to the attendance list of the Company, one shareholder, holding 117,403.59 shares, that is to say one

hundred per cent of the issued shares of the Company, are present or represented; 

V. Consequently, the present meeting is duly constituted and can therefore validly deliberate on the items of the agen-

da;

VI. The agenda of the present meeting is the following:
1. Amendment of the second paragraph of Article 17 of the Articles of Incorporation, which shall henceforth read as

follows:

«The Company shall enter into a trading management agreement with REICH & TANG ASSET MANAGEMENT LLC

(the «Trading Manager») who shall have full authority to trade and manage the assets, within the policies and restrictions
established by the board of directors from time to time and shall be in charge of different other day-to-day management
functions.»

2. Miscellaneous.
After deliberation, the general meeting unanimously passed the following resolution:

<i>Sole resolution

The meeting decides to amend the second paragraph of Article 17 of the Articles of Incorporation, so as to read as

follows:

«The Company shall enter into a trading management with REICH &amp; TANG ASSET MANAGEMENT LLC (the

«Trading Manager») who shall have full authority to trade and manage the assets, within the policies and restrictions
established by the board of directors from time to time and shall be in charge of different other day-to-day management
functions.»

The resolution has been taken by unanimous vote.
There being no further business before the meeting, the same was thereupon adjourned.
Whereof the present notarial deed was drawn up in Luxembourg on the day named at the beginning of this document.
The undersigned notary who understands and speaks English, states herewith that on request of the above appearing

persons, the present deed is worded in English, followed by a French translation; on request of the same appearing per-
sons and in case of divergences between the English and the French text, the English text shall prevail.

The document having been read to the meeting, the members of the board of the meeting, signed together with us,

the notary, the present original deed, no shareholder expressing the wish to sign.

Follows the French translation:

L’an deux mille deux, le vingt-huit décembre.
Par-devant nous Maître Frank Baden, notaire résidant à Luxembourg.

S’est réunie l’assemblée générale extraordinaire des actionnaires de CDC GLOBAL ASSET ALLOCATION SERIES,

une société anonyme ayant son siège social à Luxembourg, constituée sous la forme d’une société d’investissement à
capital variable en vertu de la Loi du 19 juillet 1991 sur les organismes de placement collectif dont les titres ne sont pas
destinés au placement dans le public, suivant acte reçu par le notaire soussigné en date du 30 septembre 1997, publié
au Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations (le «Mémorial») en date du 5 novembre 1997, numéro 615 et dont

8787

les statuts ont été modifiés pour la dernière fois suivant acte notarié en date du 22 mars 2001 et publié au Mémorial en
date du 13 avril 2001, numéro 269.

L’assemblée est ouverte à huit heures dix sous la présidence de Madame Anne Gosset, avocat, demeurant à Luxem-

bourg,

qui nomme comme secrétaire Madame Nadia Weyrich, employée privée, demeurant à Arlon.
L’assemblée élit comme scrutateur Madame Arlette Siebenaler, employée privée, demeurant à Junglinster.
Le bureau ainsi constitué, le Président expose et prie le notaire instrumentant de prendre acte:
1. Que les actionnaires présents ou représentés ainsi que le nombre d’actions qu’ils détiennent sont indiqués sur une

liste de présence jointe au présent procès-verbal et dûment signée par les actionnaires présents, les mandataires des
actionnaires représentés, ainsi que par les membres du comité;

Il. Que le capital social étant présent ou représenté à la présente assemblée et tous les actionnaires présents ou re-

présentés déclarant avoir reçu un préavis légal et ayant pris connaissance de l’ordre du jour avant l’assemblée, aucune
convocation n’était nécessaire;

III. Que le quorum requis par la loi concernant tous les points de l’ordre du jour est d’au moins cinquante pour cent

du capital émis de la Société et que les résolutions sur ces points portés à l’ordre du jour doivent être prises par le vote
affirmatif d’au moins deux tiers des votes exprimés à l’assemblée. 

IV. Qu’il appert de la liste de présence de la Société qu’un actionnaire détenant 117.403,59 actions, c’est-à-dire cent

pour cent des actions émises de la Société, sont présents ou représentés.

V. Qu’en conséquence, la présente assemblée est régulièrement constituée, et peut valablement délibérer sur les

points portés à l’ordre du jour.

VI. Que l’ordre du jour de la présente assemblée est le suivant: 
1. Modification du deuxième paragraphe de l’Article 17 des Statuts de la Société qui aura dorénavant la teneur sui-

vante:

«La Société conclura une convention de gestion des opérations avec REICH &amp; TANG ASSET MANAGEMENT LLC

(le «Trading Manager») qui aura les pleins pouvoirs pour négocier et gérer les avoirs, dans le cadre des politiques et
restrictions établies par le conseil d’administration en temps opportun et sera responsable d’autres fonctions diverses
en ce qui concerne la gestion journalière.»

2. Divers.
Après délibération, l’assemblée générale prend à l’unanimité la résolution suivante:

<i>Unique résolution

L’Assemblée décide de modifier le deuxième paragraphe 2 de l’Article 17 des Statuts de la Société qui aura doréna-

vant la teneur suivante: 

«La Société conclura une convention de gestion des transactions avec REICH &amp; TANG ASSET MANAGEMENT LLC

(le «Trading Manager») qui aura les pleins pouvoirs pour négocier et gérer les avoirs, dans le cadre des politiques et
restrictions établies par le conseil d’administration en temps opportun et sera responsable d’autres fonctions diverses
en ce qui concerne la gestion journalière.»

Cette résolution est prise à l’unanimité des votes.
Aucun point n’étant plus soumis à l’assemblée celle-ci est aussitôt close.

Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
Le notaire instrumentant qui parle et comprend la langue anglaise, constate par les présentes qu’à la requête des per-

sonnes comparantes les présents Statuts sont rédigés en langue anglaise suivis d’une version française; à la requête des
mêmes personnes comparantes et en cas de divergences entre le texte anglais et le texte français, la version anglaise
fera foi.

L’acte ayant été lu aux personnes comparantes, ces mêmes personnes ont signé avec nous, notaire, le présent acte,

aucun actionnaire n’ayant souhaité signer.

Signé: A. Gosset, N. Weyrich, A. Siebenaler, F. Baden.
Enregistré à Luxembourg, le 2 janvier 2002, vol. 133S, fol. 27, case 11. – Reçu 12 euros.

<i>Le Receveur (signé): Muller.

Pour expédition conforme délivrée à la société sur demande.

(05510/200/115) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 17 janvier 2002.

CDC GLOBAL ASSET ALLOCATION SERIES, Société d’Investissement à Capital Variable.

Siège social: Luxembourg.

R. C. Luxembourg B 60.886. 

—

Statuts coordonnés déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 17 janvier 2002.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(05511/200/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 17 janvier 2002.

Luxembourg, le 10 janvier 2002.

Signatures.

Luxembourg, le 17 janvier 2002.

F. Baden

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CHART HIGH VALUE/YIELD FUND, Fonds commun de placement.

—

VERWALTUNGSREGLEMENT 

Art. 1 Der Fonds.
1. Der CHART HIGH VALUE / YIELD FUND (der «Fonds») wurde nach dem Recht des Großherzogtums Luxemburg

als Organismus für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren («OGAW») in der Form eines Sondervermögens (fonds com-
mun de placement) durch die M.M.Warburg-LuxInvest S.A. (die «Verwaltungsgesellschaft») aufgelegt. Das Nettovermö-
gen des Fonds muß innerhalb von 6 Monaten nach Genehmigung mindestens den Euro-Gegenwert von 50 Millionen
Luxemburger Franken erreichen.

2. Die vertraglichen Rechte und Pflichten der Anteilinhaber, der Verwaltungsgesellschaft und der Depotbank sind in

dem Verwaltungsreglement geregelt, das von der Verwaltungsgesellschaft mit Zustimmung der Depotbank erstellt wird.

Durch den Kauf eines Anteils erkennt jeder Anteilinhaber das Verwaltungsreglement sowie alle Änderungen dessel-

ben an.

Art. 2. Die Verwaltung des Fonds.
1. Verwaltungsgesellschaft ist die M.M.Warburg-LuxInvest S.A., eine Aktiengesellschaft nach Luxemburger Recht mit

Sitz in Luxemburg-Stadt.

2. Die Verwaltungsgesellschaft verwaltet den Fonds im eigenen Namen, jedoch ausschließlich im Interesse und für

gemeinschaftliche Rechnung der Anteilinhaber. Die Verwaltungsbefugnis erstreckt sich auf die Ausübung aller Rechte,
welche unmittelbar oder mittelbar mit den Vermögenswerten des Fonds zusammenhängen.

3. Die Verwaltungsgesellschaft legt die Anlagepolitik des Fonds unter Berücksichtigung der gesetzlichen und vertrag-

lichen Anlagebeschränkungen fest. Der Verwaltungsrat der Verwaltungsgesellschaft kann eines oder mehrere seiner Mit-
glieder sowie sonstige natürliche oder juristische Personen mit der Ausführung der täglichen Anlagepolitik betrauen.

4. Bei der Anlage des Fondsvermögens kann sich die Verwaltungsgesellschaft von einem Investmentmanager unter-

stützen lassen. Der Investmentmanager wird von der Verwaltungsgesellschaft bestellt. Im Falle der Bestellung eines In-
vestmentmanagers durch die Verwaltungsgesellschaft, findet dies Erwähnung im Verkaufsprospekt.

Aufgabe des Investmentmanagers ist insbesondere die Beobachtung der Finanzmärkte, die Analyse der Zusammen-

setzung des Fondsvermögens und die Abgabe von Anlageempfehlungen an die Verwaltungsgesellschaft unter Beachtung
der Grundsätze der Anlagepolitik des Fonds und der Anlagebeschränkungen.

Die Aufgaben des Investmentmanagers können insbesondere auch die Ausführung der täglichen Anlagepolitik des

Fonds im Sinne von Absatz 3 Satz 2 umfassen.

Art. 3. Die Depotbank.
1. Die Bestellung der Depotbank erfolgt durch die Verwaltungsgesellschaft.
2. Die M.M.WARBURG &amp; CO LUXEMBOURG S.A., eine Aktiengesellschaft luxemburgischen Rechts mit Sitz in Lu-

xemburg, wurde als Depotbank bestellt. Sie ist ermächtigt, sämtliche Bankgeschäfte in Luxemburg zu betreiben.

3. Die Depotbank ist mit der Verwahrung der Vermögenswerte des Fonds beauftragt. Die Rechte und Pflichten der

Depotbank richten sich nach dem Gesetz, dem Verwaltungsreglement und dem jeweiligen Depotbankvertrag.

4. Alle Wertpapiere und anderen Vermögenswerte des Fonds werden von der Depotbank in gesperrten Konten und

Depots verwahrt, über die nur in Übereinstimmung mit den Bestimmungen des Verwaltungsreglements verfügt werden
darf. Die Depotbank kann unter ihrer Verantwortung und mit Einverständnis der Verwaltungsgesellschaft Dritte, insbe-
sondere andere Banken und Wertpapiersammelstellen, mit der Verwahrung von Wertpapieren und sonstigen Vermö-
genswerten beauftragen.

5. Soweit gesetzlich zulässig, ist die Depotbank berechtigt und verpflichtet, im eigenen Namen
- Ansprüche der Anteilinhaber gegen die Verwaltungsgesellschaft oder eine frühere Depotbank geltend zu machen;
- gegen Vollstreckungsmaßnahmen Dritter Widerspruch zu erheben und vorzugehen, wenn wegen eines Anspruchs

vollstreckt wird, für den das Vermögen des Fonds nicht haftet.

6. Die Depotbank ist an Weisungen der Verwaltungsgesellschaft gebunden, sofern solche Weisungen nicht dem Ge-

setz, dem Verwaltungsreglement oder dem jeweils gültigen Verkaufsprospekt des Fonds widersprechen.

7. Die Depotbank ist berechtigt, die Depotbankbestellung jederzeit im Einklang mit dem jeweiligen Depotbankvertrag

zu kündigen. In diesem Falle ist die Verwaltungsgesellschaft verpflichtet, den Fonds gemäß Artikel 16 des Verwaltungs-
reglements aufzulösen oder innerhalb von zwei Monaten mit Genehmigung der zuständigen Aufsichtsbehörde eine an-
dere Bank zur Depotbank zu bestellen; bis dahin wird die bisherige Depotbank zum Schutz der Interessen der
Anteilinhaber ihren Pflichten als Depotbank uneingeschränkt nachkommen.

Die Verwaltungsgesellschaft ist ebenfalls berechtigt, die Depotbankbestellung jederzeit im Einklang mit dem jeweiligen

Depotbankvertrag zu kündigen. Eine derartige Kündigung hat notwendigerweise die Auflösung des Fonds gemäß Artikel
16 dieses Verwaltungsreglements zur Folge, sofern die Verwaltungsgesellschaft nicht zuvor eine andere Bank mit Ge-
nehmigung der zuständigen Aufsichtsbehörde zur Depotbank bestellt hat, welche die gesetzlichen Funktionen der vor-
herigen Depotbank übernimmt.

Art. 4. Anlagepolitik, Anlagebeschränkungen.
1. Das Hauptziel der Anlagepolitik des Fonds ist die nachhaltige Wertsteigerung der von den Kunden eingebrachten

Anlagemittel.

Zu diesem Zweck ist beabsichtigt, das Fondsvermögen nach dem Grundsatz der Risikostreuung in Aktien und akti-

enähnlichen Wertpapieren, fest- und variabelverzinslichen Wertpapieren sowie in Wandel- und Optionsanleihen, die an
einer Börse oder an einem anderen geregelten Markt im Sinne von Absatz 2 a. notiert oder gehandelt werden, anzule-
gen.

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Sofern Anlagen in Wertpapieren erfolgen, die von Unternehmen begeben werden, welche ihren Hauptsitz in Rußland

haben oder welche in Rußland ansässig sind, werden diese Anlagen ausschließlich über «Global Depository Receipts»
(«GDRs») oder über «American Depository Receipts» («ADRs») getätigt.

Die Anlagegrenzen betreffend Wertpapiere, welche an einer Börse notiert oder auf einem geregelten Markt gehan-

delt werden, sind anwendbar, sofern die Wertpapiere von Unternehmen, die ihren Hauptsitz in Rußland haben oder die
in Rußland ansässig sind, durch «Global Depository Receipts» («GDRs») oder durch «American Depository Receipts»
(«ADRs») verbrieft sind, welche von Finanzinstituten erster Ordnung ausgegeben werden. ADRs werden von U.S. Ban-
ken ausgegeben und gefördert. Sie verleihen das Recht, Wertpapiere, die von Emittenten ausgegeben wurden und in
einer U.S. Bank oder in einer Korrespondenzbank in den U.S.A. hinterlegt sind, zu erhalten. GDRs sind Depotscheine,
die von einer U.S. Bank, von einer europäischen Bank oder von einem anderen Finanzinstitut ausgegeben werden und
die ähnliche Charakteristika aufweisen wie ADRs. ADRs und GDRs müssen nicht unbedingt in der gleichen Währung
wie die zugrundeliegenden Wertpapiere ausgedrückt sein.

2. Die Anlage des Fondsvermögens unterliegt den nachfolgenden allgemeinen Anlagerichtlinien und Anlagebeschrän-

kungen.

a. Notierte Wertpapiere
Das Fondsvermögen wird grundsätzlich in Wertpapieren angelegt, die an einer Wertpapierbörse oder an einem an-

deren anerkannten, für das Publikum offenen und ordnungsgemäß funktionierenden geregelten Markt innerhalb der
Kontinente von Europa, Amerika, Australien (mit Ozeanien), Afrika oder Asien amtlich notiert bzw. gehandelt werden.

b. Neuemissionen
Das Fondsvermögen kann Neuemissionen enthalten, sofern letztere
- in den Emissionsbedingungen die Verpflichtung enthalten, die Zulassung zur amtlichen Notierung an einer Börse

oder zum Handel an einem anderen geregelten Markt gemäß Absatz 2.a. dieses Artikels zu beantragen und

- spätestens ein Jahr nach Emission an einer Börse amtlich notiert oder zum Handel an einem anderen geregelten

Markt gemäß Absatz 2.a. dieses Artikels zugelassen werden.

Sofern die Zulassung an einem der unter Absatz 2.a. dieses Artikels genannten Märkte nicht binnen einer Jahresfrist

erfolgt, sind Neuemissionen als nicht notierte Wertpapiere gemäß Absatz 2.c. dieses Artikels anzusehen und in die dort
erwähnte Anlagegrenze einzubeziehen.

c. Nicht notierte Wertpapiere
Bis zu 10% des Netto-Fondsvermögens können in Wertpapieren angelegt werden, die weder an einer Börse amtlich

notiert noch an einem anderen geregelten Markt gemäß Absatz 2.a. dieses Artikels gehandelt werden. Die Anlage in
nicht notierten Wertpapieren darf zusammen mit den verbrieften Rechten gemäß Absatz 2.d. dieses Artikels 10% des
Netto-Fondsvermögens nicht überschreiten.

d. Verbriefte Rechte
Bis zu 10% des Netto-Fondsvermögens können in verbrieften Rechten angelegt werden, die ihren Merkmalen nach

Wertpapieren gleichgestellt werden können, die übertragbar und veräußerbar sind und deren Wert an jedem Bewer-
tungstag gemäß Artikel 7 Absatz 1 des Verwaltungsreglements genau bestimmt werden kann. Die Anlage in verbrieften
Rechten darf zusammen mit der Anlage in Wertpapieren gemäß Absatz 2.c. dieses Artikels 10% des Netto-Fondsver-
mögens nicht überschreiten.

e. Organismen für gemeinsame Anlagen
Bis zu 5% des Netto-Fondsvermögens können in Organismen für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren des offenen

Typs im Sinne der Richtlinie des Rates der Europäischen Gemeinschaften Nr. 85/611/EWG vom 20. Dezember 1985
(«OGAW») investiert werden.

Aktien oder Anteile an OGAW, die von der Verwaltungsgesellschaft selbst oder einer anderen Gesellschaft, die mit

der Verwaltungsgesellschaft durch gemeinsame Verwaltung, direkte oder indirekte wesentliche Teilhaberschaft oder
Kontrolle verbunden ist, verwaltet werden («verbundene OGAW»), können nur erworben werden, sofern die OGAW
ihre Anlagepolitik auf spezifische wirtschaftliche oder geographische Bereiche konzentrieren. Die Verwaltungsgesell-
schaft wird keine Kosten für Anlagen berechnen, die in derart verbundenen OGAW erfolgen.

f. Anlagegrenzen
(1). Bis zu 10% des Netto-Fondsvermögens können in Wertpapieren ein- und desselben Emittenten angelegt werden.

Der Gesamtwert der Wertpapiere von Emittenten, in deren Wertpapieren mehr als 5% des Netto-Fondsvermögens
investiert sind, ist auf maximal 40% dieses Netto-Fondsvermögens begrenzt.

(2). Der unter (1). genannte Prozentsatz von 10% erhöht sich auf 35% und der ebendort genannte Prozentsatz von

40% entfällt für Wertpapiere, die von den folgenden Emittenten ausgegeben oder garantiert werden:

- Mitgliedstaaten der Organisation für wirtschaftliche Zusammenarbeit und Entwicklung («OECD»);
- Mitgliedstaaten der Europäischen Union («EU») und deren Gebietskörperschaften;
- internationale Organismen öffentlich-rechtlichen Charakters, denen mindestens ein Mitgliedstaat der EU angehört.
(3). Die unter (1). genannten Prozentsätze erhöhen sich von 10% auf 25% bzw. von 40% auf 80% für Schuldverschrei-

bungen, welche von Kreditinstituten, die in einem Mitgliedstaat der EU ansässig sind, ausgegeben werden, sofern

- diese Kreditinstitute auf Grund eines Gesetzes einer besonderen öffentlichen Aufsicht zum Schutz der Inhaber sol-

cher Schuldverschreibungen unterliegen,

- der Gegenwert solcher Schuldverschreibungen dem Gesetz entsprechend in Vermögenswerten angelegt wird, die

während der gesamten Laufzeit dieser Schuldverschreibungen die sich daraus ergebenden Verbindlichkeiten ausreichend
decken und

- die erwähnten Vermögenswerte beim Ausfall des Emittenten vorrangig zur Rückzahlung von Kapital und Zinsen be-

stimmt sind.

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(4). Die Anlagegrenzen unter (1). bis (3). dürfen nicht kumuliert werden. Hieraus ergibt sich, dass Anlagen in Wert-

papieren ein- und desselben Emittenten grundsätzlich 35% des Netto-Fondsvermögens nicht überschreiten dürfen.

(5). Die Verwaltungsgesellschaft wird für den Fonds keine stimmberechtigten Aktien in einem Umfang erwerben, der

ihr einen wesentlichen Einfluß auf die Geschäftspolitik des Emittenten gestattet.

(6). Die Verwaltungsgesellschaft darf für den Fonds höchstens 10%
- der von einem einzigen Emittenten ausgegebenen stimmrechtslosen Aktien,
- der von einem einzigen Emittenten ausgegebenen Schuldverschreibungen,
- der Aktien oder Anteile eines Organismus für gemeinsame Anlagen («OGA») erwerben.
Die Anlagegrenze des zweiten und dritten Gedankenstriches bleiben insoweit außer Betracht, als das Gesamtemissi-

onsvolumen der erwähnten Schuldverschreibungen bzw. die Zahl der Aktien oder Anteile eines OGA zum Zeitpunkt
ihres Erwerbs nicht ermittelt werden kann.

Die hier unter (5). und (6). aufgeführten Anlagegrenzen sind auch auf solche Wertpapiere nicht anzuwenden, die von

Mitgliedstaaten der EU oder deren Gebietskörperschaften oder von Staaten, die nicht Mitgliedstaaten der EU sind be-
geben oder garantiert oder von internationalen Organismen öffentlich-rechtlichen Charakters, denen mindestens ein
Mitgliedstaat der EU angehört, begeben werden.

Die hier unter (5). und (6). aufgeführten Anlagegrenzen sind ferner nicht anwendbar auf den Erwerb von Aktien oder

Anteilen an Gesellschaften mit Sitz in einem Staat, der nicht Mitgliedstaat der EU ist, sofern:

- solche Gesellschaften hauptsächlich Wertpapiere von Emittenten mit Sitz in diesem Staat erwerben,
- der Erwerb von Aktien oder Anteilen einer solchen Gesellschaft aufgrund gesetzlicher Bestimmungen dieses Staates

den einzigen Weg darstellt, um in Wertpapieren von Emittenten mit Sitz in diesem Staat zu investieren,

- die erwähnten Gesellschaften im Rahmen ihrer Anlagepolitik Anlagegrenzen respektieren, die denjenigen gemäß Ar-

tikel 4 Absatz 2.e. und Absatz f. (1). bis (6). des Verwaltungsreglement entsprechen. Artikel 4 Absatz 2. p. des Verwal-
tungsreglements ist entsprechend anzuwenden.

(7). Die Verwaltungsgesellschaft kann für den Fonds, abweichend von (1) bis (4) ermächtigt werden, unter Beachtung

des Grundsatzes der Risikostreuung bis zu 100 % des Netto-Fondsvermögens in Wertpapieren verschiedener Emissio-
nen anzulegen, die von einem Mitgliedstaat der EU, dessen Gebietskörperschaften, von einem anderen Mitgliedstaat der
OECD oder von internationalen Organismen öffentlich-rechtlichen Charakters, denen wenigstens ein Mitgliedstaat der
EU angehört, begeben oder garantiert werden, sofern diese Wertpapiere im Rahmen von mindestens sechs verschie-
denen Emissionen begeben worden sind, wobei Wertpapiere aus ein- und derselben Emission 30% des Netto-Fonds-
vermögens nicht überschreiten dürfen.

g. Optionen
(1). Eine Option ist das Recht, einen bestimmten Vermögenswert an einem im voraus bestimmten Zeitpunkt («Aus-

übungszeitpunkt») oder während einer im voraus bestimmten Periode zu einem im voraus bestimmten Preis («Aus-
übungspreis») zu kaufen (Kauf- oder «Call»-Option) oder zu verkaufen (Verkaufs- oder «Put»-Option). Der Preis einer
Call- oder Put-Option ist die Options-«Prämie».

Kauf und Verkauf von Optionen sind mit besonderen Risiken verbunden:
Die entrichtete Prämie einer erworbenen Call- oder Put-Option kann verlorengehen, sofern der Kurs des der Op-

tion zugrundeliegenden Wertpapiers sich nicht erwartungsgemäß entwickelt und es deshalb nicht von Interesse ist, die
Option auszuüben.

Wenn eine Call-Option verkauft wird, besteht das Risiko, nicht mehr an einer möglicherweise erheblichen Wertstei-

gerung des Wertpapiers teilzunehmen beziehungsweise gezwungen zu sein, sich bei Ausübung der Option durch den
Vertragspartner zu ungünstigen Marktpreisen einzudecken.

