43489

MEMORIAL

MEMORIAL

Amtsblatt

Journal Officiel

du Grand-Duché de

Luxembourg

des Großherzogtums

Luxemburg

R E C U E I L

 

D E S

 

S O C I E T E S

 

E T

 

A S S O C I A T I O N S

Le présent recueil contient les publications prévues par la loi modifiée du 10 août 1915 concernant les sociétés commerciales

et par loi modifiée du 21 avril 1928 sur les associations et les fondations sans but lucratif.

C — N° 907

23 décembre 2000

S O M M A I R E

SOCIETE CIVILE IMMOBILIERE SCHEIDBERG, Société Civile Immobilière.

Siège social: Grevenmacher.

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Grevenmacher, le 2 août 2000, vol. 167, fol. 67, case 12, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42000/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Aarhouse S.A., Luxemburg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43529

Graffiti-Clean S.A., Munsbach . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43512

Agur S.A., Luxembourg. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43518

Greyhound S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . 

43512

BCF, Bati Concept France S.A., Hesperange  . . . . .

43531

Greyhound S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . 

43512

Café Barrock, S.à r.l., Lintgen . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43508

Italian Internet Investors Iniziative Holding S.A.,

Dolfin S.A. Holding, Luxembourg. . . . . . . . . . . . . . .

43491

Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43495

Donegal Investments S.A., Luxembourg . . . . . . . . .

43495

Italian Internet Investors Iniziative Holding S.A.,

Electrum, S.à r.l., Luxembourg. . . . . . . . . . . . . . . . .

43502

Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43501

Ets. Paul Vrehen, S.à r.l., Schoos  . . . . . . . . . . . . . . .

43502

L.L.T.,  G.m.b.H., Bettembourg  . . . . . . . . . . . . . . . 

43535

Eumaco S.A.H., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43507

Lilux S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43534

Euro 92 S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43507

Lorazur Holding S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . 

43511

Euro 92 S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43508

Lux-Audit S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43535

European  Business  Consultant,  S.à r.l.,  Berel-

Luxembourg Congres S.A.,, Luxembourg . . . . . . . 

43536

dange. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43510

Luxfret S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43536

Eurosquare 1 Investments, S.à r.l., Luxembourg  . .

43513

Mynewdeal Holdings S.A., Luxembourg. . . . . . . . . 

43512

Eurosquare 1 Investments, S.à r.l., Luxembourg  . .

43518

Prime Luxembourg Investment Management S.A.,

Eurosquare 4 Investments, S.à r.l., Luxembourg  . .

43502

Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43535

Eurosquare 4 Investments, S.à r.l., Luxembourg  . .

43506

Profin S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43536

Exxon International Services, S.à r.l., Bertrange  . .

43491

Saint Martin Inc. S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . 

43510

Exxon International Services, S.à r.l., Bertrange  . .

43494

Saint Martin Inc. S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . 

43510

Fashion Control Finance S.A., Luxembourg . . . . . .

43519

Shelley S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43520

FGM-Holding A.G., Weiswampach  . . . . . . . . . . . . .

43518

Société Civile Immobilière MDM, Foetz  . . . . . . . . 

43513

Field Investment S.A.  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43519

Société Civile Immobilière Scheidberg, Greven-

Financial IT Systems, S.à r.l. . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43510

macher  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43489

First Industrial S.A., Senningerberg . . . . . . . . . . . . .

43510

Syntonia S.A., Luxembourg. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43519

Flora Diffusion II, S.à r.l., Luxembourg  . . . . . . . . . .

43520

Syntonia S.A., Luxembourg. . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

43519

G.A.I.L. S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43490

Telediffusion Latine S.A.H., Luxembourg  . . . . . . . 

43490

G.A.I.L. S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

43490

Topvel Holding S.A., Luxembourg . . . . . . . . . . . . . 

43513

Global Investment Selection S.A., Luxembourg . . .

43511

Topvel Investments S.A., Luxembourg  . . . . . . . . . 

43513

Luxembourg, le 2 août 2000.

SOCIETE CIVILE IMMOBILIERE SCHEIDBERG

43490

TELEDIFFUSION LATINE S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-1724 Luxembourg, 11, boulevard du Prince Henri.

R. C. Luxembourg B 37.147. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 25 juillet 2000, vol. 540, fol. 35, case 7, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 8 août 2000.

(42273/534/13) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

G.A.I.L. S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2210 Luxembourg, 54, boulevard Napoléon I

er

.

R. C. Luxembourg B 12.719. 

—

a) Jusqu’à l’issue de l’assemblée générale statutaire de 2006, les personnes suivantes sont mandataires de la société:

<i>Conseil d’Administration

M. Bob Bernard, diplômé H.E.C. Paris, administrateur-délégué
M. André Wilwert, diplômé I.C.H.E.C. Bruxelles, administrateur-délégué
M. Charles Lahyr, docteur en droit,
tous les trois ayant leur domicile professionnel à I-32021 Agordo (Belluna), Via Valcozzena 10.

<i>Commissaire aux comptes

INTERAUDIT S.à r.l., réviseurs d’entreprises, avec siège à L-1511 Luxembourg, 119, avenue de la Faïencerie;
b) En date du 25 février 2000 et conformément à la loi du 10 décembre 1998 relative à la conversion par les sociétés

commerciales de leur capital en EUR, les actionnaires ont pris les décisions suivantes:

1. L’EUR est adopté comme monnaie d’expression du capital.
2. Le capital actuel de LUF 1.250.000,- est converti en EUR 30.986,6906.
3. Le capital converti actuel est augmenté à concurrence de EUR 263,3094 pour le porter de EUR 30.986,6906 à EUR

31.250,- par incorporation de bénéfices reportés à concurrence de LUF 10.622,- sans émission d’actions nouvelles.

4. Une valeur nominale de EUR 25,- par action est adoptée.
5. Le premier alinéa de l’article 5 des statuts est modifié comme suit: «Le capital social est fixe à trente et un mille

deux cent cinquante Euros (EUR 31.250,-), représenté par mille deux cent cinquante (1.250) actions de vingt-cinq Euros
(EUR 25,-) chacune.» 

6. Les 1.250 actions existantes d’une valeur nominale de LUF 1.000,- chacune sont échangées contre 1.250 actions

d’une valeur nominale de EUR 25,- chacune.

Luxembourg, le 10 juillet 2000.

Enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 192, art. 1329 . – Reçu 2400 francs.

(42150/528/32) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

G.A.I.L. S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2210 Luxembourg, 54, boulevard Napoléon I

er

.

R. C. Luxembourg B 12.719. 

—

Statuts coordonnées déposés au registre de commerce et des sociétes de Luxembourg à la suite de l’acte sous seing

privé du 25 février 2000 adoptant l’EUR comme monnaie d’expression du capital.

Pour mention afin de publication au Mémorial, Recueil Spécial des Sociétés et Associations.

(42149/528/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

TELEDIFFUSION LATINE S.A.
Signature
<i>Un Administrateur

Pour avis sincère et conforme
<i>Pour G.A.I.L. S.A.
KPMG Financial Engineering
Signature 

KPMG Financial Engineering
Signature

43491

DOLFIN S.A. HOLDING, Société Anonyme.

Siège social: L-2343 Luxembourg, 17, rue des Pommiers.

R. C. Luxembourg B 42.728. 

—

Les comptes annuels abrégés au 31 décembre 1999, enregistrés à Luxembourg, le 15 mai 2000, vol. 536, fol. 73, case

11, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42432/534/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

EXXON INTERNATIONAL SERVICES, Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-8069 Bertrange, 20, rue de l’Industrie.

R. C. Luxembourg B 72.735. 

—

In the year two thousand, on the twenty-first day of the month of June.
Before Us, Maître Gérard Lecuit, notary, residing in Hesperange (Grand Duchy of Luxembourg).

There appeared:

EXXON LUXEMBOURG ET CIE (formerly EXXON LUXEMBOURG INTERNATIONAL), a partnership limited by

shares incorporated under the laws of Luxembourg, having its registered office at 20, rue de Industrie, L-8069 Bertrange,

hereby represented by Mr Nikolaas Baeckelmans, employee, residing in Van Schoonbekestraat 100, 2018 Antwerp

(Belgium), by virtue of a proxy given in Luxembourg, on June 20, 2000.

I. The said proxy shall be annexed to the present deed for the purpose of registration.
II. The appearing party, acting in its capacity as single shareholder of the Company, has requested the undersigned

notary to document the following:

The appearing party is the single shareholder of the société à responsabilité limitée EXXON INTERNATIONAL

SERVICES, having its registered office in L-8069 Bertrange, 20, rue de l’Industrie (the «Company»), incorporated by a
deed of the undersigned notary of November 12, 1999, published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associa-
tions n 59 on January 18, 2000, and entered in the Company Register in Luxembourg, Section B, under the number
72.735. The articles of association were amended by deed of the undersigned notary on April 13, 2000, not yet pub-
lished, and on May 15 and 16, 2000, not yet published.

III. The appearing party, represented as above mentioned, having recognised to be fully informed of the resolutions

to be taken on the basis of the following agenda:

<i>Agenda:

1) To increase the corporate capital by an amount of one million seven hundred and eighty-eight thousand Luxem-

bourg francs (1,788,000.- LUF) so as to raise it from its present amount of thirteen million three hundred and fifteen
thousand Luxembourg francs (13,315,000.- LUF) to fifteen million one hundred and three thousand Luxembourg francs
(15,103,000.- LUF).

2) To issue one thousand seven hundred and eighty-eight (1,788) new shares with a par value of one thousand Lux-

embourg francs (1,000.- LUF) per share, having the same rights and privileges as the existing shares and entitling to div-
idends as from the day of the extraordinary general meeting of shareholders resolving on the proposed capital increase.

3) To waive, to the extent necessary, the preferential subscription right of the existing shareholders.
4) To accept subscription for one thousand six hundred and nine (1,609) new shares, with payment of a share pre-

mium, by ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS, a company governed by the laws of Denmark, having its regis-
tered office at Frederiksberggade 24.3., 1459 Copenhagen, Denmark, and to accept payment in full for each such new
shares by a contribution in kind consisting of all the assets and liabilities of ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS.

5) To accept subscription for one hundred and seventy-nine (179) new shares, with payment of a share premium, by

ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS, a company governed by the laws of Denmark, having its registered office at
Frederiksberggade 24.3., 1459 Copenhagen, Denmark, and to accept payment in full for each such new shares by a con-
tribution in kind consisting of all the assets and liabilities of ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS.

6) To amend article 6, first paragraph, of the articles of incorporation.
7) To allocate to the legal reserve an amount of one hundred and seventy-eight thousand eight hundred Luxembourg

francs (178,800.- LUF) taken from the share premium.

has requested the undersigned notary to document the following resolutions:

<i>First resolution

The single shareholder resolves to increase the corporate capital by an amount of one million seven hundred and

eighty-eight thousand Luxembourg francs (1,788,000.- LUF) so as to raise it from its present amount of thirteen million
three hundred and fifteen thousand Luxembourg francs (13,315,000.- LUF) to fifteen million one hundred and three
thousand Luxembourg francs (15,103,000.- LUF).

<i>Second resolution

The single shareholder resolves to issue one thousand seven hundred and eighty-eight (1,788) new shares with a par

value of one thousand Luxembourg francs (1,000.- LUF) per share, having the same rights and privileges as the existing
shares and entitling to dividends as from the day of the extraordinary general meeting of shareholders resolving on the
proposed capital increase.

Signature.

43492

<i>Third resolution

The single shareholder declares, to the extent necessary, to waive its preferential subscription rights on the shares

newly issued.

<i>Fourth resolution: Subscription - Payment

Thereupon, now appeared Mr Nikolaas Baeckelmans, prenamed, acting in his capacity as duly authorised attorney-

in-fact of ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS, prenamed, by virtue of a proxy given in Copenhagen on June 16,
2000 and of ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS, prenamed, by virtue of a proxy given in Copenhagen on June 16,
2000.

The person appearing declared to subscribe in the name and on behalf of ExxonMobil Denmark Holdings Aegean

ApS, prenamed, for one thousand six hundred and nine (1,609) new shares, with payment of a share premium in a total
amount of sixty-four billion nine hundred and thirty-four million seven hundred and eighty-nine thousand eight hundred
and sixty-two Luxembourg francs (64,934,789,862.- LUF), and to make payment in full for each such new share by a
contribution in kind consisting of all the assets and all the liabilities of ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS, pre-
named.

The person appearing further declared to subscribe in the name and on behalf of ExxonMobil Denmark Holdings Italy

ApS, prenamed, for one hundred and seventy-nine (179) new shares, with payment of a share premium in a total amount
of seven billion two hundred and fourteen million three hundred and sixty-four thousand three hundred and forty-seven
Luxembourg francs (7,214,364,347.- LUF), and to make payment in full for each such new share by a contribution in kind
consisting of all the assets and all the liabilities of ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS, prenamed.

The person appearing further stated that the assets contributed in kind are free of any pledge or lien and that there

exist no impediments to the free transferability to EXXON INTERNATIONAL SERVICES of all the assets and liabilities
of ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS and of ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS.

The person appearing stated that a report has been drawn up by FIDUCIAIRE BILLON, LUXEMBOURG and signed

by Mr Christian Billon, réviseur d’entreprises, on June 21, 2000, wherein the assets and liabilities so contributed in specie
are described and valued. The person appearing produced that report, the conclusions of which read as follows:

«On the basis of the work performed, as outlined above, we have no comments to make on the total value of the

assets and liabilities contributed by ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS and by ExxonMobil Denmark Holdings
Italy ApS, total value which is at least equal to the nominal value of the shares to be issued and the related share pre-
mium.»

That report will remain attached to the present deed and will be filed together with it with the registration authori-

ties.

Finally, the person appearing declared that the managers of ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS and Exxon-

Mobil Denmark Holdings Italy ApS will accomplish all formalities concerning the transfer to the Company of all the as-
sets and liabilities of ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS and ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS.

Thereupon, the single shareholder, to the extent that he acts in lieu of the general meeting of shareholders, resolves

to accept the said subscription and payment and to allot the one thousand six hundred and nine (1,609) new shares to
ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS and the one hundred and seventy-nine (179) new shares to Exxon Mobil
Denmark Holdings Italy ApS.

<i>Fifth resolution

As a result of the above resolutions, the shareholders resolve that article 6, first paragraph, of the articles of incor-

poration, shall forthwith read as follows: 

«Art. 6. Capital (paragraph 1). The corporate capital is fixed at fifteen million one hundred and three thousand

Luxembourg francs (15,103,000.- LUF), represented by fifteen thousand one hundred and three (15,103) shares, with a
par value of one thousand Luxembourg francs (1,000.- LUF) each.»

<i>Sixth resolution

The shareholders resolve further to allocate to the legal reserve an amount of one hundred and seventy-eight thou-

sand eight hundred Luxembourg francs (178,800.- LUF), which amount is taken from the share premium referred to in
the fourth resolution hereabove and corresponds to ten per cent (10 %) of the capital increase.

<i>Expenses

Insofar as the contribution in kind results in Exxon lntemational Services holding all the assets and liabilities of Exx-

onMobil Denmark Holdings Aegean ApS and ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS, which are companies incorpo-
rated in the European Union, the Company refers to article 4-1 of the Law of December 29, 1971, which provides for
capital exemption.

The expenses, costs, fees and charges of any kind whatsoever, which fall to be paid by the corporation as a result of

this document are estimated at approximately 350,000.- Luxembourg francs.

The undersigned notary who knows English, states herewith that on request of the above appearing persons the

present deed is worded in English followed by a French version; on request of the same persons and in case of any dif-
ferences between the English and the French text, the English text will prevail.

In faith of which, we the undersigned notary have set our hand and seal on the day named at the beginning of this

document.

The document having been read to the person appearing, who is known to the notary by his surname, first name,

civil status and residence, the said person signed together with Us, the notary, this original deed. 

43493

Suit la traduction française du texte qui précède:

L’an deux mille, le vingt et un juin,
Par-devant Nous, Maître Gérard Lecuit, notaire de résidence à Hesperange (Grand-Duché de Luxembourg).

A comparu:

EXXON LUXEMBOURG ET CIE (anciennement EXXON LUXEMBOURG INTERNATIONAL), une société en com-

mandite par actions de droit luxembourgeois, établie et ayant son siège social au 20, rue de l’Industrie, L-8069 Bertrange,

représentée aux fins des présentes par M. Nikolaas Baeckelmans, employé privé, demeurant Van Schoonbekestraat

100, 2018 Anvers (Belgique), aux termes d’une procuration sous seing privé donnée à Luxembourg, le 20 juin 2000.

I. La prédite procuration restera annexée aux présentes pour être enregistrée avec elles.
II. Lequel comparant, agissant en sa qualité d’associé unique de la Société, a requis le notaire instrumentant d’acter

ce qui suit:

Le comparant est le seul et unique associé de la société à responsabilité limitée EXXON INTERNATIONAL SERVI-

CES, ayant son siège social à L-8069 Bertrange, 20, rue de l’lndustrie (la « Société »), constituée suivant acte du notaire
soussigné le 12 novembre 1999, publié au Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations N 59 du 18 janvier 2000,
et inscrite au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, section B, sous le numéro 72.735, modifié par acte
du notaire soussigné le 13 avril 2000, non encore publié et le 15 et 16 mai 2000, non encore publié.

III. Le comparant, représenté comme indiqué ci-avant, reconnaissant être parfaitement au courant des décisions à

intervenir sur base de l’ordre du jour suivant:

<i>Ordre du jour:

1) Augmentation du capital social de la société à concurrence de un million sept cent quatre-vingt-huit mille francs

luxembourgeois (1.788.000,- LUF) pour le porter de son montant actuel de treize millions trois cent quinze mille francs
luxembourgeois (13.315.000,- LUF) à quinze millions cent trois mille francs luxembourgeois (15.103.000,- LUF).

2) Emission de mille sept cent quatre-vingt-huit (1.788) parts sociales nouvelles d’une valeur nominale de mille francs

luxembourgeois (1.000,- LUF) chacune ayant les mêmes droits et privilèges que les parts sociales existantes et partici-
pant aux bénéfices de la société à partir du jour de l’assemblée générale extraordinaire décidant de l’augmentation de
capital proposée.

3) Renonciation, pour autant que de besoin, au droit préférentiel de souscription de l’associé existant.
4) Acceptation de la souscription de mille six cent neuf (1.609) parts sociales nouvelles, avec paiement d’une prime

d’émission, par ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS, une société de droit danois, ayant son siège social à Fre-
deriksberggade 24.3., 1459 Copenhague, Danemark, et acceptation de la libération intégrale de chacune de ces parts
sociales par apport en nature de tout l’actif et de tout le passif de ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS.

5) Acceptation de la souscription de cent soixante-dix-neuf (179) parts sociales nouvelles, avec paiement d’une prime

d’émission, par ExxonMobil Denmark Holdings ltaly ApS, une société de droit danois, ayant son siège social à Frederiks-
berggade 24.3., 1459 Copenhague, Danemark, et acceptation de la libération intégrale de chacune de ces parts sociales
par appprt en nature de tout l’actif et de tout le passif de ExxonMobil Denmark Holdings ltaly ApS.

6) Modification de l’article 6, alinéa premier, des statuts.
7) Affectation à la réserve légale d’un montant de cent soixante-dix-huit mille huit cents francs luxembourgeois

(178.800,- LUF) à prélever sur la prime d’émission. 

A requis le notaire instrumentant d’acter les résolutions suivantes,

<i>Première résolution

L’associé unique décide d’augmenter le capital social de la société à concurrence de un million sept cent quatre-vingt-

huit mille francs luxembourgeois (1.788.000,- LUF) pour le porter de son montant actuel de treize millions trois cent
quinze mille francs luxembourgeois (13.315.000,- LUF) à quinze millions cent trois mille francs luxembourgeois
(15.103.000,- LUF).

<i>Deuxième résolution

L’associé unique décide d’émettre mille sept cent quatre-vingt-huit (1.788) parts sociales nouvelles d’une valeur no-

minale de mille francs luxembourgeois (1.000,- LUF) chacune ayant les mêmes droits et privilèges que les parts sociales
existantes et participant aux bénéfices de la société à partir du jour de l’assemblée générais extraordinaire décidant de
l’augmentation de capital proposée.

<i>Troisième résolution

L’associé unique décide, pour autant que de besoin, de renoncer à son droit préférentiel de souscription sur les parts

sociales nouvellement émises.

<i>Quatrième résolution: Souscription - Paiement

Ensuite M. Nikolaas Baeckelmans, précité, se présente, agissant en sa qualité de mandataire de ExxonMobil Denmark

Holdings Aegean ApS, précitée, en vertu d’une procuration donnée à Copenhague, le 16 juin 2000 et de ExxonMobil
Denmark Holdings Italy ApS, précitée, en vertu d’une procuration donnée à Copenhague, le 16 juin 2000. Le comparant
déclare souscrire au nom et pour le compte de ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS, précitée, mille six cent
neuf (1.609) parts sociales nouvelles, avec paiement d’une prime d’émission d’un montant total de soixante quatre mil-
liards neuf cent trente-quatre millions sept cent quatre-vingt-neuf mille huit cent soixante-deux francs luxembourgeois
(64.934.789.862,- LUF), et de libérer intégralement chacune de ces parts sociales par apport en nature de tout l’actif et
de tout le passif de ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS, précitée.

43494

Le comparant déclare encore souscnre au nom et pour le compte de ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS, pré-

citée, cent soixante-dix-neuf (179) parts sociales nouvelles, avec paiement d’une prime d’émission d’un montant total
de sept milliards deux cent quatorze millions trois cent soixante-quatre mille trois cent quarante-sept francs luxembour-
geois (7.214.364.347,- LUF), et de libérer intégralement chacune de ces parts sociales par apport en nature de tout l’actif
et de tout le passif de ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS, précitée.

Le comparant déclare encore que tout l’actif apporté en nature est libre de tout privilège ou gage et qu’il n’existe

aucune restriction à la cessibilité de tout l’actif et de tout le passif de ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS et
ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS à EXXON INTEMATIONAL SERVICES.

Le comparant déclare qu’un rapport a été établi par Fiduciaire Billon, Luxembourg, et signé par M. Christian Billon,

réviseur d’entreprises, en date du 21 juin 2000, dans lequel sont décrits et évalués les actifs et passifs ainsi apportés en
nature. Le comparant produit le prédit rapport, lequel contient les conclusions suivantes:

«(Sur base du travail effectué, tel que décrit ci-dessus, nous n’avons pas de commentaires quant à la valeur totale de

tout l’actif et de tout le passif contribuées par ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS et ExxonMobil Denmark
Holdings Italy ApS, laquelle est au moins égale à la valeur nominale des parts sociales à émettre et de la prime d’émission
qui y correspond.»

Le rapport prémentionné restera annexé aux présentes pour être soumis aux formalités de l’enregistrement.
Finalement, le comparant déclare que les administrateurs de ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS et Exxon-

Mobil Denmark Holdings Italy ApS accompliront toutes les formalités concernant la cession de tout l’actif et de tout le
passif de ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS et ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS à la Société. Ensuite,
l’associé unique, dans la mesure où il agit en lieu et place de l’assemblée générale des associés, décide d’accepter ladite
souscription et ledit paiement et d’émettre les mille six cent neuf (1.609) nouvelles parts sociales à ExxonMobil Den-
mark Holdings Aegean ApS et les cent soixante-dix-neuf (179) nouvelles parts sociales à ExxonMobil Denmark Holdings
Italy ApS.

<i>Cinquième résolution

En conséquence des résolutions adoptées ci-dessus, les associés décident que l’article 6, alinéa premier, des statuts

sera dorénavant rédigé comme suit:

«Art. 6. Capital (alinéa 1

er

). Le capital social est fixé à quinze millions cent trois mille francs luxembourgeois

(15.103.000,- LUF) représenté par quinze mille cent trois (15.103) parts sociales d’une valeur nominale de mille francs
luxembourgeois (1.000,- LUF) chacune.»

<i>Sixième résolution

Les associés décident d’affecter à la réserve légale un montant de cent soixante-dix-huit mille huit cents francs luxem-

bourgeois (178.800,- LUF), lequel montant est prélevé de la prime d’émission à laquelle il est fait référence à la troisième
résolution qui précède et lequel montant correspond à dix pour cent (10 %) de l’augmentation de capital.

<i>Frais

Dans la mesure où l’apport en nature résulte dans EXXON INTERNATIONAL SERVICES détenant tout l’actif et

tout le passif de ExxonMobil Denmark Holdings Aegean ApS et de ExxonMobil Denmark Holdings Italy ApS, qui sont
des sociétés constituées dans l’Union Européenne, la Société se réfère à l’article 4-1 de la loi du 29 décembre 1971, qui
prévoit l’exonération du droit d’apport.