Beim Verkauf von Put-Optionen besteht das Risiko, zur Abnahme von Wertpapieren zum Ausübungspreis verpflich-

tet zu sein, obwohl der Marktwert dieser Wertpapiere bei Ausübung der Option deutlich niedriger ist.

Durch die Hebelwirkung von Optionen kann der Wert des Fondsvermögens stärker beeinflußt werden, als dies beim

unmittelbaren Erwerb von Wertpapieren der Fall ist.

(2). Die Verwaltungsgesellschaft kann unter Beachtung der in diesem Absatz erwähnten Anlagebeschränkungen für

den Fonds Call-Optionen und Put-Optionen auf Wertpapiere, Börsenindices, Finanzterminkontrakte und sonstige Fi-
nanzinstrumente kaufen und verkaufen, sofern diese Optionen an einer Börse oder an einem anderen geregelten Markt
gehandelt werden oder, sofern solche Optionen freihändig gehandelt werden («over-the-counter» oder «OTC-Optio-
nen»), unter der Voraussetzung, dass die entsprechenden Vertragspartner des Fonds erstklassige, auf derartige Geschäf-
te spezialisierte Finanzinstitutionen sind.

(3). Die Summe der Prämien für den Erwerb der unter (2). genannten Optionen einschließlich der nachfolgend unter

h. (4). aufgeführten Optionen darf 15% des Netto-Fondsvermögens nicht übersteigen.

(4). Für den Fonds können Call-Optionen auf Wertpapiere verkauft werden, sofern die Summe der Ausübungspreise

solcher Optionen zum Zeitpunkt des Verkaufs 25% des Netto-Fondsvermögens nicht übersteigt. Diese Anlagegrenze
gilt nicht, soweit verkaufte Call-Optionen durch Wertpapiere unterlegt oder durch andere Instrumente abgesichert
sind. lm übrigen muß die Deckung von Positionen aus dem Verkauf ungedeckter Call-Optionen jederzeit sichergestellt
werden können.

(5). Verkauft die Verwaltungsgesellschaft Put-Optionen, so muß der Fonds während der gesamten Laufzeit der Op-

tionen über ausreichende flüssige Mittel verfügen, um den Verpflichtungen aus dem Optionsgeschäft nachkommen zu
können.

h. Finanzterminkontrakte
(1). Finanzterminkontrakte sind gegenseitige Verträge, welche die Vertragsparteien berechtigen beziehungsweise ver-

pflichten, einen bestimmten Vermögenswert an einem in voraus bestimmten Zeitpunkt zu einem im voraus bestimmten
Preis abzunehmen beziehungsweise zu liefern. Dies ist mit erheblichen Chancen, aber auch Risiken verbunden, weil je-

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weils nur ein Bruchteil der jeweiligen Kontraktgröße («Einschuß») sofort geleistet werden muß. Kursausschläge in die
eine oder andere Richtung können, bezogen auf den Einschuß, zu erheblichen Gewinnen oder Verlusten führen.

(2). Die Verwaltungsgesellschaft kann für den Fonds Finanzterminkontrakte als Zinsterminkontrakte sowie als Kon-

trakte auf Börsenindices kaufen und verkaufen, soweit diese Finanzterminkontrakte an hierfür vorgesehenen Börsen
oder anderen geregelten Märkten gehandelt werden.

(3). Durch den Handel mit Finanzterminkontrakten kann die Verwaltungsgesellschaft bestehende Aktien- und Ren-

tenpositionen gegen Kursverluste absichern. Mit dem gleichen Ziel kann die Verwaltungsgesellschaft Call-Optionen auf
Finanzinstrumente verkaufen oder Put-Optionen auf Finanzinstrumente kaufen.

Die Gesamtheit der Verpflichtungen aus Finanzterminkontrakten und Optionsgeschäften, die der Absicherung von

Vermögenswerten dienen, darf grundsätzlich den Gesamtwert der abgesicherten Werte nicht übersteigen.

(4). Die Verwaltungsgesellschaft kann für den Fonds Finanzterminkontrakte zu anderen als zu Absicherungszwecken

kaufen und verkaufen.

Die Gesamtheit der Verpflichtungen aus Finanzterminkontrakten und Optionsgeschäften, die nicht der Absicherung

von Vermögenswerten dienen, darf das Netto-Fondsvermögen zu keiner Zeit übersteigen. Hierbei bleiben Verkäufe von
Call-Optionen außer Betracht, die durch angemessene Werte im Fondsvermögen unterlegt sind.

i. Wertpapierleihe
lm Rahmen eines standardisierten Wertpapierleihsystems können Wertpapiere im Wert von bis zu 50% des Wertes

des Wertpapierbestandes des Fonds auf höchstens 30 Tage verliehen werden. Voraussetzung ist, dass dieses Wertpa-
pierleihsystem durch einen anerkannten Abrechnungsorganismus oder durch ein erstklassiges, auf solche Geschäfte spe-
zialisiertes Finanzinstitut organisiert ist. Die Wertpapierleihe kann mehr als 50% des Wertes des Wertpapierbestandes
erfassen, sofern dem Fonds das Recht eingeräumt ist, den Wertpapierleihvertrag jederzeit zu kündigen und die verlie-
henen Wertpapiere zurückzuverlangen.

Die Verwaltungsgesellschaft muß für den Fonds im Rahmen der Wertpapierleihe grundsätzlich eine Garantie erhalten,

deren Gegenwert zur Zeit des Vertragsabschlusses mindestens dem Gesamtwert der verliehenen Wertpapiere ent-
spricht. Diese Garantie kann in flüssigen Mitteln bestehen oder in Wertpapieren, die durch Mitgliedstaaten der OECD,
deren Gebietskörperschaften oder internationalen Organismen begeben oder garantiert und zugunsten des Fonds wäh-
rend der Laufzeit des Wertpapierleihvertrages gesperrt werden.

Einer Garantie bedarf es nicht, sofern die Wertpapierleihe im Rahmen von CLEARSTREAM, EUROCLEAR oder ei-

nem sonstigen anerkannten Abrechnungsorganismus stattfindet, der selbst zugunsten des Verleihers der verliehenen
Wertpapiere mittels einer Garantie oder auf andere Weise Sicherheit leistet.

j. Wertpapierpensionsgeschäfte
Die Verwaltungsgesellschaft kann für den Fonds von Zeit zu Zeit Wertpapiere in Form von Pensionsgeschäften («re-

purchase agreements») kaufen, sofern der Vertragspartner sich zur Rücknahme der Wertpapiere verpflichtet. Dabei
muß der Vertragspartner eines solchen Geschäfts ein erstklassiges und auf solche Geschäfte spezialisiertes Finanzinstitut
sein. Während der Laufzeit eines Wertpapierpensionsgeschäfts können die gegenständlichen Wertpapiere nicht veräu-
ßert werden. Der Umfang der Wertpapierpensionsgeschäfte ist stets auf einem Niveau zu halten, das es dem Fonds er-
möglicht, jederzeit seiner Verpflichtung zur Rücknahme von Anteilen nachzukommen.

k. Flüssige Mittel
Bis zu 49% des Netto-Fondsvermögens dürfen in flüssigen Mitteln bei der Depotbank oder bei sonstigen Banken ge-

halten werden. Dazu zählen auch regelmäßig gehandelte Geldmarktinstrumente mit einer Restlaufzeit von bis zu zwölf
Monaten. In besonderen Ausnahmefällen können flüssige Mittel auch einen Anteil von mehr als 49% vom Netto-Fonds-
vermögen einnehmen, wenn und soweit dies im Interesse der Anteilinhaber geboten erscheint.

1. Devisensicherung
(1). Zur Absicherung von Devisenrisiken kann die Verwaltungsgesellschaft Devisenterminkontrakte verkaufen sowie

Call-Optionen auf Devisen verkaufen und Put-Optionen auf Devisen kaufen sofern solche Devisenterminkontrakte oder
Optionen an einer Börse oder an einem sonstigen geregelten Markt, der anerkannt, für das Publikum offen und dessen
Funktionsweise ordnungsgemäß ist, notiert oder gehandelt werden, oder im Rahmen des Handels mit OTC-Optionen
gemäß Absatz 2 g. (2) durchgeführt werden.

(2). Die Verwaltungsgesellschaft kann zu Absicherungszwecken außerdem auch Devisen auf Termin verkaufen bezie-

hungsweise umtauschen im Rahmen freihändiger Geschäfte, die mit erstklassigen Finanzinstituten abgeschlossen wer-
den, die auf solche Geschäfte spezialisiert sind.

(3). Devisensicherungsgeschäfte setzen in der Regel eine unmittelbare Verbindung zu den abgesicherten Werten vor-

aus. Sie dürfen daher grundsätzlich die in der gesicherten Währung vom Fonds gehaltenen Werte weder im Hinblick auf
das Volumen noch bezüglich der Restlaufzeit überschreiten.

m. Sonstige Techniken und Instrumente
Die Verwaltungsgesellschaft kann sich sonstiger Techniken und Instrumente bedienen, die Wertpapiere zum Gegen-

stand haben, sofern die Verwendung solcher Techniken und Instrumente im Hinblick auf die ordentliche Verwaltung des
Fondsvermögens geschieht.

Dies gilt insbesondere für Tauschgeschäfte mit Zinssätzen, welche im Rahmen der gesetzlichen Vorschriften zu Si-

cherungszwecken vorgenommen werden können. Solche Geschäfte sind ausschließlich mit erstklassigen Finanzinstituten
zulässig, die auf solche Geschäfte spezialisiert sind und dürfen zusammen mit den in Absatz 2. h. dieses Artikels beschrie-
benen Verpflichtungen den Gesamtwert der zu sichernden Werte des Fonds in der Währung dieser Kontrakte nicht
überschreiten.

n. Weitere Anlagerichtlinien
(1). Wertpapierleerverkäufe sind nicht zulässig.
(2). Das Fondsvermögen darf nicht zur festen Übernahme von Wertpapieren benutzt werden.

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(3). Das Fondsvermögen darf nicht in Immobilien, Edelmetallen, Edelmetallkontrakten, Waren oder Warenkontrak-

ten angelegt werden.

(4). Die Verwaltungsgesellschaft kann mit Einverständnis der Depotbank weitere Anlagebeschränkungen vornehmen,

um den Bedingungen in jenen Ländern zu entsprechen. wo Anteile vertrieben werden bzw. vertrieben werden sollen.

o. Kredite und Belastungsverbote
(1). Das Fondsvermögen darf nur insoweit zur Sicherung verpfändet, übereignet bzw. abgetreten oder sonst belastet

werden, als dies an einer Börse oder einem anderen Markt aufgrund verbindlicher Auflagen gefordert wird.

(2). Kredite dürfen bis zu einer Obergrenze von 10% des Netto-Fondsvermögens aufgenommen werden, sofern diese

Kreditaufnahme nur für kurze Zeit erfolgt. Daneben kann die Verwaltungsgesellschaft für den Fonds Fremdwährungen
im Rahmen von «back-to-back» Darlehen erwerben.

(3). Im Zusammenhang mit dem Erwerb oder der Zeichnung nicht voll einbezahlter Wertpapiere können Verbind-

lichkeiten zu Lasten des Fondsvermögens übernommen werden, die jedoch zusammen mit den Kreditverbindlichkeiten
gemäß Ziffer (2). 10% des Netto-Fondsvermögens nicht überschreiten dürfen.

(4). Zu Lasten des Fondsvermögens dürfen über die in diesem Artikel erwähnten Anlagebeschränkungen hinaus we-

der Kredite gewährt noch für Dritte Bürgschaftsverpflichtungen eingegangen werden,

p. Überschreitung von Anlagebeschränkungen
(1). Anlagebeschränkungen dieses Artikels müssen nicht eingehalten werden, sofern sie im Rahmen der Ausübung von

Bezugsrechten, die den im Fonds befindlichen Wertpapieren beigefügt sind, überschritten werden.

(2). Der Fonds kann für eine Frist von sechs Monaten ab Genehmigung von den Anlagegrenzen in Absatz 2. f. (1) bis

(4.) und (7.) dieses Artikels abweichen.

(3). Werden die in diesem Artikel genannten Anlagebeschränkungen unbeabsichtigt oder durch Ausübung von Be-

zugsrechten überschritten, wird die Verwaltungsgesellschaft vorrangig anstreben, die Rückführung innerhalb der Anla-
gegrenzen unter Berücksichtigung der Interessen der Anteilinhaber zu erreichen.

Art. 5. Anteile und Anteilklassen.
1. Anteile des Fonds werden durch Globalzertifikate verbrieft; ein Anspruch auf Auslieferung effektiver Stücke be-

steht nicht. Auf Wunsch des Anteilinhabers stellt die Verwaltungsgesellschaft Anteilbestätigungen über erworbene An-
teile aus, die auch Bruchteile bis zu einem tausendstel eines Anteils repräsentieren können.

2. Alle Anteile haben grundsätzlich gleiche Rechte.
Die Verwaltungsgesellschaft kann zwei Anteilklassen A und B vorsehen. Anteile der Klasse A berechtigen zu Aus-

schüttungen, während auf Anteile der Klasse B keine Ausschüttungen bezahlt werden. Alle Anteile sind vom Tage ihrer
Ausgabe an in gleicher Weise an Erträgen, Kursgewinnen und am Liquidationserlös ihrer jeweiligen Anteilklasse berech-
tigt.

3. Ausgabe und Rücknahme der Anteile sowie die Vornahme von Zahlungen auf Anteile bzw. Ertragsscheine erfolgen

bei der Verwaltungsgesellschaft, der Depotbank sowie über jede Zahlstelle.

Art. 6. Ausgabe von Anteilen.
1. Die Ausgabe von Anteilen erfolgt an jedem Bewertungstag zu dem nach Artikel 7 bestimmten Anteilwert zuzüglich

eines Ausgabeaufgeldes von bis zu 5% des Anteilwertes («Ausgabepreis»). Das Ausgabeaufgeld wird zugunsten der Ver-
triebsstellen erhoben.

2. Die Verwaltungsgesellschaft kann jederzeit nach eigenem Ermessen einen Zeichnungsantrag zurückweisen oder die

Ausgabe von Anteilen zeitweilig beschränken, aussetzen oder endgültig einstellen, soweit dies im Interesse der Gesamt-
heit der Anteilinhaber, zum Schutz der Verwaltungsgesellschaft, zum Schutz des Fonds, im Interesse der Anlagepolitik
oder im Fall der Gefährdung der spezifischen Anlageziele erforderlich erscheint.

3. Der Erwerb von Anteilen erfolgt grundsätzlich zum Ausgabepreis des jeweiligen Bewertungstages gemäß Artikel 7

Absatz 1 des Verwaltungsreglements. Zeichnungsanträge, welche bis spätestens 12.00 Uhr (Luxemburger Zeit) an einem
Bewertungstag bei der Verwaltungsgesellschaft eingegangen sind, werden auf der Grundlage des Ausgabepreises dieses
Bewertungstages abgerechnet. Zeichnungsanträge, welche nach 12.00 Uhr (Luxemburger Zeit) eingehen, werden auf
der Grundlage des Ausgabepreises des nächstfolgenden Bewertungstages abgerechnet.

Der Ausgabepreis ist innerhalb von zwei Bankarbeitstagen nach dem entsprechenden Bewertungstag in der Währung

des Fonds zahlbar.

4. Die Anteile werden unverzüglich nach Eingang des Ausgabepreises bei der Depotbank im Auftrag der Verwaltungs-

gesellschaft von der Depotbank zugeteilt.

5. Die Depotbank wird auf nicht ausgeführte Zeichnungsanträge eingehende Zahlungen unverzüglich zurückzahlen.

Art. 7. Anteilwertberechnung.
1. Der Wert eines Anteils («Anteilwert») lautet auf Euro («Fondswährung»). Er wird unter Aufsicht der Depotbank

von der Verwaltungsgesellschaft oder einem von ihr beauftragten Dritten an einem Tag («Bewertungstag») und in einem
Rhythmus berechnet wie dies im Verkaufsprospekt Erwähnung findet, wobei diese Berechnung jedoch mindestens zwei-
mal monatlich erfolgen muß. Die Berechnung erfolgt durch Teilung des Netto-Fondsvermögens durch die Zahl der am
Bewertungstag im Umlauf befindlichen Anteile.

2. Das Netto-Fondsvermögen wird nach folgenden Grundsätzen berechnet:
a. Wertpapiere, die an einer Börse amtlich notiert sind, werden zum letzten verfügbaren bezahlten Kurs bewertet.
b. Wertpapiere, die nicht an einer Börse amtlich notiert sind, die aber an einem anderen geregelten Markt gemäß

Artikel 4 Absatz 2.a. des Verwaltungsreglements gehandelt werden, werden zu einem Kurs bewertet, der nicht geringer
als der Geldkurs und nicht höher als der Briefkurs zur Zeit der Bewertung sein darf und den die Verwaltungsgesellschaft
für den bestmöglichen Kurs hält, zu dem die Wertpapiere verkauft werden können.

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c. Falls solche Kurse nicht marktgerecht sind oder falls für andere als die unter Buchstaben a. und b. genannten Wert-

papiere keine Kurse festgelegt werden, werden diese Wertpapiere ebenso wie alle anderen Vermögenswerte zum je-
weiligen Verkehrswert bewertet, wie ihn die Verwaltungsgesellschaft nach Treu und Glauben und allgemein
anerkannten, von Wirtschaftsprüfern nachprüfbaren Bewertungsregeln festlegt.

d. Die flüssigen Mittel werden zu ihrem Nennwert zuzüglich Zinsen bewertet. Festgelder mit einer Ursprungslaufzeit

von mehr als 60 Tagen können mit dem jeweiligen Renditekurs bewertet werden, vorausgesetzt, ein entsprechender
Vertrag zwischen dem Finanzinstitut, welches die Festgelder verwahrt, und der Verwaltungsgesellschaft sieht vor, dass
diese Festgelder zu jeder Zeit kündbar sind und dass im Falle einer Kündigung ihr Realisierungswert diesem Renditekurs
entspricht.

e. Alle nicht auf die Fondswährung lautenden Vermögenswerte werden zum letzten Devisenmittelkurs in diese Fonds-

währung umgerechnet.

3. Sofern zwei Anteilklassen gemäß Artikel 5 Absatz 2 des Verwaltungsreglements eingerichtet sind, ergeben sich für

die Anteilwertberechnung folgende Besonderheiten:

a. Die Anteilwertberechnung erfolgt nach den unter Absatz 1. dieses Artikels aufgeführten Kriterien für jede Anteil-

klasse separat.

b. Der Mittelzufluß aufgrund der Ausgabe von Anteilen erhöht den prozentualen Anteil der jeweiligen Anteilklasse

am gesamten Wert des Netto-Fondsvermögens. Der Mittelabfluß aufgrund der Rücknahme von Anteilen vermindert
den prozentualen Anteil der jeweiligen Anteilklasse am gesamten Wert des Netto-Fondsvermögens.

c. Im Fall einer Ausschüttung vermindert sich der Anteilwert der - ausschüttungsberechtigten - Anteile der Anteil-

klasse A um den Betrag der Ausschüttung. Damit vermindert sich zugleich der prozentuale Anteil der Anteilklasse A am
Wert des Netto-Fondsvermögens, während sich der prozentuale Anteil der - nicht ausschüttungsberechtigten -Anteil-
klasse B am Netto-Fondsvermögen erhöht.

4. Für den Fonds kann ein Ertragsausgleich durchgeführt werden.
5. Die Verwaltungsgesellschaft kann für umfangreiche Rücknahmeanträge, die nicht aus den liquiden Mitteln und zu-

lässigen Kreditaufnahmen des Fonds befriedigt werden können, den Anteilwert auf der Basis der Kurse des Bewertungs-
tages bestimmen, an welchem sie für den Fonds die erforderlichen Wertpapierverkäufe vornimmt; dies gilt dann auch
für gleichzeitig eingereichte Zeichnungsaufträge.

Art. 8. Einstellung der Berechnung des Anteilwertes sowie der Ausgabe und Rücknahme von Anteilen.
Die Verwaltungsgesellschaft ist, unbeschadet der Regelung in Artikel 6 Absatz 2 des Verwaltungsreglements, berech-

tigt, die Berechnung des Anteilwertes sowie die Ausgabe und Rücknahme von Anteilen zeitweilig einzustellen, wenn und
solange Umstände vorliegen, die diese Einstellung erforderlich machen und wenn die Einstellung unter Berücksichtigung
der Interessen der Anteilinhaber gerechtfertigt ist, insbesondere:

1. während der Zeit, in welcher eine Börse oder ein anderer Markt, wo ein wesentlicher Teil der Vermögenswerte

des Fonds amtlich notiert oder gehandelt wird, geschlossen ist (außer an gewöhnlichen Wochenenden oder Feiertagen)
oder der Handel an dieser Börse bzw. an dem entsprechenden Markt ausgesetzt oder eingeschränkt wurde;

2. in Notlagen, wenn die Verwaltungsgesellschaft über Anlagen des Fonds nicht verfügen kann oder es ihr unmöglich

ist, den Gegenwert der Anlagekäufe oder -verkäufe frei zu transferieren oder die Berechnung des Anteilwertes ord-
nungsgemäß durchzuführen.

Die Verwaltungsgesellschaft wird die Aussetzung beziehungsweise Wiederaufnahme der Anteilwertberechnung, der

Ausgabe und Rücknahme von Anteilen unverzüglich in mindestens einer Tageszeitung in den Ländern veröffentlichen, in
denen der Fonds zum öffentlichen Vertrieb zugelassen ist, sowie allen Anteilinhabern mitteilen, die Anteile zur Rück-
nahme angeboten haben.

Art. 9 Rücknahme von Anteilen.
1. Die Anteilinhaber sind berechtigt, jederzeit die Rücknahme ihrer Anteile zu verlangen. Diese Rücknahme erfolgt

nur an einem Bewertungstag. Die Rücknahme erfolgt zu dem nach Artikel 7 bestimmten Anteilwert.

Die Rücknahme erfolgt grundsätzlich zum Rücknahmepreis des jeweiligen Bewertungstages. Rücknahmeanträge, wel-

che bis spätestens 12.00 Uhr (Luxemburger Zeit) an einem Bewertungstag bei der Verwaltungsgesellschaft eingegangen
sind, werden auf der Grundlage des Rücknahmepreises dieses Bewertungstages abgerechnet. Rücknahmeanträge, wel-
che nach 12.00 Uhr (Luxemburger Zeit) eingehen, werden auf der Grundlage des Rücknahmepreises des nächstfolgen-
den Bewertungstages abgerechnet.

Die Zahlung des Rücknahmepreises erfolgt unverzüglich nach dem entsprechenden Bewertungstag.
3. Die Verwaltungsgesellschaft ist nach vorheriger Genehmigung durch die Depotbank berechtigt, umfangreiche

Rücknahmen, die nicht aus den flüssigen Mitteln und zulässigen Kreditaufnahmen des Fonds befriedigt werden können,
erst zu tätigen, nachdem entsprechende Vermögenswerte des Fonds ohne Verzögerung verkauft wurden.

4. Die Depotbank ist nur insoweit zur Zahlung verpflichtet, als keine gesetzlichen Bestimmungen, z.B. devisenrecht-

liche Vorschriften oder andere von der Depotbank nicht beeinflußbare Umstände, die Überweisung des Rücknahme-
preises in das Land des Antragstellers verbieten.

5. Die Verwaltungsgesellschaft kann Anteile einseitig gegen Zahlung des Rücknahmepreises zurückkaufen, soweit dies

im Interesse der Gesamtheit der Anteilinhaber oder zum Schutz der Verwaltungsgesellschaft oder des Fonds erforder-
lich erscheint.

Art. 10 Kosten.
1. Dem Fondsvermögen können folgende allgemeine Kosten belastet werden:
a. alle Steuern, die auf das Fondsvermögen, dessen Erträge und Aufwendungen zu Lasten des Fonds erhoben werden;
b. Kosten für Rechtsberatung, die der Verwaltungsgesellschaft oder der Depotbank entstehen, wenn sie im Interesse

der Anteilinhaber handeln;

8794

c. Honorare der Wirtschaftsprüfer,
d. Kosten für die Einlösung von Ertragsscheinen;
e. Kosten für Währungs- und Wertpapierkurssicherung;
f. Druck- und Vertriebskosten der Jahres- und Halbjahresberichte für die Anteilinhaber in allen notwendigen Spra-

chen, sowie Druck- und Vertriebskosten von sämtlichen weiteren Berichten und Dokumenten, welche gemäß den an-
wendbaren Gesetzen oder Verordnungen der genannten Behörden notwendig sind;

g. Kosten der für die Anteilinhaber bestimmten Veröffentlichungen;
h. ein angemessener Anteil an den Kosten für die Werbung und an solchen, welche direkt im Zusammenhang mit

dem Anbieten und Verkauf von Anteilen anfallen;

i. sämtliche Kosten im Zusammenhang mit dem Erwerb und der Veräußerung von Vermögenswerten.
2. Die Verwaltungsgesellschaft ist berechtigt, aus dem Fondsvermögen ein jährliches Entgelt von bis zu 0,50% zu er-

halten, das auf der Grundlage des an jedem Bewertungstag errechneten Anteilwertes vierteljährlich nachträglich auf das
durchschnittliche Netto-Fondsvermögen während des betreffenden Quartals auszuzahlen ist. Das jährliche Entgelt be-
trägt mindestens 50.000,- Euro.

3. Der Investmentmanager ist berechtigt, aus dem Fondsvermögen ein jährliches Entgelt von bis zu 1,00% zu erhalten,

das auf der Grundlage des an jedem Bewertungstag errechneten Anteilwertes vierteljährlich nachträglich auf das durch-
schnittliche Netto-Fondsvermögen während des betreffenden Quartals auszuzahlen ist.

Darüber hinaus erhält der Investmentmanager aus dem Fondsvermögen eine jährlich auszuzahlende, wertentwick-

lungsorientierte Vergütung («Performance-Fee») in Höhe von bis zu 20% der jährlich netto erwirtschafteten Wertent-
wicklung gemäß dem Berechnungsmodus, wie er im Verkaufsprospekt Erwähnung findet.

Die Performance-Fee wird an jedem Bewertungstag ermittelt und bei der Anteilpreisberechnung unter der Voraus-

setzung berücksichtigt, daß ein positiver Nettoertrag des Fonds im Betrachtungszeitraum vorhanden ist. In einem Ge-
schäftsjahr netto erzielte Wertminderungen werden auf das folgende Geschäftsjahr zum Zwecke der Berechnung der
Performance-Fee vorgetragen.

Die Depotbank erhält aus dem Fondsvermögen:
a. ein jährliches Entgelt für die Tätigkeit als Depotbank in Höhe von bis zu 0,15%, das auf der Grundlage des an jedem

Bewertungstag errechneten Anteilwertes vierteljährlich nachträglich auf das durchschnittliche Netto-Fondsvermögen
während des betreffenden Quartals auszuzahlen ist;

b. eine bankübliche Bearbeitungsgebühr für Geschäfte für Rechnung des Fonds;
c. Kosten und Auslagen, die der Depotbank aufgrund einer zulässigen und marktüblichen Beauftragung Dritter gemäß

Artikel 3 Absatz 4 des Verwaltungsreglements mit der Verwahrung von Vermögenswerten des Fonds entstehen.

5. Alle Kosten werden zuerst den Erträgen angerechnet, dann den Kapitalgewinnen und erst dann dem Fondsvermö-

gen.

6. Die Kosten für die Gründung des Fonds und die Erstausgabe von Anteilen werden auf maximal 12.000,- Euro ge-

schätzt und über einen Zeitraum von höchstens fünf Jahren abgeschrieben.

Art. 11 Rechnungsjahr und Revision.
Das Rechnungsjahr des Fonds endet jährlich am 30. September. Die Bücher der Verwaltungsgesellschaft und des

Fonds werden durch einen in Luxemburg zugelassenen Wirtschaftsprüfer geprüft, der von der Verwaltungsgesellschaft
bestellt wird. Das erste Rechnungsjahr endet zum 30. September 2002.

Art. 12. Ausschüttungen.
1. Jedes Jahr wird die Verwaltungsgesellschaft die Nettoerträge des Fonds, die der Anteilklasse A zuzurechnen sind,

ausschütten. Als Nettoerträge gelten die Dividenden und Zinsen, abzüglich der allgemeinen Kosten, unter Ausschluss
der realisierten Kapitalgewinne und Kapitalverluste oder der nicht realisierten Wertsteigerungen und Wertminderun-
gen sowie des Erlöses aus dem Verkauf von Subskriptionsrechten oder aller sonstigen Einkünfte nicht wiederkehrender
Art.

2. Unbeschadet der vorstehenden Regelung kann die Verwaltungsgesellschaft von Zeit zu Zeit neben den Nettoer-

trägen auch realisierte Kapitalgewinne abzüglich realisierter Kapitalverluste und ausgewiesener Wertminderungen, so-
fern diese nicht durch ausgewiesene Wertsteigerungen ausgeglichen sind, sowie Erlöse aus dem Verkauf von
Subskriptionsrechten und/oder alle sonstigen Einkünfte nicht wiederkehrender Art ganz oder teilweise ausschütten, so-
weit sie der Anteilklasse A zuzurechnen sind.

3. Jedoch darf eine Ausschüttung nicht vorgenommen werden, wenn dadurch das Netto-Fondsvermögen unter den

Euro-Gegenwert von 50 Millionen Luxemburger Franken fallen würde.

Art. 13. Verjährung und Vorlegungsfrist.
1. Forderungen der Anteilinhaber gegen die Verwaltungsgesellschaft oder die Depotbank können nach Ablauf von fünf

Jahren nach Entstehung des Anspruchs nicht mehr gerichtlich geltend gemacht werden; davon unberührt bleibt die in
Artikel 16 Absatz 2 des Verwaltungsreglements enthaltene Regelung.

2. Die Vorlegungsfrist für Ertragsscheine beträgt fünf Jahre ab Veröffentlichung der jeweiligen Ausschüttungserklä-

rung.

Art. 14. Änderungen des Verwaltungsreglements.
Die Verwaltungsgesellschaft kann mit Zustimmung der Depotbank dieses Verwaltungsreglement jederzeit ganz oder

teilweise ändern.

8795

Art. 15. Veröffentlichungen.
1. Die erstmals gültige Fassung des Verwaltungsreglements sowie Änderungen desselben werden beim Handelsregi-

ster des Bezirksgerichts Luxemburg hinterlegt und im «Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations», denn Amts-
blatt des Großherzogtums Luxemburg («Mémorial») veröffentlicht.

2. Ausgabe- und Rücknahmepreise können an jedem Bewertungstag bei der Verwaltungsgesellschaft und jeder Zahl-

stelle erfragt werden.

3. Die Verwaltungsgesellschaft erstellt für den Fonds einen Verkaufsprospekt, einen geprüften Jahresbericht sowie

einen Halbjahresbericht entsprechend den gesetzlichen Bestimmungen des Großherzogtums Luxemburg.

4. Die unter Absatz 3 dieses Artikels aufgeführten Unterlagen des Fonds sind für die Anteilinhaber am Sitz der Ver-

waltungsgesellschaft und jeder Zahlstelle erhältlich.

Art. 16. Dauer und Auflösung des Fonds.
1. Der Fonds wurde auf unbestimmte Zeit errichtet; er kann jedoch jederzeit durch die Verwaltungsgesellschaft nach

freiem Ermessen aufgelöst werden. Eine Auflösung erfolgt zwingend in den gesetzlich vorgesehenen Fällen und im Falle
der Auflösung der Verwaltungsgesellschaft.

2. Die Auflösung des Fonds wird entsprechend den gesetzlichen Bestimmungen von der Verwaltungsgesellschaft im

Mémorial und in mindestens drei Tageszeitungen, welche eine angemessene Auflage erreichen, veröffentlicht. Eine die-
ser Tageszeitungen muß eine Luxemburger Tageszeitung sein. Wenn ein Tatbestand eintritt, der zur Liquidation des
Fonds führt, werden die Ausgabe und der Rückkauf von Anteilen eingestellt. Die Depotbank wird den Liquidationserlös,
abzüglich der Liquidationskosten und Honorare, auf Anweisung der Verwaltungsgesellschaft oder gegebenenfalls der von
ihr oder von der Depotbank im Einvernehmen mit der Aufsichtsbehörde ernannten Liquidatoren unter die Anteilinha-
ber im Verhältnis ihrer jeweiligen Anteile verteilen. Liquidationserlöse, die zum Abschluß des Liquidationsverfahrens von
Anteilinhabern nicht eingefordert worden sind, werden, soweit dann gesetzlich notwendig, von der Depotbank für
Rechnung der berechtigten Anteilinhaber nach Abschluß des Liquidationsverfahrens bei der Caisse des Consignations
in Luxemburg hinterlegt, wo diese Beträge verfallen, wenn sie nicht innerhalb der gesetzlichen Frist dort angefordert
werden.

3. Weder die Anteilinhaber noch deren Erben, Gläubiger oder Rechtsnachfolger können die Auflösung oder die Tei-

lung des Fonds beantragen.

Art. 17. Anwendbares Recht, Gerichtsstand und Vertragssprache.
1. Das Verwaltungsreglement unterliegt Luxemburger Recht. Insbesondere gelten in Ergänzung zu den Regelungen

des Verwaltungsreglements die Vorschriften des Gesetzes vom 30. März 1988 über Organismen für gemeinsame Anla-
gen. Gleiches gilt für die Rechtsbeziehungen zwischen den Anteilinhabern, der Verwaltungsgesellschaft und der Depot-
bank.

2. Jeder Rechtsstreit zwischen Anteilinhabern, der Verwaltungsgesellschaft und der Depotbank im Hinblick auf den

Fonds unterliegt der Gerichtsbarkeit des zuständigen Gerichts im Gerichtsbezirk Luxemburg im Großherzogtum Lu-
xemburg. Die Verwaltungsgesellschaft und die Depotbank sind berechtigt, sich selbst und den Fonds der Gerichtsbarkeit
und dem Recht eines jeden Landes zu unterwerfen, in welchem Anteile des Fonds öffentlich vertrieben werden, soweit
es sich um Ansprüche der Anleger handelt, die in dem betreffenden Land ansässig sind, und im Hinblick auf Angelegen-
heiten, die sich auf den Fonds beziehen.

4. Der deutsche Wortlaut des Verwaltungsreglements ist maßgeblich.

Luxemburg, den 10. Januar 2002  

Enregistré à Luxembourg, le 16 janvier 2002, vol. 563, fol. 55, case 6. – Reçu 12 euros.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(05964/000/501) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 janvier 2002.

D.M.S. &amp; ASSOCIES, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1273 Luxembourg-Hamm, 11, rue de Bitbourg.

R. C. Luxembourg B 46.477. 

—

Le bilan au 31 décembre 2000, enregistré à Luxembourg, le 20 août 2001, vol. 556, fol. 93, case 1, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 3 septembre 2001.

(58808/000/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

M.M. Warburg-LuxInvest S.A.
Unterschriften
<i>Die Verwaltungsgesellschaft
M.M.WARBURG &amp; CO LUXEMBURG S.A.
Unterschriften
<i>Die Depotbank

Signature
<i>Mandataire

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SEB INVEST GARANT, Fonds Commun de Placement.

—

<i>Änderungsbeschluss des Sonderreglements des Sondervermögens

Die Verwaltungsgesellschaft des Sondervermögens SEB INVEST GARANT (vormals BfG Garant), das gemäß den Be-

stimmungen des Teils I des Gesetzes vom 30. März 1988 über Organismen für gemeinsame Anlagen am 29. August 1997
aufgelegt wurde, hat mit Zustimmung der Depotbank beschlossen, folgenden Artikel des Sonderreglements wie folgt
abzuändern:

Art. 2. «Anlagepolitik», Punkt B «Anlagepolitik der Unterfonds».
1. Ersatzlose Streichung des Kapitels SEB Invest EuropaGarant
2. Abänderung der Bezeichnung SEB INVEST GARANT ASIA in SEB INVEST GARANT STEP BY STEP, sowie Abän-

derung der Investitionspolitik

Das Kapitel SEB INVEST GARANT ASIA wird durch das Kapitel SEB INVEST GARANT STEP BY STEP wie folgt er-

setzt:

SEB INVEST GARANT STEP BY STEP
Hauptziel der Anlagepolitik des SEB INVEST GARANT STEP BY STEP ist es, an den Kurssteigerungen des Dow Jones

EuroStoxx 50 zu partizipieren.

Gleichzeitig soll durch die Anlage des vorwiegenden Teils des Vermögens des Unterfonds in Anleihen, Wandel- und

Optionsanleihen sowie sonstigen fest- oder variabel verzinslichen Wertpapieren sichergestellt werden, dass zu dem im
Verkaufsprospekt ausgewiesenen Laufzeitende des SEB INVEST GARANT STEP BY STEP der Liquidationserlös pro An-
teil nicht unter dem ebendort festgelegten Garantie-Betrag liegt.

Um an den Kurssteigerungen des Dow Jones EuroStoxx 50 zu partizipieren, werden für den restlichen Teil des Fonds-

vermögens Optionsscheine, Optionen auf diesen Aktienindex oder Aktien sowie Partizipationsscheine auf diesen Akti-
enindex gekauft.

Optionsscheine auf Aktien und Partizipationsscheine auf diesen Aktienindex unterliegen dabei den Bedingungen, wel-

che allgemein auf Wertpapiere anwendbar sind.

Die Verwaltungsgesellschaft garantiert den Anteilinhabern, dass zum Laufzeitende des Unterfonds der Liquidations-

erlös pro Anteil nicht unter dem Garantie-Betrag liegt. Liegt der Liquidationserlös pro Anteil am Laufzeitende des SEB
INVEST GARANT STEP BY STEP unter diesem Betrag, wird die Verwaltungsgesellschaft den fehlenden Betrag aus ei-
genen Mitteln in das Vermögen des SEB INVEST GARANT STEP BY STEP einzahlen. Diese Garantie ermäßigt sich in
Höhe der Verringerungen der Erträge des Unterfonds einschließlich entgangener Zinsen aus der Wiederanlage für den
Fall, dass aufgrund gesetzlicher Änderungen steuerlicher oder anderer Natur während der Laufzeit des Unterfonds dem
Unterfondsvermögen Zinsen oder Kapital nicht in voller Höhe zufließen. Die Garantie der Verwaltungsgesellschaft gilt
nur zum Ende der Laufzeit des SEB INVEST GARANT STEP BY STEP.

Die vorstehenden Änderungen treten am Tag ihrer Unterzeichnung in Kraft.
Zwecks Veröffentlichung im Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations, erteilt.

Senningerberg, den 14. Januar 2002  

Enregistré à Luxembourg, le 17 janvier 2002, vol. 563, fol. 58, case 9. – Reçu 12 euros.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(06044/255/46) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 janvier 2002.

DUNWYCH ACQUISITION COMPANY, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-2519 Luxembourg, 9, rue Schiller.

R. C. Luxembourg B 71.498. 

—

<i>Extrait des minutes de l’Assemblée Générale Ordinaire de l’Associé Unique qui s’est tenue le 8 août 2001

L’Associé Unique de DUNWYCH ACQUISITION COMPANY, S.à r.l., (la Société), a décidé ce qui suit:
- D’accepter la démission de DELOITTE &amp; TOUCHE, avec siège social au 3, route d’Arlon, L-8009 Strassen, Luxem-

bourg, en tant que commissaire aux comptes de la société avec effet immédiat, et d’accorder pleine et entière décharge
à celui-ci.

Luxembourg, le 11 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 13 septembre 2001, vol. 557, fol. 75, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58812/710/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

SEB INVEST LUXEMBOURG S.A.
<i>Verwaltungsgesellschaft
Unterschriften

SEB PRIVATE BANK S.A.
<i>Depotbank
Unterschriften

<i>Agent domiciliataire
Signatures

8797

DELFINET, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1628 Luxembourg, 1, rue des Glacis.

R. C. Luxembourg B 61.317. 

—

<i>Résolution du conseil de gérance

Il résulte d’une résolution du conseil de gérance en date du 3 septembre 2001 de la société DELFINET, S.à r.l., que

les gérants ont pris les décisions suivantes:

1) Acceptation de la démission du gérant B suivant:
M. Jaap Everwijn avec effet 1

er

 septembre 2001.

2) Election du nouveau gérant B:
M. Robert Jan Schol, demeurant à Senningerberg, avec effet 1

er

 septembre 2001.

3) Le conseil de gérance est constitué comme suit:
M. Luigi Lazzareschi - gérant A
M. Emi Stefani - gérant A
M. Paolo Barbonchielli - gérant A
M. Robert Jan Schol - gérant B
M. Marco Dijkerman - gérant B
M. Patrick van Denzen - gérant B.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58806/683/26) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

DOMAINE RESIDENTIEL CENTS S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-7535 Mersch.

R. C. Luxembourg B 70.796. 

—

Les documents de clôture de l’année 1999, enregistrés à Mersch, le 4 septembre 2001, vol. 127, fol. 42, case 8, ont

été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58809/568/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FIMU S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1219 Luxembourg, 17, rue Beaumont.

R. C. Luxembourg B 51.318

—

<i>Réunion du Conseil d’Administration du 21 novembre 2001

Procès-verbal de la réunion du Conseil d’Administration du 21 novembre 2001.
La réunion est ouverte par M. A. De Bernardi, Administrateur, à 10.00 heures.
Sont présents:
- Monsieur A. De Bernardi
- Monsieur C. Mussini
- Madame E. Borelli
- Madame G. Mussini
- Madame M.-F. Ries-Bonani
Le président de la séance constate que la totalité des membres du Conseil d’Administration est réunie et que par

conséquent il peut être valablement discuté de l’unique point à l’ordre du jour, savoir l’adoption d’un projet de scission
par dissolution de la société FIMU S.A. et constitution de deux nouvelles sociétés, ainsi qu’il suit:

PROJET DE SCISSION

I. Description de la société à scinder et des sociétés à constituer:
La société FIMU S.A., (ci-après désignée «la société à scinder») ayant son siège social à L-1219 Luxembourg, 17, rue

Beaumont, inscrite au Registre de Commerce et des Sociétés à Luxembourg, section B sous le numéro 51.318, consti-
tuée suivant acte reçu par Maître Marc Elter, notaire de résidence à Luxembourg, en date du 7 juin 1995, publié au Mé-
morial C numéro 430 du 5 septembre 1995, et dont les statuts ont été modifiés suivant actes reçus par Maître Camille
Hellinckx, notaire de résidence à Luxembourg, en date du 19 novembre 1996, a la forme d’une société de participations
financières de droit luxembourgeois.

DELFINET, S.à r.l.
M. Dijkerman / P. van Denzen
<i>Gérant B / Gérant B

<i>Pour DOMAINE RESIDENTIEL CENTS S.A.
FIDUCIAIRE N. AREND &amp; CIE, S.à r.l., Mersch
Signature

8798

Le capital de la société à scinder s’élève actuellement à cinq cent millions de yen japonais (500.000.000,- JPY), et est

représenté par deux millions cinq cent mille (2.500.000) actions d’une valeur nominale de deux cent yen japonais (200.-
JPY) chacune.

Les actionnaires désirent affecter les biens de la société deux sociétés anonymes de droit commun à constituer.
Au moment de la tenue du présent conseil la société à scinder détient une participation de 50,50 % dans la société

italienne GRUPPO CONCORDE S.p.A.

II est dès lors envisagé et proposé par les présentes de scinder la société FIMU S.A. en deux sociétés nouvelles («les

sociétés nouvelles» ou prises individuellement sous leur dénomination respective), à savoir:

A) une société FI-MU S.A., à constituer sous forme d’une société anonyme de droit luxembourgeois, avec siège à L-

1219, 17, rue Beaumont, au capital de yen japonais deux cent soixante millions (260.000.000,- JPY), représenté par un
million trois cent mille (1.300.000) actions d’une valeur nominale de yen japonais deux cent (200,- JPY) chacune.

Le projet d’acte constitutif est joint au présent projet de scission.
B) une société FIBOR S.A., à constituer sous forme d’une société anonyme de droit luxembourgeois, avec siège à L-

1219, 17, rue Beaumont, au capital de yen japonais deux cent quarante millions (240.000.000.- JPY), représenté par un
million deux cent mille (1.200.000) actions d’une valeur nominale de yen japonais deux cent (200,- JPY) chacune.

Le projet d’acte constitutif est joint au présent projet de scission.

Il. Modalités de la scission
1.- La scission est basée sur le bilan de la société à scinder arrêté à la date du 30 septembre 2001.
2.- La scission, au point de vue comptable et fiscal, prendra effet entre la société à scinder et les sociétés nouvelles à

la date du 1

er

 octobre 2001.

A cette date, les opérations de la société à scinder sont censées être réalisées par cette société pour compte des

deux sociétés nouvelles, sous réserve de ratification par les conseils d’administration respectifs des sociétés nouvelles
et ce, au plus tard deux mois avant leur constitution.

3.- En échange de l’attribution des éléments d’actif et de passif aux sociétés nouvelles, celles-ci émettront en faveur

des actionnaires de la société à scinder les actions suivantes:

- FI-MU S.A. 1.300.000 (un million trois cent mille) actions de JPY 200,- (deux cent yen japonais) chacune, intégrale-

ment libérées. 

- FIBOR S.A. 1.200.000 (un million deux cent mille) actions de JPY 200,- (deux cent yen japonais) chacune, intégrale-

ment libérées.

Les actions de chacune des deux sociétés nouvelles étant réparties entre les actionnaires de la société à scinder de

manière proportionnelle à leur participation dans le capital social, un rapport écrit d’un expert indépendant, par appli-
cation des articles 307(4) et 26-1 paragraphe (2) de la loi sur les sociétés commerciales, relatif aux scissions, ne sera pas
établi.

4.- Les actions nouvellement émises aux actionnaires de la société à scinder leur confieront des droits de vote et des

droits aux dividendes ou au boni de liquidation éventuel tels qu’ils résultent des projets de statuts ci-après.

5.- La scission sera également soumise aux modalités suivantes:
a) les sociétés nouvelles acquerront les actifs de la société à scinder dans l’état où ils se trouvent à la date d’effet de

la scission sans droit de recours contre la société à scinder pour quelque raison que ce soit;

b) la société à scinder garantit aux sociétés nouvelles que les créances cédées dans le cadre de la scission sont cer-

taines mais elle n’assume aucune garantie quant à la solvabilité des débiteurs cédés; 

c) les sociétés nouvelles sont redevables à partir de la date d’effet de la scission de tous impôts, taxes, charges et frais,

ordinaires ou extraordinaires, échus ou non échus, qui grèvent les éléments d’actif ou de passif respectifs qui leur sont
cédés par l’effet de la présente scission;

d) les sociétés nouvelles assureront à partir de la date d’effet tous les droits et toutes les obligations qui sont attachés

aux éléments d’actif et de passif respectifs qui leur sont attribués et elles continueront d’exécuter dans la mesure de la
répartition effectuée, tous les contrats en vigueur à la date d’effet sans possibilité de recours contre la société à scinder;

e) les droits et les créances transmis aux sociétés nouvelles sont cédés à ces sociétés avec toutes les sûretés réelles

ou personnelles qui y sont attachées. Les sociétés nouvelles seront ainsi subrogées, sans qu’il y ait novation, dans tous
les droits réels et personnels de la société à scinder en relation avec tous les biens et contre tous les débiteurs sans
exception, le tout conformément à la répartition des éléments du bilan.

La subrogation s’appliquera plus particulièrement à tous les droits d’hypothèque, de saisie, de gage et autres droits

similaires, de sorte que les sociétés nouvelles seront autorisées à procéder à toutes les notifications, à tous les enregis-
trements, renouvellements et renonciations à ces droits d’hypothèque, de saisie, de gage ou autres;

f) les sociétés nouvelles renonceront formellement à toutes actions résolutoires qu’elles auront contre la société à

scinder du fait que ces sociétés nouvelles assumeront Ies dettes, charges et obligations de la société à scinder, dans les
limites du patrimoine qui leur sera attribué.

6.- Par l’effet de cette scission la société à scinder sera dissoute et toutes les actions qu’elle a émises seront annulées.
7.- L’approbation de cette scission par l’assemblée des actionnaires de la société à scinder est censée donner décharge

pleine et entière à chacun des administrateurs et au commissaire aux comptes de la société à scinder pour l’exécution
de toutes leurs obligations jusqu’a la date de cette assemblée générale.

8.- La scission entraînera de plein droit les conséquences prévues par l’article 303 de la loi du 10 août 1915 sur les

sociétés commerciales

9.- Les sociétés nouvelles procéderont à toutes les formalités nécessaires ou utiles pour donner effet à la scission et

à la cession de tous les avoirs et obligations par la société à scinder aux sociétés nouvelles. 

10.- Les documents sociaux, ainsi que les livres de la société scindée seront gardés au siège social de la société à 17,

rue Beaumont, L-1219 Luxembourg pour la durée prescrite par la loi du 10 août 1915 sur les sociétés commerciales.

8799

III. Répartition des éléments du patrimoine actif et passif de la société à scinder entre les nouvelles

sociétés.

La répartition ci-dessous est basée sur la situation au 30 septembre 2001, telle qu’approuvée.
Toute variation successive au 30 septembre 2001, fera l’objet d’une rectification dans le poste respectivement con-

cerné, pour paraître dans sa version définitive lors de l’assemblée générale approuvant la scission.

a) A la nouvelle société FI-MU S.A. seront affectés les éléments d’actifs et de passifs suivants:

FI-MU S. A.

 

b) A la nouvelle société FIBOR S.A. seront affectés les éléments d’actifs et de passif suivants:

FIBOR S.A.

 

IV. Projets des deux actes constitutifs.

A) FI-MU S.A.