Les frais, dépenses, rémunérations et charges quelconques qui incombent à la société des suites de ce document sont

estimés à 350.000,- francs luxembourgeois.

Le notaire soussigné, qui connaît la langue anglaise, déclare par la présente qu’à la demande du comparant ci-avant,

le présent acte est rédigé en langue anglaise, le texte étant suivi d’une version française, et qu’à la demande des mêmes
comparants, en cas de divergences entre le texte anglais et le texte français, la version anglaise primera.

Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
Et après lecture faite et interprétation donnée au comparant, connu du notaire instrumentaire par ses nom, prénom

usuel, état et demeure, il a signé avec Nous, notaire, le présent acte.

Signé: N. Baeckelmans, G. Lecuit
Enregistré à Luxembourg, le 28 juin 2000, vol. 124S, fol. 97, case 7. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour copie conforme, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42128/220/242) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

EXXON INTERNATIONAL SERVICES, Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-8069 Bertrange, 20, rue de l’Industrie.

R. C. Luxembourg B 72.735. 

—

Statuts coordonnés déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42129/220/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

Hesperange, le 24 juillet 2000.

G. Lecuit.

Hesperange, le 24 juillet 2000.

G. Lecuit.

43495

DONEGAL INVESTMENTS S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1511 Luxembourg, 121, avenue de la Faïencerie.

R. C. Luxembourg B 43.415. 

Constituée par-devant M

e

 Edmond Schroeder, notaire de résidence à Mersch, en date du 24 mars 1993,

acte publié au Mémorial C n

°

 284 du 12 juin 1993.

—

Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 27 juillet 2000, vol. 540, fol. 41, case 10, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42433/537/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

ITALIAN INTERNET INVESTORS INIZIATIVE HOLDING S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-1724 Luxembourg, 19-21, boulevard Prince Henri.

R. C. Luxembourg B 73.523. 

—

L’an deux mille, le cinq juillet.
Par-devant Maître Jacques Delvaux, notaire de résidence à Luxembourg-Ville.

S’est réunie l’assemblée générale extraordinaire des actionnaires de la société dénommée ITALIAN INTERNET IN-

VESTORS INITIATIVE HOLDING S.A. ayant son siège social à Luxembourg, 19-21, boulevard du Prince Henri, 

constituée en vertu d’un acte reçu par le notaire soussigné en date du 27 décembre 1999, publié au Mémorial C 2000,

page 9.198,

inscrite au registre de commerce de et à Luxembourg, sous la section B et le numéro 73.523.
L’assemblée est présidée par Monsieur Lino Berti, employé privé, demeurant à Luxembourg.
Monsieur le Président désigne comme secrétaire Monsieur Sergio Bergamaschi, employé privé, demeurant à Luxem-

bourg.

L’assemblée appelle à la fonction de scrutateur Massimo Longoni, employé privé, demeurant à Luxembourg.
Le bureau ainsi constitué, dresse la liste de présence laquelle, après avoir été signée ne varietur par les actionnaires

présents et les mandataires des actionnaires représentés ainsi que par les membres du bureau et le notaire instrumen-
tant, restera annexée au présent procès-verbal ensemble avec les procurations pour être soumis à la formalité du timbre
et de l’enregistrement.

Le président déclare et demande au notaire d’acter ce qui suit:
 Que suivant liste de présence, tous les actionnaires, représentant l’intégralité du capital social souscrit sont présents

ou dûment représentés à la présente assemblée, qui peut en conséquence délibérer et décider valablement sur tous les
points à l’ordre du jour.

Les actionnaires présents ou représentés à l’assemblée et le nombre d’actions possédées par chacun d’eux ont été

portés sur une liste de présence signée par les actionnaires présents et par les mandataires de ceux représentés, et à
laquelle liste de présence, dressée par les membres du bureau, les membres de l’assemblée déclarent se référer. Ensuite
Monsieur le Président déclare et prie le notaire d’acter: 

 Que l’ordre du jour de la présente assemblée est conçu comme suit:
1. Augmentation du capital social souscrit à concurrence de ITL 300.000.000,- (trois cents millions de lires italiennes),

pour le porter de son montant actuel de ITL 300.000.000,- (trois cents millions de lires italiennes) à ITL 600.000.000,-
(six cent millions de lires italiennes), par la création et l’émission de 300,- (trois cents) actions nouvelles d’une valeur
nominale de ITL 1.000.000,- (un million de lires italiennes) chacune, donnant les mêmes droits et avantages que les ac-
tions anciennes, à souscrire au pair par l’actionnaire majoritaire à raison de 230 (deux cent trente) actions et par l’ac-
tionnaire minoritaire à raison de 70 (soixante-dix) actions. 

2. Souscription et libération intégrale des actions nouvelles en numéraire.
3. Modification afférente de l’article 5 des statuts.
4. Modification des dispositions statutaires réglementant la représentation de la société vis-à-vis des tiers, pour leur

donner la teneur suivante:

La société est engagée en toute hypothèse par la signature de l’administrateur-délégué ou par la signature conjointe

de deux administrateurs, le tout sans préjudice de délégations spéciales.

 5. Nomination statutaire.
6. Refonte des statuts en langue anglaise suivie d’une traduction française, étant entendu qu’en cas de divergences

entre les versions anglaise et française, la version anglaise prévaudra, lesquels statuts auront dorénavant la nouvelle ver-
sion jointe en annexe.

7. Divers.
L’assemblée des actionnaires ayant approuvé les déclarations du président, et se considérant comme dûment consti-

tuée et convoquée, a délibéré et pris par vote séparé et unanime les résolution suivantes:

<i>Pour DONEGAL INVESTMENTS S.A.
KPMG Experts Comptables
Signature

43496

<i>Première résolution

L’assemblée générale décide d’augmenter le capital social souscrit de la société à concurrence de ITL 300.000.000,-

(trois cents millions de lires italiennes), pour le porter de son montant actuel de ITL 300.000.000,- (trois cents millions
de lires italiennes) à ITL 600.000.000,- (six cent millions de tires italiennes),

par la création et l’émission de 300 (trois cents) actions nouvelles d’une valeur nominale de ITL 1.000.000,- (un million

de lires italiennes) chacune, donnant les mêmes droits et avantages que les actions anciennes.

<i>Souscription - Libération

1: Alors sont intervenus aux présentes:
Messieurs Lino Berti et Massimo Longoni, préqualifiés, agissant en leur qualité de représentants de l’actionnaire ma-

joritaire, savoir la société anonyme de droit luxembourgeois dénommée SOCIETE EUROPEENNE DE BANQUE, avec
siège social à Luxemboug, 19-21, boulevard du Prince Henri,

lesquels es-qualité qu’ils agissent, déclarent souscrire à 230 (deux cent trente) actions nouvelles d’une valeur de ITL

1.000.000,- (un million de lires italiennes) chacune, qu’ils libèrent intégralement par un versement en espèces de la som-
me de lit 230.000.000,- (deux cent trente millions de lires italiennes).

L’assemblée, réunissant l’intégralité du capital social de la société, accepte à l’unanimité la souscription de 230 actions

nouvelles par le souscripteur préqualifié, au prix de ITL 1.000.000,- (un million de lires italiennes), égal à la valeur nomi-
nale par action.

 2 : Alors est intervenu aux présentes:
la société anonyme de droit luxembourgeois dénommée SOCIETE EUROPEENNE DE BANQUE, avec siège social à

Luxemboug, 19-21, boulevard du Prince Henri,

elle-même représentée par Messieurs Lino Berti et Massimo Longoni, préqualifiés,
agissant en sa qualité de représentant de l’actionnaire minoritaire, à savoir Monsieur Gianfilippo Cuneo,
lesquels es qualité qu’ils agissent, déclarent souscrire à 70 (soixante-dix) actions nouvelles d’une valeur de ITL

1.000.000,- (un million de lires italiennes) chacune, qu’ils libèrent intégralement par un versement en espèces de la som-
me de ITL 70.000.000,- (soixante-dix millions de lires italiennes).

L’assemblée, réunissant l’intégralité du capital social de la société, accepte à l’unanimité la souscription de 70 actions

nouvelles par le nouvel actionnaire, préqualifié, au prix de ITL 1.000.000,- (un million de lires italiennes), égal à la valeur
nominale par action.

La somme totale de ITL 300.000.000,- (trois cent millions de lires italiennes) se trouve à la disposition de la société

ainsi qu’il en a été justifié au notaire par certificat bancaire.

<i>Deuxième résolution

Suite aux résolutions qui précèdent, l’assemblée générale décide de modifier le premier alinéa de l’article S des statuts

de la société pour lui donner la teneur nouvelle suivante:

Le capital souscrit de la société est fixé à six cents millions de lires italiennes (ITL 600.000.000,- représenté par six

cents (600) actions d’une valeur nominale d’un million de lires italiennes (ITL 1.000.00,- ) chacune.

<i>Troisième résolution

L’assemblée décide que, vis-à-vis des tiers, la société est engagée en toute hypothèse par la seule signature de l’ad-

ministrateur-délégué ou par la signature conjointe de deux administrateurs, le tout sans préjudice de délégations spé-
ciales, et décide de modifier en conséquence les statuts de la société.

<i>Quatrième résolution

L’assemblée nomme aux fonctions d’administrateur-délégué, Monsieur Gianfilippo Cuneo, préqualifié.

<i>Cinquième résolution

L’assemblée décide de refondre les statuts de la société en langue anglaise, suivie d’une traduction française, étant

entendu qu’en cas de divergences entre les versions anglaise et française, la version anglaise prévaudra,

lesquels statuts se lisent dorénavant comme suit: 

Version anglaise:

Art. 1. Form, name. There is hereby established among the subscribers and all those who may become owners of

the shares hereafter issued a Corporation in the form of a société anonyme, under the name of ITALIAN INTERNET
INVESTORS INIZIATIVE HOLDING S.A.

 Art. 2. Duration. The Corporation is established for an indefinite duration. The Corporation may be dissolved at

any time by a resolution of the shareholders adopted in the manner required for amendment of these Art.s of Incorpo-
ration as prescribed in Art. 18 hereof.

Art. 3. Object. The corporate object of the company is the holding of participating interest in whatever form, in

other Luxembourg or foreign undertakings as well as the Management and the control of those participations. 

The Company will not itself carry on directly any industrial activity nor maintain a commercial establishment open to

the public.

The Company may more specifically use its funds for the setting-up, the management, the development and the dis-

posal of a portfolio consisting of any securities and patents of whatever origin, participate in the creation, the develop-
ment and the control of any enterprise for the acquisition by way of investment, subscription, underwriting or by option
to purchase and any other way whatever of securities and patents, to realize them by way of sale, transfer, exchange or
otherwise, have developed these securities and patents, grant to the companies, in which it has participating interests,
any support, loans, advances or guarantees.

43497

In a general fashion, the Company may carry out any operation of control and supervising which it may deem useful

in the accomplishment and development of its purposes, more spefically by borrowing with or without guarantees and
in all currencies by means of bond issues and by lending to companies referred in the paragraph above,

by staying within the limits established by the law of 31st july, 1929, governing holding companies, as amended, and

by article 209 of the law of August 10, 1915 on commercial companies, as amended.

 Art. 4. Registered office. The registered office of the Corporation is established in Luxembourg City. The regis-

tered office may be transferred within the Grand Duchy of Luxembourg by decision of the board of directors. Branches
or other offices may be established either in the Grand Duchy of Luxembourg or abroad by resolution of the board of
directors. 

In the event that the board of directors determines that extraordinary, political, economic or social developments

have occurred or are imminent that would interfere with the normal activities of the Corporation at its registered office,
or with the ease of communication between such office and persons abroad until the complete cessation of these ab-
normal circumstances; such temporary measures shall have no effect on the nationality of the Corporation which, not-
withstanding the temporary transfer of its registered office, will remain a Luxembourg corporation.

 Art. 5. Capital - Shares and share certificates. The subscribed capital of the Corporation is set at ITL

600,000,000.- (six hundred million Italian lire), divided into 600 (six hundred) shares with a par value of ITL 1,000,000.-
(one million italian lire) per share. 

The authorized capital of the Corporation is set at ITL 5,000,000,000.- (five billion Italian lire), divided into 5,000 (five

thousand) authorized shares with a par value of ITL 1,000,000.- (one million Italian lire) per share.

The shares of the company may be in registered form or in bearer form at the option of the shareholders.
The Corporation may redeem its own shares within the limits set forth by law.

Art. 6. Increase of capital.  The capital of the Corporation may be increased or reduced by a resolution of the

shareholders adopted in the manner required for amendment of these Art.s of Incorporation, as prescribed in Art. 18
hereof. 

Furthermore, the board of directors of the Corporation is authorized and instructed to issue future shares up to the

total authorized capital in whole or in part from time to time as it in its discretion may determine, within a period of
five years expiring on December 27th, 2004, by deciding the issuance of shares representing such whole or partial in-
crease and accepting subscriptions for such shares from time to time. The board of directors is further authorized and
instructed to determine the conditions of any such subscription.

Each time the board of directors shall so act to render effective in whole or in part the increase of capital as author-

ized by the foregoing provisions, Art. 5 of the Articles of Incorporation shall be amended so as to reflect the result of
such action and that the board of directors shall take or authorize any necessary steps for the purpose of obtaining
execution and publication of such amendment in accordance with law.

Art. 7. Meetings of shareholders - General. Any regularly constituted meeting of shareholders of the Corpora-

tion shall represent the entire body of shareholders of the Corporation. It shall have the broadest powers to order,
carry out or ratify acts relating to the operations of the Corporation. 

The quorum and time required by law shall govern the notice for and conduct of the meetings of shareholders of the

Corporation, unless otherwise provided herein.

Each share is entitled to one vote. A Shareholder may act at any meeting of shareholders by appointing another per-

son as his proxy in writing or by fax or telegram or telex.

Except as otherwise required by law, resolutions at a meeting of shareholders duly convened will by passed by a sim-

ple majority of those present and voting.

The board of directors may determine all other conditions that must be fulfilled by shareholders for them to take

part in any meeting of shareholders.

If all of the shareholders are present or represented at a meeting of shareholders, and if they state that they have

been informed of the agenda of the meeting, the meeting may be held without prior notice or publication.

Art. 8. Annual general meeting of shareholders.The annual general meeting of shareholders shall be held, in

accordance with Luxembourg law at the registered office of the Corporation, or at such other place in Luxembourg as
may be specified in the notice of meeting on the first tuesday of the month of July at 11 o’clock a.m., each year. 

If such day is not a bank business day in Luxembourg, the annual general meeting shall be held on the next following

bank business day. The annual general meeting may be held abroad if, in the absolute and final judgment of the board of
directors, exceptional circumstances so require.

Other meetings of shareholders may be held at such place and time as may be specified in the respective notices of

meetings.

Art. 9. Board of directors.  The Corporation shall be managed by a board of directors composed of three mem-

bers at least who need not be shareholders of the Corporation. 

The directors shall be elected by the shareholders at their annual meeting for a period of maximum six years and

shall hold office until their successors are elected.

A director may be removed with or without cause and replaced at any time by resolution adopted by the sharehold-

ers.

In the event of a vacancy in the office of director because of death, retirement or otherwise, the remaining directors

may elect, by majority vote, a director to fill such vacancy until the next meeting of shareholders.

Art. 10. Procedures of meeting of the board.  The Board of directors may choose from among its members a

chairman, and may choose from among its members a vice-chairman. It may also choose a secretary, who need not be

43498

a director, who shall be responsible for keeping the minutes of the meeting of the board of directors and of the share-
holders. 

The board of directors shall meet upon call by the chairman or two directors at the place indicated in the notice of

meeting.

The chairman shall preside at all meetings of shareholders and the board of directors, but in his absence the share-

holders or the board of directors may appoint another chairman pro tempore by vote of the majority present at any
such meeting.

Written notice of any meeting of the board of directors shall be given to all directors at least twenty-four hours in

advance of the hour set for such meeting, except in circumstances of emergency in which case the nature of such cir-
cumstances shall be set forth in the notice of meetings. This notice may be waived by the consent in writing or by fax
or telegram or telex of each director. Separate notice shall not be required for individual meeting held at times and
places prescribed in a schedule previously adopted by resolution of the board of directors.

Any director may act at any meeting of the board of directors by appointing in writing or by fax or telegram or telex

another director as his proxy. Votes may also be cast in writing or by fax or telegram or telex or by telephone provided
in such latter event such vote is confirmed in writing.

The board or directors can deliberate or act validly only if at least a majority of the directors are present or repre-

sented at a meeting of the board of directors. Decision shall be taken by a majority of the votes of the directors present
or represented at such meeting.

In the event that any director or officer of the Corporation may have any personal interest in any transaction of the

Corporation (other than that arising by virtue of serving as a director, officer or employee in the other contracting par-
ty), such director or officer shall make known to the board of directors such personal interest and shall not consider,
or vote on such transactions, and such director’s or officer’s interest therein shall be reported to the next succeeding
meeting of shareholders.

Circular resolutions of the board of directors shall be validly taken if approved in writing by all the directors. Such

approval may be in a single or in several separate documents.

Art. 11. Minutes of meetings of the board. The minutes of any meeting of the board of directors shall be signed

by the chairman or, in his absence, by the chairman pro tempore who presided at such meeting.

Copies or extracts of such minutes which may be produced in judicial proceedings or otherwise shall be signed by

the chairman, by the secretary or by two directors.

Article 12. Powers of the board. The board of directors is vested with the broadest powers to perform all acts

of administration and disposition in the Corporation’s interests. All powers not expressly reserved by law or by the
present articles to the general meeting of shareholders fall within the competence of the board of directors.

The board of directors may delegate its powers to conduct the daily management and affairs of the Corporation and

the representation of the Corporation for such management and affairs, with prior consent of the general meeting of
shareholders, to any member or members of the board who may constitute committees deliberating under such terms
as the board shall determine. It may also confer all powers and special mandates to any persons who need not be di-
rectors, appoint and dismiss all officers and employees and fix their emoluments.

 Art. 13. Binding signatures. The Corporation will be bound by the sole signature of the managing director of the

Corporation or by the joint signature of two directors of the Corporation or by the joint or single signatures of any
person to whom such signatory power shall have been delegated by the board of directors.

Art. 14. Statutory Auditor. The operations of the Corporation shall be supervised by a statutory auditor who

need not be a shareholder. The statutory auditor shall be elected by the annual general meeting of shareholders for a
period ending at the date of the next general meeting of shareholders. 

The first statutory auditor shall be elected by the general meeting of shareholders immediately following the forma-

tion of the Corporation and shall remain in office until the next annual general meeting of shareholders.

The statutory auditor in office may be removed at any time by the shareholders with or without cause.

 Art. 15. Accounting year. The accounting year of the Corporation shall begin on the first day of January and shall

terminate on the last day of December of each year.

 Art. 16. Appropriation of profits. From the annual net profits of the Corporation, five per cent (5%) shall be

allocated to the reserve required by law. This allocation shall cease to be required as soon and as long as such surplus
reserve amounts to ten per cent (10%) of the subscribed capital of the Corporation.

The general meeting of shareholders, upon recommendation of the board of directors, shall determine how the re-

mainder of the annual net profits shall be disposed of and may, without ever exceeding the amounts proposed by the
board of directors, declare dividends from time to time.

Interim dividends may be distributed, subject to the conditions laid down by law, upon decision of the board of di-

rectors and approval by the statutory auditor.

The dividends declared may be paid in any currency selected by the board of directors and may be paid at such places

and times as may be determined by the board of directors.

The board of directors may make a final determination of the rate of exchange applicable to translate dividend funds

into the currency of their payment.

A dividend declared but not paid on a share during five years cannot thereafter be claimed by the holder of such

share, shall be forfeited by the holder of such share, and shall revert to the Corporation.

No interest will be paid on dividends declared and unclaimed which are held by the Corporation on behalf of holders

of shares.

43499

 Art. 17. Dissolution and liquidation. In the event of a dissolution of the Corporation, liquidation shall be carried

out by one or several liquidator (who may be physical persons or legal entities) named by the meeting of shareholders
effecting such dissolution and which shall determine their powers and their compensation.

 Art. 18. Amendment of Articles. These Articles may be amended from time to time by a meeting of sharehold-

ers, subject to the quorum and voting requirements provided by the laws of Luxembourg. 

Art. 19. Governing law. All matters not governed by these Articles of Incorporation shall be determined in ac-

cordance with the law of August tenth, nineteen hundred and fifteen on Commercial Companies as amended. 

Version française:

 Art. 1

er

. Forme, Dénomination. Il est formé, entre les personnes ci-avant désignées et toutes celles qui devien-

dront dans la suite propriétaires des actions ci-après créées, une société anonyme sous la dénomination de ITALIAN
INTERNET INVESTORS INIZIATIVE HOLDING S.A..

 Art. 2. Durée. La société est constituée pour une durée illimitée. La société pourra être dissoute à tout moment

en vertu d’une décision des actionnaires, dans les formes requises pour les modifications des statuts, telles que décrites
à l’article 18 ci-après.

 Art. 3. Objet. La société a pour objet toutes prises de participations, sous quelque forme que ce soit, dans d’autres

entreprises luxembourgeoises ou étrangères, la gestion ainsi que la mise en valeur de ces participations. 

La société n’aura directement aucune activité industrielle et ne tiendra pas d’établissement commercial ouvert au pu-

blic.

La société pourra employer ses fonds à la création, à la gestion, à la mise en valeur et à la liquidation d’un portefeuille

se composant de tous titres et valeurs mobilières de toute origine. Elle pourra participer à la création, au développe-
ment, à la formation et au contrôle de toute entreprise et acquérir par voie de participation, d’apport, de souscription,
de prise ferme ou d’option, d’achat, de négociation et de toute autre manière, tous titres et droits et les aliéner par
vente, échange ou encore autrement, la société pourra octroyer aux entreprises auxquelles elle s’intéresse, tous con-
cours, prêts, avances ou garanties.

D’une façon générale, la société peut prendre toutes mesures de contrôle et de surveillance et faire toutes opérations

qu’elle jugera utiles à l’accomplissement et au développement de son objet, notamment en empruntant, avec ou sans
garantie, et en toutes monnaies y compris par voie d’émission d’obligations et en prêtant aux sociétés dont il est ques-
tion à l’alinéa précédent, en restant dans les limites tracées par la loi du 31 juillet 1929 sur les sociétés holding, et de
l’article 209 de la loi sur les sociétés commerciales.

Art. 4. Siège social. Le siège social de la société est établi à Luxembourg-Ville. Le siège social pourra être transféré

à l’intérieur du Grand-Duché de Luxembourg par simple décision du conseil d’administration. Des succursales ou autres
bureaux peuvent être établis au Grand-Duché de Luxembourg ou à l’étranger par décision du conseil d’administration

Lorsque des événements extraordinaires d’ordre politique, économique ou social, de nature à compromettre l’acti-

vité normale au siège social ou la communication de ce siège avec l’étranger, se produiront ou seront imminents, le siège
social pourra être transféré provisoirement à l’étranger jusqu’au moment où les circonstances seront redevenues com-
plètement normales. Un tel transfert ne changera rien à la nationalité de la société, qui restera luxembourgeoise.

Art. 5. Capital - Actions- Certificats d’Actions. Le capital souscrit est fixé à six cent millions de lires italiennes

(ITL 600.000.000,-), représenté par six cents (600) actions d’une valeur nominale d’ un million de lires italiennes (ITL
1.000.000,-) chacune.

Le capital autorisé est fixé à cinq milliards de lires italiennes (ITL 5.000.000.000,-), représenté par cinq mille (5.000)

d’actions d’une valeur nominale de un million de lires italiennes (ITL 1.000.000,-) chacune.

Les actions de la société sont nominatives ou au porteur, au choix des actionnaires.
La société pourra racheter ses propres actions dans les limites imposées par la loi.

Art. 6. Augmentation de capital. Le capital de la société pourra être augmenté ou réduit par décision des ac-

tionnaires adoptée dans les formes requises pour les modifications de statuts telles que décrites à l’article 18 ci-après.

De plus, le conseil d’administration de la société est autorisé à émettre des nouvelles actions à concurrence du capital

autorisé en une fois ou en partie et en temps qu’il appartiendra, pendant un période de cinq ans expirant le 27 décembre
2004, en décidant d’émettre des actions représentant soit entièrement ou en partiellement une telle augmentation et
d’accepter les souscriptions de ces actions en temps qu’il appartiendra. Le conseil d’administration est en outre autorisé
à déterminer les conditions de telles souscriptions.

Chaque fois que le conseil d’administration effectuera des augmentations de capital, telles qu’autorisées ci-avant, l’ar-

ticle 5 des statuts de la société sera modifié afin de refléter le résultat de telles opérations et le conseil d’administration
devra prendre ou autoriser les mesures nécessaires dans le but d’obtenir exécution et publication de telles modifica-
tions, en concordance avec la loi.