Dénomination - Siège - Durée - Objet - Capital

 Art. 1

er

. Il existe une société anonyme sous la dénomination FI-MU S.A.

 Art. 2. Le siège de la société est établi à Luxembourg.
Par simple décision du Conseil d’Administration, la société pourra établir des filiales, succursales, agences ou sièges

administratifs aussi bien dans le Grand-Duché de Luxembourg qu’à l’étranger.

A. Capital souscrit non payé

A. Capitaux propres

B. Frais d’établissement  . . . . . . . . . . . . .

70.123,-

I. Capital souscrit   . . . . . . . . . . . . . . . . . 

260.000.000,-

C. Actif immobilisé

II. Primes d’émission

I. Immobilisations incorporelles

III. Réserve de réévaluation

II. Immobilisations corporelles 

IV. Réserves

III. Immobilisations financières

1. réserve légale 

GRUPPO CONCORDE S.p.A.  . . . . . . .

1.934.602.605,-

2. réserve pour parts propres

 3. 

réserve statutaire

 

4. autres réserves

 V. 

Résultats reportés . . . . . . . . . . . . . . . 

- 92.198.870,-

D. Actif circulant

VI. Subventions d’investissement

I. Stocks et en-cours

B. Provisions pour risques et charges . . 

3.490,-

II. Créances  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.846,-

C. Dettes

III. Valeurs mobilières 

I. emprunts obligataires et autres

IV. Avoirs en banques. . . . . . . . . . . . . . .

4.273.657,-

II. Autres dettes

E. Comptes de régularisation

2. Fiscales et sociales . . . . . . . . . . . . . . . 

2.180.608,-

F. Perte de l’exercice

3. Autres dettes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

1.719.361.199,-

D. Comptes de régularisation
E. Profit de l’exercice . . . . . . . . . . . . . . . 

49.605.804,-

Total . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.938.952.231,-

Total . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

1.938.952.231,-

A. Capital souscrit non payé

A. Capitaux propres

B. Frais d’établissement  . . . . . . . . . . . . .

64.728,-

I. Capital souscrit   . . . . . . . . . . . . . . . . . 

240.000.000,-

C. Actif immobilisé

II. Primes d’émission

I. Immobilisations incorporelles

III. Réserve de réévaluation

II. Immobilisations corporelles 

IV. Réserves

III. Immobilisations financières

1. réserve légale 

GRUPPO CONCORDE S.p.A.  . . . . . . .

1.785.787.020,-

2. réserve pour parts propres

 3. 

réserve statutaire

 

4. autres réserves

 V. 

Résultats reportés . . . . . . . . . . . . . . . 

- 85.106.649,-

D. Actif circulant

VI. Subventions d’investissement

I. Stocks et en-cours

B. Provisions pour risques et charges . . 

3.222,-

II. Créances  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.397,-

C. Dettes

III. Valeurs mobilières 

I. emprunts obligataires et autres

IV. Avoirs en banques. . . . . . . . . . . . . . .

3.944.915,-

II. Autres dettes

E. Comptes de régularisation

2. Fiscales et sociales . . . . . . . . . . . . . . . 

2.012.869,-

F. Perte de l’exercice

3. Autres dettes . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

1.587.102.645,-

D. Comptes de régularisation
E. Profit de l’exercice . . . . . . . . . . . . . . . 

45.789.973,-

Total . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.789.802.060,-

Total . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

1.789.802.060,-

8800

Sans préjudice des règles du droit commun en matière de résiliation contractuelle, au cas où le siège de la société est

établi par contrat avec des tiers, le siège de la société pourra être transféré sur simple décision du Conseil d’Adminis-
tration à tout autre endroit de la commune du siège.

Lorsque des événements extraordinaires d’ordre militaire, politique, économique ou social de nature à compromet-

tre l’activité normale de la société à son siège ou la communication aisée de ce siège avec l’étranger, se sont produits
ou seront imminents, le siège social pourra être transféré à l’étranger jusqu’à cessation complète de ces circonstances
anormales, sans que toutefois cette mesure ne puisse avoir d’effet sur la nationalité de la société, laquelle, nonobstant
ce transfert provisoire du siège, restera luxembourgeoise.

Art. 3. La société est établie pour une durée illimitée.

 Art. 4. La société a pour objet toutes prises de participations sous quelque forme que ce soit dans des entreprises

ou sociétés luxembourgeoises ou étrangères; l’acquisition par voie d’achat, d’échange, de souscription, d’apport et de
toute autre manière, ainsi que l’aliénation par voie de vente, d’échange et de toute autre manière de parts sociales et
de valeurs mobilières de toutes espèces; le contrôle et la mise en valeur de ces participations, notamment grâce à l’oc-
troi aux entreprises auxquelles elle s’intéresse de tous concours, prêts, avances ou garanties; l’emploi de ses fonds à la
création, à la gestion, à la mise en valeur et à la liquidation d’un portefeuille se composant de tous titres et brevets de
toute origine, l’acquisition par voie d’apport, de souscription, de prise ferme ou d’option d’achat et de toute autre ma-
nière, de tous titres et brevets, la réalisation par voie de vente, de cession, d’échange ou autrement et la mise en valeur
de ces affaires et brevets, sans vouloir bénéficier du régime fiscal spécial prévu par la loi du 31 juillet 1929 sur les sociétés
de participations financières.

 Art. 5. Le capital social souscrit est fixé à yen japonais deux cent soixante millions (260.000.000,- JPY), représenté

par un million trois cent mille (1.300.000) actions d’une valeur nominale de yen japonais deux cent (200,- JPY) chacune,
disposant chacune d’une voix aux assemblées générales.

Les actions sont nominatives ou au porteur au choix de l’actionnaire.
Le capital souscrit de la société peut être augmenté ou réduit par décision de l’Assemblée Générale des actionnaires

statuant comme en matière de modification des statuts.

La société peut procéder au rachat de ses propres actions sous les conditions prévues par la loi.

Administration - Surveillance

Art. 6. La société est administrée par un Conseil composé de cinq membres au moins, actionnaires ou non, nommés

pour un terme qui ne peut excéder trois ans par l’Assemblée Générale des actionnaires et toujours révocables par elle.

En cas de vacance d’une place d’administrateur nommé par l’Assemblée Générale, les administrateurs restants ainsi

nommés ont le droit d’y pourvoir provisoirement. Dans ce cas, l’Assemblée Générale, lors de la première réunion, pro-
cède à l’élection définitive. 

 Art. 7. Le Conseil d’Administration élit parmi ses membres un président. Le premier président sera désigné par

l’Assemblée Générale. En cas d’empêchement du président, l’administrateur désigné à cet effet par les administrateurs
présents, le remplace.

Le Conseil d’Administration se réunit sur la convocation du président ou sur la demande de deux administrateurs.
 Le Conseil ne peut valablement délibérer et statuer que si la majorité de ses membres est présente ou représentée,

le mandat entre administrateurs étant admis ainsi qu’un administrateur ne puisse représenter plus d’un de ses collègues.
Les administrateurs peuvent émettre leur vote sur les questions à l’ordre du jour par lettre, télégramme, télex ou télé-
fax, ces trois derniers étant à confirmer par écrit.

Une décision prise par écrit, approuvée et signée par tous les Administrateurs, produira effet au même titre qu’une

décision prise à une réunion du Conseil d’Administration.

 Art. 8. Toute décision du Conseil est prise à la majorité absolue des votants. En cas de partage, la voix de celui qui

préside la réunion du Conseil est prépondérante.

 Art. 9. Les procès-verbaux des séances du Conseil d’Administration sont signés par les membres présents aux séan-

ces.

Les copies ou les extraits seront certifiés conformes par un administrateur ou par un mandataire.

 Art. 10. Le conseil d’administration est investi des pouvoirs les plus étendus pour gérer les affaires sociales et faire

tous les actes de disposition et d’administration qui rentrent dans l’objet social, et tout ce qui n’est pas réservé à l’as-
semblée générale par les présents statuts ou par la loi, et de sa compétence. II peut notamment compromettre, transi-
ger, consentir tous désistements et mainlevées avec ou sans paiement.

Le conseil d’administration peut prêter ou emprunter à court ou à Iong terme, même au moyen d’émissions d’obli-

gations avec ou sans garantie, ces obligation pourront, sur autorisation préalable de l’assemblée générale extraordinaire
des actionnaires, être converties en actions.

Le conseil d’administration peut procéder à un versement d’acomptes sur dividendes aux conditions et suivant les

modalités fixées par la loi.

 Art. 11. Le conseil d’administration peut déléguer tout ou partie de la gestion journalière des affaires de la société,

ainsi que la représentation de la société en ce qui concerne cette gestion à un ou plusieurs administrateurs, directeurs,
gérants et/ou agents associés ou non-associés.

Art. 12. La société se trouve engagée, soit par la signature collective de deux administrateurs, soit par la signature

individuelle de la personne à ce déléguée par le conseil.

En cas de parité de vote au sein du conseil, la décision est prise par l’assemblée des actionnaires.

8801

En cas de démission ou de décès d’un administrateur, tout le conseil est considéré comme démissionnaire et un nou-

veau Conseil doit être nommé.

 Art. 13. La société est surveillée par un ou plusieurs commissaires nommés par l’Assemblée Générale qui fixe leur

nombre et leur rémunération.

La durée du mandat de commissaire est fixée par l’Assemblée Générale. Elle ne pourra cependant dépasser trois an-

nées.

Assemblée générale

 Art. 14. L’Assemblée Générale réunit tous les actionnaires. Elle a les pouvoirs les plus étendus pour décider des

affaires sociales. Les convocations se font dans les formes et délais prévus par la loi.

 Art. 15. L’Assemblée Générale annuelle se réunit dans la commune du siège social, à l’endroit indiqué dans la con-

vocation, le deuxième lundi de mars à 14.00 heures.

Si la date de l’assemblée tombe sur un jour férié, elle se réunit le premier jour ouvrable suivant.

Art. 16. Pour pouvoir assister à l’assemblée générale, les propriétaires d’actions au porteur doivent en effectuer le

dépôt cinq jours francs avant la date fixée pour la réunion; tout actionnaire aura le droit de voter lui-même ou par man-
dataire, lequel peut ne pas être lui-même actionnaire.

 Art. 17. L’assemblée générale a les pouvoirs les plus étendus pour faire ou ratifier tous les actes qui intéressent la

société. Elle décide de l’affectation et de la distribution du bénéfice net.

L’assemblée des actionnaires aura le pouvoir de délibérer de l’achat et de la vente de participations à la majorité de

75% des actions émises, et de la même façon pour les modifications de statuts. Pour autres résolutions l’assemblée des
actionnaires aura le pouvoir de délibérer avec la majorité de deux tiers des actions émises.

 Art. 18. Chaque action donne droit à une voix.

Année sociale - Répartition des bénéfices

 Art. 19. L’année sociale commence le premier janvier et finit le trente et un décembre de chaque année. Le Conseil

d’Administration établit les comptes annuels tels que prévus par la loi.

II remet ces pièces avec un rapport sur les opérations de la société au moins un mois avant l’Assemblée Générale

ordinaire aux commissaires.

 Art. 20. L’excédent favorable au bilan, déduction faite des charges et des amortissements, forme le bénéfice net de

la société. Sur ce bénéfice il est prélevé cinq pour cent pour la formation du fonds de réserve légale; ce prélèvement
cesse d’être obligatoire lorsque la réserve aura atteint dix pour cent du capital social.

Le solde est à la disposition de l’Assemblée Générale.
L’Assemblée Générale peut décider que les bénéfices et réserves distribuables seront affectées à l’amortissement du

capital sans que le capital exprimé soit réduit.

Dissolution - Liquidation

 Art. 21. La société peut être dissoute par décision de l’Assemblée Générale, statuant suivant les modalités prévues

pour les modifications de statuts. 

Lors de la liquidation de la société, la liquidation s’effectuera par les soins d’un ou plusieurs liquidateurs, personnes

physiques ou morales, nommées par l’Assemblée Générale, qui détermine leurs pouvoirs.

Disposition générale

 Art. 22. La loi du 10 août 1915 et ses modifications ultérieures trouveront leur application partout où il n’y a pas

été dérogé par les présents statuts.

B) FIBOR S.A.

 Art. 1

er

. Il existe une société anonyme sous la dénomination FIBOR S.A.

 Art. 2. Le siège de la société est établi à Luxembourg.
Par simple décision du Conseil d’Administration, la société pourra établir des filiales, succursales, agences ou sièges

administratifs aussi bien dans le Grand-Duché de Luxembourg qu’à l’étranger.

Sans préjudice des règles du droit commun en matière de résiliation contractuelle, au cas où le siège de la société est

établi par contrat avec des tiers, le siège de la société pourra être transféré sur simple décision du Conseil d’Adminis-
tration à tout autre endroit de la commune du siège. 

Lorsque des événements extraordinaires d’ordre militaire, politique, économique ou social de nature à compromet-

tre l’activité normale de la société à son siège ou la communication aisée de ce siège avec l’étranger, se sont produits
ou seront imminents, le siège social pourra être transféré à l’étranger jusqu’à cessation complète de ces circonstances
anormales, sans que toutefois cette mesure ne puisse avoir d’effet sur la nationalité de la société, laquelle, nonobstant
ce transfert provisoire du siège, restera luxembourgeoise.

 Art. 3. La société est établie pour une durée illimitée.

 Art. 4. La société a pour objet toutes prises de participations sous quelque forme que ce soit dans des entreprises

ou sociétés luxembourgeoises ou étrangères; l’acquisition par voie d’achat, d’échange, de souscription, d’apport et de
toute autre manière, ainsi que l’aliénation par voie de vente, d’échange et de toute autre manière de parts sociales et
de valeurs mobilières de toutes espèces; le contrôle et la mise en valeur de ces participations, notamment grâce à l’oc-
troi aux entreprises auxquelles elle s’intéresse de tous concours, prêts, avances ou garanties; l’emploi de ses fonds à la
création, à la gestion, à la mise en valeur et à la liquidation d’un portefeuille se composant de tous titres et brevets de

8802

toute origine, l’acquisition par voie d’apport, de souscription, de prise ferme ou d’option d’achat et de toute autre ma-
nière, de tous titres et brevets, la réalisation par voie de vente, de cession, d’échange ou autrement et la mise en valeur
de ces affaires et brevets. sans vouloir bénéficier du régime fiscal spécial prévu par la loi du 31 juillet 1929 sur les sociétés
de participations financières.

 Art. 5. Le capital social souscrit est fixé à yen japonais deux cent quarante millions (240.000.000,- JPY), représenté

par un million deux cent mille (1.200.000) actions d’une valeur nominale de yen japonais deux cent (200,- JPY) chacune,
disposant chacune d’une voix aux assemblées générales.

Les actions sont nominatives ou au porteur au choix de l’actionnaire.
Le capital souscrit de la société peut être augmenté ou réduit par décision de l’Assemblée Générale des actionnaires

statuant comme en matière de modification des statuts.

La société peut procéder au rachat de ses propres actions sous les conditions prévues par la loi.

Administration - Surveillance

Art. 6. La société est administrée par un Conseil composé de cinq membres au moins, actionnaires ou non, nommés

pour un terme qui ne peut excéder trois ans par l’Assemblée Générale des actionnaires et toujours révocables par elle.

En cas de vacance d’une place d’administrateur nommé par l’Assemblée Générale, les administrateurs restants ainsi

nommés ont le droit d’y pourvoir provisoirement. Dans ce cas, l’Assemblée Générale, lors de la première réunion, pro-
cède à l’élection définitive. 

 Art. 7. Le Conseil d’Administration élit parmi ses membres un président. Le premier président sera désigné par

l’Assemblée Générale. En cas d’empêchement du président, l’administrateur désigné à cet effet par les administrateurs
présents, le remplace.

Le Conseil d’Administration se réunit sur la convocation du président ou sur la demande de deux administrateurs.
 Le Conseil ne peut valablement délibérer et statuer que si la majorité de ses membres est présente ou représentée,

le mandat entre administrateurs étant admis ainsi qu’un administrateur ne puisse représenter plus d’un de ses collègues.
Les administrateurs peuvent émettre leur vote sur les questions à l’ordre du jour par lettre, télégramme, télex ou télé-
fax, ces trois derniers étant à confirmer par écrit.

Une décision prise par écrit, approuvée et signée par tous les administrateurs, produira effet au même titre qu’une

décision prise à une réunion du Conseil d’Administration.

 Art. 8. Toute décision du Conseil est prise à la majorité absolue des votants. En cas de partage, la voix de celui qui

préside la réunion du Conseil est prépondérante.

 Art. 9. Les procès-verbaux des séances du Conseil d’Administration sont signés par les membres présents aux séan-

ces.

Les copies ou les extraits seront certifiés conformes par un administrateur ou par un mandataire.

 Art. 10. Le conseil d’administration est investi des pouvoirs les plus étendus pour gérer les affaires sociales et faire

tous les actes de disposition et d’administration qui rentrent dans l’objet social, et tout ce qui n’est pas réservé à l’as-
semblée générale par les présents statuts ou par la loi, et de sa compétence. Il peut notamment compromettre, transi-
ger, consentir tous désistements et mainlevées avec ou sans paiement.

Le conseil d’administration peut prêter ou emprunter à court ou à long terme, même au moyen d’émissions d’obli-

gations avec ou sans garantie, ces obligation pourront, sur autorisation préalable de l’assemblée générale extraordinaire
des actionnaires, être converties en actions.

Le conseil d’administration peut procéder à un versement d’acomptes sur dividendes aux conditions et suivant les

modalités fixées par la loi.

 Art. 11. Le conseil d’administration peut déléguer tout ou partie de la gestion journalière des affaires de la société,

ainsi que la représentation de la société en ce qui concerne cette gestion à un ou plusieurs administrateurs, directeurs,
gérants et/ou agents associés ou non-associés.

 Art. 12. La société se trouve engagée, soit par la signature collective de deux administrateurs, soit par la signature

individuelle de la personne à ce déléguée par le conseil.

En cas de parité de vote au sein du conseil, la décision est prise par l’assemblée des actionnaires.
En cas de démission ou de décès d’un administrateur, tout le conseil est considéré comme démissionnaire et un nou-

veau conseil doit être nommé.

 Art. 13. La société est surveillée par un ou plusieurs commissaires nommés par l’Assemblée Générale qui fixe leur

nombre et leur rémunération.

La durée du mandat de commissaire est fixée par l’Assemblée Générale. Elle ne pourra cependant dépasser trois an-

nées.

Assemblée générale

 Art. 14. L’Assemblée Générale réunit tous les actionnaires. Elle a les pouvoirs les plus étendus pour décider des

affaires sociales. Les convocations se font dans les formes et délais prévus par la loi.

 Art. 15. L’Assemblée Générale annuelle se réunit dans la commune du siège social, à l’endroit indiqué dans la con-

vocation, le deuxième lundi de mars à 16.00 heures.

Si la date de l’assemblée tombe sur un jour férié, elle se réunit le premier jour ouvrable suivant.

8803

 Art. 16. Pour pouvoir assister à l’assemblée générale, les propriétaires d’actions au porteur doivent en effectuer le

dépôt cinq jours francs avant la date fixée pour la réunion; tout actionnaire aura le droit de voter lui-même ou par man-
dataire, lequel peut ne pas être lui-même actionnaire.

 Art. 17. L’assemblée générale a les pouvoirs les plus étendus pour faire ou ratifier tous les actes qui intéressent la

société. Elle décide de l’affectation et de la distribution du bénéfice net.

L’assemblée des actionnaires aura le pouvoir de délibérer de l’achat et de la vente de participations à la majorité de

75% des actions émises, et de la même façon pour les modifications de statuts. Pour autres résolutions l’assemblée des
actionnaires aura le pouvoir de délibérer avec la majorité de deux tiers des actions émises.

 Art. 18. Chaque action donne droit à une voix.

Année sociale - Répartition des bénéfices

Art. 19. L’année sociale commence le premier janvier et finit le trente et un décembre de chaque année. Le Conseil

d’Administration établit les comptes annuels tels que prévus par la loi.

Il remet ces pièces avec un rapport sur les opérations de la société au moins un mois avant l’Assemblée Générale

ordinaire aux commissaires.

 Art. 21. L’excédent favorable au bilan, déduction faite des charges et des amortissements, forme le bénéfice net de

la société. Sur ce bénéfice il est prélevé cinq pour cent pour la formation du fonds de réserve légale; ce prélèvement
cesse d’être obligatoire lorsque la réserve aura atteint dix pour cent du capital social.

Le solde est à la disposition de l’Assemblée Générale.
 L’Assemblée Générale peut décider que les bénéfices et réserves distribuables seront affectées à l’amortissement du

capital sans que le capital exprimé soit réduit

Dissolution - Liquidation

 Art. 21. La société peut être dissoute par décision de l’Assemblée Générale, statuant suivant les modalités prévues

pour les modifications de statuts.

Lors de la liquidation de la société, la liquidation s’effectuera par les soins d’un ou plusieurs liquidateurs, personnes

physiques ou morales, nommées par l’Assemblée Générale, qui détermine leurs pouvoirs.

Disposition générale

 Art. 22. La loi du 10 août 1915 et ses modifications ultérieures trouveront leur application partout où il n’y a pas

été dérogé par les présents statuts.

Les dispositions transitoires seront établies lors de l’assemblée générale extraordinaire d’approbation du présent

projet de scission, qui se tiendra un mois après sa publication au Mémorial.

Plus rien ne figurant à l’ordre du jour, la séance est levée.

Enregistré à Grevenmacher, le 10 janvier 2002, vol. 169, fol. 3, case 4. – Reçu 12,39 euros.

<i>Le Receveur (signé): G. Schlink.

(04329/231/367) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 15 janvier 2002.

FINGAL S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: Luxembourg, 5, boulevard de la Foire.

R. C. Luxembourg B 73.941. 

—

Le bilan et l’annexe au 31 décembre 2000, ainsi que les autres documents et informations qui s’y rapportent, enre-

gistrés à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 11, ont été déposés au registre de commerce et des
sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

<i>Extrait des résolutions prises lors de l’assemblée générale ordinaire du 10 septembre 2001

Sont nommés administrateurs, leurs mandats expirant lors de l’assemblée générale ordinaire statuant sur les comptes

au 31 décembre 2001:

- Monsieur John Seil, licencié en sciences économiques appliquées, demeurant à Contern, Président;
- Monsieur Henri Grisius, licencié en sciences économiques appliquées, demeurant à Luxembourg;
- Monsieur Thierry Fleming, licenciée en sciences commerciales et financières, demeurant à Mamer.
Est nommée commissaire aux comptes, son mandat prenant fin lors de l’assemblée générale ordinaire statuant sur

les comptes au 31 décembre 2001:

- AUDIEX S.A., société anonyme, 57, avenue de la Faïencerie, Luxembourg. 
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58845/534/20) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

<i>Le Conseil d’Administration
C. Mussini / G. Mussini / E. Borelli / A. De Bernardi / M.-F. Ries-Bonani
<i>Administrateurs

Luxembourg, le 17 septembre 2001.

Signature.

8804

EASTGATE INVESTMENT &amp; TRADING S.A., Société Anonyme.

R. C. Luxembourg B 80.723. 

—

EXTRAIT

Par décision de l’Assemblée Générale Extraordinaire du 5 septembre 2001
Est dénoncé avec effet immédiat le siège de la société EASTGATE INVESTMENT &amp; TRADING S.A., 26, rue Philippe

II, L-2340 Luxembourg.

Luxembourg, le 5 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 86, case 1. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58815/760/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

EDAF S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-8140 Bridel.

R. C. Luxembourg B 69.595. 

—

Les documents de clôture de l’année 1999, enregistrés à Mersch, le 4 septembre 2001, vol. 127, fol. 42, case 10, ont

été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58818/568/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

EIRINS S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1637 Luxembourg, 9-11, rue Goethe.

R. C. Luxembourg B 55.716. 

—

Il résulte du procès-verbal de la réunion de l’Assemblée Générale Extraordinaire du 3 septembre 2001, que l’Assem-

blée a pris, entre autres, les résolutions suivantes:

<i>Cinquième résolution

L’assemblée prend acte de la cooptation de Monsieur Davide Murari en qualité d’administrateur de la société en rem-

placement de Monsieur Reno Tonelli, démissionnaire, cooptation décidée par le Conseil d’Administration en date du 7
juillet 2000. L’Assemblée nomme définitivement Monsieur Davide Murari en qualité d’administrateur de la société. Le
mandat ainsi conféré, à l’instar du mandat des deux autres administrateurs, expire à l’Assemblée générale de ce jour.

<i>Septième résolution

L’Assemblée prend acte que les mandats des Administrateurs et du Commissaire aux Comptes sont venus à échéance

en date du 4 septembre 2000 et qu’en l’absence de renouvellement des mandats et/ou de nouvelles nominations, les
Administrateurs et le Commissaire aux Comptes ont poursuivi leur mandat jusqu’à la date de ce jour.