Art. 7. Assemblées des actionnaires - Généralités. Chaque assemblée des actionnaires de la société, réguliè-

rement constituée, devra représenter l’intégralité des actionnaires de la société. Elle a les pouvoirs les plus étendus pour
ordonner, exécuter ou ratifier des actes en relation avec les opérations de la société.

Le quorum et le temps requis par la loi s’imposent aux convocations et à la tenue des assemblées des actionnaires

de la société, jusqu’à décision contraire de l’assemblée.

Chaque action donne droit à une voix. Un actionnaire peut agir à chaque assemblée des actionnaires en mandatant

une autre personne comme mandataire par écrit, par fax, par télégramme ou télex.

Sauf stipulations contraires par loi, les résolutions prises par l’assemblée générale des actionnaires dûment convo-

quée, seront prises à la majorité simple des présents et votants.

43500

Le conseil d’administration pourra déterminer les autres conditions qui devront être remplies par les actionnaires

pour pouvoir participer aux assemblées.

Si tous les actionnaires sont présents ou représentés à l’assemblée des actionnaires, et s’ils déclarent qu’ils ont été

informés de l’ordre du jour de l’assemblée, l’assemblée pourra se tenir sans convocation ni publication préalable.

Art. 8. Assemblée générale annuelle des actionnaires. L’assemblée générale annuelle des actionnaires sera

tenue, en accord avec la loi luxembourgeoise, au siège social de la société, ou à tout autre endroit stipulé dans la con-
vocation, le premier mardi du mois de juillet de chaque année à 11.00 heures. 

Si ce jour n’est pas un jour ouvrable bancaire à Luxembourg, l’assemblée générale annuelle sera tenue le jour ouvrable

bancaire suivant. L’assemblée générale pourra être tenue à l’étranger, si des circonstances exceptionnelles le requiert,
suivant décision absolue et finale du conseil d’administration.

Les autres assemblées des actionnaires pourront être tenues aux lieu et moment tels que spécifiés dans les convo-

cations respectives.

 Art. 9. Conseil d’administration. La société sera administrée par un conseil d’administration composé de trois

membres au moins, qui n’ont pas besoin d’être actionnaire de la société.

Les administrateurs seront élu par les actionnaires lors de l’assemblée annuelle pour une période de six ans au maxi-

mum et resteront en fonction jusqu’à élection de leurs successeurs.

Un administrateur pourra être révoqué avec ou sans motif et remplacé à n’importe quel moment sur décision adop-

tée par les actionnaires.

En cas de vacance d’un poste d’administrateur, pour cause de décès, démission ou autrement, les administrateurs

restants pourront élire, à la majorité des voix, un administrateur en remplacement jusqu’à la prochaine assemblée des
actionnaires.

Art. 10. Tenue des conseils d’administrations.Le conseil d’administration pourront choisir en entre ses mem-

bres, un président et un vice-président. Il pourra aussi choisir un secrétaire qui n’a pas besoin d’être un administrateur,
qui sera responsable de la tenue des procès-verbaux des réunions du conseil d’administration.

Le conseil d’administration se réunit sur décision du président ou de deux administrateurs au lieu indiqué dans la

convocation.

Le président préside toutes les assemblées des actionnaires et les réunions du conseil d’administration en son absen-

ce, les actionnaires ou le conseil d’administration pourront nommer un président pro tempore par vote à la majorité
des présents aux assemblées ou réunions du conseil d’administration.

Convocation par écrit pour les réunions du conseil d’administration doit être donnée à tous les administrateurs au

moins vingt-quatre heures avant l’heure fixée pour ces réunions, excepté en cas d’urgence, pour lesquels la nature de
cette urgence devra figurer dans la convocation. Cette convocation pourra être soumise au consentement par écrit, par
fax, par télégramme ou par télex de chacun des administrateurs. Une convocation séparée pour une réunion du conseil
n’est pas requise pour des réunions à tenir à un moment et en un lieu indiqués dans un ordre du jour adopté lors d’une
réunion du conseil d’administration précédente.

Chaque administrateur pourra agir à toute réunion du conseil d’administration en mandatant un autre administrateur

par écrit, par fax, par télégramme ou par télex comme étant son mandataire. Le votre pourra être effectué par écrit,
par fax, par télégramme ou par télex et par téléphone, le vote au moyen de cette dernière devra être confirmé par
téléphone.

Le conseil d’administration ne pourra délibérer valablement, ou agir seulement si la majorité au moins des adminis-

trateurs sont présents ou représentés à la réunion du conseil d’administration. Les décisions seront prises à la majorité
des voix des administrateurs présents ou représentés.

Au cas où un administrateur ou agent de la société pourrait avoir un intérêt personnel dans une transaction de la

société (autre que celles survenant lors de l’exécution de leur fonction d’administrateur, agent ou employé avec des
tiers), de tels administrateurs ou agents devront faire connaître au conseil d’administration leurs intérêts personnels et
ne pourront connaître ou voter de telles transactions, et les intérêts de ces administrateurs ou agents devront être
rapportés à la prochaine assemblée des actionnaires.

Des résolutions par voie de circulaire du conseil d’administration pourront être valablement prises, si elles ont été

approuvées par tous les administrateurs. Une telle approbation pourra être faite sur un document unique ou sur plu-
sieurs documents.

Art. 11. Procès-verbaux des réunions du conseil d’administration. Les procès-verbaux des réunions du con-

seil d’administration seront signés par le président ou en son absence par le président pro tempore qui préside une telle
réunion.

Les copies et extraits de ces procès-verbaux qui pourraient être produits en justice ou autrement seront signées par

le président, par le secrétaire ou par deux administrateurs.

Art. 12. Pouvoirs du conseil d’administration.Le conseil d’administration est investi des pouvoirs les plus éten-

dus pour effectuer tous les actes d’administration ou de disposition dans l’intérêt de la société. Tout les pouvoirs qui
ne sont pas expressément réservés par la loi ou le présent article à l’assemblée générale, tombe sous la compétence du
conseil d’administration.

Le conseil d’administration pourra déléguer ses pouvoirs de gestion journalière et les affaires courantes de la société

ainsi que la représentation de la société dans cette gestion et affaires, avec le consentement préalable de l’assemblée
des actionnaires, à tous membres du conseil d’administration qui pourraient constituer un comité délibérant sous les
conditions que le conseil d’administration déterminera. Il pourra en outre conférer tous pouvoirs et mandats spéciaux

43501

à toutes personnes qui n’ont pas besoin d’être administrateur, nommer et révoquer tous agents et employés et fixer
leurs émoluments.

Les opérations de la société seront contrôlées par un commissaire aux comptes qui n’a pas besoin d’être actionnaire.

Le commissaire aux comptes sera élu par l’assemblée générale annuelle des actionnaires pour une période se terminant
lors de la prochaine assemblée générale des actionnaires.

Le commissaire aux compte en fonction pourra être révoqué à tout moment par les actionnaires avec ou sans motifs.

Art. 16. Bénéfices. Du bénéfice net annuel de la société, cinq pour cent (5%) seront alloués à la réserve requise

par la loi. Ces allocations cesseront d’être obligatoires aussi tôt et aussi longtemps que le surplus de cette réserve sera
de dix pour cent (10%) du capital social souscrit de la société.

L’assemblée générale des actionnaires, sur recommandation du conseil d’administration, déterminera de quelle façon

on disposera du solde des bénéfices annuels nets. 

Un dividende intermédiaire pourra être distribué dans les conditions fixées par la loi, sur décision du conseil d’admi-

nistration et approbation du commissaire aux comptes.

Les dividendes pourront être payés en toute devise par le conseil d’administration et en touts lieux et moments fixés

par lui. 

Le conseil d’administration déterminera le taux de change applicable pour convertir les dividendes en la monnaie de

paiement.

Un dividende qui n’a pas été versé sur une action pendant cinq ans, ne pourra plus être réclamé par le porteur de

cette action et sera reversé à la société.

Aucun intérêt ne sera payé sur le dividende non-réclamés qui est détenu par la société au mon de l’actionnaire.

Art. 17. Dissolution et liquidation. En cas de dissolution de la société, la liquidation sera effectuée par un ou plu-

sieurs liquidateurs (qui pourront être des personnes physique ou morales) nommés par l’assemblée générale des action-
naires décidant la dissolution et déterminera leurs pouvoirs et rémunérations.

 Art. 18. Modification des statuts. Les présents statuts pourront être modifiés par l’assemblée des actionnaires

selon le quorum et conditions de vote requis par la loi du Grand-Duché de Luxembourg.

 Art. 19. Loi applicable. Pour tous les points non réglés aux présents statuts, les parties se réfèrent et se soumet-

tent à la loi luxembourgeoise du 10 août 1915 telle que modifiée.

<i>Clôture

Plus rien n’étant à l’ordre du jour et plus personne ne demandant la parole, le président lève la séance. 

<i>Frais

Le montant des frais, coûts, honoraires et charges, sous quelque forme que ce soit, qui incombent à la société aux

résolutions prises à la présente assemblée, est estimé à approximativement LUF 140.000,- .

Pour les besoins de l’enregistrement, l’augmentation de capital est évaluée à LUF 6.250.146,-. 

<i>Déclaration

Le notaire soussigné déclare conformément aux dispositions de l’article 32-1 de la loi coordonnée sur les sociétés

que les conditions requises pour l’augmentation de capital, telles que contenues à l’article 26, ont été remplies.

Dont acte, fait et passé à Luxembourg.
Et après lecture faite et interprétation donnée aux comparants, tous connus du notaire instrumentant par leurs nom,

prénom usuel, état et demeure, les comparants ont signé avec Nous, notaire le présent acte.

Signé: L. Berti, S. Bergamaschi, M. Longoni, J. Delvaux
Enregistré à Luxembourg, le 12 juillet 2000, vol. 125S, fol. 21, case 4. – Reçu 62.501 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour copie conforme délivrée, sur papier libre, à la demande de la société prénommée, aux fins de la publication au

Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42182/208/423) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

ITALIAN INTERNET INVESTORS INIZIATIVE HOLDING S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-1724 Luxembourg, 19-21, boulevard du Prince Henri.

R. C. Luxembourg B 73.523. 

—

Statuts coordonnés suite à une Assemblée Générale Extraordinaire en date du 5 juillet 2000, actée sous le n

o

 475/

2000 par-devant Maître Jacques Delvaux, notaire de résidence à Luxembourg, déposés au registre de commerce et des
sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42183/208/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

Luxembourg, le 26 juillet 2000.

J. Delvaux.

Luxembourg, le 4 août 2000.

Signature.

43502

ELECTRUM, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1930 Luxembourg.

R. C. Luxembourg B 27.781. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 65, case 5, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42435/000/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

ETS. PAUL VREHEN, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Capital social: 500.000,- LUF.

Siège social: L-7475 Schoos, 16, rue Principale.

R. C. Luxembourg B 68.290. 

—

Le bilan abrégé et l’annexe abrégée au 31 décembre 1999 ainsi que la résolution des associés concernant l’affectation

du résultat de l’exercice 1999, enregistrés à Mersch, le 4 août 2000, vol. 126, fol. 9, case 8, ont été déposés au registre
de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 4 août 2000.

(42437/000/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à r.l., Société à responsabilité limitée,

(anc. SAINT OUEN C, S.à r.l.).

Registered office: L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal.

R. C. Luxembourg B 75.425. 

—

In the year two thousand, on the twentieth of July.
Before Us, Maître Martine Weinandy, notary residing in Clervaux, acting in replacement of her colleague Maître An-

dré-Jean-Joseph Schwachtgen, notary residing in Luxembourg, who shall remain depositary of the present minutes.

There appeared:

1) BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA),

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), Vice-President of BOSTON STERLING,

INC., the manager of BAUGP, L.L.C., the General Partner of BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership;

2) HRO INVESTMENTS LTD, a company with its administrative offices in Langtry House La Motte Street, St. Hélier,

Jersey J 8QR, (Channel Islands),

here represented by Mr Timothy Garden, chief financial officer, residing in New York (USA),
by virtue of a proxy given in St. Hélier, Jersey, on July 19, 2000; 

 3) EUROSQUARE 4 TE, S.à r.l., a company with its registered office in L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal,
here represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy given in Luxembourg on July 19, 2000;

 4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA), 

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 A - 1, the sole member of BAUPOST PRI-
VATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C.;

5) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA), 

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 B - 1, the sole member of BAUPOST PRI-
VATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C.;

6) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA), 

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 C - 1, the sole member of BAUPOST PRI-
VATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C.;

7) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA), 

Luxembourg, le 4 août 2000.

P. Vrehen
<i>Gérant

43503

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST VALUE PARTNERS, L.P. - II, the sole member of BAUPOST PRIVATE IN-
VESTMENTS BVII -1, L.L.C.

Said proxies, after signature ne varietur by the proxy holders and the undersigned notary, shall remain attached to

the present deed to be filed at the same time with the registration authorities.

Such appearing parties, acting as described hereabove, have requested the notary to state that:
- The appearing parties sub 1), 2) and 3) are the only shareholders of the private limited liability company (société à

responsabilité limitée) existing under the name of SAINT OUEN C, S.à r.l., R. C. B Number 75.425, with registered
office in Luxembourg, incorporated pursuant to a deed of Maître André-Jean-Joseph Schwachtgen, notary residing in
Luxembourg, dated 11th April 2000, not yet published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations.

- The company’s capital is set at twelve thousand five hundred (EUR 12,500.-) Euros, represented by five hundred

(500) common shares with a par value of twenty-five (EUR 25.-) Euros each, divided into five (5) different A, B, C, D
and E classes of shares representing one hundred (100) shares each, having all the same rights, all entirely subscribed
and fully paid in.

- The agenda is worded as follows:
1) Change of the denomination of the Company into EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à .r.l.
Subsequent amendment of Article 2 of the Articles of Incorporation.
2) Acceptance of different transfers of shares of the Company.
 3) Miscellaneous.

The shareholders then passed the following resolutions by unanimous vote:

<i>First resolution

The denomination of the Company is changed into EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à r.l.

As a consequence, Article 2 of the Articles of Incorporation is amended and shall henceforth read as follows:
«Art. 2. The company exists under the name of EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à r.l.»

<i>Second resolution

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers two six-

teen point sixty-five (16.65) shares it owns in the company to EUROSQUARE 4 TE, S.à r.l., prenamed, here represented
as said above, for a price of four hundred sixteen point twenty-five (416.25) Euros, of which it gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers fifty-nine

point thirty (59.30) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., prenamed, here
represented as said above, for a price of one thousand four hundred eighty-two point fifty (1,482.50) Euros, of which it
gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers twenty-

eight point twenty-five (28.25) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., pre-
named, here represented as said above, for a price of seven hundred six point twenty-five (706.25) Euros, of which it
gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers one hun-

dred seventy-six point thirty-five (176.35) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1,
L.L.C., prenamed, here represented as said above, for a price of four thousand four hundred eight point seventy-five
(4,408.75) Euros, of which it gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers ten point

forty-five (10.45) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., prenamed, here
represented as said above, for a price of two hundred sixty-one point twenty-five (261.25) Euros, of which it gives re-
ceipt in full.

These transfers have been made with the agreement of all the partners and, if necessary, accepted for the company

by its present managers HALSEY, S.à r.l., a company with its registered office in L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal,
Mr David Harvey, company director, residing in 2B Gardiners Road, Gibraltar and Mr Joseph El Gammal, economist,
residing in L-1311 Luxembourg, 11, boulevard Marcel Cahen.

Following these transfers, the shares are divided as follows:
1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., prenamed, 

2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., prenamed, 

eleven point eighty-six A shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six B shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six C shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six D shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six E shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86

five point sixty-five A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five B shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five C shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five D shares   . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five E shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

43504

3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., prenamed, 

4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1,L.L.C., prenamed, 

5) EUROSQUARE 4 TE, S.à r.l., prenamed, 

6) HRO INVESTMENTS LIMITED, prenamed, 

In faith of which We, the undersigned notary, set our hand and seal in Luxembourg City, on the day named at the

beginning of the document.

The undersigned notary, who understands and speaks English, states herewith that on request of the above appearing

parties, the present deed is worded in English, followed by a French version; on request of the same appearing parties
and in case of divergencies between the English and the French text, the English version will prevail.

The document having been read and translated to the mandatories of the appearing parties, said mandatories signed

with Us, the notary, the present original deed.

Traduction française du texte qui précède:

L’an deux mille, le vingt juillet.
Par-devant Maître Martine Weinandy, notaire de résidence à Clervaux, agissant en remplacement de son confrère

Maître André-Jean-Joseph Schwachtgen, notaire de résidence à Luxembourg, lequel restera dépositaire des présentes
minutes. 

Ont comparu:

1) BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (U.S.A.),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), Vice-Président de BOSTON STERLING,

INC., le manager de BAUGP, L.L.C., General Partner de BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership;

2) HRO INVESTMENTS LTD, une société avec siège administratif à Langtry House La Motte Street, St. Hélier, Jersey

J 8QR, (Iles Anglo-Normandes),

ici représentée par M. Timothy Carden, chief financial officer, demeurant à New York (USA),
en vertu d’une procuration donnée à St. Hélier, Jersey, le 19 juillet 2000;

3) EUROSQUARE 4 TE, S.à r.l., une société avec siège social à L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal,
ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procuration donnée à Luxembourg, le 19 juillet 2000;

4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., le manager de BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 A - 1, seul associé de BAUPOST PRIVATE
INVESTMENTS A - 1, L.L.C.;

5) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., manager de BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 B - 1, seul associé de BAUPOST PRIVATE IN-
VESTMENTS B - 1, L.L.C.;

thirty-five point twenty-seven A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven C shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven D shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven E shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27

two point zero nine A shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine C shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine D shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine E shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

forty-four point thirteen A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen C shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen D shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen E shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13

one A share. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one B share . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one C share  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one D share  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one E share . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

Total: five hundred shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 500.00

43505

6) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., manager de BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 C - 1, seul associé de BAUPOST PRIVATE IN-
VESTMENTS C - 1, L.L.C.;

7) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., manager de BAUPOST VALUE PARTNERS, L.P. - II, seul associé de BAUPOST PRIVATE INVEST-
MENTS BVII - 1, L.L.C.

Lesquelles procurations, après signature ne varietur par les mandataires et le notaire instrumentaire, demeureront

annexées aux présentes pour être enregistrées en même temps.

Lesdites comparantes, agissant comme indiqué ci-dessus, ont requis le notaire instrumentaire d’acter ce qui suit:
- Les comparantes sub 1), 2) et 3) sont les seules associées de la société à responsabilité limitée existant sous la dé-

nomination de SAINT OUEN C, S.à r.l., R. C. B Numéro 75.425, ayant son siège social à Luxembourg, constituée par
acte de Maître André-Jean-Joseph Schwachtgen, notaire de résidence à Luxembourg, en date du 11 avril 2000, non en-
core publié au Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations.

- Le capital social de cette société est de douze mille cinq cents (EUR 12.500,-) euros, représenté par cinq cents (500)

parts sociales d’une valeur nominale de vingt-cinq (EUR 25,-) euros chacune, divisées en cinq (5) catégories de parts A,
B, C, D et E représentant chacune cent (100) parts sociales, ayant toutes les mêmes droits, toutes intégralement sous-
crites et entièrement libérées.

- L’ordre du jour est conçu comme suit:
1) Changement de la dénomination de la Société en EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à r.l.
Modification subséquente de l’article 2 des statuts.
2) Acceptation de différentes cessions de parts sociales.
3) Divers.

Les associés ont ensuite abordé l’ordre du jour et ont pris les résolutions suivantes à l’unanimité des voix:

<i>Première résolution

La dénomination de la Société est changée en EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à r.l.
En conséquence, l’article 2 des statuts est modifié pour avoir désormais la teneur suivante:
Art. 2. La Société existe sous la dénomination de EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à r.l.

<i>Deuxième résolution

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède seize

virgule soixante-cinq (16,65) parts sociales qu’elle possède dans la société à EUROSQUARE 4 TE, S.à r.l., préqualifiée,
ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de quatre cent seize virgule vingt-cinq (416,25) euros,
ce dont quittance.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède cinquan-

te-neuf virgule trente (59,30) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A -
1, L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de mille quatre cent quatre-vingt-
deux virgule cinquante (1.482,50) euros, ce dont quittance.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède vingt-

huit virgule vingt-cinq (28,25) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B -
1, L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de sept cent six virgule vingt-
cinq (706,25) euros, ce dont quittance.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède cent

soixante-seize virgule trente-cinq (176,35) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVEST-
MENTS C - 1, L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de quatre mille qua-
tre cent huit virgule soixante-quinze (4.408,75) euros, ce dont quittance.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède dix vir-

gule quarante-cinq (10,45) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1,
L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de deux cent soixante et un virgule
vingt-cinq (261,25) euros, ce dont quittance. 

Ces cessions ont été effectuées de l’accord de tous les associés et, pour autant que de besoin, acceptées pour la

Société par ses gérants HALSEY, S.à r.l., une société avec siège social à L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal, Mon-
sieur David Harvey, administrateur de sociétés, demeurant au 2B Gardiners Road, Gibraltar, et Monsieur Joseph El
Gammal, économiste, demeurant à L-1311 Luxembourg, 11, boulevard Marcel Cahen.

Suite à ces transferts, la répartition des parts est la suivante:
1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., préqualifiée,  
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales C. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales D. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86

43506

2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., préqualifiée, 

3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., préqualifiée, 

4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., préqualifiée, 

5) EUROSQUARE 4 TE, S.à r.l., préqualifiée, 

6) HRO INVESTMENTS LIMITED, préqualifiée, 

Le notaire soussigné, qui comprend et parle l’anglais, constate par le présent qu’à la requête des comparantes, le pré-

sent acte est rédigé en anglais, suivis d’une version française; à la requête des mêmes comparantes et en cas de diver-
gences entre les texte anglais et français, la version anglaise fera foi.

 Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
 Et après lecture faite et interprétation donnée aux mandataires des comparantes, ceux-ci ont signé avec Nous, no-

taire, la présente minute.

Signé: T.W. Blumenthal, T. Carden, C. Gammal, M. Weinandy.
Enregistré à Luxembourg, le 24 juillet 2000, vol. 6CS, fol. 7, case 7. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour expédition, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(41982/230/289) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

EUROSQUARE 4 INVESTMENTS, S.à r.l., Société à responsabilité limitée,

(anc. SAINT OUEN C, S.à r.l.).

Siège social: L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal.

R. C. Luxembourg B 75.425. 

—

Statuts coordonnés suivant acte n

°

 863 du 20 juillet 2000, déposés au registre de commerce et des sociétés de

Luxembourg.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(41983/230/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

cinq virgule soixante-cinq parts sociales A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales C  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales D  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales C. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales D  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27

deux virgule zéro neuf parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales C . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales D . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

quarante-quatre virgule treize parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales C . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales D . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13

une part sociale A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale C. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale D. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

Total: cinq cents parts sociales. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 500,00

Luxembourg, le 31 juillet 2000.

A. Schwachtgen.

Luxembourg, le 3 août 2000.

A. Schwachtgen.

43507

EUMACO S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-2121 Luxembourg, 231, Val des Bons Malades.

R. C. Luxembourg B 41.292. 

—

Les bilans aux 31 décembre 1998 et 31 décembre 1999, enregistrés à Luxembourg, le 3 août 2000, vol. 540, fol. 66,

case 6, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 27 juillet 2000.

(42438/521/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

EURO 92 S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2350 Luxembourg, 3, rue Jean Piret.

R. C. Luxembourg B 34.254. 

—

L’an deux mille, le dix-huit juillet.
Par-devant Maître Alphonse Lentz, notaire de résidence à Remich (Grand-Duché de Luxembourg).

S’est tenue l’Assemblée Générale Extraordinaire des actionnaires de la société EURO 92 S.A., avec siège social à

Luxembourg, constituée suivant acte reçu par le notaire Jean Seckler, de résidence à Junglinster, le 15 juin 1990, publié
au Mémorial C, Recueil Spécial des Sociétés et Associations, numéro 5 du 5 janvier 1991 et dont les statuts ont été
modifiés suivant acte reçu par le notaire instrumentant le 5 juillet 2000, acte non encore publié au Mémorial C, Recueil
des Sociétés et Associations.

L’assemblée est présidée par Monsieur Alain Donvil, employé privé, demeurant à Luxembourg,
qui désigne comme secrétaire Monsieur Michel Di Benedetto, employé privé, demeurant à Luxembourg.
L’assemblée choisit comme scrutateur Madame Christine Orban, employée privée, demeurant à Luxembourg.
Le bureau ainsi constitué, Monsieur le Président expose et prie le notaire d’acter que:
I. L’ordre du jour de l’assemblée est conçu comme suit:
1. Augmentation du capital souscrit de la société d’un montant de cent huit millions sept cent cinquante mille francs

luxembourgeois (108.750.000,- LUF) pour le porter de son montant actuel de un million deux cent cinquante mille
francs luxembourgeois (1.250.000,- LUF) à un montant de cent dix millions de francs luxembourgeois (110.000.000,-
LUF) sans création d’actions nouvelles, par incorporation au capital de résultats reportés à concurrence de cent huit
millions sept cent cinquante mille francs luxembourgeois (108. 750.000,- LUF).

2. Modification subséquente de l’article 3 paragraphe 1 des statuts.
3. Divers.
II. Il a été établi une liste de présence renseignant les actionnaires présents ou représentes ainsi que le nombre d’ac-

tions qu’ils détiennent, laquelle, après avoir été signée par les actionnaires et leurs mandataires, par les membres du
bureau et le notaire, sera enregistrée avec le présent acte, ensemble avec les procurations paraphées ne varietur par
les membres du bureau et le notaire instrumentant. 

III. Il résulte de ladite liste de présence que toutes les actions sont présentes ou représentées. Dès lors, l’assemblée

est régulièrement constituée et peut valablement délibérer et décider sur l’ordre du jour précité, dont les actionnaires
ont eu connaissance avant la tenue de l’assemblée.

IV. Après délibération, l’assemblée prend les résolutions suivantes à l’unanimité:

<i>Première résolution

L’assemblée décide d’augmenter le capital souscrit de la société d’un montant de cent huit millions sept cent cinquan-

te mille francs luxembourgeois (108.750.000,- LUF) pour le porter de son montant actuel de un million deux cent cin-
quante mille francs luxembourgeois (1.250.000,- LUF) à un montant de cent dix millions de francs luxembourgeois
(110.000.000,- LUF) sans émission d’actions nouvelles, par incorporation au capital de résultats reportés à concurrence
de cent huit millions sept cent cinquante mille francs luxembourgeois (108.750.000,- LUF).

L’existence des résultats reportés à due concurrence a été justifiée à l’assemblée et au notaire instrumentant, moyen-

nant le bilan de la société arrêté au 7 juillet 2000, dont une copie certifiée conforme par le conseil d’administration,
restera annexée aux présentes.

<i>Deuxième résolution

En conséquence, l’article 3 paragraphe 1 des statuts aura désormais la teneur suivante:

«Art. 3. paragraphe 1. Le capital social est fixé à cent dix millions de francs luxembourgeois (110.000.000.- LUF),

divisé en trente-huit mille sept cent cinquante (38.750) actions sans valeur nominale.»

Plus rien ne figurant à l’ordre du jour, la séance est levée.

SANNE &amp; CIE, S.à r.l.
Signature

43508

Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
Et après lecture faite aux comparants, les membres du bureau ont signé avec Nous, notaire, la présente minute.
Signé: A. Donvil, M. Di Benedetto, C. Orban et A. Lentz.
Enregistré à Luxembourg, le 26 juillet 2000, vol. 463, fol. 79, case 11. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): Molling.

Pour copie conforme, délivrée à la demande de la prédite société sur papier libre, aux fins de la publication au Mé-

morial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42124/221/56) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

EURO 92 S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2350 Luxembourg, 3, rue Jean Piret.

R. C. Luxembourg B 34.254. 

—

Statuts coordonnés déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42125/221/8) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

CAFE BARROCK, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-7450 Lintgen, 1, rue Principale.

—

STATUTS

L’an deux mille, le vingt-neuf juin.
Par-devant Maître Gérard Lecuit, notaire de résidence à Hesperange.

Ont comparu:

1. Madame Myriam Flammang, vendeuse, demeurant à L-7517 Mersch, 4, rue de Beringen.
2. Monsieur Claude Flammang, imprimeur, demeurant à L-7517 Mersch, 4, rue de Beringen.
Lesquels comparants ont requis le notaire instrumentant de dresser l’acte d’une société à responsabilité limitée qu’ils

déclarent constituer entre eux et dont ils ont arrêté les statuts comme suit:

Titre I

er

. Dénomination, Siège, Durée, Objet

Art. 1

er

. Il est formé par les présentes entre les propriétaires actuels des parts ci-après créées et tous ceux qui pour-

ront le devenir dans la suite, une société à responsabilité limitée qui sera régie par les lois y relatives ainsi que par les
présents statuts.

Art. 2. La société prend la dénomination de CAFE BARROCK, S.à r.l.

Art. 3. Le siège social est établi à Lintgen.
Il peut être transféré en tout autre localité du Grand-Duché en vertu d’une décision de l’assemblée générale des as-

sociés. 

Art. 4. La société est constituée pour une durée illimitée.

Art. 5. La société a pour objet l’exploitation d’un débit de boissons alcoolisées et non-alcoolisées.
Elle peut en outre faire toutes les opérations commerciales, financières ou industrielles, mobilières ou immobilières,

qui se rattachent directement ou indirectement, en tout ou en partie à son objet ou qui sont de nature à en faciliter la
réalisation ou l’extension.

Titre II. Capital social, Parts sociales

Art. 6. Le capital social est fixé à la somme de cinq cent cent mille francs (500.000,- LUF), représenté par cent (100)

parts sociales d’une valeur nominale de cinq mille francs (5.000,- LUF) chacune.

Chaque part donne droit à une voix dans les délibérations des assemblées générales ordinaires et extraordinaires.
Ces parts ont été souscrites comme suit: 

Toutes les parts sociales ont été intégralement libérées par des versements en numéraire à un compte bancaire, de

sorte que la somme de cinq cent mille francs (500.000,- LUF) se trouve dès maintenant à la disposition de la société, ce
dont il a été justifié au notaire instrumentant.

Art. 7. Le capital social pourra, à tout moment, être modifié moyennant accord unanime des associés.

Art. 8. Chaque part sociale donne droit à une fraction proportionnelle au nombre de parts existantes de l’actif social

ainsi que des bénéfices.

Remich, le 3 août 2000.

A. Lentz.

Remich, le 3 août 2000.

A. Lentz.

1. Madame Myriam Flammang, prénommée, soixante parts sociales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

60

2. Monsieur Claude Flammang, prénommé, quarante parts sociales  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

40

Total: cent parts sociales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 100

43509

Art. 9. Les parts sociales sont indivisibles à l’égard de la société qui ne reconnaît qu’un seul propriétaire pour chacune

d’elles. Les copropriétaires indivis de parts sociales sont tenus de se faire représenter auprès de la société par une seule
et même personne.

Art. 10. Les parts sociales sont librement cessibles entre associés. Les parts sociales ne peuvent être cédées entre

vifs à des non-associés que moyennant l’agrément unanime de tous les associés. Les parts sociales ne peuvent être trans-
mises pour cause de décès à des non-associés que moyennant le même agrément unanime.

Dans ce dernier cas cependant, le consentement n’est pas requis lorsque toutes les parts sont transmises soit à des

ascendants ou descendants, soit au conjoint survivant.

Art. 11. Le décès, l’interdiction, la faillite ou la déconfiture de l’un des associés ne mettent pas fin à la société.

Art. 12. Les créanciers, ayants droit ou héritiers ne pourront, pour quelque motif que ce soit, apposer des scellés

sur les biens et documents de la société.

Titre III. Administration

Art. 13. La société est gérée par un ou plusieurs gérants, associés ou non qui, vis-à-vis des tiers, ont les pouvoirs les

plus étendus pour agir au nom de la société en toutes circonstances et pour faire autoriser tous les actes et opérations
relatifs à son objet.

Art. 14. Le décès d’un gérant ou sa démission, pour quelque motif que ce soit, n’entraîne pas la dissolution de la

société.

Art. 15. Le ou les gérants ne contractent, en raison de leur fonction, aucune obligation personnelle relativement aux

engagements régulièrement pris par eux au nom de la société. Simples mandataires, ils ne sont responsables que de
l’exécution de leur mandat.

Art. 16. Chaque associé peut participer aux décisions collectives, quel que soit le nombre de parts qui lui appartien-

nent. Chaque associé a un nombre de voix égal au nombre de parts qu’il possède ou représente.

Art. 17. Les décisions collectives ne sont valablement prises que pour autant qu’elles aient été adoptées par des as-

sociés représentant plus de la moitié du capital social.

Titre IV. Exercice social, Répartition des bénéfices

Art. 18. L’année sociale commence le premier janvier et se termine le trente et un décembre de chaque année.
Exceptionnellement, le premier exercice commence aujourd’hui et finira le 31 décembre 2000.
Art. 19. Chaque année, au 31 décembre, les comptes sont arrêtés et le ou les gérants dressent un inventaire com-

prenant l’indication des valeurs actives et passives de la société. Tout associé peut prendre communication au siège so-
cial de l’inventaire et du bilan.

Art. 20. Les produits de la société, constatés dans l’inventaire annuel, déduction faite des frais généraux, amortisse-

ments et charges, constituent le bénéfice net. Sur le bénéfice net, il est prélevé cinq pour cent pour la constitution d’un
fonds de réserve jusqu’à ce que celui-ci atteigne dix pour cent du capital social. Le solde est à la libre disposition de
l’assemblée générale.

Titre V. Dissolution, Liquidation

Art. 21. Lors de la dissolution de la société, la liquidation sera faite par un ou plusieurs liquidateurs, associés ou non,

nommés par les associés qui fixeront leurs pouvoirs et leurs émoluments.

Titre V. Disposition générale

Art. 22. Pour tout ce qui n est pas réglé par les présents statuts, les associés se réfèrent aux dispositions légales en

vigueur.

<i>Frais

Les parties ont évalué le montant des frais, dépenses, rémunérations et charges, sous quelque forme que ce soit, qui

incombent à la société ou qui sont mis à sa charge en raison de sa constitution à environ trente mille francs luxembour-
geois (30.000,- LUF).

<i>Assemblée génréale extraordinaire

Et aussitôt les associés, représentant l’intégralité du capital et se considérant comme dûment convoqués, se sont réu-

nis en assemblée générale extraordinaire et ont pris, à l’unanimité des voix, les résolutions suivantes:

1. Le siège social de la société est établi à L-7450 Lintgen, 1, rue Principale.
2. L’assemblée générale désigne comme gérants pour une durée indéterminée:
a) Madame Myriam Flammang, prénommée, comme gérante administrative;
b) Monsieur Claude Flammang, prénommé, comme gérant technique.
Le gérant technique a les pouvoirs les plus étendus pour engager la société en toutes circonstances par sa seule si-

gnature.

Dont acte, fait et passé à Hesperange, date qu’en tête des présentes.
Et après lecture faite et interprétation donnée aux comparants, ceux-ci ont signé le présent acte avec le notaire.
Signé: M. Flammang, C. Flammang, G. Lecuit.
Enregistré à Luxembourg, le 12 juillet 2000, vol. 5CS, fol. 90, case 5. – Reçu 5.000 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour copie conforme, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42030/220/115) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

Hesperange, le 27 juillet 2000.

G. Lecuit.

43510

EUROPEAN BUSINESS CONSULTANT, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-7216 Bereldange.

R. C. Luxembourg B 32.173. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 65, case 5, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42440/000/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

FINANCIAL IT SYSTEMS, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

—

Monsieur P. Demeuter donne sa démission de ses fonctions de gérant de la société FINANCIAL IT SYSTEMS, S.à r.l.

Enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 65, case 3. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(42448/999/8) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

FIRST INDUSTRIAL S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2633 Senningerberg, 10, route de Trèves.

R. C. Luxembourg B 13.006. 

—

Les comptes annuels au 31 décembre 1999, enregistrés à Luxembourg, le 6 juin 2000, vol. 537, fol. 55, case 1, ont

été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42452/534/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

SAINT MARTIN INC. S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1417 Luxembourg, 8, rue Dicks.

R. C. Luxembourg B 61.189. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 57, case 10, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(41972/000/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

SAINT MARTIN INC. S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1417 Luxembourg, 8, rue Dicks.

R. C. Luxembourg B 61.189. 

—

<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire des actionnaires tenue à 9.00 heures le 2  juin 2000

Après discussion pleine et entière, l’assemblée prend à l’unanimité les résolutions suivantes:

<i>Décisions

I- Après lecture du rapport de gestion du conseil d’administration et du rapport du commissaire aux comptes,

l’assemblée approuve ces rapports;

II- Après présentation et analyse des états financiers au 31 décembre 1999 l’assemblée approuve ces états financiers

et décide de reporter à nouveau le résultat de l’exercice clos au 31 décembre 1999, à savoir une perte de 886.184,- LUF;

III- L’assemblée générale donne décharge pleine et entière aux administrateurs et au commissaire aux comptes pour

l’exercice de leurs fonctions pendant l’exercice social 1999;

IV- L’assemblée décide de poursuivre les activités de la société.
Aucun autre point n’étant à l’ordre du jour, le Président déclare l’assemblée générale ordinaire close à 9.30 heures.

Enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 57, case 10. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(41973/000/23) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Luxembourg, le 4 août 2000.

Luxembourg, le 2 août 2000.

P. Demeuter.

Signature.

Signature

Pour publication
Signature
<i>Un mandataire

43511

GLOBAL INVESTMENT SELECTION S.A., Société Anonyme.

Siège social: Luxembourg, 69, route d’Esch.

R. C. Luxembourg B 55.736. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 62, case 8, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 3 août 2000.

(42469/006/15) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

LORAZUR HOLDING S.A., Société Anonyme Holding.

Siège social: L-1118 Luxembourg, 19, rue Aldringen.

R. C. Luxembourg B 22.820. 

—

DISSOLUTION

L’an deux mille, le vingt-quatre juillet.
Par-devant Maître André-Jean-Joseph Schwachtgen, notaire de résidence à Luxembourg.

A comparu:

Monsieur William Francis Muddyman, administrateur de société, demeurant au 16 New Road, Esher, Surrey KT10

9PG, Royaume-Uni,

ici représenté par Madame Catherine Dewalque, employée privée, avec adresse professionnelle au 19, rue Aldringen,

L-1118 Luxembourg,

en vertu d’une procuration sous seing privé donnée à Esher, le 14 juin 2000.
Laquelle procuration, après avoir été signée par la mandataire et le notaire instrumentaire restera annexée au présent

acte pour être enregistrée en même temps.

Lequel comparant a, par sa mandataire, prié le notaire d’acter que:
- La société anonyme LORAZUR HOLDING S.A., R.C. B numéro 22 820, dénommée ci-après la Société, a été cons-

tituée suivant acte reçu par le notaire instrumentant, en date du 3 mai 1985, publié au Mémorial C, Recueil Spécial des
Sociétés et Associations numéro 176 du 18 juin 1985.

- La Société a actuellement un capital social de trente-deux millions cinq cent mille (32.500.000,-) francs luxembour-

geois (LUF), représenté par trente-deux mille cinq cents (32.500) actions d’une valeur nominale de mille (1.000,-) francs
luxembourgeois (LUF) chacune, entièrement souscrites et intégralement libérées.

- Le comparant s’est rendu successivement propriétaire de la totalité des actions de la Société.
- Par la présente le comparant en tant qu’actionnaire unique et bénéficiaire économique final de l’opération prononce

la dissolution de la Société avec effet immédiat.

- Le comparant déclare qu’il a pleine connaissance des statuts de la Société et qu’il connaît parfaitement la situation

financière de la Société.

- Le comparant, en sa qualité de liquidateur de la Société, déclare que l’activité de la Société a cessé, que le passif

connu de ladite Société a été payé ou provisionné, que l’actionnaire unique est investi de tout l’actif et qu’il s’engage
expressément à prendre à sa charge tout passif pouvant éventuellement encore exister à charge de la Société et impayé
ou inconnu à ce jour avant tout paiement à sa personne; partant, la liquidation de la Société est à considérer comme
faite et clôturée.

- L’actionnaire unique donne décharge pleine et entière aux administrateurs et au commissaire pour leur mandat jus-

qu’à ce jour.

- Les documents et pièces relatifs à la Société dissoute resteront conservés durant cinq ans au 19, rue Aldringen,

L-1118 Luxembourg. Sur ce, la mandataire du comparant a présenté au notaire deux certificats d’actions au porteur
numéros I et II lesquels ont été immédiatement lacérés.

Sur base de ces faits le notaire a constaté la dissolution de la société LORAZUR HOLDING S.A.
 Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes. 
Et après lecture faite et interprétation donnée à la mandataire du comparant, celle-ci a signé avec Nous, notaire, la

présente minute. 

Signé: C. Dewalque, A. Schwachtgen.
Enregistré à Luxembourg, le 27 juillet 2000, vol. 6CS, fol. 16, case 11. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour expédition délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42199/230/48) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

<i>Pour GLOBAL INVESTMENT SELECTION S.A.
Société Anonyme
BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG
Société Anonyme
Signature / Signature

Luxembourg, le 1

er

 2000.

A. Schwachtgen.

43512

GRAFFITI-CLEAN S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-5366 Munsbach.

R. C. Luxembourg B 61.218. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 65, case 5, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42472/000/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

GREYHOUND S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2350 Luxembourg, 3, rue Jean Piret.

R. C. Luxembourg B 59.303. 

—

Le bilan de la société au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 61, case 2, a été

déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Luxembourg, le 7 août 2000.

(42473/595/13) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

GREYHOUND S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2350 Luxembourg, 3, rue Jean Piret.

R. C. Luxembourg B 59.303. 

—

<i>Extrait des résolutions prises lors de l’Assemblée Générale Ordinaire du 6 juillet 2000

- Les rapports du conseil d’administration et du commissaire sont approuvés.
- l’Assemblée donne décharge aux administrateurs et au commissaire pour l’exercice de leur mandat au 31 décembre

1999.

Luxembourg, le 6 juillet 2000.

Enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 61, case 2. – Reçu 500 francs.

(42474/595/17) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

MYNEWDEAL HOLDINGS S.A., Société Anonyme.

Siège social: Luxembourg, 17, rue des Pommiers.

R. C. Luxembourg B 72.603. 

—

<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale extraordinaire des actionnaires, tenue à Luxembourg, le 21 juillet 2000

L’assemblée générale extraordinaire des actionnaires prend acte de la démission de Monsieur Nicholas Woolnough

en tant qu’administrateur de la Société et elle lui donne décharge pour l’exercice de ses fonctions.

L’assemblée générale extraordinaire des actionnaires décide d’augmenter le nombre des administrateurs de 4 à 6.
L’assemblée générale extraordinaire des actionnaires décide d’élire comme nouveaux administrateurs:
- Monsieur Gareth Davies, chief financial officer, demeurant à Applegarth Road, W14 OMY London, Royaume-Uni,
- Monsieur Laurent Depraz, head of France, demeurant au 7 Hereford Mews, W25 AN London, Royaume-Uni,
- Monsieur Ian Wilson, head of United Kingdom, demeurant au 42 Alma Square, NW 89 PY London, Royaume-Uni.
Leur mandat prendra fin lors de l’assemblée générale annuelle des actionnaires statuant sur les comptes annuels au

31 décembre 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

Enregistré à Luxembourg, le 27 juillet 2000, vol. 540, fol. 41, case 2. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(42845/267/20) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 8 août 2000.

Luxembourg, le 4 août 2000.

<i>Pour la société
Signatures
<i>Un mandataire

Pour extrait conforme
<i>Pour la société
Signature
Un mandataire

<i>Pour MYNEWDEAL HOLDINGS S.A.

43513

SOCIETE CIVILE IMMOBILIERE MDM.

Siège social: Foetz.

—

Il résulte du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire du 15 février 2000 qu’à partir du 1

er

 mars 2000, la ré-

partition des parts sociales est la suivantes:  

Enregistré à Luxembourg, le 20 juillet 2000, vol. 540, fol. 18, case 8. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(42532/999/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

TOPVEL HOLDING S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2241 Luxembourg.

R. C. Luxembourg B 41.406. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 65, case 5, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42598/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

TOPVEL INVESTMENTS S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2241 Luxembourg.

R. C. Luxembourg B 44.992. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 65, case 5, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42599/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 7 août 2000.

EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à r.l., Société à responsabilité limitée,

(anc. SAINT OUEN 3, S.à r.l.).

Registered office: L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal.

R. C. Luxembourg B 75.421. 

—

In the year two thousand, on the twentieth of July.
Before Us, Maître Martine Weinandy, notary residing in Clervaux, acting in replacement of her colleague Maître

André-Jean-Joseph Schwachtgen, notary residing in Luxembourg, who shall remain depositary of the present minutes.

There appeared:

1) BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA),

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), Vice-President of BOSTON STERLING,

INC., the manager of BAUGP, L.L.C., the General Partner of BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership;

2) HRO INVESTMENTS LTD, a company with its administrative offices in Langtry House La Motte Street, St. Hélier,

Jersey J 8QR, (Channel Islands),

here represented by Mr Timothy Carden, chief financial officer, residing in New York (USA),
by virtue of a proxy given in St. Hélier, Jersey, on July 19, 2000; 

 3) EUROSQUARE 1 TE, S.à r.l., a company with its registered office in L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal,
here represented by Mr Christophe Gammal, economist, residing in Luxembourg,
by virtue of a proxy given in Luxembourg on July 19, 2000;

 4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA), 

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 A - 1, the sole member of BAUPOST PRI-
VATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C.;

5) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA), 

Monsieur François Muller, demeurant à Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

31 parts sociales

Monsieur Jean Molitor, demeurant à Luxembourg . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

31 parts sociales

SOCIETE CIVILE IMMOBILIERE MUMO, avec siège à Foetz. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

118 parts sociales

Pour copie conforme
Fr. Muller / J. Molitor

Luxembourg, le 4 août 2000.

Luxembourg, le 4 août 2000.

43514

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 B - 1, the sole member of BAUPOST PRI-
VATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C.;

6) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA), 

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 C - 1, the sole member of BAUPOST PRI-
VATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C.;

7) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., a company with registered office in 44 Brattle Street, Cam-

bridge, Massachusetts 02138 (USA), 

here represented by Mr Thomas W. Blumenthal, residing in Boston (USA), managing director of THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., the manager of BAUPOST VALUE PARTNERS, L.P. - II, the sole member of BAUPOST PRIVATE IN-
VESTMENTS BVII -1, L.L.C.

Said proxies, after signature ne varietur by the proxy holders and the undersigned notary, shall remain attached to

the present deed to be filed at the same time with the registration authorities.

Such appearing parties, acting as described here above, have requested the notary to state that:
- The appearing parties sub 1), 2) and 3) are the only shareholders of the private limited liability company (société à

responsabilité limitée) existing under the name of SAINT OUEN 3, S.à r.l., R. C. B Number 75.421, with registered office
in Luxembourg, incorporated pursuant to a deed of Maître André-Jean-Joseph Schwachtgen, notary residing in Luxem-
bourg, dated 11th April 2000, not yet published in the Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations.

- The company’s capital is set at twelve thousand five hundred Euros (EUR 12,500.-), represented by five hundred

(500) common shares with a par value of twenty-five (EUR 25.-) Euros each divided in five (5) different A, B, C, D and
E classes of shares representing one hundred (100) shares each, having all the same rights, all entirely subscribed and
fully paid in.

- The agenda is worded as follows:
1) Change of the denomination of the Company into EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à .r.l.
Subsequent amendment of Article 2 of the Articles of Incorporation.
2) Acceptance of different transfers of shares of the Company.
 3) Miscellaneous.

The shareholders then passed the following resolutions by unanimous vote:

<i>First resolution

The denomination of the Company is changed into EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à r.l.

As a consequence, Article 2 of the Articles of Incorporation is amended and shall henceforth read as follows:
«Art. 2. The company exists under the name of EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à r.l.»

<i>Second resolution

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers sixteen

point sixty-five (16.65) shares it owns in the company to EUROSQUARE 1 TE, S.à r.l., prenamed, here represented as
said above, for a price of four hundred sixteen point twenty-five (416.25) Euros, of which it gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers fifty-nine

point thirty (59.30) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., prenamed, here
represented as said above, for a price of one thousand four hundred eighty-two point fifty (1,482.50) Euros, of which it
gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers twenty-

eight point twenty-five (28.25) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., pre-
named, here represented as said above, for a price of seven hundred six point twenty-five (706.25) Euros, of which it
gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers one hun-

dred seventy-six point thirty-five (176.35) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1,
L.L.C., prenamed, here represented as said above, for a price of four thousand four hundred eight point seventy-five
(4,408.75) Euros, of which it gives receipt in full.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, prenamed, here represented as said above, transfers ten point

forty-five (10.45) shares it owns in the company to BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., prenamed, here
represented as said above, for a price of two hundred sixty-one point twenty-five (261.25) Euros, of which it gives re-
ceipt in full.

These transfers have been made with the agreement of all the partners and, if necessary, accepted for the company

by its present managers HALSEY, S.à r.l., a company with its registered office in L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal,
Mr David Harvey, company director, residing in 2B Gardiners Road, Gibraltar and Mr Joseph El Gammal, economist,
residing in L-1311 Luxembourg, 11, boulevard Marcel Cahen.