L’Assemblée décide de nommer pour un terme de 1 (un) an les Administrateurs suivants:
- Monsieur Sergio Vandi, employé privé, demeurant professionnellement à L-1930 Luxembourg, 12, avenue de la Li-

berté;

- Monsieur Davide Murari, employé privé, demeurant professionnellement à L-1930 Luxembourg, 12, avenue de la

Liberté;

- Monsieur Pierre Bouchoms, employé privé, demeurant professionnellement à L-1930 Luxembourg, 12, avenue de

la Liberté.

Les mandats des Administrateurs prendront fin lors de l’Assemblée Générale statuant sur les comptes de l’exercice

clôturé au 30 juin 2002.

L’Assemblée décide de nommer pour un terme de 1 (un) an, la société GRANT THORNTON REVISION ET CON-

SEILS S.A., 2, boulevard Grande-Duchesse Charlotte, L-1330 Luxembourg en qualité de Commissaire aux Comptes.

Le mandat du Commissaire aux Comptes prendra fin lors de l’Assemblée Générale statuant sur les comptes de l’exer-

cice clôturé au 30 juin 2002.

<i>Huitième résolution

L’Assemblée après avoir pris acte que les pertes cumulées qui s’élèvent à LUF 2.431.234,- sont supérieures au capital

social, décide, conformément à l’article 100 de la loi du 10 août 1015 sur les sociétés commerciales telle que modifiée,
de poursuivre les activités de la société, malgré les pertes importantes.

Luxembourg, le 14 septembre 2001.

<i>Pour EASTGATE INVESTMENT &amp; TRADING S.A.
Signature

<i>Pour EDAF S.A.
FIDUCIAIRE N. AREND &amp; CIE, S.à r.l, Mersch
Signature

EIRINS S.A.
P. Bouchoms / D. Murari
<i>Administrateurs

8805

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 2. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58819/043/40) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

EIRINS S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1637 Luxembourg, 9-11, rue Goethe.

R. C. Luxembourg B 55.716. 

—

Les comptes annuels, la proposition d’affectation du résultat ainsi que l’affectation du résultat au 30 juin 2001, enre-

gistrés à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 2, ont été déposés au registre de commerce et des
sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58820/043/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

EIRINS S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1637 Luxembourg, 9-11, rue Goethe.

R. C. Luxembourg B 55.716. 

—

Les comptes annuels, la proposition d’affectation du résultat ainsi que l’affectation du résultat au 30 juin 2000, enre-

gistrés à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 2, ont été déposés au registre de commerce et des
sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58821/043/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

ELEONORA HOLDING S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2163 Luxembourg, 12-16, avenue Monterey.

R. C. Luxembourg B 31.106. 

—

L’assemblée générale de la société anonyme ELEONORA HOLDING S.A., réunie au siège social le 21 août 2001 a

nommé Monsieur Peter Bun, employé privé, demeurant à Berbourg, aux fonctions d’administrateur en remplacement
de Mme Juliette Lorang, démissionnaire.

Dorénavant, le Conseil d’Administration se compose comme suit:
- M. Hans de Graaf, employé privé, demeurant à Mamer, administrateur;
- M. Maarten van de Vaart, employé privé, demeurant à Steinsel, administrateur;
- M. Peter Bun, employé privé, demeurant à Berbourg, administrateur.
Le Commissaire aux Comptes est ELPERS &amp; CO. REVISEURS D’ENTREPRISES, S.à r.l., Luxembourg.
Tous les mandats ont été renouvelés pour un terme de 6 ans et prendront fin à l’issue de l’Assemblée Générale An-

nuelle de l’année 2007.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 9. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58822/029/21) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

ELEONORA HOLDING S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2163 Luxembourg, 12-16, avenue Monterey.

R. C. Luxembourg B 31.106. 

—

Le bilan au 31 décembre 2000, enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 9, a été déposé

au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58823/029/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Luxembourg, le 18 septembre 2001.

<i>Pour le Conseil d’Administration
H. de Graaf
<i>Administrateur

Pour extrait sincère et conforme
Signature

8806

ELHE HOLDING S.A., Société Anonyme (en liquidation).

Siège social: Luxembourg, 23, avenue Monterey.

R. C. Luxembourg B 20.636. 

—

<i>Extrait des résolutions prises lors de l’Assemblée Générale Extraordinaire reportée du 2 avril 2001

1. La liquidation de la société ELHE HOLDING S.A. est clôturée.
2. Les livres et documents sociaux sont déposés à l’adresse, 23, avenue Monterey, L-2086 Luxembourg, et y seront

conservés pendant cinq ans au moins.

Enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 86, case 9. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58824/795/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

ELMAC S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-1724 Luxembourg, 19-21, boulevard du Prince Henri.

R. C. Luxembourg B 55.440. 

—

<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire tenue de manière extraordinaire le 11 juin 2001

<i>Résolutions

L’assemblée décide de ratifier la cooptation de M. Massimo Longoni décidée par le conseil d’administration en sa réu-

nion du 10 janvier 2001.

Les mandats des administrateurs et du commissaire aux comptes venant à échéance, l’assemblée décide de les réélire

pour la période expirant à l’assemblée générale statuant sur l’exercice 2000 comme suit:

<i>Conseil d’administration

MM. Federico Franzina, employé privé, demeurant à Luxembourg, président;
Germain Birgen, employé privé, demeurant à Luxembourg, administrateur;
Massimo Longoni, employé privé, demeurant à Luxembourg, administrateur;
Mme Maryse Santini, employée privée, demeurant à Luxembourg, administrateur.

<i>Commissaire aux comptes

MONTBRUN REVISION, S.à r.l., 11, boulevard du Prince Henri, L-1724 Luxembourg.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 13 septembre 2001, vol. 557, fol. 76, case 2. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58825/024/26) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FIELD MANAGEMENT INFORMATIONS SYSTEMS S.A., Société Anonyme.

R. C. Luxembourg B 61.979. 

—

Le siège social est dénoncé avec effet immédiat;
Les Administrateurs Pierre Thielen, Evelyne Korn, Olivier Wagner démissionnent avec effet immédiat de leurs fonc-

tions d’Administrateurs;

Le Commissaire aux comptes, Liliane Lorent, démissionne avec effet immédiat de ses fonctions de Commissaire aux

comptes.

Luxembourg, le 30 avril 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 9 mai 2001, vol. 552, fol. 82, case 10. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58840/278/15) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour extrait sincère et conforme
FIN-CONTROLE S.A.
Signatures
<i>Le liquidateur

ELMAC S.A.
Société Anonyme Holding 
Signature / Signature
<i>Un administrateur / Un administrateur

Pour extrait conforme
Signature

8807

ENTREPRISE GREIVELDINGER, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-5885 Luxembourg, 233A, route de Thionville.

R. C. Luxembourg B 24.881. 

—

En date du 5 juillet 2001 et conformément à la loi du 10 décembre 1998 relative à la conversion par les sociétés

commerciales de leur capital en EUR, les associés ont pris les décisions suivantes:

1. L’EUR est adopté comme monnaie d’expression du capital à partir du 31 décembre 2001.
2. Le capital actuel de LUF 2.500.000,- est converti en EUR 61.973,38.
3. Le capital converti actuel est augmenté  à concurrence de EUR 26,62 pour le porter de EUR 61.973,38 à EUR

62.000,-, par incorporation de bénéfices reportés à concurrence de LUF 1.074,-, sans émission de parts nouvelles.

4. Une valeur nominale de EUR 124,- par part sociale est adoptée.
5. Le premier alinéa de l’article 6 des statuts est modifié comme suit:

«Le capital social est fixé à soixante-deux mille euros (EUR 62.000,-), divisé en cinq cents parts (500) sociales d’une

valeur nominale de cent vingt-quatre euros (EUR 124,-) chacune.»

6. Les 500 parts sociales existantes d’une valeur nominale de LUF 5.000,- chacune sont échangées contre 500 parts

sociales d’une valeur nominale de EUR 124,- chacune. 

Luxembourg, le 9 août 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 24 août 2001, vol. 557, fol. 11, case 11. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58826/537/25) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

ESEDERA S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1449 Luxembourg, 18, rue de l’Eau.

R. C. Luxembourg B 70.767. 

—

L’an deux mille un, le six septembre.
Par-devant Maître Martine Weinandy, notaire de résidence à Clervaux, en remplacement de Maître André-Jean-Jo-

seph Schwachtgen, notaire de résidence à Luxembourg, ce dernier restant dépositaire de la présente minute.

S’est tenue une Assemblée Générale Extraordinaire de la société anonyme établie à Luxembourg sous la dénomina-

tion de ESEDERA S.A., R.C. Numéro B 70.767 ayant son siège social à Luxembourg au 18, rue de l’Eau, constituée par
acte de Maître Georges d’Huart, notaire de résidence à Pétange, en date du 13 juillet 1999, publié au Mémorial C, Re-
cueil des Sociétés et Associations numéro 740 du 6 octobre 1999.

La séance est ouverte à seize heures trente sous la présidence de Monsieur Marc Koeune, économiste, domicilié pro-

fessionnellement au 18, rue de l’Eau, L -1449 Luxembourg.

Monsieur le Président désigne comme secrétaire Monsieur Raymond Thill, maître en droit, demeurant à Luxembourg.

L’assemblée élit comme scrutateur Monsieur Frank Stolz-Page, employé privé, demeurant à Mamer.

I.- Qu’il résulte d’une liste de présence dressée et certifiée par les membres du bureau que les cent (100) actions

d’une valeur nominale de douze mille cinq cents francs luxembourgeois (LUF 12.500,-) chacune, représentant l’intégra-
lité du capital social d’un million deux cent cinquante mille francs luxembourgeois (LUF 1.250.000,-) sont dûment repré-
sentées à la présente assemblée qui en conséquence est régulièrement constituée et peut délibérer ainsi que décider
valablement sur les points figurant à l’ordre du jour, ci-après reproduits, tous les actionnaires représentés ayant accepté
de se réunir sans convocation préalable.

Ladite liste de présence, portant les signatures des actionnaires tous représentés, restera annexée au présent procès-

verbal ensemble avec les procurations pour être soumise en même temps aux formalités de l’enregistrement.

II.- Que l’ordre du jour de la présente Assemblée est conçu comme suit:
1. Suppression de la valeur nominale des actions et changement de la devise du capital social de francs luxembourgeois

en euros au cours de 1 euro pour 40,3399 LUF.

2. Augmentation du capital social par apport en espèces d’un montant de treize euros et trente et un cents (EUR

13,31) pour le porter de son montant actuel de trente mille neuf cent quatre-vingt-six euros et soixante-neuf cents (EUR
30.986,69) représenté par cent (100) actions sans valeur nominale à trente et un mille euros (EUR 31.000,-).

3. Fixation de la valeur nominale des actions à trois cent dix euros (EUR 310,-).
4. Fixation de la valeur du capital autorisé à six millions deux cent mille euros (EUR 6.200.000,-).
5. Modifications afférentes de l’article 3 des statuts.
 6. Nomination d’un administrateur supplémentaire. 
7. Divers.
L’Assemblée, après avoir approuvé l’exposé de Monsieur le Président et après s’être reconnue régulièrement cons-

tituée, a abordé l’ordre du jour et, après en, avoir délibéré, a pris à l’unanimité des voix les résolutions suivantes:

Pour avis sincère et conforme
<i>Pour ENTREPRISE GREIVELDINGER, S.à r.l.
KPMG EXPERTS COMPTABLES
Signature

8808

<i>Première résolution

L’Assemblée Générale décide de supprimer la valeur nominale des actions et de changer la devise du capital social de

franc luxembourgeois en euro au cours de 1 euro pour 40,3399 LUF, de sorte que le capital social est fixé provisoire-
ment à trente mille neuf cent quatre-vingt-six euros et soixante-neuf cents (EUR 30.986,69). 

<i>Deuxième résolution

L’Assemblée Générale décide d’augmenter le capital social de la société de treize euros et trente et un cents (EUR

13,31) pour le porter de son montant actuel de trente mille neuf cent quatre-vingt-six euros et soixante-neuf cents (EUR
30.986,69) représenté par cent (100) actions sans valeur nominale à trente et un mille euros (EUR 31.000,-).

Le montant de treize euros et trente et un cents (EUR 13,31) a été intégralement libéré par apport en espèces par

les actionnaires existants au prorata de leur participation dans le capital, ainsi qu’il a été prouvé au notaire instrumen-
taire.

<i>Troisième résolution

L’Assemblée Générale décide de fixer la valeur nominale des actions à trois cent dix euros (EUR 310,-) par action.

<i>Quatrième résolution

L’Assemblée Générale décide de fixer la valeur du capital autorisé  à six millions deux cent mille euros (EUR

6.200.000,-).

<i>Cinquième résolution

Suite aux quatre résolutions qui précèdent, l’article 3 alinéa 1 des statuts est modifié pour avoir désormais la teneur

suivante:

«Art 3. Alinéa 1

er

. Le capital social est fixé à trente et un mille euros (EUR 31.000,-), divisé en cent (100) actions,

d’une valeur nominale de trois cent dix euros (EUR 310,-) chacune. Le conseil d’administration est autorisé à augmenter
le capital social à six millions deux cent mille euros (EUR 6.200.000,-).»

<i>Sixième résolution

II est procédé à la nomination d’un administrateur supplémentaire:
 - Madame Nicole Thommes, employée privée, domiciliée professionnellement, 18, rue de l’Eau, L-1449 Luxembourg.
Le mandat de l’administrateur supplémentaire prendra fin à l’issue de l’Assemblée Générale Annuelle de l’an 2004.

<i>Evaluation

Pour les besoins de l’enregistrement, le montant de l’augmentation de capital est évalué à cinq cent trente-sept francs

luxembourgeois (LUF 537,-).

Plus rien ne figurant à l’ordre du jour et personne ne demandant la parole, l’Assemblée s’est terminée à seize heures

quarante-cinq. 

Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête.
Et après lecture faite et interprétation donnée aux comparants, ceux-ci ont signé avec Nous, notaire, la présente mi-

nute.

Signé: M. Koeune, R. Thill, F. Stolz-Page, M. Weinandy.
Enregistré à Luxembourg, le 12 septembre 2001, vol. 131S, fol. 49, case 10. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): Muller.

Pour expédition conforme, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58827/230/77) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

ESEDERA S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1449 Luxembourg, 18, rue de l’Eau.

R. C. Luxembourg B 70.767. 

—

Statuts coordonnés suivant l’acte n

°

 1044 du 6 septembre 2001 déposés au registre de commerce et des sociétés de

Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58828/230/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FINAVEST, Société Anonyme.

Siège social: Luxembourg, 4, rue Carlo Hemmer.

R. C. Luxembourg B 14.037. 

—

Statuts coordonnés déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58844/206/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Luxembourg, le 17 septembre 2001.

A. Schwachtgen.

Luxembourg, le 18 septembre 2001.

A. Schwachtgen.

<i>Pour la société
Pour le notaire P. Decker
Signature

8809

ETS KUHN S.A., Société Anonyme.

Siège social: Luxembourg, rue John L. Macadam.

R. C. Luxembourg B 28.312. 

—

<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire du 12 mai 2001

La démission de Monsieur Fernand Hemmen en tant qu’administrateur est acceptée et décharge lui est donnée.
Le nouveau conseil d’administration se compose comme suit:
Monsieur Roland Kuhn, entrepreneur de constructions, demeurant à Luxembourg, administrateur-délégué.
Madame Simone Kuhn-Michels, rentière, demeurant à Luxembourg, administrateur.
Monsieur Jean Nickels, employé privé, demeurant à Schrondweiler, administrateur.
Pour réquisition et publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 6 septembre 2001. 

Enregistré à Luxembourg, le 13 septembre 2001, vol. 557, fol. 75, case 5. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58829/502/18) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

EURO CAR SERVICES S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-8399 Windhof, 5, route d’Arlon.

R. C. Luxembourg B 65.010. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 juillet 2001, vol. 555, fol. 1, case 4, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 6 août 2001.

(58831/000/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FINMEDICAL S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1631 Luxembourg, 35, rue Glesener.

R. C. Luxembourg B 62.168. 

—

Le bilan au 31 décembre 2000, enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 85, case 6, a été déposé

au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

AFFECTATION DU RESULTAT 

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58846/802/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FINMEDICAL S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1631 Luxembourg, 35, rue Glesener.

R. C. Luxembourg B 62.168. 

—

EXTRAIT

Il résulte du procès-verbal de l’Assemblée Générale Ordinaire tenue en date du 14 septembre 2001 que:
Suivant la procédure prévue par la loi du 10 décembre 1998, la devise d’expression du capital social de la société a

été convertie du franc belge en euros avec effet rétroactif au 1

er

 janvier 2001.

Les alinéas 1 et 2 de l’article 5 ont été modifiés en conséquence.

Luxembourg, le 17 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 85, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58847/802/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FIDUCIAIRE BECKER + CAHEN
Signature

Signature
<i>Mandataire

- Report à nouveau   . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

-336.586,- BEF

Luxembourg, le 17 septembre 2001.

Signature.

Pour extrait conforme
Signature

8810

EUROCAPS INVESTMENTS S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1855 Luxembourg, 46A, avenue J.F. Kennedy.

R. C. Luxembourg B 65.351. 

—

<i>Assemblée Générale Annuelle

Il résulte de l’Assemblée Générale Annuelle tenue au siège social en date du 19 juillet 2001, du rapport et de la dé-

cision du Conseil d’Administration de la société EUROCAPS INVESTMENTS S.A. que les actionnaires et administra-
teurs, à l’unanimité des voix, ont pris les décisions suivantes pour les comptes annuels de 2000.

1) Décharge accordée aux administrateurs pour l’année 2000:
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
MUTUA (LUXEMBOURG) S.A.
FIDES (LUXEMBOURG) S.A.
Décharge accordée à l’administrateur-délégué pour l’année 2000:
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
Décharge accordée au commissaire aux comptes pour l’année 2000:
EURAUDIT, S.à r.l.
2) Election des nouveaux administrateurs:
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
MUTUA (LUXEMBOURG) S.A.
FIDES (LUXEMBOURG) S.A.
3) Le conseil d’administration a élu MANACOR (LUXEMBOURG) S.A. en tant qu’administrateur-délégué de la so-

ciété sur autorisation des actionnaires.

4) Election de EURAUDIT, S.à r.l. en tant que Commissaire aux Comptes.
5) Les mandats des administrateurs, de l’administrateur-délégué et du commissaire aux comptes expireront à la suite

de l’Assemblée Générale annuelle appelée à s’exprimer sur les comptes au 31 décembre 2001.

6) Il a été décidé de continuer les activités de la société après la perte de plus de 50 % du capital pour l’exercice se

terminant au 31 décembre 2000.

7) La perte qui s’élève à EUR 306.258,- est reportée.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58830/683/37) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FUGRO ECO CONSULT, G.m.b.H., Gesellschaft mit beschränkter Haftung.

Gesellschaftssitz: L-5366 Munsbach, Zone Industrielle.

H. R. Luxemburg B 49.402. 

—

Am 19. Juli 2001 und gemäss Gesetz vom 8. Dezember 1998 betreffend die Umwandlung des Kapitals in EUR der

Handelsgesellschaften, haben die Gesellschafter folgende Beschlüsse gefasst:

1. Der Euro wird als Währung des Kapitals übernommen.
2. Das jetzige Kapital von LUF 500.000,- wird in EUR 12.394,6762 umgewandelt.
3. Das Kapital wird um EUR 105,3238 von EUR 12.394,6762 auf EUR 12.500,- durch Umwandlung in Kapital des Ge-

winnvortrages in Höhe von LUF 4.248,75 erhöht, ohne Ausgabe von neuen Anteilen.

4. Ein Nennwert von EUR 25,- pro Anteil wird angenommen.
5. Absatz 1 des Artikels 6 der Satzung wird wie folgt abgeändert: «Das Gesellschaftskapital ist auf zwölftausendfünf-

hundert Euro (EUR 12.500,-) festgesetzt, eingeteilt in fünfhundert (500) Anteile mit einem Wert von je fünfundzwanzig
Euro (EUR 25,-), welche alle von der Gesellschaft FUGRO CONSULTANTS NV., mit Sitz in Curaçao, Willemstad,
Schottegatweg Oost 66, gehalten werden.»

6. Die 500 bestehenden Anteile mit einem Nennwert von je LUF 1.000,- werden gegen 500 Anteile mit einem Nenn-

wert von je EUR 25,- getauscht. 

Luxemburg, den 3. September 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 6 septembre 2001, vol. 557, fol. 51, case 1. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58852/537/26) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

<i>Pour EUROCAPS INVESTMENTS S.A.
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
<i>Administrateur-Délégué
Signatures

Für gleichlautende Mitteilung
<i>Für FUGRO ECO CONSULT, G.m.b.H.
KPMG Experts Comptables
Signature

8811

EuroENERGIE, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-6170 Godbrange, 6, rue de Semecht.

R. C. Luxembourg B 60.287. 

—

Le bilan au 31 décembre 2000, enregistré à Luxembourg, le 20 août 2001, vol. 556, fol. 93, case 1, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 3 septembre 2001.

(58832/000/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

EWITA HOLDING S.A., Société Anonyme.

Siège social: Luxembourg-Kirchberg, 231, Val des Bons Malades.

R. C. Luxembourg B 64.151. 

—

Les bilans aux 31 décembre 1998 et 31 décembre 1999, enregistrés à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557,

fol. 79, case 3, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 30 août 2001.

(58837/521/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FIRST TECHNOLOGY, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

R. C. Luxembourg B 75.648. 

—

<i>Dénonciation d’une convention de domiciliation et de management

Conformément à l’Article 3 de la loi du 12 mai 1999 régissant la domiciliation des sociétés, nous vous informons de

la dénonciation de la convention de domiciliation et de management conclue le 1

er

 août 2000 pour une durée indéter-

minée entre les sociétés:

ABN AMRO TRUST COMPANY (LUXEMBOURG) S.A.,
Luxembourg, R. C. B 15.302,
Siège social: 46A, avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg
et
FIRST TECHNOLOGY, S.à r.l.,
Luxembourg, R. C. B 75.648. 

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58848/683/19) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

I.A.B.I. INTERNATIONAL AGENCY BUSINESS INVEST, Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1150 Luxembourg, 241, route d’Arlon.

R. C. Luxembourg B 75.812. 

—

Suite à diverses cessions de parts sociales, le capital de la société est réparti comme suit: 

Pour réquisition et publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 7 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 13 septembre 2001, vol. 557, fol. 75, case 5. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58876/502/15) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Signature
<i>Mandataire

STENHAM GESTINOR AUDIT, S.à r.l.
Signature

ABN AMRO TRUST COMPANY (LUXEMBOURG) S.A.
Signatures

Monsieur Philippe Spatafora, demeurant à 15, rue Maréchal Joffre, F-06000 Nice . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

100 parts

Total . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

100 parts

FIDUCIAIRE BECKER + CAHEN &amp; ASSOCIES
Signature

8812

FINANCIERE LEXINGTON S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-1637 Luxembourg, 9-11, rue Goethe.

R. C. Luxembourg B 64.054. 

—

Il résulte du procès-verbal de l’Assemblée Générale Annuelle qui s’est tenue à Luxembourg le vendredi 7 septembre

2001, que l’Assemblée a pris, entre autres, la résolution suivante:

<i>Quatrième résolution

L’Assemblée prend acte que les mandats des Administrateurs et du Commissaire aux Comptes sont venus à échéance

en date du 5 juin 2001 et qu’en l’absence de renouvellement des mandats et/ou de nouvelles nominations, les Adminis-
trateurs et le Commissaire aux Comptes ont poursuivi leur mandat jusqu’à la date de ce jour.

L’Assemblée décide de nommer pour un terme d’un an, les Administrateurs suivants:
- Monsieur Jean-Paul Legoux, administrateur de société, demeurant à Luxembourg, 17, rue Michel Rodange;
- Monsieur Mario Gianfranco Gattai, administrateur de société, demeurant à Cadro (Suisse);
- Madame Anna Maria Ballinari, administrateur de société, demeurant à Lugano (Suisse).
Les mandats des Administrateurs prendront fin lors de l’Assemblée Générale statuant sur les comptes de l’exercice

clôturé au 31 décembre 2001.

L’Assemblée décide de nommer pour un terme d’un an, la société GRANT THORNTON REVISION ET CONSEILS

S.A., 2 boulevard Grande-Duchesse Charlotte, L-1330 Luxembourg en qualité de Commissaire aux Comptes.

Le mandat du Commissaire aux Comptes prendra fin lors de l’Assemblée Générale statuant sur les comptes de l’exer-

cice clôturé au 31 décembre 2001.

Luxembourg, le 14 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 2. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58842/043/28) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FINANCIERE LEXINGTON S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-1637 Luxembourg, 9-11, rue Goethe.

R. C. Luxembourg B 64.054. 

—

Les comptes annuels, la proposition d’affectation du résultat ainsi que l’affectation du résultat au 31 décembre 2000,

enregistrés à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 2, ont été déposés au registre de commerce et
des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58843/043/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FORTUM PROJECT FINANCE S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1746 Luxembourg, 2, rue Hackin.