43515

Following these transfers, the shares are divided as follows:
1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., prenamed, 

2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., prenamed, 

3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., prenamed, 

4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1,L.L.C., prenamed, 

5) EUROSQUARE 1 TE, S.à r.l., prenamed, 

6) HRO INVESTMENTS LIMITED, prenamed, 

In faith of which We, the undersigned notary, set our hand and seal in Luxembourg City, on the day named at the

beginning of the document.

The undersigned notary who understands and speaks English, states herewith that on request of the above appearing

parties, the present deed is worded in English, followed by a French version; on request of the same appearing parties
and in case of divergencies between the English and the French text, the English version will prevail.

The document having been read and translated to the mandatories of the appearing parties, said mandatories signed

with Us, the notary, the present original deed.

Traduction française du texte qui précède:

L’an deux mille, le vingt juillet.
Par-devant Maître Martine Weinandy, notaire de résidence à Clervaux, agissant en remplacement de son confrère

Maître André-Jean-Joseph Schwachtgen, notaire de résidence à Luxembourg, lequel restera dépositaire des présentes
minutes. 

Ont comparu:

1) BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (U.S.A.),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), Vice-Président de BOSTON STERLING,

INC., le manager de BAUGP, L.L.C., le General Partner de BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership;

2) HRO INVESTMENTS LTD, une société avec siège administratif à Langtry House La Motte Street, St. Hélier, Jersey

J 8QR, (Channel Islands),

ici représentée par M. Timothy Carden, chief financial officer, demeurant à New York (USA),
en vertu d’une procuration donnée à St. Hélier, Jersey, le 19 juillet 2000;

eleven point eighty-six A shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six B shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six C shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six D shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86
eleven point eighty-six E shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11.86

five point sixty-five A shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five B shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five C shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five D shares   . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

five point sixty-five E shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5.65

thirty-five point twenty-seven A shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven B shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven C shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven D shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27
thirty-five point twenty-seven E shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35.27

two point zero nine A shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine B shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine C shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine D shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

two point zero nine E shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2.09

forty-four point thirteen A shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen B shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen C shares. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen D shares  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13
forty-four point thirteen E shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44.13

one A share . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one B share  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one C share . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one D share . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

one E share. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1.00

Total: five hundred shares . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 500.00

43516

3) EUROSQUARE 1 TE, S.à r.l., une société avec siège social à L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal,
ici représentée par Monsieur Christophe Gammal, économiste, demeurant à Luxembourg,
en vertu d’une procurations donnée à Luxembourg, le 19 juillet 2000;

4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., le manager de BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 A - 1, le seul associé de BAUPOST PRIVATE
INVESTMENTS A - 1, L.L.C.;

5) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., le manager de BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 B - 1, le seul associé de BAUPOST PRIVATE
INVESTMENTS B - 1, L.L.C.;

6) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., le manager de BAUPOST LIMITED PARTNERSHIP 1983 C - 1, le seul associé de BAUPOST PRIVATE
INVESTMENTS C - 1, L.L.C.;

7) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., une société avec siège social au 44 Brattle Street, Cambridge,

Massachusetts 02138 (USA),

ici representée par M. Thomas W. Blumenthal, demeurant à Boston (USA), managing director de THE BAUPOST

GROUP, L.L.C., le manager de BAUPOST VALUE PARTNERS, L.P. - II, le seul associé de BAUPOST PRIVATE INVEST-
MENTS BVII - 1, L.L.C.

Lesquelles procurations après signature ne varietur par les mandataires et le notaire instrumentaire demeureront

annexées aux présentes pour être enregistrées en même temps.

Lesdites comparantes, agissant comme indiqué ci-dessus, ont requis le notaire instrumentaire d’acter ce qui suit:
- Les comparantes sub 1), 2) et 3) sont les seules associées de la société à responsabilité limitée existant sous la dé-

nomination de SAINT OUEN 3, S.à r.l., R. C. B Numéro 75.421, ayant son siège social à Luxembourg, constituée par
acte de Maître André-Jean-Joseph Schwachtgen, notaire de résidence à Luxembourg, en date du 11 avril 2000, non en-
core publié au Mémorial C, Recueil des Sociétés et Associations.

- Le capital social de cette société est de douze mille cinq cents euros (EUR 12.500,-), représenté par cinq cents (500)

parts sociales d’une valeur nominale de vingt-cinq (EUR 25,-) euros chacune, divisées en cinq (5) catégories de parts A,
B, C, D et E représentant chacune cent (100) parts sociales, ayant toutes les mêmes droits, toutes intégralement sous-
crites et entièrement libérées.

- L’ordre du jour est conçu comme suit:
1) Changement de la dénomination de la Société en EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à r.l.
Modification subséquente de l’article 2 des statuts.
2) Acceptation de différentes cessions de parts sociales.
3) Divers.

Les associés ont ensuite abordé l’ordre du jour et ont pris les résolutions suivantes à l’unanimité des voix:

<i>Première résolution

La dénomination de la Société est changée en EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à r.l.

En conséquence, l’article 2 des statuts est modifié pour avoir désormais la teneur suivante:
«Art. 2. La Société existe sous la dénomination de EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à r.l.»

<i>Deuxième résolution

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède seize

virgule soixante-cinq (16,65) parts sociales qu’elle possède dans la société à EUROSQUARE 1 TE, S.à r.l., préqualifiée,
ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de quatre cent seize virgule vingt-cinq (416,25) euros,
ce dont quittance.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède cinquan-

te-neuf virgule trente (59,30) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A -
1, L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de mille quatre cent quatre-vingt-
deux virgule cinquante (1.482,50) euros, ce dont quittance.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède vingt-

huit virgule vingt-cinq (28,25) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B -
1, L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de sept cent six virgule vingt-
cinq (706,25) euros, ce dont quittance.

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède cent

soixante-seize virgule trente-cinq (176,35) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVEST-
MENTS C - 1, L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de quatre mille qua-
tre cent huit virgule soixante-quinze (4.408,75) euros, ce dont quittance.

43517

- BRP EUROPEAN PROPERTIES, Limited Partnership, préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant, cède dix vir-

gule quarante-cinq (10,45) parts sociales qu’elle possède dans la société à BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1,
L.L.C., préqualifiée, ici représentée comme dit ci-avant et ce acceptant, pour un prix de deux cent soixante et un virgule
vingt-cinq (261,25) euros, ce dont quittance. 

Ces cessions ont été effectuées de l’accord de tous les associés et, pour autant que de besoin, acceptées pour la

Société par ses gérants HALSEY, S.à r.l., une société avec siège social à L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal, Mon-
sieur David Harvey, administrateur de sociétés, demeurant 2B Gardiners Road, Gibraltar et Monsieur Joseph El Gam-
mal, économiste, demeurant à L-1311 Luxembourg, 11, boulevard Marcel Cahen.

Suite à ces transferts, la répartition des parts est la suivante:
1) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS A - 1, L.L.C., préqualifiée,  

2) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS B - 1, L.L.C., préqualifiée, 

3) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS C - 1, L.L.C., préqualifiée, 

4) BAUPOST PRIVATE INVESTMENTS BVII - 1, L.L.C., préqualifiée, 

5) EUROSQUARE 1 TE, S.à r.l., préqualifiée, 

6) HRO INVESTMENTS LIMITED, préqualifiée, 

Le notaire soussigné qui comprend et parle l’anglais, constate par le présent qu’à la requête des comparantes le pré-

sent acte est rédigé en anglais, suivi d’une version française; à la requête des mêmes comparantes et en cas de divergen-
ces entre les textes anglais et français, la version anglaise fera foi.

Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
 Et après lecture faite et interprétation donnée aux mandataires des comparantes, ceux-ci ont signé avec Nous, no-

taire, la présente minute.

Signé: T.W. Blumenthal, T. Carden, C. Gammal, M. Weinandy.
Enregistré à Luxembourg, le 24 juillet 2000, vol. 6CS, fol. 7, case 9. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour expédition, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(41974/230/289) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

onze virgule quatre-vingt-six parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales C. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales D. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86
onze virgule quatre-vingt-six parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 11,86

cinq virgule soixante-cinq parts sociales A . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales B  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales C . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales D . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

cinq virgule soixante-cinq parts sociales E  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

5,65

trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales B. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales C  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales D . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27
trente-cinq virgule vingt-sept parts sociales E. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 35,27

deux virgule zéro neuf parts sociales A. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales C  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales D  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

deux virgule zéro neuf parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2,09

quarante-quatre virgule treize parts sociales A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales B . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales C  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales D  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13
quarante-quatre virgule treize parts sociales E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 44,13

une part sociale A  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale B. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale C  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale D . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

une part sociale E . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1,00

Total: cinq cents parts sociales . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 500,00

Luxembourg, le 31 juillet 2000.

A. Schwachtgen.

43518

EUROSQUARE 1 INVESTMENTS, S.à r.l., Société à responsabilité limitée,

(anc. SAINT OUEN 3, S.à r.l.).

Siège social: L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal.

R. C. Luxembourg B 75.421. 

—

Statuts coordonnés suivant acte n

°

 865 du 20 juillet 2000, déposés au registre de commerce et des sociétés de

Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(41975/230/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

AGUR S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-2180 Luxembourg, 4, rue Jean Monnet.

R. C. Luxembourg B 55.407. 

—

Le bilan au 30 novembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 4 août 2000, vol. 540, fol. 72, case 4, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 8 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 1

er

 août 2000.

(42662/683/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 8 août 2000.

FGM-HOLDING A.G., Aktiengesellschaft.

Gesellschaftssitz: Weiswampach.

H. R. Diekirch B 2.929. 

—

<i>Ausserordentliche Generalversammlung vom 14. Juli 2000

Im Jahre zweitausend, am vierzehnten Juli, am Gesellschaftssitz in Weiswampach, sind zur ausserordentlichen Gene-

ralversammlung erschienen, die Aktionäre der Gesellschaft FGM- HOLDING A.G., eingetragen im Handelsregister zu
Diekirch unter der Nummer B 2.929.

- Die Sitzung ist eröffnet unter der Präsidentschaft von Herrn Herbert März, wohnhaft in B-4791 Burg-Reuland, Mal-

dingen 45.

- Der Präsident bestimmt als Sitzungssekretärin Frau Rita Sawitskaia, wohnhaft in B-4791 Burg-Reuland, Maldingen 45.
- Der Präsident benennt als Stimmzähler Herrn Hermann Lenz, Bilanzbuchhalter, wohnhaft in B-4780 St-Vith.
- Da das Büro jetzt vollständig besetzt ist, erklärt und bittet der Präsident folgende Akte zu verfassen:
I. Tagesordnung der Gesellschaft is folgende:
- Entlassung der Verwaltungsrats und Ernennung eines neuen Verwaltungsrats
- Entlassung des Kommissars und Ernennung eines neuen Kommissars
II. Es wird festgestellt, dass die Aktionäre vollständig erschienen sind, beziehungsweise durch Vollmacht vertreten sind

unter Verzicht auf alle Form- und Fristvorschriften. Die erschienenen oder vertretenen Aktionäre fassen einstimmig fol-
gende Beschlüsse:

1) Alle Mitglieder des Verwaltungsrats werden mit heutigem Datum entlassen und ihnen wird volle Entlastung erteilt

für ihre bisherige Tätigkeit.

2) Der Kommissar wird mit heutigem Datum entlassen und voll entlastet.
3) Zu neuen Mitgliedern des Verwaltungsrats werden mit heutigem Datum für die Dauer von 6 Jahren ernannt:
- Herr Hermann Lenz, Bilanzbuchhalter, wohnhaft in B-4781 St-Vith, Hinderhausen 110
- Herr Herbert März, Kaufmann, wohnhaft in B-4791 Burg-Reuland, Maldingen 45
- Frau Rita Sawitskaia, Kauffrau, wohnhaft in B-4791 Burg-Reuland, Maldingen 45.
4) Zum Vorsitzenden des Verwaltungsrats wird mit heutigem Datum für die Dauer von 6 Jahren ernannt: Herr Her-

bert März, vorgenannt.

5) Die Gesellschaft wird ab heutigem Datum vertreten durch die alleinige Unterschrift des Vorsitzenden des Verwal-

tungsrats oder durch die gemeinsame Unterschrift von zwei Mitgliedern des Verwaltungsrats.

6) Zum Kommissar wird mit heutigem Datum für die Dauer von 6 Jahren ernannt:
Die Gesellschaft U-BÜRO, S.à r.l., mit Sitz in L-9991 Weiswampach, 117, route de Stavelot.
Weitere Beschlüsse wurden nicht gefasst.

Weiswampach, den 14. Juli 2000.

Enregistré à Clervaux, le 3 août 2000, vol. 208, fol. 72, case 12. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): R. Schmit.

(92138/703/42) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Diekirch, le 9 août 2000.

Luxembourg, le 3 août 2000.

A. Schwachtgen.

MANACOR (LUXEMBOURG) S.A.
Signatures

Unterschrift / Unterschrift / Unterschrift
<i>Der Präsident / <i>Die Sekretärin / <i>Der Stimmzähler

43519

FASHION CONTROL FINANCE S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1219 Luxembourg, 17, rue Beaumont.

R. C. Luxembourg B 54.749. 

—

<i>Extrait des résolutions prises lors de l’Assemblée Statutaire du 9 mai 2000

Le siège social est transféré au 17, rue Beaumont, L-1219 Luxembourg. 

Enregistré à Luxembourg, le 16 novembre 2000, vol. 540, fol. 33, case 12. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(42746/545/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 8 août 2000.

FIELD INVESTMENT S.A., Société Anonyme.

—

DISSOLUTION

<i>Extrait

Il résulte d’un acte reçu par Maître Joseph Elvinger, notaire de résidence à Luxembourg, en date du 5 juillet 2000,

enregistré à Luxembourg, le 7 juillet 2000, vol. 125S, fol. 13, case 3, que la société FIELD INVESTMENT S.A. a été dis-
soute par décision de l’actionnaire unique, réunissant entre ses mains la totalité des actions de la société prédésignée,
et prenant à sa charge tous les actifs et passifs de la société dissoute, la liquidation de la société étant achevée sans pré-
judice du fait qu’il répond personnellement de tous les engagements sociaux.

Pour extrait conforme, délivré aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42747/211/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 8 août 2000.

SYNTONIA S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1417 Luxembourg, 8, rue Dicks.

R. C. Luxembourg B 55.555. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 57, case 10, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42007/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

SYNTONIA S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1417 Luxembourg, 8, rue Dicks.

R. C. Luxembourg B 55.555. 

—

<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire des actionnaires tenue à 11.30 heures le 20  avril 2000

Après discussion pleine et entière, l’assemblée prend à l’unanimité les résolutions suivantes:

<i>Décisions

I- L’assemblée générale approuve les états financiers au 31 décembre 1999 et décide de reporter à nouveau le

bénéfice de l’exercice 1999, correspondant à 7.143.477,25,- USD, après allocation du 5  % à la réserve légale;

II- L’assemblée générale accepte le rapport du commissaire aux comptes;
III- L’assemblée générale donne décharge pleine et entière aux administrateurs et au commissaire aux comptes pour

l’exercice de leurs fonctions pendant l’exercice social 1999; les administrateurs et le commissaire aux comptes sont
confirmés dans leurs fonctions jusqu’à l’assemblée générale de l’année 2002.

Aucun autre point n’étant à l’ordre du jour, le Président déclare l’assemblée générale ordinaire close à 12.00 heures.

Enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 57, case 10. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(42008/000/22) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour extrait sincère et conforme
FASHION CONTROL FINANCE S.A.
Signature

Luxembourg, le 19 juillet 2000.

Signature.

Signature.

Pour publication
Signature
<i>Un mandataire

43520

FLORA DIFFUSION II, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-1750 Luxembourg, 82, avenue Victor Hugo.

R. C. Luxembourg B 41.889. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 7 août 2000, vol. 540, fol. 78, case 2, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 8 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42750/553/8) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 8 août 2000.

SHELLEY S.A., Société Anonyme.

Registered office: L-1820 Luxembourg, 10, rue Antoine Jans.

—

STATUTES

In the year two thousand, the twenty-eighth day of June.
Before Us, Maître Gérard Lecuit, notary residing in Hesperange.

There appeared:

1. STOCKSFIELD LIMITED, a limited liability company incoporated under the laws of the British Virgin Islands, with

registered office at P.O. box 3186, road Town, Tortola, British Virgin Islands,

hereby represented by Gérald Origer, attorney-at-law, residing in Luxembourg by virtue of a proxy given in St Peter

Port, Guernsey, on June 26, 2000.

2. HOLME HEAD LIMITED, a limited liability company incoporated under the laws of the British Virgin Islands, with

registered office at P.O. box 3186, road Town, Tortola, British Virgin Islands,

hereby represented by Gérald Origer, attorney-at-law, residing in Luxembourg by virtue of a proxy given in St Peter

Port, Guernsey, on June 26, 2000.

The above proxies, signed ne varietur by the appearing persons and the undersigned notary, shall be attached to this

deed and together filed with the registration authorities.

The appearing parties, acting in their respective capacities and represented as stated above, have requested the offi-

ciating notary to enact the following articles of association (the «Articles») of a company which they declare to establish
as follows:

Name - Registered office- Duration - Objects

Art. 1. Name. There exists a société anonyme (public limited company) under Luxembourg law by the name of

SHELLEY S.A. (the «Company») which will be governed by the laws of the Grand Duchy of Luxembourg and particularly
by the law of 10th August, 1915 on commercial companies, as amended (the «Law») as well as by these Articles.

Art. 2. Registered office. 2.1 The registered office of the Company is established in Luxembourg City. It may be

transferred to any other place within the Grand Duchy of Luxembourg by a resolution of the General Meeting of Share-
holders deliberating in accordance with the applicable provisions providing for amendments to the Articles. The address
of the registered office may be transferred within the town limits of Luxembourg City by simple resolution of the Board
of Directors. 

2.2 The Board of Directors shall have the right to set up offices, administrative centres and agencies wherever it shall

deem fit, both within and outside the (Grand Duchy of Luxembourg.

2.3 If extraordinary events, including those of a political, economic or social nature, impair, or are likely to impair,

normal activity or communication at or with the registered office the registered office may be temporarily transferred
abroad until circumstances return to normal. Such a transfer will have no effect on the nationality of the Company and
it shall remain a Luxembourg company. A declaration of the transfer of the registered office will be made and brought
to the attention of third parties by the officer of the Company best placed to do so in the circumstances.

Art. 3. Duration. The Company is formed for an unlimited duration.

Art. 4. Objects. 4.1 The objects of the Company are to purchase, receive, own, hold, administer, sell, dispose of

or otherwise realise assets (including the disposal of all or any part of the undertaking, assets and liabilities of the Com-
pany) and to finance the purchase and holding of assets by the issue of notes or otherwise. The Company may appoint
an agent to assist in the sale, disposal or realisation of the assets. The Company may pay the proceeds of any assets or
other monies to noteholders or other persons, and hold or invest monies. The Company may enter into any agreement
or agreements relating to or incidental to the restructuring of the United Export Import Bank. The Company may bor-
row or raise money or otherwise obtain funds by any method in relation the funding of any indemnity accounts or oth-
erwise. 

4.2 In general, the Company may take any action which the Directors, in their opinion, consider necessary or useful

for the accomplishment and development of the objects, as permitted to Luxembourg companies under the Law.

The Company may do all such things that are, in the opinion of the Directors, desirable or for the benefit of the

Company. The Company may do all such things that are, in the opinion of the Directors, incidental or conducive to the
carrying out of the matters set out in this article 4.

4.3 This article 4 shall be interpreted in the widest and most general manner and without regard to eiusdem generis

rule or any other restrictive principle of interpretation. 

43521

Share Capital - Shares

Art. 5. Share capital. 5.1 The Company’s subscribed share capital is USD 35,000.- (thirty-five thousand dollars of

the United States), represented by 2 (two) ordinary shares having a nominal value of USD 17,500.- (seventeen thousand
five hundred dollars of the United States) each. 

5.2 The subscribed share capital of the Company may be increased or reduced by a decision of the General Meeting

of Shareholders deliberating in accordance with the applicable provisions providing for amendments to the Articles.

Art. 6. Shares. 6.1 The shares of the Company shall be in registered form.
6.2 A register of shareholders will be kept at the registered office, where it will be available for inspection by share-

holders. Title to the ownership of shares will be established by inscription in the shareholders’ register. 

6.3 Share certificates will be prepared from the shareholders’ register and signed by any two Directors of the Com-

pany.

6.4 The Company will recognise only one holder of each share. Where a share is held by more than one person, the

Company has the right to suspend the exercise of all rights attached to that share until only one person has been ap-
pointed as the sole owner of that share vis-à-vis the Company. The same rule shall apply in the case of conflict between
an usufruct holder (usufruitier) and a bare-owner (nu-propriétaire) and between a pledgor and a pledgee.

6.5 Unpaid amounts, if any, on issued shares may be called at any time at the discretion of the Board of Directors,

provided that calls are made for the same proportionate outstanding amounts of all shares at the same time. Where the
unpaid amount of the share has been called and remains unpaid, interest shall accrue on the unpaid amount in favour of
the Company at the rate often per cent per year from the date when payment was due.

6.6 The Company may redeem its own shares within the limits set forth by the Law.

Management - Supervision

Art. 7. Appointmend and dismissal of Directors. 7.1 The Company shall be managed by a Board of Directors

consisting of at least three Directors, who may or may not be shareholders of the Company, appointed by a General
Meeting of Shareholders. Directors may not be appointed for a term of more than six years, although they may be re-
appointed at the end of any term by a General Meeting of Shareholders so that their aggregate term may exceed six
years. The Directors may be dismissed at any time by a General Meeting of Shareholders at its sole discretion.

7.2 In the event of a vacancy on the Board of Directors arising from death, retirement or otherwise, the remaining

directors may meet and may elect by a majority vote a director to fill such vacancy until the next General Meeting of
Shareholders.

Art. 8. Meetings of the Board of Directors. 8.1 The Board of Directors shall elect from among its members a

Chairman. The Chairman will preside at all General Meetings of Shareholders unless he is absent where the General
Meeting of Shareholders will appoint another Director as chairman of the meeting by vote of the majority of Sharehold-
ers in number present in person or by proxy at the meeting. The Chairman will preside at all meetings of the Board of
Directors unless he is absent where the members of the Board of Directors will appoint another Director as chairman
of the meeting by majority vote.

8.2 The Board of Directors may appoint a Secretary, who may or may not be a Director, who shall be in charge of

keeping the minutes of the meetings of the Board of Directors.

8.3 Meetings of the Board of Directors may be convened by any member of the Board of Directors. Each Director

shall be given at least two days’ written notice of the date, place and time of a meeting of the Board of Directors unless:

(i) there is a matter of urgency and the relevant urgent matter is detailed in the convening notice;
(ii) the requirement to give notice is waived in writing by each Director who is not present at the meeting;
(iii) each Director is present or duly represented at the meeting; or
(iv) the time and place of the meeting has previously been adopted by resolution of the Board of Directors.
8.4 A Director may act at any meeting of the Board of Directors by appointing in writing (by letter, facsimile, telegram

or telex) another director as his proxy. A Director may represent more than one of his colleagues at a meeting of the
Board of Directors, although at least two directors must be present at any meeting of the Board of Directors.

8.5 A Director may participate in any meeting of the Board of Directors by conference call or by any other similar

means of communication so long as all the persons taking part in the meeting are able to hear and speak to each other.
Participation in a meeting in this way is equivalent to participation in person.

8.6 The Board of Directors can only deliberate and take decisions if the majority of the Directors are present or

represented. Resolutions are passed by majority vote of the Directors present or represented.

8.7 A resolution signed by all the Directors (with signatures either on a single document or in counterparts) shall be

valid and binding in the same manner as if the resolution was passed at a meeting of the Board of Directors. The signa-
tures to a resolution may be evidenced by a faxed signature.

8.8 A Director having a personal interest contrary to that of the Company in a matter arising before the Board of

Directors shall inform the Board of Directors and this declaration shall be recorded in the minutes of the meeting. The
Director may not take part or vote at the relevant part of the meeting of the Board of Directors. At the following Gen-
eral Meeting of Shareholders, before votes are taken on any other matter, the shareholders shall be informed of and
shall ratify resolutions of the Board of Directors where a Director had a personal interest or conflict of interest.

8.9 Where a quorum of the Board of Directors cannot be reached due to a conflict of interest of one or more Di-

rectors, resolutions may be passed by a majority of the other members of the Board of Directors present or represent-
ed at such meeting.

8.10 No contract or other transaction between the Company and a third party shall be affected or invalidated by the

mere fact that any one or more of the Directors or officers of the Company have a personal interest in, or are a direc-
tor, associate, officer or employee of such third party. Any Director who is a director or officer or employee of any

43522

company, firm or other entity with which the Company shall contract or otherwise engage in business shall not, merely
by reason of such affiliation with such other company, firm or other entity be prevented from considering and voting or
acting upon any matters with respect to such contract or other business.

Art. 9. Minutes of meetings of the Board of Directors. 9.1 The minutes of meetings of the Board of Directors

shall be signed by any two Directors and filed in the relevant register together with any proxies.

9.2 If copies or extracts of the minutes are to be produced for use in judicial proceedings or otherwise, these copies

or extracts shall be signed by any two Directors.

Art. 10. Powers of the Board of Directors. The Board of Directors is vested with the broadest powers to per-

form all acts of administration and disposition in the interests of the Company. All powers not expressly reserved by
the Law or by these Articles to the General Meeting of Shareholders fall within the competence of the Board of Direc-
tors.

Art. 11. Delegation of powers. 11.1 The Board of Directors may delegate part of its powers to one or more of

the Directors. The Board of Directors may grant specific or general powers to one or several agents for a defined period
of time on terms and conditions of engagement to be determined from time to time by the Board of Directors. The
Board of Directors may appoint proxies for specific transactions or matters. The Board of Directors may revoke these
appointments and delegations of powers at any time. 

11.2 The Board of Directors may entrust the daily management of the Company’s business to one or more Directors,

who will be called managing directors. The delegation of the daily management of the Company to a Director must be
authorised in advance by the General Meeting of Shareholders.

11.3 The Company shall be bound towards third parties by the joint signature of any two Directors.

Art. 12. Indemnification. The Company may indemnify, pay, protect and hold harmless any Director from and

against any liabilities, claims, obligations, losses, damages, penalties, actions, judgements, suits, proceedings, costs, ex-
penses and disbursements of any kind or nature whatsoever (including, without limitation, all reasonable costs and ex-
penses of attorneys, defence, appeal and settlement of any and all suits, actions or proceedings instituted or threatened
against a Director) and all costs of investigation in connection therewith which may be suffered by, imposed on, incurred
by, or asserted against a Director in any way relating to or arising out of or alleged to relate to or arise out of, any action
or inaction on the part of a Director by reason of the fact that he is or has been a director of the Company; provided
that any Director shall be liable, responsible and accountable for and shall indemnify, pay, protect and hold harmless the
Company from and against, and the Company shall not be liable to a Director for, any portion of such liabilities, obliga-
tions, losses, damages, penalties, actions, judgements, suits, proceedings, costs, expenses or disbursements of any kind
or nature whatsoever (including, without limitation, all reasonable costs and expenses of attorneys, defence, appeal, and
settlement of any and all suits, action or proceedings instituted or threatened against the Company) and all costs of
investigation in connection therewith asserted against the Company which result directly or indirectly from a Director’s
fraud, gross negligence or wilful misconduct or from a criminal offence committed by a Director.

Art. 13. Supervision. 13.1 The audit of the Company’s annual accounts shall be entrusted to one or several stat-

utory auditors, appointed by the General Meeting of Shareholders which shall fix their number, remuneration, and their
term of office, which shall not exceed six years.

13.2 The auditor(s) may be re-elected by the General Meeting of Shareholders so that the aggregate term in office

may exceed six years and the auditors may be removed at any time by the General Meeting of Shareholders.

General Meetings of Shareholders

Art. 14. Powers of the General Meeting of Shareholders. 14.1 A properly constituted General Meeting of

Shareholders represents the entire body of shareholders and has the powers conferred upon it by law.

14.2 In addition to the powers conferred upon it by law, the General Meeting of Shareholders may approve or ratify

any transaction or document in respect of which one or several Directors have a personal interest contrary to that of
the Company.

Art. 15. Annual General Meeting of Shareholders - Other General Meetings. 15.1 The Annual General

Meeting of Shareholders shall be held at the registered office of the Company, or at such other place in the municipality
of its registered office as may be specified in the notice of meeting, on the first Friday of the month of October at 2.00
p.m.

If the day of the meeting is not a business day, the annual General Meeting of Shareholders shall be held on the fol-

lowing business day.

The Annual General Meeting may be held abroad if, in the absolute and final judgement of the Board of Directors,

exceptional circumstances so require.

15.2 Other General Meetings of Shareholders may be held at such place and time as may be specified in the notice

of the meeting.

Art. 16. Proceedings - Vote. 16.1 The Board of Directors, or if exceptional circumstances require any two Di-

rectors acting jointly, may call a General Meeting of Shareholders.

The Board of Directors shall call a General Meeting of Shareholders if shareholders representing one fifth of the sub-

scribed share capital so request. The requesting shareholders must state in writing the agenda of the meeting. 

16.2 A notice convening a General Meeting of Shareholders must set out the agenda for the meeting and be distrib-

uted to shareholders by registered mail and at least 8 days’ notice of the meeting must be given.

43523

If all shareholders are present in person or by proxy at the General Meeting of Shareholders and if they state that

they have been duly informed on the agenda of the meeting, the General Meeting of Shareholders may be held without
prior notice.

16.3 Any shareholder may act at any General Meeting by appointing in writing (by letter, facsimile, telegram or telex)

as his proxy another person who need not be a shareholder.

The Board of Directors may determine all other conditions that must be fulfilled in order to take paint in a General

Meeting of Shareholders.

16.4 Each share entitles its shareholder to one vote.
16.5 Except as otherwise required by law, resolutions at a duly convened General Meeting of Shareholders will be

passed by a simple majority of the votes cast by shareholders present in person or by proxy and voting, and there are
no quorum requirements for such General Meeting of Shareholders.

16.6 Before commencing any deliberations, the chairman of the General Meeting of Shareholders shall appoint a sec-

retary and the shareholders shall appoint a scrutineer. The chairman, the secretary and the scrutineer form the meet-
ing’s board. 

The minutes of the General Meeting of Shareholders will be signed by the members of the Meeting’s Board and by

any shareholder who wishes to do so.

If copies or extracts of resolutions of the General Meeting of Shareholders have to be certified for use in judicial

proceedings or otherwise they shall be signed by any two Directors.

Financial year - Annual Accounts - Distribution of profits

Art. 17. Financial year. The Company’s accounting year begins on 1st July of each year and ends on 30th June of

the following year. 

Art. 18. Annual accounts. 18.1 Each year, at the end of the financial year, the Board of Directors will draw up the

annual accounts of the Company in the form required by law.

18.2 At least one month prior to the Annual General Meeting, the Board of Directors will submit the Company’s

balance sheet and profit and loss account together with the report of the Board of Directors and such other documents
as may be required by law to the statutory auditor who will thereupon draw up his report.

18.3 At least a fortnight before the Annual General Meeting, the balance sheet, the profit and loss account, the Board

of Directors’ report, the auditors’ report and such other documents as may be required by law shall be deposited at
the registered office of the Company where they will be available for inspection by Shareholders during usual business
hours.

Art. 19. Distribution of profits. 19.1 The credit balance on the profit and loss account, after deduction of the

general expenses, charges, write-offs and provisions for past and future contingencies as determined by the Board of
Directors represents the net profit.

19.2 Every year five per cent of the net profit will be set aside in order to build up the legal reserve. This deduction

ceases to be compulsory when the legal reserve amounts to one tenth of the issued share capital.

19.3 The net profit (if any) shall be at the disposal of the General Meeting of Shareholders.
19.4 Dividends, when payable, will be distributed at the time and place fixed by the Board of Directors within the

limits of the decision of the General Meeting.

19.5 Interim dividends may be paid by the Board of Directors within the conditions provided for by the Law.
19.6 The General Meeting may decide to assign profits and distributable reserves to the reimbursements of the capital

without reducing the corporate capital. 

Dissolution - Liquidation

Art. 20. Dissolution. The Company may be dissolved at any time by decision of the General Meeting of Sharehold-

ers deliberating in accordance with the applicable provisions providing for amendments to the Articles.

Art. 21. Liquidation. In the event of the dissolution of the Company, the General Meeting of Shareholders will

determine the method of liquidation and nominate one or several liquidators and determine their powers. If the General
Meeting of Shareholders fails to nominate one or several liquidators, the Directors shall be the liquidators of the Com-
pany.

General provision

Art. 22. Reference to the Law. All matters not governed by these Articles shall be determined in accordance with

the provisions of the Law.

<i>Transitional provisions

By way of derogation to article 17 of the Articles, the Company’s first accounting year is to run from the present day

to 30th June, 2001. The first annual meeting will be held in 2001.

<i>Subscription

The Articles of Association of the Company having thus been established, the parties appearing hereby declare that

they subscribe the 2 shares representing the total share capital as follows:  

1) STOCKSFIELD LIMITED subscribes to  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .  1 share
2) HOLME HEAD LIMITED subscribes to . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .  1 share

Total:  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .  2 shares

43524

All the shares are paid up entirely by payment in cash such that the sum of USD 35,000.- is from now on at the free

disposal of the Company, proof thereof having been given to the officiating notary.

<i>Statement - Costs

The notary executing this deed declares that the conditions prescribed by article 26 of the Law have been fulfilled

and expressly bears witness to their fulfilment.

The amount, approximately at least, of costs, expenses, salaries or charges, in whatever form it may be, incurred or

charged to the Company as a result of its formation, is approximately evaluated at LUF 80,000.-.

<i>Extraordinary General Meeting of Shareholders

The above-named parties, representing the entirety of the subscribed capital, considering themselves to be duly con-

vened, have proceeded to hold an Extraordinary General Meeting of Shareholders and having stated that it was regularly
constituted, they have passed the following resolutions by unanimous vote:

1. The number of directors is fixed at three and that of the statutory auditor at one.
2. The following persons are appointed as directors:
1

°

 UNIVERSAL MANAGEMENT SERVICES S.A., with registered office at 10, rue Antoine Jans in L-1820 Luxembourg;

2

°

 JARVIS NOMINEES LIMITED, with registered office at Bordage House, Le Bordage, St Peter Port in GY1 3QJ

Guernsey;

3

°

 ALBAN NOMINEES LIMITED, with registered office at Bordage House, Le Bordage, St Peter Port in GY1 3QJ

Guernsey.

3. KPMG AUDIT (LUXEMBOURG) is appointed as statutory auditor of the Company.
4. The Company’s registered office shall be at 10, rue Antoine Jans in L-1820 Luxembourg.
5. The term of office of the three directors and of the statutory auditor of the Company shall end after the General

Annual Meeting to be held in 2003.

The undersigned notary who understands and speaks English, states herewith that at the request of the above ap-

pearing parties, the present deed is worded in English followed by a French version. At the request of the same appearing
persons and in case of divergences between the English and the French text, the English version will be prevailing.

Whereof the present notarial deed was drawn up in Hesperange, on the day stated at the beginning of this document.
The document having been read to the proxy of the persons appearing, known to the notary by his surname, name,

civil status and residence, he signed together with the notary the present deed. 

Suit la version française du texte qui précède:

L’an deux mille, le vingt-huit juin.
Par-devant Maître Gérard Lecuit, notaire de résidence à Hesperange. 

Ont comparu:

1. STOCKSFIELD LIMITED, une société à responsabilité limitée constituée selon les lois des Iles Vierges britaniques,

avec siège social à P.O. box 3186, road Town, Tortola, British Virgin Islands,

ici représentée par Maître Gérald Origer, avocat à la Cour, demeurant à Luxembourg, en vertu d’une procuration

sous seing privé donnée à St Peter Port, Guernsey, le 26 juin 2000,

2. HOLME HEAD LIMITED, une société à responsabilité limitée constituée selon les lois des Iles Vierges britaniques,

avec siège social à P.O. box 3186, road Town, Tortola, British Virgin Islands,

ici représenté par Maître Gérald Origer, avocat à la Cour, demeurant à Luxembourg, en vertu d’une procuration sous

seing privé donnée à St Peter, Guernsey, le 26 juin 2000.

Lesdites procurations, après signature ne varietur par les parties comparantes et le notaire soussigné, resteront an-

nexées au présent acte pour être soumises avec lui aux formalités de l’enregistrement.

Lesquelles comparantes, agissant en leurs qualités respectives et représentées tel que mentionné ci-dessus, ont requis

le notaire instrumentaire d’arrêter ainsi qu’il suit les statuts (les «Statuts») d’une société anonyme qu’elles déclarent
constituer:

Dénomination - Siège Social - Durée - Objet Social 

Art. 1

er

. Dénomination. Il existe par les présentes une société anonyme de droit luxembourgeois prenant la dé-

nomination SHELLEY S.A. (la «Société») qui sera régie par les lois du Grand-Duché de Luxembourg et en particulier par
la loi du 10 août 1915 sur les sociétés commerciales, telle que modifiée (la «Loi») ainsi que par les présents Statuts.

Art. 2. Siège social. 2.1 Le siège social de la Société est établi à Luxembourg-Ville. Il pourra être transféré à tout

autre endroit au Grand-Duché de Luxembourg par résolution prise par l’Assemblée Générale des Actionnaires statuant
comme en matière de modification des Statuts. L’adresse du siège social peut être transférée dans les limites de la com-
mune par simple décision du Conseil d’Administration.

2.2 Le Conseil d’Administration a le droit d’établir des bureaux, centres administratifs et agences en tout lieu jugé

utile, tant dans le Grand-Duché de Luxembourg qu’à l’étranger.

2.3 Si des événements extraordinaires, notamment d’ordre politique, économique ou social, compromettent ou sont

susceptibles de compromettre l’activité normale ou la communication avec le siège social, le siège social pourra tempo-
rairement être transféré à l’étranger jusqu’à ce que les circonstances se normalisent. Un tel transfert n’aura aucun effet
sur la nationalité et celle-ci demeurera une société luxembourgeoise. Une déclaration de transfert du siège social sera
faite et portée à la connaissance des parties tierces par l’organe de la Société le mieux placé pour ce faire dans ces cir-
constances. 

Art. 3. Durée. La Société est constituée pour une durée illimitée.

43525

Art. 4. Objet social. 4.1 Les objets de la Société sont d’acquérir, recevoir, être propriétaire, détenir, administrer,

vendre, disposer de ou autrement réaliser des avoirs (y compris l’aliénation de tout ou partie de l’entreprise, des avoirs
et des dettes de la Société) et de financer l’achat et la détention d’avoirs par l’émission d’obligations (notes) ou autre-
ment. La Société peut nommer un mandataire pour l’assister dans la vente, l’aliénation ou la réalisation des avoirs. La
Société pourra payer le produit de tous avoirs ou d’autres sommes d’argent  à des obligataires (noteholders) ou à
d’autres personnes, détenir ou investir des sommes d’argent. La Société peut conclure tous contrats en relation avec la
restructuration de UNITED EXPORT IMPORT BANK. La Société peut emprunter ou mobiliser des fonds ou obtenir
des fonds autrement par une quelconque autre méthode en relation avec le financement de tous comptes d’indemnisa-
tion ou autrement.

4.2 En général, la Société peut engager toutes actions que les Administrateurs, suivant leur avis, considèrent néces-

saires ou utiles pour l’accomplissement et le développement des objets de la Société et qui sont permises à des sociétés
luxembourgeoises en vertu de la Loi.

La Société peut faire toutes choses qui, de l’avis des Administrateurs, sont souhaitables ou dans l’intérêt de la Société.

La Société peut faire toutes choses qui, de l’avis des Administrateurs, sont accessoires ou favorables à la mise en oeuvre
des affaires visées au présent article 4.

4.3 Le présent article 4, sera interprété de la manière la plus large et la plus générale possible et sans avoir égard à la

règle du eiusdem generis ou tout autre principe d’interprétation restrictif.

Capital Social - Actions

Art. 5. Capital social. 5.1 Le capital social souscrit de la Société est fixé à USD 35.000,- (trente-cinq mille dollars

des Etats-Unis), représenté par 2 (deux) actions ordinaires ayant une valeur nominale de USD 17.500,- (dix-sept mille
cinq cents dollars des Etats-Unis) chacune.

5.2 Le capital social souscrit de la Société peut être augmenté ou réduit par une décision de l’Assemblée Générale

des Actionnaires statuant comme en matière de modification des Statuts.

Art. 6. actions. 6.1 Les actions de la Société sont dans la forme nominative.
6.2 Un registre des actionnaires est tenu au siège social, où il est à la disposition des actionnaires pour inspection. Le

titre de propriété des actions est établi par une inscription dans le registre des actionnaires.

6.3 Des certificats d’actions sont préparés sur base du registre des actionnaires et signés par deux quelconques des

Administrateurs de la Société.

6.4 La Société ne reconnaît qu’un seul propriétaire par action. Dans le cas où une action viendrait à appartenir à plu-

sieurs personnes, la Société aura le droit de suspendre l’exercice de tous droits y attachés jusqu’au moment où une
personne aura été désignée comme propriétaire unique à l’égard de la Société. La même règle est applicable en cas de
conflit entre un usufruitier et un nu-propriétaire ou entre un créancier-gagiste et son débiteur.

6.5 Les montants non libérés, s’il y a lieu, des actions souscrites peuvent être appelés à tout moment et à la discrétion

du Conseil d’Administration, étant entendu que des appels doivent être faits dans la même proportion des montants
non libérés sur toutes les actions à ce moment. Si le montant non libéré d’une action a été appelé et demeure impayé,
des intérêts sur le montant non payé courront en faveur de la Société au taux de dix pour cent par an à partir du mo-
ment où le paiement est dû.

6.6 La Société peut racheter ses propres actions endéans les limites prévues par la Loi.

Administration - Surveillance

Art. 7. Nomination et révocation des Administrateurs. 7.1 La Société est administrée par un Conseil d’Ad-

ministration composé d’au moins trois Administrateurs, lesquels peuvent mais ne doivent pas être des actionnaires de
la Société, nommés par une Assemblée Générale des Actionnaires. Les Administrateurs ne peuvent être nommés pour
une durée dépassant six ans, étant entendu toutefois qu’ils peuvent être réélus au terme de leur mandat par une As-
semblée Générale des Actionnaires, de sorte que la durée de leur mandat ainsi renouvelée peut excéder six ans. Les
Administrateurs peuvent être révoqués à tout moment par une Assemblée Générale des Actionnaires agissant de ma-
nière discrétionnaire.

7.2 En cas de vacance d’un poste au sein du Conseil d’Administration résultant d’un décès, d’une démission ou autre-

ment, les Administrateurs restants peuvent se réunir et nommer par vote majoritaire un administrateur en vue de pour-
voir au remplacement de ce poste vacant jusqu’à la prochaine Assemblée Générale des Actionnaires.

Art. 8. Réunions du Conseil d’Administration. 8.1 Le Conseil d’Administration élit parmi ses membres un Pré-

sident. Le Président présidera à toute Assemblée Générale des Actionnaires, sauf s’il est absent, auquel cas l’Assemblée
Générale des Actionnaires nommera un autre Administrateur pour assumer la présidence de l’Assemblée, par un vote
à la majorité des actionnaires présents en personne ou par mandataire à cette Assemblée. Le Président présidera à toute
réunion du Conseil d’Administration, sauf s’il est absent, auquel cas les membres du Conseil d’Administration nomme-
ront un autre Administrateur qui assumera la présidence de cette réunion, par vote majoritaire.

8.2 Le Conseil d’Administration peut nommer un Secrétaire, qui peut mais ne doit pas être un Administrateur, lequel

sera en charge de dresser les procès-verbaux des réunions du Conseil d’Administration.

8.3 Des réunions du Conseil d’Administration peuvent être convoquées par tout membre du Conseil d’Administra-

tion. Chaque Administrateur sera convoqué par écrit au moins deux jours d’avance, avec indication de la date, de l’en-
droit et de l’heure de la réunion du Conseil d’Administration, sauf si: 

(i) il y a une affaire urgente et cette affaire urgente est détaillée dans la convocation;
(ii) chaque Administrateur qui n’est pas présent à la réunion renonce par écrit à l’obligation de convocation;
(iii) chaque Administrateur est présent ou dûment représenté à la réunion; ou
(iv) les heure et lieu de la réunion ont précédemment été fixés par résolution du Conseil d’Administration.

43526

8.4 Un Administrateur peut se faire représenter à une réunion du Conseil d’Administration en nommant par écrit

(par lettre, télécopie, télégramme ou télex) un autre Administrateur en tant que son mandataire. Un Administrateur
peut représenter plusieurs de ses collègues à une réunion du Conseil d’Administration, pourvu qu’au moins deux Ad-
ministrateurs soient présents à la réunion du Conseil d’Administration.

8.5 Un Administrateur peut participer à toute réunion du Conseil d’Administration par conférence téléphonique ou

par tout autre moyen de communication similaire permettant aux personnes participant à la réunion de communiquer
mutuellement. Une telle participation à une réunion est équivalente à une participation en personne.

8.6 Le Conseil d’Administration peut seulement délibérer et prendre des décisions si la majorité des Administrateurs

est présente ou représentée. Les résolutions sont prises par vote majoritaire des Administrateurs présents ou repré-
sentés.

8.7 Une résolution signée par tous les Administrateurs (avec les signatures apparaissant, soit sur un document unique,

soit sur plusieurs exemplaires) sera valable de la même manière qu’une résolution prise à l’occasion d’une réunion du
Conseil d’Administration. De telles signatures peuvent figurer sur des télécopies.

8.8 Si un Administrateur a un intérêt personnel contraire à celui de la Société dans une affaire soumise au Conseil

d’Administration, il en informe le Conseil d’Administration et cette déclaration sera actée dans le procès-verbal de la
réunion. Cet Administrateur ne peut participer à la délibération ou au vote en ce qui concerne cette partie de la réunion
du Conseil d’Administration. A la prochaine Assemblée Générale des Actionnaires, et avant que ne soient pris des votes
sur d’autres affaires, les actionnaires seront informés de ce que, et ratifieront les résolutions du Conseil d’Administra-
tion pour lesquelles un Administrateur avait un intérêt personnel ou un conflit d’intérêt.

8.9 Au cas où un quorum du Conseil d’Administration ne peut être atteint du fait d’un conflit d’intérêts dans le chef

d’un ou de plusieurs Administrateurs, des résolutions peuvent être prises par la majorité des autres membres du Conseil
d’Administration présents ou représentés à une telle réunion.

8.10 Aucun contrat ou aucune autre affaire entre la Société et une partie tierce ne sera affectée ou invalidée par le

seul fait qu’un quelconque ou plusieurs des Administrateurs ou agents de la Société ont un intérêt personnel dans cette
partie tierce, ou par le fait qu’ils soient des administrateurs, associés, agents ou employés de cette partie tierce. Tout
Administrateur qui est administrateur ou agent ou employé d’une autre société, entreprise ou autre entité, avec laquelle
la Société contractera ou entrera autrement en affaires, n’est pas, du simple fait de son appartenance à cette autre so-
ciété, entreprise ou autre entité, empêché d’émettre son avis, de voter ou d’agir d’une quelconque manière en ce qui
concerne ce contrat ou autre affaire.

Art. 9. Procès-verbaux des réunions du Conseil d’Administration. 9.1 Les procès-verbaux de réunions du

Conseil d’Administration sont signés par deux quelconques des Administrateurs et consignés dans le registre afférent
ensemble avec les procurations éventuelles.

9.2 Si des copies ou extraits de ces procès-verbaux doivent être produits en justice ou autrement, ces copies ou

extraits sont signés par deux quelconques des Administrateurs.

Art. 10. Pouvoir du Conseil d’Administration. Le Conseil d’Administration a les pouvoirs les plus larges pour

accomplir tous les actes d’administration et de disposition dans l’intérêt de la Société. Tous pouvoirs non expressément
réservés par la Loi ou par les présents Statuts à l’Assemblée Générale des Actionnaires sont de la compétence du Con-
seil d’Administration.

Art. 11. Délégation de pouvoir. 11.1 Le Conseil d’Administration peut déléguer partie de ses pouvoirs à un ou

plusieurs Administrateurs. Le Conseil d’Administration peut donner des pouvoirs spécifiques ou généraux à un ou plu-
sieurs agents pour une période définie et suivant des conditions d’engagement à déterminer par le Conseil d’Adminis-
tration. Le Conseil d’Administration peut nommer des mandataires pour des transactions ou affaires spécifiques. Le
Conseil d’Administration peut révoquer ces mandats et délégations à tout moment. 

11.2 Le Conseil d’Administration peut déléguer la gestion journalière de la Société à un ou plusieurs Administrateurs,

qui seront alors appelés administrateurs-délégués. La délégation de la gestion journalière de la Société à un Administra-
teur doit être autorisée préalablement par l’Assemblée Générale des Actionnaires.

11.3 La Société sera engagée à l’égard des tiers par la signature conjointe de deux quelconques de ses Administra-

teurs.