R. C. Luxembourg B 65.646. 

—

Il résulte d’une résolution du conseil d’administration en date du 28 août 2001 de la société FORTUM PROJECT FI-

NANCE S.A., que les administrateurs ont pris les décisions suivantes:

1) Acceptation de la démission de l’administrateur suivant:
M. Jaap Everwijn avec effet 1

er

 septembre 2001.

2) Election du nouvel administrateur:
M. Robert Jan Schol, demeurant à Senningerberg, avec effet 1

er

 septembre 2001.

3) Le conseil d’administration est constitué comme suit:
- M. Seppo Viitanen -A-
- M. Robert Jan Schol -A-
- Mrs Lian van de Broek -B-
- M. Jouni Huttunen -A-.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 82, case 11. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58849/683/23) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Le conseil d’administration
M. G. Gattai / A. M. Ballinari / J.-P. Legoux
<i>Président / Administrateur / Administrateur

Luxembourg, le 18 septembre 2001.

FORTUM PROJECT FINANCE S.A.
L. van den Broek
<i>Administrateur

8813

F.R. PROPERTIES S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2324 Luxembourg, 6, avenue Pescatore.

R. C. Luxembourg B 58.156. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 11 septembre 2001, a été déposé au registre de com-

merce et des sociétés de Luxembourg, le 12 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58850/000/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

F.R. PROPERTIES S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2324 Luxembourg, 6, avenue Pescatore.

R. C. Luxembourg B 58.156. 

—

EXTRAIT

Il résulte du procès-verbal de l’Assemblée Générale Ordinaire des actionnaires de la société qui s’est tenue en date

du 21 août 2001 au siège social de la société que:

Mademoiselle Nadine Hirtz, demeurant à L-2324 Luxembourg, 6, avenue Pascatore est nommée commissaire aux

comptes de la société en remplacement de Mademoiselle Karin Weirich.

Le mandat de Mademoiselle Nadine Hirtz expirera à l’issue de l’Assemblée Générale Ordinaire qui se tiendra en 2005.

Luxembourg, le 21 août 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 12 septembre 2001, vol. 557, fol. 71, case 12. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58851/000/18) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

GIOCH S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1631 Luxembourg, 21, rue Glesener.

R. C. Luxembourg B 75.506. 

—

Le bilan au 31 mai 2001, enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 85, case 6, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

AFFECTATION DU RESULTAT 

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58861/802/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

GIOCH S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1631 Luxembourg, 21, rue Glesener.

R. C. Luxembourg B 75.506. 

—

EXTRAIT

Il résulte du procès-verbal de l’Assemblée Générale Ordinaire du 31 juillet 2001 que Monsieur Romano Marini, de-

meurant à Genève, a été nommé Administrateur en remplacement de Monsieur Marteen Frech, démissionnaire.

Luxembourg, le 12 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 85, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58862/802/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Luxembourg, le 12 septembre 2001.

Signature.

Pour extrait conforme
Signatures
<i>Administrateurs

Report à nouveau: . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

-147.543,14 EUR

Bénéfice:  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

2.705.152,37 EUR

Différence: . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

2.557.609,23 EUR

Affectation à la réserve légale:  . . . . . . . . . . . . . . . . 

-127.880,46 EUR

Report à nouveau . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

2.429.728,77 EUR

Luxembourg, le 12 septembre 2001.

Signature.

Pour extrait conforme
Signature

8814

ILE DE LAD INVESTMENTS, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Registered office: L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal.

R. C. Luxembourg B 69.642. 

—

In the year two thousand one, on the sixth of September.
Before Us Maître Martine Weinandy, notary residing in Clervaux, acting in replacement of her colleague Maître An-

dré-Jean-Joseph Schwachtgen, notary residing in Luxembourg, who shall remain depositary of the present minutes.

There appeared for an Extraordinary General Meeting of the shareholders of ILE DE LAD INVESTMENTS, S.à r.l.,

(the 'Company'), a Luxembourg société à responsabilité limitée, having its registered office at 4, boulevard Royal in L-
2449 Luxembourg, registered with the Trade and Companies Registry held before the District Court of Luxembourg
under the number R.C. B 69.642, incorporated constituted by a deed of Maître André Schwachtgen, notary residing in
Luxembourg, dated 21st April, 1999, published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations under the
number 531, dated July 10, 1999 and which articles of association have been amended the last time by a deed of Maître
André Schwachtgen on July 20, 2000, published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations under the
number C 904, dated December 21, 2000,:

1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., with registered office at 44, Brattle Street, 5th Floor, Cam-

bridge, Massachusetts 02138, 

hereby represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy issued in Cambridge, Massachusetts, on September 4, 2001;
2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., with registered office at 44, Brattle Street, 5th Floor, Cambridge,

Massachusetts 02138, 

hereby represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy issued in Cambridge, Massachusetts, on September 4, 2001;
3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., with registered office at 44, Brattle Street, 5th Floor, Cam-

bridge, Massachusetts 02138, 

hereby represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy issued in Cambridge, Massachusetts, on September 4, 2001;
4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., with registered office at 44, Brattle Street, 5th Floor, Cam-

bridge, Massachusetts 02138, 

hereby represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy issued in Cambridge, Massachusetts, on September 4, 2001;
5) ILE DE LAD TE, S.à r.l., with registered office at 4, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg,
hereby represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy issued in Luxembourg, on September 3, 2001;
6) HRO INVESTMENTS LIMITED, with registered office at La Motte Street, St. Helier Jersey JE4 8QR,
hereby represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy issued in St. Hélier, Jersey, on September 5, 2001.
Such proxies, after having been signed ne varietur by the proxyholder acting on behalf of the appearing parties and

the undersigned notary, shall remain attached to the present deed to be filed together with the deed with the registra-
tion authorities.

The representative of the shareholders declares and requests the notary to state that:
I. Two hundred shares (200) shares having a nominal value of one hundred Euro (EUR 100.-) each, divided in five

different classes of shares named A, B, C, D, and E, representing the entirety of the voting share capital of the Company
of twenty thousand Euro (EUR 20,000.-) are duly represented at this Meeting which is consequently regularly constitut-
ed and may deliberate upon the items on the agenda, hereinafter reproduced.

II. The agenda of the Meeting is the following:
1. Waiver of the convening notices;
2. Amendments to the share classes and the entitlements of the holders of the shares in the Company with a restate-

ment of the articles of association of the Company;

3. Description of the shareholdings in the Company following the amendments;
4. Amendment of the share register of the Company in order to reflect the above changes with power and authority

to any employee of HALSEY S.à r.l., or any lawyer or employee of BEGHIN &amp; FEIDER in association with ALLEN &amp;
OVERY to proceed on behalf of the Company to the registration of the newly issued shares and of the cancelled stock
in the share register of the Company.

III. The shareholders state unanimously:

<i> First resolution

The entirety of the share capital being represented at the present Meeting, the Meeting waives the convening notices,

the shareholders being represented consider themselves as duly convened and declare having perfect knowledge of the
agenda which has been made available to them in advance.

<i>Second resolution

The Meeting unanimously resolves to replace the currently outstanding class A, B, C, D and E shares by new class A

and class B shares, and, to that effect, unanimously resolves to convert the currently outstanding shares so that each
holder of A, B, C, D or E shares shall receive 1.5 new class A and 1.5 new class B shares in exchange for any currently
outstanding A, B, C, D or E share. The Meeting further resolves unanimously to restate the Company’s articles of as-
sociation, so that it shall henceforth read as follows:

8815

Title I.- Form, Object, Name, Registered office, Duration

 Art. 1. There hereby exists a private limited liability company (société à responsabilité limitée) under the name of

ILE DE LAD INVESTMENTS, S.à r.l. (the 'Company'), which shall be governed by the law dated 10th August, 1915 on
commercial companies, as amended (the 'Law'), as well as by these articles of association of the Company (the 'Articles').

 The Company is formed for an unlimited duration.

 Art. 2. The object of the Company is to hold, monitor and manage participations in the French limited liability Com-

pany ILE DE LA DEFENSE, S.à r.l., (the 'A Subsidiary') and in the French limited liability Company, S.à r.l., DE LA BOU-
CLE, (the 'B Subsidiary').

In general, the Company may carry out all transactions and activities in direct or indirect connection with the object

of the Company or which may be useful to carry out its object and pertaining to the administration, management, con-
trol and development of the above-mentioned participations.

For the accomplishment of the above object, the Company may effectuate the undertaking of all financial transactions.

The Company may acquire by way of investment, subscription, underwriting by option to purchase or in any other man-
ner, securities or other obligations of any kind, realize them by way of sale, transfer, exchange or otherwise, grant any
support, loans, advances or guarantees in respect of its own obligations and the obligations of third parties and in any
currency.

In general, the Company may carry out any transaction and make any investment which it considers necessary or

useful to fulfil or develop its business purpose, permitted to Luxembourg companies under the Law.

The Company may carry out its activities within the Grand-Duchy of Luxembourg as well as abroad through branches

or offices of representation.

The Company may carry out any industrial or commercial activity which directly or indirectly favours the realisation

of its object.

 Art. 3. The Company has its registered office in the City of Luxembourg. 

The registered office may be transferred to any other place within the Grand-Duchy of Luxembourg by a resolution

of an extraordinary general meeting of shareholders deliberating in the manner provided for amendments to the Arti-
cles.

The address of the registered office may be transferred within the City of Luxembourg by simple resolution of the

manager(s).

Title II.- Capital, Shares

 Art. 4. 
4.1 The Company’s subscribed share capital is set at twenty thousand (20,000.-) euros represented by 250 Class A

shares, and 250 Class B shares having a nominal value of forty (40.-) euros each.

4.2 The Class A shares and the Class B shares shall rank pari passu in all respects and carry the same rights save as

otherwise indicated hereafter.

4.3 All dividend or any other distributions received by the Company from or by virtue of its holding of shares in the

A Subsidiary, or the proceeds of the sale of the shares of the A Subsidiary, shall be credited to an 'A' account (the 'A
Account') and will be available only for distribution to the holders of the A shares and all dividend or any other distri-
butions received by the Company from or by virtue of its holding of shares in the B Subsidiary, or the proceeds of the
sale of the shares of the B Subsidiary, shall be credited to a 'B' account (the 'B Account') and will be available only for
distribution to the holders of the B shares. The Company’s liabilities shall (without prejudice to creditors’ rights vis-à-
vis the Company) be allocated among the Company’s shareholders as follows: (i) the amount of liabilities resulting from
the holding, monitoring and management of the Company’s shareholding in the A Subsidiary shall be allocated to the A
Account and (ii) the amount of liabilities resulting from the holding, monitoring and management of the Company’s
shareholding in the B Subsidiary shall be allocated to the B Account and (iii) general overhead and general liabilities, i.e.
those not derived from the A Subsidiary and the B Subsidiary, shall be attributed equally to the A Account and to the B
Account of the Company. The allocation of the liabilities between the A Account and the B Account shall be determined
by the Company’s manager(s); if such allocation is challenged by a shareholder, the allocation shall be as determined by
Mr Alfonse Mangen, chartered accountant, residing at 147 rue de Warken in L-9088 Ettelbruck, or by any other person
appointed by all the shareholders, and such determination shall, absent manifest error, be binding for all the sharehold-
ers.

4.4 All dividends to be paid to the holders of the Class A shares or the Class B shares shall be declared by the Com-

pany in ordinary general meetings and need not be equal. The dividends declared on the Class A shares shall be paid out
of the A Account, to the extent of the existence of distributable profits of the Company, and the dividends declared on
the Class B shares shall be paid out of the B Account to the extent of the existence of distributable profits of the Com-
pany and no dividend shall be paid in respect of either class in excess of the amount for the time being standing to the
credit of the appropriate account.

4.5 In the event of any voluntary or involuntary liquidation, dissolution or winding up of the Company and, subject to

the payment of all applicable debts and liabilities of the Company and to the extent of the existence of liquidation profits:

4.5.1. any shares held by the Company in the A Subsidiary or, as the case may be, any proceeds of realisation of such

shares shall be distributed exclusively to and amongst the holders of the A shares;

4.5.2. any shares held by the Company in the B Subsidiary or, as the case may be, any proceeds of realisation of such

shares shall be distributed exclusively to and amongst the holders of the B shares; and

4.5.3. any surplus assets of the Company other than the shares in the A Subsidiary and the B Subsidiary (or any pro-

ceed of realisation of such shares) shall be attributed equally and pari passu to the A Account and the B Account and

8816

the amounts so attributed shall in the case of the A Account be distributed to and amongst the holders of the A shares
and in the case of the B Account be distributed to and amongst the holders of the B shares;

 Art. 5. In case of plurality of shareholders, the transfer of shares inter vivos to third parties must be authorised by

the general meeting of the shareholders who represent at least three-quarters of the outstanding share capital of the
Company. No such authorisation is required for a transfer of shares among the shareholders.

The transfer of shares mortis causa to third parties must be accepted by the shareholders who represent three-quar-

ters of the rights belonging to the survivors.

Title Ill.- Management

 Art. 6. The Company is managed by one or more managers, appointed and revocable by the simple majority of the

shareholders meeting.

The manager or managers are appointed for an unlimited duration and they are vested with the broadest powers

with regard to third parties.

Special and limited powers may be delegated for determined affairs to one or more agents, either shareholders or

not.

Title IV.- Decisions of the Shareholders

 Art. 7. The shareholders exercise all those powers attributed to the shareholders meetings by the Law and in ac-

cordance with provisions of the Law.

Title V.- Financial year, Balance sheet, Distributions

 Art. 8. The Company’s financial year runs from the first of April of each year and ends on the 31st of March of the

following year.

 Art. 9. Each year, as of the thirty-first of March, there will be drawn up a record of the assets and liabilities of the

Company, as well as a profit and loss account.

The credit balance of the profit and loss account, after deduction of the expenses, costs, amortizations, charges and

provisions represents the net profit of the Company.

Every year five percent of the net profit will be transferred to the legal reserve.
This deduction ceases to be compulsory when the legal reserve amounts to one tenth of the outstanding capital but

must be resumed till the reserve fund is entirely reconstituted if, at any time and for any reason whatever, it has been
reduced.

The excess of profit after allocation to the legal reserve is attributed to the A Account or, as the case may be, the B

Account or distributed among the shareholders commensurate to their shareholding in the Company and subject to
the terms of Article 4 hereof.

Title VI.- Dissolution

 Art. 10. The Company is not dissolved by the bankruptcy, insolvency, liquidation or the financial failure of a share-

holder.

In the event of dissolution of the Company, the liquidation will be carried out by the manager or managers in office

or failing them by one or more liquidators appointed by the shareholders meeting. The liquidator or liquidators will be
vested with the broadest powers for the realization of the assets and the payment of debts.

The assets after deduction of the liabilities will be attributed to the shareholders, commensurate to their shareholding

in the Company and subject to the terms of Article 4 hereof.

Title VII.- General Provisions

 Art. 11. Reference is made to the provisions of the Law for all matters for which no specific provision is made in

these Articles.

<i>Third resolution

The Meeting resolves to record that the new shareholdings in the Company are as follows: 

1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., prenamed
 twenty-nine point sixty-five A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

29.65

 twenty-nine point sixty-five B shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

29.65

 2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., prenamed
 fourteen point one hundred twenty-five A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

14.125

 fourteen point one hundred twenty-five B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

14.125

 3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., prenamed
 eighty-eight point one hundred seventy-five A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

88.175

 eighty-eight point one hundred seventy-five B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

88.175

 4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., prenamed
 five point two hundred twenty-five A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.225

 five point two hundred twenty-five B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.225

 5) ILE DE LAD TE, S.à r.l, prenamed
 one hundred ten point three hundred twenty-five A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 110.325
 one hundred ten point three hundred twenty-five B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 110.325
 6) HRO INVESTMENTS LIMITED, prenamed

8817

<i> Fourth resolution

The Meeting resolves to amend the share register of the Company in order to reflect the above changes and em-

powers and authorizes any employee of HALSEY, S.à r.l., or any lawyer or employee of BEGHIN &amp; FEIDER in association
with ALLEN &amp; OVERY to proceed on behalf of the Company to the registration of the newly issued shares and of the
cancelled stock in the share register of the Company.

Nothing else being on the agenda, the Meeting is closed.

<i> Statement

The undersigned notary who understands and speaks English, states herewith that on request of the parties, the

present deed is worded in English followed by a French version; at the request of the same appearing parties, it is stated
that, in case of discrepancies between the English and the French text, the English version shall prevail.

Whereof the present notarial deed was drawn up in Luxembourg, on the year and day first above written.
The document having been read to the proxyholder of the appearing parties, they signed together with us, the notary,

the present original deed.

Suit la traduction française du texte qui précède

L’an deux mille un, le six septembre.
Par-devant Maître Martine Weinandy, notaire de résidence à Clervaux, en remplacement de Maître André-Jean-Jo-

seph Schwachtgen, notaire de résidence à Luxembourg, ce dernier restant dépositaire de la présente minute.

Ont comparu pour une Assemblée Générale Extraordinaire ('l’Assemblée') des associés de la société ILE DE LAD

INVESTMENTS, S.à r.l. (ci-après 'la Société'), une société à responsabilité limité de droit luxembourgeois, ayant son siège
social au 4, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg, enregistrée au Registre du commerce et des sociétés de Luxembourg
sous le numéro R.C. B 69.642, constituée suivant acte reçu par M

e

 André Schwachtgen, notaire de résidence à Luxem-

bourg, en date du 21 avril 1999, publié au Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations, numéro 531 du 10 juillet
1999, dont les statuts ont été modifiés  à plusieurs reprises et pour la dernière fois par un acte de Maître André
Schwachtgen, en date du 20 juillet 2000, publié au Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations, numéro C 904 du
21 décembre 2000:

1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., ayant son siège social à 44, Brattle Street, 5th Floor, Cambridge,

Massachusetts 02138,

ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procuration sous seing privé, donnée à Cambridge, Massachusetts, le 4 septembre 2001,
 2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., ayant son siège social à 44, Brattle Street, 5th Floor, Cambridge,

Massachusetts 02138,

ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procuration sous seing privé, donnée à Cambridge, Massachusetts, le 4 septembre 2001,
3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., ayant son siège social à 44, Brattle Street, 5th Floor, Cambridge,

Massachusetts 02138,

 ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procuration sous seing privé, donnée à Cambridge, Massachusetts, le 4 septembre 2001,
4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., ayant son siège social à 44, Brattle Street, 5th Floor, Cam-

bridge, Massachusetts 02138,

ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procuration sous seing privé, donnée à Cambridge, Massachusetts, le 4 septembre 2001,
5) ILE DE LAD TE S.à r.l, ayant son siège social à 4, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg,
ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procuration sous seing privé, donnée à Luxembourg, le 3 septembre 2001,
6) HRO INVESTMENTS LIMITED, ayant son siège social à La Motte Street, St. Hélier Jersey JE4 8QR,
ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procuration sous seing privé, donnée à St. Hélier, Jersey, le 5 septembre 2001.
Lesquelles procurations, après avoir été signées ne varietur par le mandataire des parties comparantes et le notaire

soussigné resteront annexées au présent acte afin d’être enregistrées avec l’acte auprès des administrations.

Les parties comparantes, représentées comme indiqué ci-dessus, déclarent et requièrent le notaire d’acter:
I. Que les deux cent (200) parts sociales ayant une valeur nominale de cent Euro (EUR 100,-) chacune, divisées en

cinq classes différentes de parts sociales, nommées A, B, C, D et E, représentant le capital social de la Société dans son
entièreté, d’un montant de vingt mille Euro (EUR 20.000,-) sont dûment représentées à l’Assemblée, qui se trouve, par
conséquent régulièrement constituée et peut désormais délibérer sur les points de l’ordre du jour, reproduits ci-des-
sous.

II. Que la présente Assemblée a pour ordre du jour:
 1. Renonciation aux formalités de convocation;
2. Modification des classes de parts sociales et des droits des détenteurs de parts sociales de la Société, avec refor-

mulation des statuts de la Société;

 two point five A shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.50

 two point five B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.50

Total: five hundred shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

500.00

8818

3. Description de l’actionnariat de la Société, après les précédentes modifications;
4. Modification du registre des parts sociales de la Société, de façon à refléter les modifications ci-dessus et pouvoir

accordé à tout employé de HALSEY, S.à r.l. ou tout avocat ou employé de BEGHIN &amp; FEIDER en association avec AL-
LEN &amp; OVERY afin de réaliser les inscriptions concernant les parts sociales nouvellement émises et les parts sociales
annulées dans le registre des parts sociales.

III. Qu’après délibération, les résolutions suivantes ont été prises à l’unanimité:

<i>Première résolution

L’intégralité du capital social étant représentée, l’Assemblée décide de faire abstraction des convocations d’usage, les

associés représentés se reconnaissant dûment convoqués et déclarant par ailleurs avoir eu connaissance de l’ordre du
jour qui leur a été communiqué au préalable.

<i>Deuxième résolution

L’Assemblée décide, à l’unanimité, de remplacer les parts sociales existantes A, B, C, D et E par de nouvelles classes

de parts sociales A et B, et à cet effet, décide, à l’unanimité, de convertir les parts sociales existantes, de façon à ce que
chaque détenteur de parts sociales A, B, C, D et E reçoive 1,5 parts sociales de la nouvelle classe A et 1,5 parts sociales
de la nouvelle classe B, en échange de toute part sociale existante A, B, C, D et E. L’Assemblée ensuite décide, à l’una-
nimité, de reformuler les statuts de la Société, afin qu’ils aient désormais la teneur suivante:

Titre I.- Forme juridique, Objet, Dénomination, Siège, Durée

 Art. 1

er

. II existe par les présentes une société à responsabilité limitée sous la dénomination ILE DE LAD INVEST-

MENTS, S.à r.l. (ci-après la 'Société') qui sera régie par la loi du 10 août 1915 sur les sociétés commerciales, telle que
modifiée (ci-après la 'Loi') ainsi que par les présents statuts de la Société (ci-après les 'Statuts').

La Société est constituée pour une durée illimitée.

 Art. 2. La Société a pour objet de détenir, contrôler et gérer des participations dans ILE DE LA DÉFENSE, S.à r.l.,

une société à responsabilité limitée de droit français (la 'Filiale A') et dans S.à r.l. DE LA BOUCLE, une société à respon-
sabilité limitée de droit français (la 'Filiale B').

La Société peut accomplir toutes les opérations se rapportant directement ou indirectement à son objet ou qui peu-

vent être utiles à l’accomplissement de son objet et se rapportant à l’administration, à la gestion, au contrôle et au dé-
veloppement des participations mentionnées ci-dessus.

La Société peut, pour l’accomplissement de son objet, entreprendre toutes transactions financières.
La Société peut acquérir par voie d’investissement, souscriptions, prix ferme ou option d’achat ou de toute autre

manière, sûretés ou autres obligations de toutes sortes, les réaliser par vente, transfert, échange ou autrement, accorder
toute assistance, prêts, avances ou garanties concernant ses propres obligations et les obligations de tiers et dans toutes
devises.

En général, la Société peut accomplir toutes transactions et faire tout investissement qu’elle estime nécessaire ou

utile pour développer et répondre à ses objectifs commerciaux dans le cadre de ce qui est permis par la Loi aux sociétés
luxembourgeoises.

La Société peut accomplir ses activités aussi bien à l’intérieur du Grand-Duché de Luxembourg qu’à l’étranger à tra-

vers des filiales ou bureaux de représentation.

La Société peut accomplir toutes opérations industrielles ou commerciales favorisant directement ou indirectement

l’accomplissement et le développement de son objet social.

 Art. 3. Le siège de la Société est établi à Luxembourg-Ville.
II peut être transféré en tout autre endroit du Grand-Duché de Luxembourg par résolution prise en assemblée gé-

nérale extraordinaire des associés statuant comme en matière de changement des Statuts.

L’adresse du siège social peut être transférée endéans les limites de la commune par simple décision du ou des gé-

rants.

Titre II.- Capital, Parts sociales

 Art. 4. 
4.1 Le capital social de la Société est fixé à vingt mille (EUR 20.000,-) Euros représenté par 250 parts sociales de Clas-

se A et 250 parts sociales de Classe B, d’une valeur nominale de quarante (EUR 40,-) Euros chacune.

4.2 Les parts sociales de Classe A et les parts sociales de Classe B sont classées entre elles pari passu en toute cir-

constance et portent des droits identiques, sauf s’il en est par ailleurs indiqué autrement.