Art. 12. Indemnisation. La Société peut indemniser, payer à, protéger et tenir quitte et indemne tout Administra-

teur pour toutes responsabilités, revendications, obligations, pertes, dommages et intérêts, pénalités, actions, juge-
ments, actions en justice, procédures, frais, dépenses et débours de toutes sortes (y compris, sans limitation, tous frais
et dépenses raisonnables en relation avec des avocats, défenses, appels et transactions concernant toutes actions en
justice ou procédures commencées ou menaçant d’être commencées contre un Administrateur) et pour tous frais d’in-
vestigation en relation avec ce qui précède, lesquels sont susceptibles d’être subis par, imposés à ou invoqués contre un
Administrateur d’une quelconque manière en relation avec toute action ou inaction de la part d’un Administrateur en
raison du fait qu’il est ou a été un Administrateur de la Société; cependant, tout Administrateur sera tenu et responsable
pour, et indemnisera, payera à, protégera et tiendra quitte et indemne la Société contre, et la Société ne sera pas res-
ponsable à l’égard d’un Administrateur pour, toutes portions de telles responsabilités, obligations, pertes, dommages et
intérêts, pénalités, actions, jugements, actions en justice, procédures, frais, dépenses ou débours de toutes sortes (y
compris, sans limitation, tous frais et dépenses raisonnables en relation avec des avocats, défenses, appels et transactions
concernant toutes actions en justice ou procédures commencées ou menaçant d’être commencées contre la Société)
et de tous frais d’investigation en relation avec ce qui précède, contre la Société, qui résulteraient directement ou indi-
rectement de la fraude, de la négligence grave, du dol ou d’une infraction pénale commise par un Administrateur.

43527

Art. 13. Surveillance. 13.1 La surveillance de la Société est confiée à un ou plusieurs commissaires aux comptes,

nommés par l’Assemblée Générale des Actionnaires, qui fixera leur nombre, rémunération et la durée de leur mandat,
laquelle n’excédera pas six ans.

13.2 Le ou les commissaires aux comptes peuvent être réélus par l’Assemblée Générale des Actionnaires, de sorte

que la durée globale de leur mandat peut excéder six années et le ou les commissaires aux comptes peuvent être révo-
qués à tout moment par l’Assemblée Générale des Actionnaires.

Assemblées Générales des Actionnaires

Art. 14. Pouvoirs de l’Assemblée Générale des Actionnaires. 14.1 Une Assemblée Générale des Actionnai-

res dûment constituée représente l’intégralité des actionnaires et a les pouvoirs lui confiés par la Loi.

14.2 Au-delà des pouvoirs lui conférés par la Loi, l’Assemblée Générale des Actionnaires peut approuver ou ratifier

toute transaction ou tout document par rapport auquel un ou plusieurs Administrateurs ont un intérêt personnel con-
traire à celui de la Société.

Art. 15. Assemblée Générale des Actionnaires annuelle - Autres Assemblées Générales. 15.1 L’Assem-

blée Générale Annuelle des Actionnaires se tient au siège social de la Société ou à tout autre endroit dans la commune
du siège social ainsi qu’il sera indiqué dans la convocation, le premier vendredi du mois d’octobre à 14.00 heures.

Si le jour de l’assemblée n’est pas un jour ouvrable, l’Assemblée Générale Annuelle des Actionnaires est tenue le pre-

mier jour ouvrable qui suit.

L’Assemblée Générale Annuelle peut être tenue à l’étranger si, suivant l’appréciation absolue et finale du Conseil

d’Administration, des circonstances exceptionnelles l’exigent.

15.2 D’autres Assemblées Générales des Actionnaires peuvent être tenues à tel endroit et à telle heure qui sont dé-

terminés dans la convocation.

Art. 16. Procédure - Vote. 16.1 Le Conseil d’Administration ou, si des circonstances exceptionnelles le requiè-

rent, deux quelconques des Administrateurs agissant ensemble peuvent convoquer une Assemblée Générale des Ac-
tionnaires.

Le Conseil d’Administration doit convoquer une Assemblée Générale des Actionnaires, si des actionnaires représen-

tant un cinquième du capital social souscrit le requièrent. Les actionnaires requérants doivent indiquer par écrit quel
doit être l’ordre du jour de cette assemblée.

16.2 Toute convocation d’une Assemblée Générale des Actionnaires doit indiquer l’ordre du jour de l’assemblée.

Toute convocation doit être envoyée aux actionnaires par lettre recommandée et un délai de convocation d’au moins
huit jours doit être donné.

Si tous les actionnaires sont présents en personne ou par mandataire à l’Assemblée Générale des Actionnaires et s’ils

déclarent qu’ils ont été dûment informés de l’ordre du jour de l’assemblée, l’Assemblée Générale des Actionnaires peut
être tenue sans convocation préalable.

16.3 Tout actionnaire peut agir à toute Assemblée Générale en mandatant par écrit (par lettre, télécopie, télégramme

ou télex) toute autre personne qui ne doit pas être nécessairement un actionnaire.

Le Conseil d’Administration peut déterminer toutes autres conditions qui doivent être remplies en vue de la partici-

pation à une Assemblée Générale des Actionnaires.

16.4 Chaque action donne le droit à son propriétaire d’émettre un vote.
16.5 Sauf stipulations contraires de la Loi, des résolutions prises à l’occasion d’une Assemblée Générale des Action-

naires dûment convoquée sont prises par simple majorité des actions présentes en personne ou par procuration et vo-
tantes, sans condition de quorum.

16.6 Avant de commencer toute délibération, le président de l’Assemblée Générale des Actionnaires nommera un

secrétaire et les actionnaires nommeront un scrutateur. Le Président, le secrétaire et le scrutateur formeront le bureau
de l’assemblée.

Les procès-verbaux des Assemblées Générales des Actionnaires seront signés par les membres du bureau de l’as-

semblée et par tout actionnaire qui en exprime le désir.

Si des copies ou extraits de résolutions de l’Assemblée Générale des Actionnaires doivent être certifiés en vue de

leur usage en justice ou autrement, ils doivent être signés par deux quelconques des Administrateurs.

Année Sociale - Comptes Annuels - Distribution des bénéfices

Art. 17. Année sociale. L’année sociale de la Société commence le premier juillet de chaque année et finit le trente

juin de l’année qui suit.

Art. 18. Comptes annuels. 18.1 Chaque année, à la fin de l’année sociale, le Conseil d’Administration dressera les

comptes annuels de la Société dans la forme requise par la loi.

18.2 Au moins un mois avant l’Assemblée Générale Annuelle, le Conseil d’Administration soumettra le bilan et le

compte de pertes et profits ensemble avec le rapport du Conseil d’Administration et tout autre document qui serait
requis par la loi au commissaire aux comptes qui rédigera son rapport à la suite.

18.3 Au moins quinze jours avant l’Assemblée Générale Annuelle, le bilan, le compte de pertes et profits, le rapport

du Conseil d’Administration, le rapport du commissaire aux comptes et tout autre document qui serait requis par la loi
seront déposés au siège social de la Société, où ces documents seront à la disposition des actionnaires pour inspection
pendant les heures de bureau habituelles.

Art. 19. Distribution des bénéfices. 19.1 Le solde créditeur du compte de pertes et profits, après déduction des

dépenses générales, des charges, des amortissements et provisions pour risques passés et futurs, tels que déterminés
par le Conseil d’Administration, représente le bénéfice net.

43528

19.2 Chaque année, cinq pour cent du bénéfice net sont réservés en vue de constituer la réserve légale. Cette mise

en réserve cesse d’être obligatoire lorsque la réserve légale atteint dix pour cent du capital social souscrit. 

19.3 Le bénéfice net, s’il y a lieu, est à la disposition de l’Assemblée Générale des Actionnaires.
19.4 Les dividendes, s’ils sont payables, sont distribués au moment et à l’endroit fixés par le Conseil d’Administration

endéans les limites de la décision de l’Assemblée Générale.

19.5 Des dividendes intérimaires peuvent être payés par le Conseil d’Administration dans les conditions déterminées

par la Loi.

19.6 L’Assemblée Générale peut décider d’affecter les bénéfices et réserves distribuables au remboursement du ca-

pital sans réduction du capital social.

Dissolution - Liquidation

Art. 20. Dissolution. La Société peut être dissoute à tout moment par décision de l’Assemblée Générale des Ac-

tionnaires statuant comme en matière de modification des Statuts. 

Art. 21. Liquidation. En cas de dissolution de la Société, l’Assemblée Générale des Actionnaires, détermine la mé-

thode de liquidation et nommera un ou plusieurs liquidateurs et déterminera leurs pouvoirs. Si l’Assemblée Générale
des Actionnaires ne nomme pas un ou plusieurs liquidateurs, les Administrateurs seront les liquidateurs de la Société.

Dispositions générales

Art. 22. Référence à la Loi. Tous points non régis par les présents Statuts seront déterminés en vertu des dispo-

sitions de la Loi.

<i>Dispositions transitoires

Par dérogation à l’article 17 des présents Statuts, le premier exercice social de la Société commence aujourd’hui et

finira le 30 juin 2001. 

La première assemblée générale annuelle se tiendra en 2001. 

<i>Souscription

Les Statuts de la Société ayant ainsi été établis, les parties comparantes déclarent par les présentes souscrire les 2

actions représentant la totalité du capital social comme suit:  

Toutes les actions souscrites ont été intégralement libérées par apport en numéraire de sorte que la somme de USD

35.000,- se trouve dès maintenant à la libre disposition de la Société, ainsi qu’il en a été justifié au notaire instrumentaire.

<i>Attestation - Frais

Le notaire instrumentaire certifie et confirme que les conditions requises par l’article 26 de la Loi sont remplies.
Le montant des frais et dépenses mis à la charge de la Société en raison de sa constitution, s’élève à approximative-

ment 80.000,- LUF.

<i>Assemblée Générale Extraordinaire des Actionnaires 

Les parties comparantes prénommées, représentant l’entièreté du capital souscrit, se considérant dament convo-

quées, ont alors procédé à une Assemblée Générale Extraordinaire des Actionnaires et, après avoir déclaré que celle-
ci est dûment constituée, elles ont pris les résolutions suivantes par vote unanime:

1. Le nombre des administrateurs est fixé à trois et le nombre des commissaires aux comptes est fixé à un.
2. Les personnes suivantes sont nommées administrateurs:
1. UNIVERSAL MANAGEMENT SERVICES S.A., avec siège social au 10, rue Antoine Jans in L-1820 Luxembourg;
2. JARVIS NOMINEES LIMITED, avec siège social à Bordage House, Le Bordage, St Peter Port à GY1 3QJ Guernsey;
3. ALBAN NOMINEES LIMITED, avec siège social à Bordage House, Le Bordage, St Peter Port à GY1 3QJ Guernsey.
3. KPMG AUDIT (LUXEMBOURG) est nommée commissaire aux comptes de la Société.
4. L’adresse du siège social de la Société est établie au 10, rue Antoine Jans, L-1820 Luxembourg.
5. La durée du mandat des trois Administrateurs et de celui du commissaire aux comptes arrivera à son terme après

l’Assemblée Générale Annuelle qui sera tenue en 2003.

Le notaire soussigné qui comprend et parle l’anglais, déclare par les présentes qu’à la requête des parties comparantes

prénommées, le présent acte est dressé en anglais, suivi par une traduction en français. A la requête de ces mêmes par-
ties comparantes, et au cas où il y aurait des divergences entre les textes anglais et français, la version anglaise prévaudra.

Dont acte, fait et passé, date qu’en tête des présentes, à Hesperange.
Et après lecture faite au mandataire des parties comparantes, connu du notaire par ses nom, prénom usuel, état et

demeure, celui-ci a signé avec le notaire le présent acte.

Signé: G. Origer, G. Lecuit. 
Enregistré à Luxembourg, le 3 juillet 2000, vol. 5CS, fol. 87, case 9. – Reçu 14.996 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour copie conforme, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42049/220/585) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

1) STOCKSFIELD LIMITED   . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1 action

2) HOLME HEAD LIMITED   . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1 action

Total: . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

2 actions

Hesperange, le 25 juillet 2000.

G. Lecuit.

43529

AARHOUSE S.A., Aktiengesellschaft.

Gesellschaftssitz: L-1611 Luxemburg, 41, avenue de la Gare.

—

STATUTEN

Im Jahre zweitausend, den zwanzigsten Juli.
Vor dem amtierenden Notar Jean-Paul Hencks, mit Amtssitze in Luxembourg,
Sind erschienen:
1) Die Gesellschaft FIDUCIAIRE RHIN ET MOSELLE S.A., mit Sitz in Luxemburg, hier vertreten durch ihren Dele-

gierten des Verwaltungsrates Herr Dr. Heinrich Steyert, Conseil économique, wohnhaft in Luxemburg;

2) Herr Heinrich Steyert, vorgenannt, handelnd in seinem eigenen Namen.
Vorgenannte Komparenten ersuchten den amtierenden Notar Jean-Paul Hencks, mit Amtssitz in Luxembourg, die

Satzungen einer von ihnen zu gründenden Aktiengesellschaft wie folgt zu dokumentieren:

Benennung - Sitz - Dauer - Gesellschaftszweck - Kapital

Art. 1. Zwischen den Vertragsparteien und allen Personen, welche später Aktionäre der Gesellschaft werden, wird

eine Aktiengesellschaft unter der Bezeichnung AARHOUSE S.A. gegründet.

 Art. 2. Sitz der Gesellschaft ist Luxemburg-Stadt.
Durch einfachen Beschluss des Verwaltungsrates können Niederlassungen, Zweigstellen, Agenturen und Büros so-

wohl im Grossherzogtum Luxemburg als auch im Ausland errichtet werden.

Unbeschadet der Regeln des allgemeinen Rechts betreffend die Kündigung von Verträgen, falls der Gesellschaftssitz

aufgrund eines Vertrages mit Drittpersonen festgesetzt wurde, kann der Sitz der Gesellschaft an jede andere Adresse
innerhalb der Gemeinde Luxemburg verlegt werden durch einfachen Beschluss des Verwaltungsrates.

Sollte die normale Geschäftstätigkeit am Gesellschaftssitz oder der reibungslose Verkehr mit dem Sitz oder auch die-

ses Sitzes mit dem Ausland durch aussergewöhnliche Ereignisse politischer, wirtschaftlicher oder sozialer Art gefährdet
werden, so kann der Gesellschaftssitz vorübergehend und bis zur völligen Wiederherstellung normaler Verhältnisse ins
Ausland verlegt werden.

Diese einstweilige Massnahme betrifft jedoch in keiner Weise die Nationalität der Gesellschaft, die unabhängig von

dieser einstweiligen Verlegung des Gesellschaftssitzes, luxemburgisch bleibt.

Die Bekanntmachung von einer derartigen Verlegung hat durch die Organe zu erfolgen, die mit der täglichen Ge-

schäftsführung beauftragt sind.

 Art. 3. Die Gesellschaft wird auf unbeschränkte Dauer errichtet.

 Art. 4. Der Zweck der Gesellschaft ist der Ein- und Verkauf von filmischem, audiovisuellem und sonstigen Material,

die Herstellung, Vervielfältigung und Verbreitung von Bild- und Tonträgern in allen bekannten Video-Systemen, die gra-
phische und sonstige Gestaltung und Ausstattung von Ton- und Bildträgern, audiovisuellen Datenträgern, ferner über-
haupt Produktion und Handel mit solchen und anderen Medienprodukten aller Art, insbesondere auch Hard- und
Software und damit zusammenhängende und dafür erforderliche oder verwertbare Produkte bzw. Zubehör. Die Ge-
sellschaft ist ferner berechtigt, Urheberrechte und alle sonstigen Rechte aus dem Bereich des immateriellen Eigentums
(intellectual property) sowie entsprechende Nutzungsrechte zu erwerben und zu vergeben, ferner die erworbenen und
produzierten Produkte sowie alle entsprechenden Rechte, Nutzungs- und Lizenzrechte auf jede Art und in jedem Me-
dium, einschließlich Multimedia und Internet, auch zur Werbung zu nutzen, einschließlich Produktion, Aufnahme, Ver-
vielfältigung und Verbreitung von Bild- und Tonträgern in allen existierenden Bild- und Tonträgerkonfigurationen (z.B.
Single, LP, MC, CD, DAT, DCC, CD-ROM, CD-I) einschließlich der weltweiten Verwertung von filmischem, audiovisu-
ellen und sonstigen Vorführungs-, Sende-, Videogramm- und anderen Nutzungsrechten und Lizenzen. Die Gesellschaft
ist auch zur Durchführung von Aus- und Fortbildungsmassnahmen, zur Veranstaltung von Seminaren, Tagungen, Kon-
gressen u. ä., sowie zum Druck und Verlag von Medienprodukten aller Art und deren Verbreitung, auch im Multimedia-
und Internet-Bereich berechtigt, sowie zur Durchführung von Werbemassnahmen.

Zum Geschäftszweck gehört auch die Synchronisation und sonstige Übersetzung der vorgenannten Produkte und an-

derer Werke, Schriften, Dokumente und Medienprodukte aller Art in andere Sprachen, sowie die Fertigung von Über-
tragungen und Übersetzungen aus anderen Sprachen und in andere Sprachen.

Die Gesellschaft kann alle sonstigen Handlungen vornehmen, welche direkt oder indirekt mit ihrem Zweck in Ver-

bindung stehen oder die Durchführung derselben begünstigen oder erleichtern.

Sie kann sich auch an anderen im In- oder Ausland bestehenden oder zu gründenden Gesellschaften und Unterneh-

men beteiligen, sei es durch Einbringen von Wirtschaftsgütern, durch Fusion, durch Zeichnen von Aktien oder Anteil-
scheinen oder sonstwie, sowie Zweigniederlassungen im In- und Ausland errichten.

Die Gesellschaft wird alle zur Wahrung ihrer Rechte gebotenen Massnahmen treffen und alle Handlungen vorneh-

men, welche ihrem Zweck entsprechen oder diesen fördern.

Ausserdem kann die Gesellschaft alle anderen Operationen finanzieller, industrieller, mobiliarer und immobiliarer Art

ausüben, welche sich direkt oder indirekt auf den Gesellschaftszweck beziehen oder denselben fördern. 

Art. 5. Das gezeichnete Aktienkapital beträgt einunddreissigtausend Euro (EUR 31.000,-), eingeteilt in hundert (100)

Aktien mit einem Nominalwert von je dreihundertzehn Euro (EUR 310.-). 

Verwaltung - Überwachung - Beirat

Art. 6. Die Gesellschaft wird durch einen Verwaltungsrat verwaltet, der aus mindestens drei Mitgliedern besteht, die

keine Aktionäre sein müssen, welche von der Generalversammlung für eine Dauer ernannt werden, die sechs Jahre nicht
überschreiten darf. Sie können von der Generalversammlung jederzeit abberufen werden.

43530

Wird die Stelle eines Mitgliedes des Verwaltungsrates frei, so kann, falls das Gesetz es erlaubt, das frei gewordene

Amt vorläufig besetzt werden, unter Beachtung der dann geltenden Gesetze.

 Art. 7. Der Verwaltungsrat wählt unter seinen Mitgliedern einen Vorsitzenden. Der erste Vorsitzende wird von der

Generalversammlung gewählt. Im Falle der Verhinderung des Vorsitzenden übernimmt das vom Verwaltungsrat be-
stimmte Mitglied dessen Aufgaben.

Der Verwaltungsrat wird vom Vorsitzenden oder auf Antrag von zwei Verwaltungsratsmitgliedern einberufen.
Der Verwaltungsrat ist nur beschlussfähig, wenn die Mehrheit seiner Mitglieder anwesend oder vertreten ist, wobei

ein Verwaltungsratsmitglied jeweils nur einen Kollegen vertreten kann.

Die Verwaltungsratsmitglieder können ihre Stimme auch schriftlich, fernschriftlich, telegrafisch oder per Telefax ab-

geben. Fernschreiben und Telegramme müssen schriftlich bestätigt werden.

Ein schriftlich gefasster Beschluss, der von allen Verwaltungsratsmitgliedern genehmigt und unterschrieben ist, ist ge-

nauso rechtswirksam wie ein anlässlich einer Verwaltungsratssitzung gefasster Beschluss.

Art. 8. Die Beschlüsse des Verwaltungsrates werden mit einfacher Stimmenmehrheit getroffen. Bei Stimmengleich-

heit ist die Stimme des Vorsitzenden ausschlaggebend.

 Art. 9. Die Protokolle der Sitzungen des Verwaltungsrates werden von den in den Sitzungen anwesenden Mitglie-

dern unterschrieben.

Die Beglaubigung von Abzügen oder Auszügen erfolgt durch ein Verwaltungsratsmitglied oder durch einen Bevoll-

mächtigten. 

Art. 10. Der Verwaltungsrat hat die weitestgehenden Befugnisse, um die Gesellschaftsangelegenheiten zu führen und

die Gesellschaft im Rahmen des Gesellschaftszweckes zu verwalten. Er ist für alles zuständig, was nicht ausdrücklich
durch das Gesetz und durch die vorliegenden Satzungen der Generalversammlung vorbehalten ist.

 Art. 11. Der Verwaltungsrat kann seinen Mitgliedern oder Dritten, welche nicht Aktionäre zu sein brauchen, seine

Befugnisse zur täglichen Geschäftsführung übertragen. Die Übertragung an ein Mitglied des Verwaltungsrates bedarf der
vorherigen Ermächtigung durch die Generalversammlung und alle Handlungen bleiben weisungsgebunden an die Gene-
ralversammlung.

Zum ersten Mal kann die Gesellschafterversammlung, welche anschliessend an die Gründung der Gesellschaft statt-

findet, einen Delegierten des Verwaltungsrats ernennen. 

Art. 12. Die Gesellschaft wird nach aussen verpflichtet durch die alleinige Unterschrift des Vorsitzenden des Ver-

waltungsrates oder des Delegierten des Verwaltungsrats oder durch die Einzelunterschrift einer Person im Rahmen der
ihr vom Verwaltungsrat erteilten Vollmachten. 

Art. 13. Die Tätigkeit der Gesellschaft wird durch einen oder mehrere von der Generalversammlung ernannten

Kommissare überwacht, die ihre Zahl und ihre Vergütung festlegt.

Die Dauer der Amtszeit der Kommissare wird von der Generalversammlung festgelegt. Sie darf jedoch sechs Jahre

nicht überschreiten.

Art. 14. Der Verwaltungsrat kann mit qualifizierter Mehrheit einen Beirat bilden. Der Beirat hat ausschliesslich be-

ratende Funktion.

Generalversammlung

Art. 15. Die Generalversammlung vertritt alle Aktionäre. Sie hat die weitestgehenden Vollmachten, um über die An-

gelegenheiten der Gesellschaft zu befinden. Die Einberufung der Generalversammlung erfolgt gemäss den Bestimmungen
des Gesetzes. 

Art. 16. Die jährliche Generalversammlung tritt in der Gemeinde des Gesellschaftssitzes an dem im Einberufungs-

schreiben genannten Ort zusammen, und zwar am ersten Mittwoch im Monat Mai eines jeden Jahres um 18.00 Uhr.

Falls der vorgenannte Tag ein Feiertag ist, findet die Versammlung am ersten nachfolgenden Werktag statt. 

Art. 17. Der Verwaltungsrat oder der oder die Kommissare können eine ausserordentliche Generalversammlung

einberufen. Sie muss einberufen werden, falls Aktionäre, die mindestens 20 % des Gesellschaftskapitals vertreten, einen
derartigen Antrag stellen. 

Art. 18. Jede Aktie gibt ein Stimmrecht von einer Stimme.

Geschäftsjahr - Gewinnverteilung

Art. 19. Das Geschäftsjahr beginnt am 1. Januar und endet am 31. Dezember eines jeden Jahres.
Der Verwaltungsrat erstellt den Jahresabschluss, wie gesetzlich vorgeschrieben.
Er legt diesen, mit einem Bericht über die Geschäfte der Gesellschaft, spätestens einen Monat vor der Jahresgeneral-

versammlung, den Kommissaren vor.

 Art. 20. Der Bilanzüberschuss stellt nach Abzug der Unkosten und Abschreibungen den Nettogewinn der Gesell-

schaft dar. Von diesem Gewinn sind 5 % für die Bildung einer gesetzlichen Rücklage zu verwenden; diese Verpflichtung
wird aufgehoben, wenn die gesetzliche Rücklage 10 % des Gesellschaftskapitals erreicht hat.

Der Saldo steht zur freien Verfügung der Generalversammlung. Unter Beachtung der diesbezüglichen gesetzlichen

Vorschriften kann der Verwaltungsrat Vorschussdividenden zahlen.

Die Generalversammlung kann beschliessen, Gewinne und ausschüttungsfähige Rücklagen zur Kapitaltilgung zu benut-

zen, ohne Durchführung einer Kapitalherabsetzung. 