4.3 Tout dividende et toute autre distribution perçu par la Société, en vertu de la détention par la Société de parts

sociales dans la Filiale A, ou le produit de la cession des parts sociales de la Filiale A, sera crédité à une réserve 'A' (la
'Réserve A') et ne sera disponible qu’à des fins de distribution aux détenteurs de parts sociales de Classe A et tout di-
vidende et toute autre distribution perçu par la Société, en vertu de la détention par la Société de parts sociales dans la
Filiale B, ou le produit de la cession des parts sociales de la Filiale B, sera crédité à une réserve 'B' (la 'Réserve B') et ne
sera disponible qu’à des fins de distribution aux détenteurs de parts sociales de Classe B. Les dettes de la Société seront
(sans préjudice des droits des créanciers de la Société) attribuées aux associés de la Société comme suit: (i) le montant
des dettes résultant de la détention, du contrôle et de la gestion de la participation de la Société dans la Filiale A sera
attribué à la Réserve A et (ii) le montant des dettes résultant de la détention, du contrôle et de la gestion de la partici-
pation de la Société dans la Filiale B sera attribué à la Réserve B et (iii) les dettes supplémentaires et générales, c’est-à-
dire celles ne provenant pas de la Filiale A ni de la Filiale B, seront attribuées de manière égale à la Réserve A et à la
Réserve B de la Société. L’attribution des dettes entre la Réserve A et la Réserve B sera déterminée par le/les gérant(s)
de la Société; si une telle attribution est mise en cause par un associé, l’attribution sera déterminée par M. Alphonse

8819

Mangen, expert comptable, demeurant au 147, rue de Warken à L-9088 Ettelbruck, ou par tout autre personne désignée
par tous les associés, et une telle détermination liera, sauf erreur manifeste, tous les associés.

4.4 Tout dividende à distribuer aux détenteurs de parts sociales de Classe A ou de Classe B sera déclaré par la Société

lors d’assemblées générales ordinaires et n’a pas besoin d’être équivalent. Les dividendes déclarés sur les parts sociales
de Classe A seront payés à partir de la Réserve A, dans la mesure où des bénéfices distribuables existent, et les dividen-
des déclarés sur les parts sociales de Classe B seront payés à partir de la Réserve B, après déduction du passif de la
Société au prorata des parts sociales et dans la mesure où des bénéfices distribuables existent, et aucun dividende ne
devra être payé, quelque soit la classe de part sociale en question, d’un montant excédent le montant figurant au crédit
de la réserve appropriée, au moment de la distribution.

4.5 Dans le cas d’une liquidation volontaire ou involontaire, ou dissolution, et en fonction de la déduction du passif

de la Société et dans la mesure ou un boni de liquidation existe:

4.5.1 toutes les parts sociales détenues par la Société dans la Filiale A ou, selon le cas, le produit de la réalisation de

ces parts sociales, seront distribuées exclusivement à et partagées entre les détenteurs de parts sociales de Classe A;

4.5.2. toutes les parts sociales détenues par la Société dans la Filiale B ou, selon le cas, le produit de la réalisation de

ces parts sociales, seront distribuées exclusivement à et partagées entre les détenteurs de parts sociales de Classe B; et

4.5.3. tout actif de la Société autre que les parts sociales dans la Filiale A et dans la Filiale B (ou le produit de la réa-

lisation de ces parts sociales) devra être distribué équitablement et pari passu à la Réserve A et à la Réserve B et les
montants ainsi crédités devront, dans le cas de la Réserve A, être distribués à et entre les détenteurs de parts sociales
Classe A et dans le cas de la Réserve B, être distribués à et entre les détenteurs de parts sociales Classe B.

 Art. 5. En cas de pluralité d’associés, les parts sociales ne sont cessibles entre vifs à des tiers, non associés, que suite

à l’approbation préalable des associés représentant au moins trois quarts du capital social souscrit. Les parts sociales
sont librement cessibles entre associés.

Les parts sociales ne peuvent être transmises pour cause de mort à des non associés que moyennant l’agrément des

propriétaires de parts sociales représentant les trois quarts des droits appartenant aux survivants.

Titre III.- Gérance

 Art. 6. La Société est administrée par un ou plusieurs gérants, nommés et révocables par les associés, par décision

prise à la majorité simple. 

Le ou les gérant(s) sont nommés pour une durée indéterminée et ils sont investis vis-à-vis des tiers des pouvoirs les

plus étendus.

Des pouvoirs spéciaux et limités pourront être délégués pour des affaires déterminées à un ou plusieurs fondés de

pouvoirs, associés ou non.

Titre IV.- Décisions des Associés

 Art. 7. Les associés exercent les pouvoirs attribués à l’assemblée des associés par la Loi et en conformité avec les

dispositions de la Loi.

 Titre V.- Année sociale, Bilan, Répartitions

 Art. 8. L’année sociale de la Société commence le premier avril de chaque année et finit le trente et un mars de

l’année suivante.

 Art. 9. Chaque année, au trente et un mars, il sera fait un inventaire de l’actif et du passif de la Société, ainsi qu’un

bilan et un compte de profits et pertes.

Le solde du compte de profits et pertes, après déduction des dépenses, frais, amortissements, charges et provisions,

constitue le bénéfice net de la société. Chaque année, il est prélevé cinq pour cent pour la constitution d’un fonds de
réserve légale.

Ce prélèvement cesse d’être obligatoire dès que le fonds de réserve légale a atteint le dixième du capital émis mais

doit reprendre jusqu’à ce que le fonds de réserve soit entièrement reconstitué lorsque, à tout moment et pour n’im-
porte quelle raison, ce fonds a été réduit.

Le surplus du bénéfice après attribution à la réserve légale est attribué à la Réserve A, ou selon le cas, à la Réserve

B, ou encore, réparti entre les associés, proportionnellement à leur participation dans la Société et en application des
termes de l’article 4 ci-dessus.

Titre VI.- Dissolution

 Art. 10. La Société n’est pas dissoute par la faillite, la cessation de paiement, la liquidation ou la déconfiture d’un

associé.

En cas de dissolution de la Société, la liquidation sera faite par le ou les gérant(s) en fonctions ou, à défaut, par un ou

plusieurs liquidateur(s) nommé(s) par l’assemblée des associés. Le ou les liquidateurs auront les pouvoirs les plus éten-
dus pour la réalisation de l’actif et le paiement du passif.

L’actif, après déduction du passif, sera partagé entre les associés, proportionnellement à leur participation dans la

Société et en application des termes de l’article 4 ci-dessus.

Titre VII.- Dispositions générales

 Art. 11. Pour tous les points non expressément prévus aux présents statuts, il en est fait référence aux dispositions

de la Loi.

8820

<i>Troisième résolution

L’Assemblée décide d’enregistrer la nouvelle répartition des parts sociales de la façon suivante: 

<i>Quatrième résolution

L’Assemblée décide de modifier le registre des parts sociales de la Société de manière à y enregistrer les modifications

mentionnées ci-dessus et décide d’accorder tout pouvoir à tout employé de HALSEY, S.à r.l., ou à tout avocat ou em-
ployé de BEGHIN &amp; FEIDER en association avec ALLEN &amp; OVERY afin de réaliser les inscriptions concernant les parts
sociales nouvellement émises dans le registre des associés, et de réaliser toutes les formalités requises en rapport avec
lesdites émissions.

Le notaire soussigné, qui comprend et parle l’anglais, constate par les présentes qu’à la requête des parties compa-

rantes, le présent acte est rédigé en anglais suivi d’une traduction française; à la requête des parties comparantes et en
cas de divergence entre les textes français et anglais, la version anglaise fera foi.

Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
Et après lecture faite au mandataire des parties comparantes, celui-ci a signé avec Nous, Notaire, le présent acte.
Signé: C. Gammal, M. Weinandy.
Enregistré à Luxembourg, le 12 septembre 2001, vol. 131S, fol. 50, case 5. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour expédition, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58880/230/412) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

GE CAPITAL EQUITY HOLDING, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1855 Luxembourg, 46A, avenue J.F. Kennedy.

R. C. Luxembourg B 62.114. 

—

Résolution du conseil de gérance en date du 3 septembre 2001 de la société GE CAPITAL EQUITY HOLDINGS, S.à

r.l., que les administrateurs ont pris les décisions suivantes.

1) Acceptation de la démission de l’administrateur suivant:
M. Jaap Everwijn avec effet 1

er

 septembre 2001.

2) Election du nouveau gérant:
M. Robert Jan Schol, demeurant à Senningerberg, avec effet 1

er

 septembre 2001.

3) Le conseil de gérance est constitué comme suit:
M. Robert Jan Schol
M. Jonathan Sprole
M. Bhupesh Gupta
M. Teun Akkerman.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58856/683/23) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., préqualifiée
 vingt neuf virgule soixante cinq parts sociales A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

29,65

 vingt neuf virgule soixante cinq parts sociales B. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

29,65

2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., préqualifiée
 quatorze virgule cent vingt-cinq parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

14,125

 quatorze virgule cent vingt-cinq parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

14,125

3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., préqualifiée
 quatre-vingt-huit virgule cent soixante quinze parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

88,175

 quatre-vingt-huit virgule cent soixante quinze parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

88,175

 4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., préqualifiée
 cinq virgule deux cent vingt-cinq parts sociales A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,225

 cinq virgule deux cent vingt-cinq parts sociales B  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,225

 5) ILE DE LAD TE, S.à r.l, préqualifiée
 cent dix virgule trois cent vingt-cinq parts sociales A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 110,325
 cent dix virgule trois cent vingt-cinq parts sociales B  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 110,325
6) HRO INVESTMENTS LIMITED, préqualifiée
 deux virgule cinquante parts sociales A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,50

 deux virgule cinquante parts sociales B  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,50

Total: cinq cent parts sociales  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 500,00

Luxembourg, le 17 septembre 2001.

A. Schwachtgen.

GE CAPITAL EQUITY HOLDINGS, S.à r.l.
R. J. Schol
<i>Gérant

8821

GEFPART S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1637 Luxembourg, 9-11, rue Goethe.

R. C. Luxembourg B 66.324. 

—

Il résulte du procès-verbal du conseil d’administration émis par voie circulaire en date du 29 août 2001, que le Conseil

d’Administration a pris, à l’unanimité des voix, la décision suivante:

<i>Première et unique résolution

Le Conseil d’Administration qui s’est réuni par voie circulaire ce jour a décidé de nommer Monsieur Pietro Zavattaro

en qualité d’Administrateur de la société. Suite à cette nomination, le Conseil d’Administration décide de nommer Mon-
sieur Pietro Zavattaro, Président du Conseil d’Administration. Monsieur Pietro Zavattaro accepte cette nomination.

Luxembourg, le 14 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 2. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58857/043/19) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

GEORGIL, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-4446 Belvaux.
R. C. Luxembourg B 61.779. 

—

Le bilan au 31 décembre 2000, enregistré à Esch-sur-Alzette, le 30 août 2001, vol. 320, fol. 91, case 3, a été déposé

au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58858/000/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

HANDLOWY INVESTMENTS II, Société à responsabilité limitée.

Siège social: Luxembourg, 15, rue de la Chapelle.

R. C. Luxembourg B 61.343. 

—

Il ressort du procès-verbal de l’assemblée générale extraordinaire du 13 septembre 2001 que Monsieur Miroslaw

Kalicki a présenté sa démission en tant que gérant de catégorie A de la société.

Messieurs Pawel Gorczyca et Tomasz Czalbowski ont été nommés nouveaux gérants de catégorie A de la société.

Leurs mandats prendront fin de l’assemblée générale ordinaire ayant à statuer sur les comptes au 31 décembre 2001.

Luxembourg, le 13 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 11. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58866/534/15) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

HASDRUBAL S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2636 Luxembourg, 12, rue Léon Thyes.

R. C. Luxembourg B 44.612. 

—

Il résulte du procès-verbal de l’Assemblée Générale Ordinaire du 15 mai 2001 que la démission de Monsieur Bernard

Irthum en tant que Commissaire aux Comptes est acceptée.

La société ELPERS &amp; CO REVISEURS D’ENTREPRISES, S.à r.l., ayant son siège social à L-1724 Luxembourg, 11, bou-

levard du Prince Henri, est élue nouveau Commissaire aux Comptes. Elle terminera le mandat du Commissaire aux
Comptes précédent, soit jusqu’à l’Assemblée Générale Ordinaire de l’an 2005.

Enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 84, case 1. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58867/724/15) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Le Conseil d’Administration
P. Zavattaro / E. Zavattaro / M. Cottella
<i>Président / Administrateur / Administrateur

Esch-sur-Alzette, le 30 août 2001.

Signature.

Pour extrait conforme
Signatures

Pour extrait conforme
R. P. Pels

8822

GESTOM S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2714 Luxembourg, 2, rue du Fort Wallis.

R. C. Luxembourg B 29.662. 

—

Jusqu’à l’issue de l’assemblée générale statutaire de 2006, les personnes suivantes sont mandataires de la société:

<i>Conseil d’administration:

Monsieur Norbert von Kunitzki, administrateur de société, Luxembourg, président du conseil d’administration et ad-

ministrateur délégué.

Madame Jeanny Pundel, administrateur de société, Luxembourg.
Monsieur Gaston Schanen, administrateur de société, Luxembourg.

<i>Commissaire aux comptes:

Norbert Theisen, Luxembourg.

Luxembourg, le 30 août 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 6 septembre 2001, vol. 557, fol. 51, case 1. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58859/537/21) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

GILPAR HOLDING S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: Luxembourg, 19-21, boulevard du Prince Henri.

R. C. Luxembourg B 30.140. 

—

<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire tenue le 5 juin 2001¨

<i>Résolution

Les mandats des administrateurs et du commissaire aux comptes venant à échéance, l’assemblée décide de les réélire

pour la période expirant à l’assemblée générale statuant sur l’exercice 2001 comme suit:

<i>Conseil d’administration:

MM. Giuseppe Lucchini, administrateur de sociétés, demeurant à Brescia (Italie), président;
Roberto Bersi administrateur de sociétés, demeurant à Brescia (Italie), administrateur;
Simone Strocchi, employé privé, demeurant à Luxembourg, administrateur.

<i>Commissaire aux comptes:

MONTBRUN REVISION, S.à r.l., 11, bld du Prince Henri, L-1724 Luxembourg.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 13 septembre 2001, vol. 557, fol. 76, case 2. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58860/024/23) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

HEATERS PROMOTIONS &amp; MARKETING S.A., Société Anonyme.

Siège social: Luxembourg-Kirchberg, 231, Val des Bons Malades.

R. C. Luxembourg B 66.587. 

—

Le bilan au 31 décembre 2000, enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 79, case 3, a été déposé

au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 29 août 2001.

(58868/521/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour avis sincère et conforme
<i>Pour GESTOM S.A.
KPMG Experts Comptables
Signature

GILPAR HOLDING S.A.
Société Anonyme Holding
Signature / Signature
<i>Un administrateur / Un administrateur

STENHAM GESTINOR AUDIT, S.à r.l.
Signature

8823

G.I.T.E.N. GROUPE INTERNATIONAL DES TECHNOLOGIES NATURELLES, Société Anonyme.

Siège social: L-1637 Luxembourg, 9-11, rue Goethe.

R. C. Luxembourg B 41.153. 

—

Il résulte du procès-verbal de la circulaire émise en date du 22 mai 2001, que le Conseil d’Administration a pris, entre

autres, la décision suivante:

<i>Première décision

Le Conseil d’Administration a appris avec grand regret le décès de Monsieur Nello Bonini, administrateur de la so-

ciété. Le Conseil d’Administration décide, à l’unanimité des voix, de coopter en son sein, et ce avec effet immédiat, Ma-
dame Campagnari Rosanna, née le 9 juillet 1958 à I-Mantova et demeurant à I-Rivoli Veronese, Loc Casalmenini, 4, en
remplacement de Monsieur Nello Bonini décédé.

Le mandat ainsi conféré, à l’instar du mandat des autres administrateurs, expirera lors de l’Assemblée Générale sta-

tuant sur les comptes de l’exercice clôturé au 31 décembre 2000.

Luxembourg, le 14 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 81, case 2. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58863/043/23) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

GRÜN SIGNALISATION, Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-2529 Howald, 35, rue des Scillas.

R. C. Luxembourg B 40.903. 

Constituée par-devant M

e

 Frank Baden, notaire de résidence à Luxembourg, en date du 1

er

 juillet 1992, acte publié au 

Mémorial C n

°

 529 du 17 novembre 1992.

—

En date du 8 août 2001 et conformément à la loi du 10 décembre 1998 relative à la conversion par les sociétés com-

merciales de leur capital en EUR, les associés ont pris les décisions suivantes:

1. L’EUR est adopté comme monnaie d’expression du capital.
2. Le capital actuel de LUF 10.000.000,- est converti en EUR 247.893,52.
3. Le capital converti actuel est augmenté à concurrence de EUR 2.106,48 pour le porter de EUR 247.893,52 à EUR

250.000,- par incorporation de bénéfices reportés à concurrence de LUF 84.975,- sans émission d’actions nouvelles.

4. Une valeur nominale de EUR 25,- par part sociale est adoptée.
5. Le premier alinéa de l’article 6 des statuts est modifié comme suit:
«Le capital social est fixé à deux cent cinquante mille euros (EUR 250.000,-) divisé en dix mille (10.000) parts sociales

de vingt-cinq euros (EUR 25,-) chacune».

6. Les 10.000 parts sociales existantes d’une valeur nominale de LUF 1.000,- chacune sont échangées contre 10.000

parts sociales d’une valeur nominale de EUR 25,- chacune.

Enregistré à Luxembourg, le 6 septembre 2001, vol. 557, fol. 50, case 8. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58864/537/26) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

IDEC HOLDING S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1537 Luxembourg, 3, rue des Foyers.

R. C. Luxembourg B 30.124. 

—

Le bilan au 31 décembre 2000, enregistré à Luxembourg, le 13 septembre 2001, vol. 557, fol. 75, case 5, a été déposé

au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 14 septembre 2001.

FIDUCIAIRE BECKER + CAHEN &amp; ASSOCIES LUXEMBOURG.

(58877/502/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Le Conseil d’Administration
M. Montanari / L. Bonini
<i>Administrateurs

Pour avis sincère et conforme
<i>Pour GRÜN SIGNALISATION, S.à r.l.
KPMG Experts Comptables
Signature

8824

HKL HOLDINGS (PPI), S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1855 Luxembourg, 46A, avenue J.F. Kennedy.

R. C. Luxembourg B 54.523. 

—

<i>Résolution du conseil de gérance

Il résulte d’une résolution du conseil de gérance en date du 15 juin 2001 de la société HKL HOLDINGS (PPI), S.à r.l.

que les gérants ont pris les décisions suivantes:

1) Acceptation de la résignation du gérant suivant:
M

e

 Raymond A. Zala avec effet le 15 juin 2001;

2) Election du nouveau gérant: 
M

e

 James Reid avec effet le 15 juin 2001;

3) Le conseil de gérance est constitué comme suit:
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
M. Jaap Everwijn
M. Fritz Ip
M. James Reid.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58870/683/25) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

HKL INVESTMENTS (PPI), S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1855 Luxembourg, 46A, avenue J.F. Kennedy.

R. C. Luxembourg B 54.524. 

—

<i>Résolution du conseil de gérance

Il résulte d’une résolution du conseil de gérance en date du 15 juin 2001 de la société HKL INVESTMENTS (PPI), S.à

r.l. que les gérants ont pris les décisions suivantes:

1) Acceptation de la résignation du gérant suivant:
M

e

 Raymond A. Zala avec effet le 15 juin 2001;

2) Election du nouveau gérant: 
M

e

 James Reid avec effet le 15 juin 2001;

3) Le conseil de gérance est constitué comme suit:
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
M. Jaap Everwijn
M. Fritz Ip
M. James Reid.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58871/683/25) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

HKL (TAMAR), S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1855 Luxembourg, 46A, avenue J.F. Kennedy.

R. C. Luxembourg B 56.210. 

—

<i>Résolution du conseil de gérance

Il résulte d’une résolution du conseil de gérance en date du 15 juin 2001 de la société HKL (TAMAR), S.à r.l. que les

gérants ont pris les décisions suivantes:

1) Acceptation de la résignation du gérant suivant:
M

e

 Raymond A. Zala avec effet le 15 juin 2001;

2) Election du nouveau gérant: 
M

e

 James Reid avec effet le 15 juin 2001;

3) Le conseil de gérance est constitué comme suit:

<i>Pour HKL HOLDINGS (PPI), S.à r.l.
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
<i>Gérant
Signatures

<i>Pour HKL INVESTMENTS (PPI), S.à r.l.
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
Signatures
<i>Gérant

8825

MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
M. Jaap Everwijn
M. James Reid.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58872/683/24) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

ILAN S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2163 Luxembourg, 12-16, avenue Monterey.

R. C. Luxembourg B 28.090. 

—

<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire du 30 août 2001

L’assemblée générale ordinaire de la société ILAN S.A., réunie à Luxembourg le 30 août 2001, a pris les résolutions

suivantes:

<i>Troisième résolution

L’assemblée décide de ratifier les actes posés par les administrateurs et le commissaire aux comptes et de prolonger

leur mandat jusqu’à ce jour.

<i>Quatrième résolution

Les démissions de Messieurs Hans de Graaf et Maarten van de Vaart, membres du Conseil d’Administration sont ac-

ceptées avec effet immédiat. Décharge pleine et entière leur est accordée pour l’exercice de leurs mandats jusqu’à la
date de cette assemblée.

<i>Cinquième résolution

La démission de BGL-MeesPierson TRUST (LUXEMBOURG) S.A. (anciennement MeesPierson TRUST (LUXEM-

BOURG) S.A.), Commissaire aux Comptes, est acceptée avec effet immédiat. Décharge pleine et entière lui est accor-
dée pour l’exercice de son mandat jusqu’à la date de cette assemblée.

<i>Sixième résolution

Les nominations de M. Koen van Baren et Mme Laura Molenkamp en tant qu’administrateurs sont acceptées avec

effet immédiat, leur mandat venant à échéance à l’issue de l’Assemblée Générale Ordinaire de l’année 2007.

<i>Septième résolution

La nomination de ELPERS &amp; CO en tant que Commissaire aux Comptes est acceptée avec effet immédiat, son mandat

venant à échéance à l’issue de l’Assemblée Générale Ordinaire de l’année 2007.

<i>Huitième résolution

Le mandat de M. Carl Speecke est renouvelé et viendra à échéance à l’issue de l’Assemblée Générale Ordinaire de

l’année 2007.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 9. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58878/029/33) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

ILAN S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2163 Luxembourg, 12-16, avenue Monterey.

R. C. Luxembourg B 28.090. 

—

Le bilan et le compte de pertes et profits au 30 septembre 1998, enregistrés à Luxembourg, le 14 septembre 2001,

vol. 557, fol. 80, case 9, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58879/029/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

<i>Pour HKL (TAMAR), S.à r.l.
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
Signatures
<i>Gérant

C. Speecke
<i>Administrateur

Pour extrait sincère et conforme
C. Speecke
<i>Administrateur

8826

HKL (TAVY), S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1855 Luxembourg, 46A, avenue J.F. Kennedy.

R. C. Luxembourg B 56.211. 

—

<i>Résolution du conseil de gérance

Il résulte d’une résolution du conseil de gérance en date du 15 juin 2001 de la société HKL (TAVY), S.à r.l. que les

gérants ont pris les décisions suivantes:

1) Acceptation de la résignation du gérant suivant:
M

e

 Raymond A. Zala avec effet le 15 juin 2001;

2) Election du nouveau gérant: 
M

e

 James Reid avec effet le 15 juin 2001;

3) Le conseil de gérance est constitué comme suit:
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
M. Jaap Everwijn
M. James Reid.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 80, case 6. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58873/683/24) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

HOLBART HOLDING S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2213 Luxembourg, 16, rue de Nassau.

R. C. Luxembourg B 4.952. 

—

En date du 29 août 2001, Monsieur Jean Zeimet, réviseur d’entreprises, demeurant au 16, rue de Nassau, L-2213

Luxembourg,

et la société HOLBART HOLDING S.A., établie et ayant son siège social à L-2213 Luxembourg, 16, rue de Nassau,

immatriculée au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, sous le numéro B n

°

 4.952

ont conclu une convention de domiciliation pour une durée indéterminée.

Enregistré à Luxembourg, le 14 septembre 2001, vol. 557, fol. 78, case 6. – Reçu 6 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58874/720/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

JAMA INVESTMENTS LUXEMBOURG S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1258 Luxembourg, 29, rue Jean-Pierre Brasseur.

R. C. Luxembourg B 52.447. 

—

L’an deux mille un, le vingt-huit août.
Par-devant Maître Francis Kesseler, notaire de résidence à Esch-sur-Alzette.

S’est réunie l’assemblée générale extraordinaire des actionnaires de la société anonyme JAMA INVESTMENTS

LUXEMBOURG S.A., avec siège social à L-1258 Luxembourg, 29, rue Jean-Pierre Brasseur,

inscrite au Registre de Commerce et des Sociétés à Luxembourg section B numéro 52.447,
constituée aux termes d’un acte reçu par le notaire instrumentant en date du 28 septembre 1995, publié au Mémorial

C numéro 625 du 8 décembre 1995, modifiée aux termes d’un procès verbal d’assemblée générale extraordinaire, sous
seing privé en date du 14 octobre 1997, publiée au Mémorial C numéro 28 du 14 janvier 1998.

La séance est ouverte à 10.00 heures sous la présidence de Monsieur André Herck, directeur de société, demeurant

à Monaco,

Monsieur le Président désigne comme secrétaire Monsieur Christophe Back, employé privé, demeurant à B-6780

Hondelange (Belgique)

L’assemblée appelle aux fonctions de scrutateur Mademoiselle Sophie Henryon, employée privée, demeurant à F-

54440 Herserange (France),

Monsieur le Président expose ensuite:
1.- Qu’il résulte d’une liste de présence, dressée et certifiée exacte par les membres du bureau que les cent (100)

actions sans valeur nominale représentant l’intégralité du capital social d’un million deux cent cinquante mille francs
(1.250.000,-) sont dûment représentées à la présente assemblée, qui en conséquence est régulièrement constituée et
peut délibérer ainsi que décider valablement sur les points figurant à l’ordre du jour, ci-après reproduit, sans convoca-
tions préalables, tous les membres de l’assemblée ayant consenti à se réunir sans autres formalités, après avoir eu con-
naissance de l’ordre du jour.

<i>Pour HKL (TAVY), S.à r.l.
MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
<i>Gérant
Signatures

Luxembourg, le 14 septembre 2001.

Signature.

8827

Ladite liste de présence portant les signatures des actionnaires présents ou représentés, restera annexée au présent

procès-verbal avec les procurations, pour être soumise en même temps aux formalités de l’enregistrement.

2.- Que l’ordre du jour de la présente assemblée est conçu comme suit:
a) Modification de l’objet social.
b) Modification afférente de l’article 3 des statuts.
Ensuite l’assemblée aborde l’ordre du jour et après en avoir délibéré, elle a pris à l’unanimité les résolutions suivantes:

<i>Première résolution

L’assemblée décide de modifier l’objet social de la société en incluant:
«La société pourra s’intéresser à toute activité de karting sous forme de mise à disposition, de location, d’achat et de

vente de tout matériel de karting.

La société pourra promulguer ses conseils à tout conducteur, tout concurrent et de même pourra inscrire tout con-

ducteur lors d’une épreuve nationale ou internationale. La société pourra, pour ce faire, se faire délivrer une licence
internationale de concurrent.

La société pourra mettre à disposition, acheter, vendre ou louer tout matériel accessoire de karting pour la compé-

tition y compris l’outillage, les tentes ou chapiteaux, les camionnettes et même les camions dans le cadre de cette acti-
vité»

<i>Deuxième résolution

Suite à la résolution qui précède l’article trois (3) des statuts a désormais la teneur suivante:

«Art. 3. La société a pour objet, tant au Luxembourg qu’à l’étranger, tous actes ou opérations généralement quel-

conques, mobilières, immobilières, commerciales et industriels se rapportant directement ou indirectement à:

1) la fourniture à des entreprises et des sociétés de services entres autres dans le domaine de l’organisation générale

interne et de la gestion;

2) au secteur de la communication et des médias au sens le plus large et à toutes opérations d’achat, de location, de

courtage, de sponsoring, de promotion ou encore de conseil en matière d’espace publicitaire dans tous médias;

3) à l’achat, la vente, la location, le sponsoring et la promotion de tous moyens de transport par terre, air et mer et

principalement de véhicules automobiles, bateaux, avions et hélicoptères, à l’exception de camions et d’autocars, tant
pour son propre compte que pour le compte des sociétés auxquelles elle fournira des services;

4) la prise de participations et la gestion de celles-ci dans les entreprises commerciales, industrielles et financières.
La société peut s’intéresser par toutes voies dans toutes affaires, entreprises ou sociétés, ayant un objet identique,

analogue ou connexe, ou qui sont de nature à favoriser le développement de son entreprise, à lui procurer des matières
premières ou à faciliter l’écoulement de ses produits.

La société pourra s’intéresser à toute activité de karting sous forme de mise à disposition, de location, d’achat et de

vente de tout matériel de karting.

La société pourra promulguer ses conseils à tout conducteur, tout concurrent et de même pourra inscrire tout con-

ducteur lors d’une épreuve nationale ou internationale. La société pourra, pour ce faire, se faire délivrer une licence
internationale de concurrent.

La société pourra mettre à disposition, acheter, vendre ou louer tout matériel accessoire de karting pour la compé-

tition y compris l’outillage, les tentes ou chapiteaux, les camionnettes et même les camions dans le cadre de cette acti-
vité»

Plus rien ne figurant à l’ordre du jour et personne ne demandant la parole, Monsieur le Président lève la séance.

Dont acte, fait et passé à Esch-sur-Alzette, en l’étude, date qu’en tête des présentes.
Et après lecture faite et interprétation donnée aux comparants, ils ont signé avec Nous notaire le présent acte.
Signé: Back, Herck, Henryon, Kesseler.
Enregistré à Esch-sur-Alzette, le 29 août 2001, vol. 871, fol. 93, case 1. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur ff. (signé): Oehmen.

Pour expédition conforme, délivré à la société sur demande, aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des So-

ciétés et Associations.

(58903/219/75) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

JAMA INVESTMENTS LUXEMBOURG S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1258 Luxembourg, 29, rue Jean-Pierre Brasseur.

R. C. Luxembourg B 52.447. 

—

Les statuts coordonnés suite à une Assemblée Générale Extraordinaire, reçu par Maître Francis Kesseler, notaire de

résidence à Esch-sur-Alzette, en date du 28 août 2001, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de
Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58904/219/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

Esch-sur-Alzette, le 10 septembre 2001.

F. Kesseler.

Esch-sur-Alzette, le 10 septembre 2001.

F. Kesseler.

8828

GUARDIAN iT LUXEMBOURG S.A., GUARDIAN INFORMATION TECHNOLOGY LUXEMBOURG, 

Société Anonyme.

Siège social: L-5266 Munsbach, Zone Industrielle.

R. C. Luxembourg B 60.752. 

—

EXTRAIT

Suivant décision du Conseil d’Administration prise en date du 31 août 2001 de GUARDIAN INFORMATION TECH-

NOLOGY S.A., suite à la décision de M. Peter Jakob le Conseil d’Administration se compose désormais comme suit:

- M. Peter MacLean, administrateur de sociétés, demeurant à Harcourt House, Weyhill, Anover, Hampshire, SP11

8DU, England,

- M. Jean-Paul Guadin, comptable, demeurant à 28, allée des Cèdres, F-91700 Sainte Geneviève des Bois, France,
- M. Garry Stephen Ian Growns, Chief Operating Officer, GUARDIAN iT plc, 245, Forest Road, Tunbridge Wells,

Kent TW2 5HT, England. 

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 17 septembre 2001.

Enregistré à Luxembourg, le 17 septembre 2001, vol. 557, fol. 85, case 5. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(58865/260/21) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

IMMOBILIERE DE ABWEILER S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1420 Luxembourg.

R. C. Luxembourg B 34.600. 

—

Les documents de clôture de l’année 1999 enregistrés à Mersch, le 4 septembre 2001, vol. 127, fol. 42, case 6, ont

été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 12 septembre 2001.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(58885/568/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 18 septembre 2001.

CREDITANSTALT GLOBAL MARKETS UMBRELLA FUND, SICAV,

 Investmentgesellschaft mit variablem Kapital.

Gesellschaftssitz: Luxemburg, 11, rue Aldringen.

H. R. Luxemburg B 54.095. 

—

Die Aktionäre der SICAV, werden hiermit zur

ORDENTLICHEN GENERALVERSAMMLUNG

einberufen, welche am Sitz der Gesellschaft am <i>19. Februar 2002 um 11.00 Uhr über folgende Tagesordnung befinden
wird:

<i>Tagesordnung:

– Geschäftsbericht des Verwaltungsrates und Bericht des Wirtschaftsprüfers.
– Billigung des Jahresabschlusses sowie der Ergebniszuweisung per 30. September 2001.
– Entlastung der Verwaltungsratsmitglieder.
– Wiederwahl der Verwaltungsratsmitglieder und des Wirtschaftsprüfers für das neue Geschäftsjahr.
– Ratifizierung der Kooptation.
– Verschiedenes.

Jeder Aktionär der der ordentlichen Generalversammlung beiwohnen oder sich vertreten lassen will, muß seine Ak-

tien für spätestens den 11. Januar 2002 beim Sitz der Gesellschaft oder an folgender Adresse hinterlegen:

in Luxemburg: 
KREDIETBANK S.A. LUXEMBOURGEOISE
43, boulevard Royal
L-2955 Luxembourg
Die Beschlüsse über die Tagesordnung der Generalversammlung verlangen kein Quorum und werden mit einer ein-

fachen Mehrheit der abgegebenen Stimmen gefaßt. Jede Aktie berechtigt zu einer Stimme. Jeder Aktionär kann sich bei
der Versammlung vertreten lassen.
I (00213/755/27) 

<i>Der Verwaltungsrat.

GUARDIAN INFORMATION TECHNOLOGY LUXEMBOURG S.A.
Signature

<i>Pour IMMOBILIERE DE ABWEILER S.A.
FIDUCIAIRE N. AREND, Mersch
Signature

8829

NEW VILLAGE FUND.

Siège social: L-1736 Senningerberg, 1A, Heienhaff.

R. C. Luxembourg B 79.557. 

—

Mesdames et Messieurs les Actionnaires sont priés d’assister à

l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE

qui se tiendra le <i>22 février 2002 à 11.00 heures au siège social de la société avec l’ordre du jour suivant:

<i>Ordre du jour:

1. Rapports du Conseil d’Administration et du Réviseur d’Entreprises.
2. Approbation du bilan au 30 septembre 2001 et du compte de pertes et profits pour l’année financière se clôturant

au 30 septembre 2001.

3. Décharge aux Administrateurs.
4. Election ou réélection des administrateurs et du réviseur d’entreprises.
5. Divers.

Cette assemblée ne requiert pas de quorum de présence et les résolutions pour être valables devront être prises à

la simple majorité des actionnaires présents ou représentés.
I (00137/755/18) 

<i>Le Conseil d’Administration.

SIROS S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-2311 Luxembourg, 3, avenue Pasteur.

R. C. Luxembourg B 52.452. 

—

Le Conseil d’Administration a l’honneur de convoquer Messieurs les actionnaires par le présent avis, à

l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE

qui aura lieu le <i>20 février 2002 à 16.30 heures au siège social, avec l’ordre du jour suivant

<i>Ordre du jour:

1. Approbation des rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes.
2. Approbation du bilan et du compte de pertes et profits au 31 décembre 2001, et affectation du résultat.
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes pour l’exercice de leur mandat au 31

décembre 2001.

4. Divers

I (00150/005/15) 

<i>Le Conseil d’Administration.

ABN AMRO TARGET CLICK FUNDS, Société d’Investissement à Capital Variable.

Registered office: L-1855 Luxembourg, 46, avenue J.F. Kennedy.

R. C. Luxembourg B 77.227. 

—

Notice is hereby given of the

ANNUAL GENERAL MEETING

of Shareholders of ABN AMRO TARGET CLICK FUNDS (the «SICAV») to be held in Luxembourg, at the registered
office of the Company, on <i>February 21, 2002 at 12.00 p.m., for the purpose of considering and voting upon the following
agenda:

<i>Agenda:

1. Report of the Board of Directors on the financial year 2000/2001.
2. Adoption of the Financial Statements and profit appropriation.
3. Discharge of the Board of Directors and the Manager of the SICAV for the financial year 2000/2001.
4. Ratification of the nominations of Mr Richard Goddard and Mr John Hartshorn as Directors of the SICAV.
5. Appointment of ERNST &amp; YOUNG S.A. as auditor of the SICAV for a period of one year ending at the next Annual

General Meeting of Shareholders of the SICAV.

6. Other business.

The Annual Report is available upon request at the registered office of the SICAV.
The shareholders are advised that no quorum for the Annual General Meeting is required and that decisions will be

taken by the majority of the shares present or represented at the meeting.

For the shareholders who cannot attend the meeting, proxy forms will be available at the registered office of the

SICAV upon request.

The proxy will be valid only if the proxy form, together with the evidence of the ownership of the shares, are provided

to the SICAV before February 19, 2002.

Luxembourg, January 28, 2002.

I (00235/755/27) 

<i>The Board of Directors.

8830

FINANCE AVICENNE, Société Anonyme.

Siège social: L-2311 Luxembourg, 3, avenue Pasteur.

R. C. Luxembourg B 77.410. 

—

Le Conseil d’Administration a l’honneur de convoquer Messieurs les actionnaires par le présent avis, à

l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE

qui aura lieu le <i>19 février 2002 à 13.30 heures au siège social, avec l’ordre du jour suivant

<i>Ordre du jour:

1. Approbation des rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes.
2. Approbation du bilan et du compte de pertes et profits au 30 septembre 2001, et affectation du résultat.
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes pour l’exercice de leur mandat au 30

septembre 2001.

4. Divers

I (00151/005/15) 

<i>Le Conseil d’Administration.

POROS S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-2311 Luxembourg, 3, avenue Pasteur.

R. C. Luxembourg B 52.061. 

—

Le Conseil d’Administration a l’honneur de convoquer Messieurs les actionnaires par le présent avis, à

l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE

qui aura lieu le <i>18 février 2002 à 13.00 heures au siège social, avec l’ordre du jour suivant

<i>Ordre du jour:

1. Approbation des rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes.
2. Approbation du bilan et du compte de pertes et profits au 31 décembre 2001, et affectation du résultat.
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes pour l’exercice de leur mandat au 31

décembre 2001.

4. Divers

I (00152/005/15) 

<i>Le Conseil d’Administration.

FONTAINEBLEAU HOLDING S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-2311 Luxembourg, 3, avenue Pasteur.

R. C. Luxembourg B 59.676. 

—

Le Conseil d’Administration a l’honneur de convoquer Messieurs les actionnaires par le présent avis, à

l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE

qui aura lieu le <i>19 février 2002 à 9.30 heures au siège social, avec l’ordre du jour suivant:

<i>Ordre du jour:

1. Approbation des rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes.
2. Approbation du bilan et du compte de pertes et profits au 31 décembre 2001, et affectation du résultat.
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes pour l’exercice de leur mandat au 31

décembre 2001.

4. Divers.

I (00215/005/15) 

<i>Le Conseil d’administration.

FINANCIERE DU CAZEAU S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-2311 Luxembourg, 3, avenue Pasteur.

R. C. Luxembourg B 64.483. 

—

Le Conseil d’Administration a l’honneur de convoquer Messieurs les actionnaires par le présent avis, à

l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE

qui aura lieu le <i>19 février 2002 à 16.30 heures au siège social, avec l’ordre du jour suivant:

<i>Ordre du jour:

1. Approbation des rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes.
2. Approbation du bilan et du compte de pertes et profits au 30 novembre 2001, et affectation du résultat.
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes pour l’exercice de leur mandat au 30

novembre 2001.

4. Nominations statutaires.
5. Divers.

I (00214/005/16) 

<i>Le Conseil d’administration.

8831

THE EMERGING MARKETS BREWERY FUND, Société d’Investissement à Capital Variable.

Registered office: L-1118 Luxembourg, 11, rue Aldringen.

R. C. Luxembourg B 51.170. 

—

The quorum required by law not having been reached at a first Extraordinary General Meeting of shareholders held

on 6 December 2001, a

SECOND EXTRAORDINARY GENERAL MEETING

of shareholders will be held at the registered office of the fund at 11, rue Aldringen, L-1118 Luxembourg on <i>18 February
2002, at 2.00 p.m., in order to decide on the following agenda

<i>Agenda:

1. To approve the dissolution of the Company and to put it into liquidation;
2. To approve the appointment of KPMG FINANCIAL ADVISORY SERVICES, represented by Messrs Collard and Li

as the liquidator of the Company and to determine the powers of the liquidator.

The shareholders are advised that no quorum is required for the items of the agenda and that the decisions will be

taken at simple majority of the shares present or represented at the meeting. Each share is entitled to one vote. A share-
holder may act at any Meeting by proxy.

In order to take part at the second extraordinary general meeting, the owners of bearer shares must deposit their

shares three clear days before the meeting at the offices of KREDIETBANK S.A. LUXEMBOURGEOISE, 43, boulevard
Royal, L-2955 Luxembourg.

Proxies, available at the registered office of the Fund, should be sent to Mrs Anne-Pascale Deboulle, KREDIETRUST

LUXEMBOURG, Relations Opérationnelles OPC, 11, rue Aldringen, L-2960 Luxembourg, at the earliest convenience
of the shareholders but in any case prior to 11 February 2002.
II (00043/755/24) 

<i>The Board of Directors.

ALSINVEST S.A., Aktiengesellschaft.

Gesellschaftssitz: L-1511 Luxemburg, 121, avenue de la Faïencerie.

H. R. Luxemburg B 26.900. 

—

Die Aktionäre werden zur Teilnahme an der

ORDENTLICHEN GENERALVERSAMMLUNG

 eingeladen, die am Sitz der Gesellschaft am Montag den <i>11. Februar 2002 um 10.30 Uhr mit folgender Tagesordnung
stattfinden wird:

<i>Tagesordnung:

1. Lagebericht des Verwaltungsrats und Prüfungsbericht des Kommissars.
2. Verabschiedung des Jahresabschlusses zum 31. Dezember 2000.
3. Beschlussfassung über die Verwendung des Jahresergebnisses.
4. Entlastung der Mitglieder des Verwaltungsrats und des Kommissars für ihre Tätigkeit während des entsprechenden

Geschäftsjahres.

5. Beschlussfassung hinsichtlich Artikel 100 des Gesetzes vom 10. August 1915.
6. Annahme des Rücktritts von zwei Verwaltungsratsmitgliedern und Entlastung.
7. Bestellung von zwei neuen Verwaltungsratsmitgliedern.
8. Ermächtigung an den Verwaltungsrat, eines der neuen Verwaltungsratsmitglieder als Delegiertes Verwaltungsrats-

mitglied zu ernennen.

II (00102/528/21) 

<i>Der Verwaltungsrat.

EDM INTERNATIONAL, Société d’Investissement à Capital Variable.

Registered office: L-2953 Luxembourg, 69, route d’Esch.

R. C. Luxembourg B 50.523. 

—

The Shareholders of EDM INTERNATIONAL are kindly invited to attend an

 EXTRAORDINARY GENERAL MEETING

 of the Company which will take place at the offices of DEXIA BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG S.A.,
69, route d’Esch, L-2953 Luxembourg on Tuesday, <i>12th February 2002 at 2.30 p.m. for the purpose of considering and
voting upon the following agenda:

<i>Agenda:

– adoption of English as the governing language of the Articles of Incorporation instead of French;
– amendment of Art. 2 to allow the Board of Directors to determine the period of the Sub-Funds;
– amendment of Art. 5 in order to allow the creation of Classes of Shares within a Sub-Fund;
– amendment of the clause relating to the termination and amalgamation of Sub-Funds or Classes (Art. 5);
– amendment of Art. 6 in order to allow subscriptions of shares by contribution in kind of securities and of Art. 21

in order to allow redemption of shares by redemption in kind of securities;

8832

– amendment of Art. 16 to complete the definition of eligible states and to allow investments up to 10% in not eligible

transferable securities;

– introduction of a 10% limit on redemption and conversion requests on a single valuation day (Art. 21);
– amendment of Art. 21 and Art. 24 concerning the delay of payment of the subscription / redemption price not

later than 7 Luxembourg bank business days;

– amendment of Art. 21 to allow the Board of Directors to fix a minimum subscription, redemption, conversion or

holding, and to limit or even suppress the right of conversion for any particular Sub-Fund and/or Class;

– amendment of the clause relating to the temporary suspension of the determination of the Net Asset Value of the

Shares of Sub-Funds (Art. 22);

– amendment of the clause relating to the valuation of the assets of the company (Art. 23A);
– amendment of Art. 23C to replace by EUR the currency of the capital of the Corporation;
– introduction of a section D in the Art. 23 concerning the allocation of assets and liabilities for each Sub-Fund;
– introduction of the clause of non-solidarity between the Sub-Funds (Art. 23D);
– introduction of a section E in the Art. 23 concerning the calculation of the net asset value of different classes of

shares;

– deletion of Art. 27 concerning the description of the Investment Adviser;

and as a consequence, general amendment of the Articles of Incorporation.
The new text of the Articles of Incorporation will be made available at the Registered Office of the Company during

normal business hours.

The decision on the agenda of this extraordinary general meeting shall, at a first meeting, require a quorum of 50%

of the shares issued and outstanding. Decision shall be validly made at a majority of two thirds of the shares present or
represented and voting.

In case of lack of quorum at the first extraordinary general meeting, a second meeting will be convened so as to be

held on Friday, 15th March 2002 at 2.30 p.m. at the same address with the same agenda, at which decision may be ap-
proved without quorum and at a majority of two thirds of the shares present or represented.

If you cannot be personally present at the meeting, please sign and date the enclosed proxy and mail it at least two

days before the meeting to DEXIA BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG S.A., 69 route d’Esch, L-2953 Lux-
embourg, for the attention of Ms. Sonia Neves.
II (00141/755/46) 

<i>The Board of Directors.

TWEEDY, BROWNE VALUE FUNDS, Société d’Investissement à Capital Variable.

Registered office: L-2449 Luxembourg, 47, boulevard Royal.

R. C. Luxembourg B 56.751. 

—

Notice is hereby given to the shareholders that the

ANNUAL GENERAL MEETING

of the shareholders of TWEEDY, BROWNE VALUE FUNDS (the «Company») will be held at the registered office of
the Company at 47, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg on <i>12th February 2001 at 10.00 a.m. with the following agenda:

<i>Agenda:

1. Approval of the Reports of the Board of Directors and of the Auditors;
2. Approval of the Financial Statements for the fiscal year ended 30th September 2001;
3. Discharge of the Directors and of the Auditors in relation to their activities during the year ended 30th September

2001;

4. Appointment of Ernst &amp; Young, as Auditors;
5. Appointment of the Directors and approval, in accordance with the requirements of the Articles of Incorporation,

of Directors’ fees of US$ 5,000.- per annum per Director;

6. Any other business which may be properly brought before the meeting.

II (00113/755/20) 

<i>By order of the Board of Directors.

Editeur:

Service Central de Législation, 43, boulevard F.-D. Roosevelt, L-2450 Luxembourg

Imprimeur: Imprimerie de la Cour Victor Buck, société à responsabilité limitée, Zone Industrielle Am Bann, L-3372 Leudelange

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Document Outline

Sommaire

CDC Global Asset Allocation Series

CDC Global Asset Allocation Series

CHART High Value/Yield Fund

D.M.S. &amp; Associés, S.à r.l.

SEB Invest Garant

Dunwych Acquisition Company, S.à r.l.

Delfinet, S.à r.l.

Domaine Residentiel Cents S.A.

Fimu S.A.

Fingal S.A.

Eastgate Investment &amp; Trading S.A.

Edaf S.A.

Eirins S.A.

Eirins S.A.

Eirins S.A.

Eleonora Holding S.A.

Eleonora Holding S.A.

Elhe Holding S.A.

Elmac S.A.

Field Management Informations Systems S.A.

Entreprise Greiveldinger, S.à r.l.

Esedera S.A.

Esedera S.A.

Finavest

Ets Kuhn S.A.

Euro Car Services S.A.

Finmedical S.A.

Finmedical S.A.

Eurocaps Investments S.A.

Fugro Eco Consult, G.m.b.H.

EuroEnergie, S.à r.l.

Ewita Holding S.A.

First Technology, S.à r.l.

I.A.B.I., International Agency Business Invest

Financière Lexington S.A.

Financière Lexington S.A.

Fortum Project Finance S.A.

F.R. Properties S.A.

F.R. Properties S.A.

Gioch S.A.

Gioch S.A.

Ile de Lad Investments, S.à r.l.

GE Capital Equity Holding, S.à r.l.

Gefpart S.A.

Georgil, S.à r.l.

Handlowy Investments II

Hasdrubal S.A.

Gestom S.A.

Gilpar Holding S.A.

Heaters Promotions &amp; Marketing S.A.

G.I.T.E.N., Groupe International des Technologies Naturelles

Grün Signalisation

IDEC Holding S.A.

HKL Holdings (PPI), S.à r.l.

HKL Investments (PPI), S.à r.l.

HKL (Tamar), S.à r.l.

Ilan S.A.

Ilan S.A.

HKL (Tavy), S.à r.l.

Holbart Holding S.A.

Jama Investments Luxembourg S.A.

Jama Investments Luxembourg S.A.

Guardian iT Luxembourg S.A., Guardian Information Technology Luxembourg

Immobilière de Abweiler S.A.

Creditanstalt Global Markets Umbrella Fund, Sicav

New Village Fund

Siros S.A.

ABN AMRO Target Click Funds

Finance Avicenne

Poros S.A.

Fontainebleau Holding S.A.

Financière du Cazeau S.A.

The Emerging Markets Brewery Fund, Sicav

Alsinvest S.A.

EDM International

Tweedy, Browne Value Funds