43531

Auflösung - Liquidation

Art. 21. Die Gesellschaft kann durch Beschluss der Generalversammlung aufgelöst werden, welcher unter den glei-

chen Bedingungen gefasst werden muss wie bei Satzungsänderungen.

Im Falle der Auflösung der Gesellschaft wird die Liquidation durch einen oder mehrere Liquidationsverwalter durch-

geführt, die natürliche oder juristische Personen sind und die durch die Generalversammlung unter Festlegung ihrer Auf-
gaben und Vergütungen ernannt werden.

<i>Allgemeine Bestimmungen

Für alle Punkte die nicht in dieser Satzung festgelegt sind, verweisen die Gründer auf die Bestimmungen des Gesetzes

vom 10. August 1915, sowie auf die späteren Änderungen. 

<i>Bescheinigung

Der unterzeichnete Notar bescheinigt, dass die Bedingungen von Artikel 26 des Gesetzes vom 10. August 1915 über

die Handelsgesellschaften erfüllt sind.

<i>Schätzung der Gründungskosten

Die Gründer schätzen die Kosten, Gebühren und jedwelche Auslagen, welche der Gesellschaft aus Anlass gegenwär-

tiger Urkunde erwachsen, auf ungefähr siebzigtausend (70.000,-) Franken. 

<i>Übergangsbestimmungen

1. Das erste Geschäftsjahr beginnt am Tage der Gründung und endet am 31. Dezember 2000.
2. Die erste jährliche Hauptversammlung findet statt im Jahre 2001.

<i>Kapitalzeichnung

Die Aktien wurden gezeichnet wie folgt: 

Das gezeichnete Kapital wurde bis zum Belauf von einem Viertel eingezahlt. Demzufolge steht der Gesellschaft der

Betrag von siebentausendsiebenhundertfünfzig Euro (7.750,- EUR) zur Verfügung, was dem unterzeichneten Notar nach-
gewiesen und von ihm ausdrücklich bestätigt wird.

Dem Verwaltungsrat wird Vollmacht erteilt, die volle Einzahlung der Aktien vor dem Notar beurkunden zu lassen.

<i>Generalversammlung

Sodann haben die Erschienenen sich zu einer ausserordentlichen Generalversammlung der Aktionäre, zu der sie sich

als ordentlich einberufen betrachten, zusammengefunden und einstimmig folgende Beschlüsse gefasst:

1) Die Anschrift der Gesellschaft lautet: L-1611 Luxemburg, 41, avenue de la Gare.
2) Zu Verwaltungsratsmitgliedern bis zur Generalversammlung, die über das erste Geschäftsjahr befindet, werden

ernannt:

a) Herr Dr. Heinrich Steyert, Conseil économique, wohnhaft in L-2330 Luxemburg, 140, boulevard de la Pétrusse;
b) Herr Albrecht Götz von Olenhusen, Rechtsanwalt, wohnhaft in D-79100 Freiburg, Goethestrasse 34.
c) Herr Gerd Paulus, Verleger, wohnhaft in L-2330 Luxemburg, 114, boulevard de la Pétrusse.
3) Zum Kommissar für den gleichen Zeitraum wird ernannt: die Gesellschaft FIDUCIAIRE NICO AREND, Sitz in

L-7535 Mersch, 18, rue de la Gare. 

4) Die Gesellschafterversammlung beschliesst desweiteren, Herrn Rechtsanwalt Albrecht Götz von Olenhusen zum

Verwaltungsratsvorsitzenden, und Herrn Dr. Heinrich Steyert, vorgenannt, zum Delegierten des Verwaltungsrats zu er-
nennen. 

5) Der Verwaltungsrat wird ermächtigt die progressive Einzahlung des Kapitals notariell beurkunden zu lassen.
Worüber Urkunde, geschehen und aufgenommen in Luxemburg, am Datum wie eingangs erwähnt.
Und nach Vorlesung an die Komparenten haben alle mit Uns, Notar, unterschrieben.
Gezeichnet: H. Steyert, J.-P. Hencks. 
Enregistré à Luxembourg, le 31 juillet 2000, vol. 6CS, fol. 18, case 1. – Reçu 12.505 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Für gleichlautende Ausfertigung zum Zwecke der Veröffentlichung im Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations,

erteilt. 

(42027/216/192) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

BCF, BATI CONCEPT FRANCE S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-5884 Hesperange, 300C, route de Thionville.

—

STATUTS

L’an deux mille, le sept juillet.
Par-devant Maître Gérard Lecuit, notaire de résidence à Hesperange.

Ont comparu:

1) CA CORPORATION avec siège social à Alofi (Niue), ici représentée par son mandataire, Monsieur Carlo Arend,

consultant, demeurant à Hesperange, en vertu d’un mandat général du 25 janvier 1999.

1) Die Gesellschaft FIDUCIAIRE RHIN ET MOSELLE S.A. mit Sitz in L-2330 Luxemburg, neunundneunzig Aktien

99

2) Dr. Heinrich Steyert, vorgenannt, eine Aktie  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

1

Total: hundert Aktien  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 100

Luxemburg, den 2. August 2000.

J.-P. Hencks.

43532

2) COMPANY SERVICES S.A. avec siège social à Alofi (Niue), ici représentée par son administrateur, Monsieur Carlo

Arend, préqualifié.

Lesquels comparants ont arrêté ainsi qu’il suit les statuts d’une société anonyme qu’ils vont constituer entre eux:
Art. 1

er

. Il est formé une société anonyme sous la dénomination de BATI CONCEPT FRANCE (BCF) S.A.

Le siège social est établi à Hesperange.
Il pourra être transféré dans tout autre endroit du Grand-Duché de Luxembourg par une décision de l’assemblée

générale des actionnaires. Lorsque des événements extraordinaires d’ordre politique, économique ou social, de nature
à compromettre l’activité normale du siège ou la communication de ce siège avec l’étranger se produiront ou seront
imminents, le siège social pourra être transféré provisoirement à l’étranger sans que toutefois cette mesure ne puisse
avoir d’effet sur la nationalité de la société, laquelle nonobstant ce transfert provisoire du siège restera luxem-
bourgeoise.

La durée de la société est illimitée. La société pourra être dissoute à tout moment par décision de l’assemblée géné-

rale des actionnaires délibérant dans les formes prescrites par la loi pour la modification des statuts.

Art. 2. La société a pour objet tant au Luxembourg qu’à l’étranger toutes opérations généralement quelconques,

industrielles, commerciales, financières, mobilières ou immobiliéres se rapportant directement ou indirectement à la
création, la gestion et le financement, sous quelque forme que ce soit, de toutes entreprises et sociétés ayant pour objet
toute activité, sous quelque forme que ce soit, ainsi que la gestion et la mise en valeur, à titre permanent ou temporaire,
du portefeuille créé à cet effet, et elle peut également acquérir et mettre an valeur tous brevets et autres droits se rat-
tachant à ces brevets ou pouvant les compléter, dans la mesure où la société sera considérée comme «Société de Par-
ticipations Financières».

Elle peut en outre accorder aux entreprises auxquelles elle s’intéresse ainsi qu’à des tiers tous concours ou toutes

assistances financières, prêts, avances ou garanties, comme elle peut emprunter même par émission d’obligations ou
s’endetter autrement pour financer son activité sociale.

La société peut s’intéresser par toutes voies dans toutes affaires, entreprises ou sociétés ayant un objet identique,

analogue ou connexe, ou qui sont de nature à favoriser le développement de son entreprise ou à le lui faciliter.

Art. 3. Le capital social est fixé à trente et un mille euros (EUR 31.000,-), divisé en trois cent-dix (310) actions d’une

valeur nominale de cent euros (EUR 100,-) chacune.

Art. 4. Les actions sont nominatives ou au porteur, au choix de l’actionnaire. Les actions de la société peuvent être

créées au choix du propriétaire en titres unitaires ou en certificats représentatifs de plusieurs actions. La société pourra
procéder au rachat de ses actions au moyen de ses réserves disponibles et en respectant les dispositions de l’article 49-
2 de la loi du 10 août 1915 sur les sociétés commerciales telle que modifiée par la loi du 24 avril 1983. Le capital de la
société peut être augmenté ou diminué en une ou plusieurs tranches par une décision de l’assemblée générale des ac-
tionnaires prise en accord avec les dispositions applicables au changement des statuts.

Art. 5. La société est administrée par un conseil composé de trois (3) membres au moins, actionnaires ou non. Les

administrateurs sont nommés pour une durée qui ne peut dépasser six (6) ans; ils sont rééligibles et toujours révocables.
En cas de vacance d’une place d’administrateur, les administrateurs restants ont le droit d’y pourvoir provisoirement;
dans ce cas, l’assemblée générale lors de sa première réunion procède à l’élection définitive.

Art. 6. Le conseil d’administration a le pouvoir d’accomplir tous les actes nécessaires ou utiles à la réalisation de

l’objet social; tout ce qui n’est pas réservé à l’assemblée générale par la loi ou les présents statuts est de sa compétence.
Le conseil d’administration peut désigner son président; en cas d’absence du président, la présidence de la réunion peut
être conférée à un administrateur présent. Le conseil d’administration ne peut délibérer que si la majorité de ses mem-
bres est présente ou représentée, le mandat entre administrateurs, qui peut être donné par écrit, télégramme, télex ou
fax, étant admis. En cas d’urgence, les administrateurs peuvent émettre leur vote par écrit, télégramme, télex ou fax.
Les décisions du conseil d’administration sont prises à la majorité des voix; en cas de partage, la voix de celui qui préside
la réunion est prépondérante.

Le conseil d’administration peut déléguer tout ou partie de ses pouvoirs concernant la gestion journalière ainsi que

la représentation de la société en ce qui concerne cette gestion à un ou plusieurs administrateurs, directeurs, gérants
ou autres agents, actionnaires ou non. La délégation à un membre du conseil d’administration est subordonnée à l’auto-
risation préalable de l’assemblée générale.

La société se trouve engagée soit par la signature conjointe de deux (2) administrateurs, soit par la signature indivi-

duelle de l’administrateur-délégué.

Art. 7. La surveillance de la société est confiée à un ou plusieurs commissaire(s), actionnaires ou non, nommé(s)

pour une durée qui ne peut dépasser six (6) ans, rééligible(s) et toujours révocable(s).

Art. 8. L’année sociale commence le premier janvier et finit le trente et un décembre de chaque année.

Art. 9. L’assemblée générale annuelle se réunit le 1

er

 lundi du mois de juin à 14.00 heures à Hesperange au siège

social ou à tout autre endroit à désigner dans les convocations. Si ce jour est férié, l’assemblée se tiendra le premier
jour ouvrable suivant.

Art. 10. Les convocations pour les assemblées générales sont faites conformément aux dispositions légales. Elles ne

sont pas nécessaires lorsque tous les actionnaires sont présents ou représentés et qu’ils déclarent avoir eu préalable-
ment connaissance de l’ordre du jour. Le conseil d’administration peut décider que pour pouvoir assister à l’assemblée
générale, le propriétaire d’actions doit en effectuer le dépôt cinq (5) jours francs avant la date fixée pour la réunion;
tout actionnaire aura le droit de voter en personne ou par un mandataire, actionnaire ou non. Chaque action donne
droit à une voix.

43533

Art. 11. L’assemblée générale des actionnaires a les pouvoirs les plus étendus pour faire ou ratifier tous les actes qui

intéressent la société. Elle décide de l’affectation et de la distribution du bénéfice net.

Art. 12. Sous réserve des dispositions de l’article 72-2 de la loi du 10 août 1915 concernant les sociétés commer-

ciales, telle que modifiée par la loi du 24 avril 1983, le conseil d’administration est autorisé à procéder à un versement
d’acomptes sur dividendes.

Art. 13. La loi du 10 août 1915 sur les sociétés commerciales ainsi que ses modifications ultérieures trouveront leur

application partout où il n’y est pas dérogé par les présents statuts.

<i>Dispositions transitoires

1) Le premier exercice social commence aujourd’hui et se terminera le trente et un décembre 2000.
2) La première assemblée générale ordinaire annuelle se tiendra en 2001.

<i>Souscription et Libération

Les comparants préqualifiés ont souscrit aux actions créées comme suit: 

Les actions ont été libérées en espèces à concurrence de 25 % de sorte que le montant de sept mille sept cent cin-

quante euros (EUR 7.750,-) est à la libre disposition de la société, ainsi qu’il a été prouvé au notaire instrumentaire qui
le constate expressément.

<i>Déclaration

Le notaire instrumentaire déclare avoir vérifié l’existence des conditions énumérées à l’article 26 de la loi sur les so-

ciétés commerciales et en constate expressément l’accomplissement.

<i>Estimation des frais

Pour les besoins de l’enregistrement, le capital social de EUR 31.000,- est estimé à LUF 1.250.537,-. Le montant des

frais, dépenses, rémunérations ou charges, sous quelque forme que ce soit, qui incombent à la société ou qui sont mis
à sa charge en raison de sa constitution, s’élève approximativement à la somme de LUF 90.000,-.

<i>Assemblée générale extraordinaire

Et à l’instant les comparants préqualifiés, représentant l’intégralité du capital social, se sont constitués en assemblée

générale extraordinaire à laquelle ils se reconnaissent dûment convoqués, et après avoir constaté que celle-ci était ré-
gulièrement constituée, ils ont pris, à l’unanimité, les résolutions suivantes:

1) Le nombre des administrateurs est fixé à trois (3) et celui des commissaires à un (1).
2) Sont appelés aux fonctions d’administrateur:
- Monsieur Patrick Ungar, délégué commercial, demeurant au 167, avenue du Général Leclerc, F-54600 Villers-les-

Nancy;

- Monsieur Michel Brault, délégué commercial, demeurant au 1, allée des Nautoniers, F-54850 Messein;
- COMPANY SERVICES S.A., préqualifiée.
3) Est appelée aux fonctions de commissaire:
AREND &amp; ASSOCIES, avec siège social à Hesperange.
4) Les mandats des administrateurs et du commissaire prendront fin à l’issue de l’assemblée générale annuelle de l’an

2006.

5) Le siège social est fixé au 300C, route de Thionville, L-5884 Hesperange.
6) Le conseil d’administration est autorisé à déléguer ses pouvoirs de gestion journalière ainsi que la représentation

de la société concernant cette gestion à Monsieur Michel Brault, préqualifié.

<i>Réunion du Conseil d’Administration

Ensuite les membres du conseil d’administration, tous présents ou représentés et acceptant leur nomination, ont dé-

signé, à l’unanimité, et en conformité avec les pouvoirs leur conférés par les actionnaires Monsieur Michel Brault, pré-
qualifié, comme administrateur-délégué lequel pourra valablement engager la société par sa seule signature.

Dont acte, fait et passé à Hesperange, date qu’en tête.
Et après lecture faite et interprétation donnée au mandataire des comparants, celui-ci a signé le présent acte avec le

notaire.

Signé: C. Arend, G. Lecuit.
Enregistré à Luxembourg, le 12 juillet 2000, vol. 5CS, fol. 94, case 7. – Reçu 12.505 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour copie conforme, délivrée aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(42029/220/137) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 août 2000.

1) CA CORPORATION, préqualifiée, cent cinquante-cinq actions. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 155
2) COMPANY SERVICES S.A., préqualifiée, cent cinquante-cinq actions . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 155

Total: trois cent dix actions  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 310

Hesperange, le 21 juillet 2000.

G. Lecuit.

43534

LILUX S.A., Société Anonyme.

Siège social: Luxembourg.

—

L’an deux mille, le sept juillet.
Par-devant Maître Paul Bettingen, notaire de résidence à Niederanven.

A comparu:

La société anonyme dénommée SOCIETE EUROPEENNE DE BANQUE, ayant son siège social à L-1724 Luxembourg,

19-21, boulevard du Prince Henri,

inscrite au registre de commerce et des sociétés à Luxembourg, section B sous le numéro 13.859,
ici représentée par Monsieur Lino Berti, employé privé, demeurant à Luxembourg et Monsieur Massimo Longoni,

employé privé, demeurant à Luxembourg,

agissant en sa qualité de mandataire spécial du conseil d’administration de la société anonyme LILUX S.A. avec siège

social à Luxembourg,

en vertu des pouvoirs lui conférés par décision du Conseil d’Administration, prise en sa réunion du 30 juin 2000.
Un extrait du procès-verbal de ladite réunion, après avoir été signé ne varietur par le comparant et par le notaire

instrumentant, demeurera annexé au présent acte avec lequel il sera soumis à la formalité du timbre et de l’enregistre-
ment.

Lesquels comparants, ès qualités qu’ils agissent, ont requis le notaire instrumentant de documenter ses déclarations

comme suit:

I) La société LILUX S.A. a été constituée dans la forme d’une société anonyme par-devant le notaire Jacques Delvaux,

de résidence à Luxembourg en date du 24 novembre 1999, publié au Mémorial C, numéro 83 du 25 janvier 2000. 

II) LILUX S.A. a été constituée avec un capital souscrit de trente et un mille Euros (EUR 31.000,-), représenté par

trente et une (31) actions d’une valeur nominale de mille Euros (EUR 1.000,-) chacune, entièrement libérées.

III) L’article 5 des statuts a fixé le capital autorisé de la société à trois millions d’Euros (EUR 3.000.000,-), représenté

par trois mille (3.000) actions d’une valeur nominale de mille Euros (EUR 1.000,-) chacune.

Les alinéas 5 et 6 de l’article 5 des statuts de la société prévoient ce qui suit:
Le Conseil d’Administration est autorisé, pendant une période de cinq ans prenant fin le 24 novembre 2004, à aug-

menter en temps qu’il appartiendra le capital souscrit à l’intérieur des limites du capital autorisé.

Ces augmentations du capital peuvent, ainsi qu’il sera déterminé par le conseil d’administration, être souscrites et

émises sous forme d’actions avec ou sans prime d’émission à libérer en espèces, en nature ou par compensation avec
des créances certaines, liquides et immédiatement exigibles vis-à-vis de la société ou même, en cas d’autorisation adé-
quate de l’assemblée ayant décidé la constitution de ces réserves ou primes, par incorporation de bénéfices reportés,
de réserves disponibles ou de primes d’émission, ainsi qu’il sera déterminé par le conseil d’administration.

IV) Que dans sa réunion du 30 juin 2000, le conseil d’administration a décidé de réaliser une augmentation jusqu’à

concurrence d’un million neuf cent soixante-neuf mille Euros (EUR 1.969.000,-) pour le porter de son montant actuel
de trente et un mille Euros (EUR 31.000,-) à deux millions d’Euros (EUR 2.000.000,-), par l’émission de mille neuf cent
soixante-neuf (1.969) actions nouvelles d’une valeur nominale de mille Euros (EUR 1.000,-) chacune, à libérer intégrale-
ment en numéraire et jouissant des mêmes droits et avantages que les actions existantes,

et d’accepter la souscription de ces nouvelles actions par l’actionnaire majoritaire, lequel a souscrit à toutes les mille

neuf cent soixante-neuf (1.969) actions nouvelles,

l’actionnaire minoritaire ayant déclaré renoncer à son droit de souscription préférentiel, une copie de cette renon-

ciation restera annexée aux présentes.

Cette augmentation de capital est réalisée par apport en nature consistant dans la transformation en capital d’une

créance certaine, liquide et exigible à concurrence d’un montant d’un million neuf cent soixante-neuf millions d’Euros
(EUR 1.969.000,-) existant à charge de la société et au profit de l’actionnaire majoritaire.

La créance prémentionnée est décrite et évaluée dans un rapport de réviseur d’entreprises établi par la société FIDEI

REVISION, S.à r.l., avec siège à Luxembourg, 50, Val Fleuri, en date du 16 juin 2000, lequel restera annexé aux présentes.

Ce rapport conclut comme suit:

<i> «Conclusion

Sur base des vérifications effectuées telles que décrites ci-dessus, nous n’avons pas d’observation à formuler sur la

valeur de l’apport qui correspond au moins au nombre et à la valeur nominale des actions à émettre en contrepartie,
en l’occurrence aux 1.969 actions nouvelles d’une valeur nominale de EUR 1.000,- chacune.»

V) Que suite à la réalisation de cette augmentation, le capital se trouve porté  à deux millions d’Euros (EUR

2.000.000,-) de sorte que le premier alinéa de l’article 5 des statuts aura dorénavant la teneur suivante:

«Art. 5. (premier alinéa). Le capital souscrit est fixé à deux millions d’Euros (EUR 2.000.000,-), représenté par

deux mille (2.000) actions d’une valeur nominale de mille Euros (EUR 1.000,-) chacune.»

<i>Déclaration - Frais

Le notaire soussigné déclare, conformément aux dispositions de l’article 32-1 de la loi coordonnée sur les sociétés,

que les conditions requises pour l’augmentation de capital, telles que contenues à l’article 26, ont été remplies.

Le montant des frais, dépenses, rémunérations et charges, sous quelque forme que ce soit, qui incombent à la société

ou sont mis à sa charge en raison de l’augmentation de capital qui précède, est évalué approximativement à la somme
de huit cent quatre-vingt mille francs (880.000,-).

43535

Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
Et après lecture et interprétation en langue du pays données aux comparants, connus du notaire instrumentant par

ses nom, prénom, état et demeure, ils ont signé avec le notaire le présent acte.

Signé: L. Berti, M. Longoni, P. Bettingen. 
Enregistré à Luxembourg, le 21 juillet 2000, vol. 6CS, fol. 2, case 5. – Reçu 794.293 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

Pour copie conforme, délivrée à la société aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.

(41922/202/75) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

L.L.T.,  GmbH, Société à responsabilité limitée.

Siège social: L-3222 Bettembourg, route de Dudelange.

R. C. Luxembourg B 33.253. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 27 juillet 2000, vol. 540, fol. 43, case 9, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations. 

(41924/510/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

LUX-AUDIT S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1510 Luxembourg, 57, rue de la Faïencerie.

R. C. Luxembourg B 25.797. 

—

Les comptes annuels au 31 décembre 1999, enregistrés à Luxembourg, le 25 juillet 2000, vol. 540, fol. 33, case 10,

ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations. 

(41925/503/12) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

PRIME LUXEMBOURG INVESTMENT MANAGEMENT S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.

R. C. Luxembourg B 39.316. 

—

L’Assemblée Générale Annuelle du 24 mai 2000 a décidé de répartir le bénéfice de l’exercice clôturé au 31 décembre

1999 s’élevant à EUR 364.917,00 comme suit: 

Suite aux décisions de l’Assemblée Générale Annuelle du 24 mai 2000, le Conseil d’administration se compose com-

me suit:

- Guido Guzzetti
PrimeGest S.G.R. S.p.A, Via Montebello 39/a, I-20121 Milano
- Kenneth Lipper
LIPPER &amp; COMPANY L.P., 6465 Wilshire Boulevard, Beverly Hills, California 90210
- Giovanni Perissinotto
Prime S.p.A, Via Turati 9, I-20121 Milano 

Enregistré à Luxembourg, le 2 août 2000, vol. 540, fol. 62, case 8. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(41957/006/27) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Niederanven, le 25 juillet 2000.

P. Bettingen.

Luxembourg, le 2 août 2000.

FIDUCIAIRE FERNAND KARTHEISER &amp; CIE
Signature

Luxembourg, le 3 août 2000.

<i>Pour LUX-AUDIT S.A.
FIDUCIAIRE CENTRALE DU LUXEMBOURG S.A.

réserve légale. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

85,00 EUR

dividende . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

360.000,00 EUR

report à nouveau  . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 

4.832,00 EUR

<i>Pour PRIME LUXEMBOURG INVESTMENT MANAGEMENT S.A.
Société Anonyme
BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG
Société Anonyme
Signatures

43536

LUXEMBOURG CONGRES S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1499 Luxembourg, 1, rue du Fort Thüngen.

R. C. Luxembourg B 58.684. 

—

Le bilan au 31 décembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 58, case 6, a été déposé au

registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations. 

(41926/514/13) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

LUXFRET S.A., Société Anonyme.

Siège social: L-1471 Luxembourg, 257, route d’Esch.

R. C. Luxembourg B 15.833. 

—

Les comptes annuels au 31 décembre 1999, enregistrés à Luxembourg, le 25 juillet 2000, vol. 540, fol. 33, case 10,

ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 3 août 2000

(41928/503/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

PROFIN, Société Anonyme.

Siège social: L-2550 Luxembourg, 120, avenue du X Septembre.

R. C. Luxembourg B 56.581.

Constituée le 3 octobre 1996 par acte publié au Mémorial C, n

°

 660 du 19 décembre 1996.

—

EXTRAIT

Il résulte du procès-verbal de l’assemblée générale extraordinaire tenue en date du 27  juillet 2000 que:
1) Le Siège Social de la société, actuellement au 48, rue de la Bragance, L-1255 Luxembourg est transféré au 120,

avenue du 10 Septembre, L-2550 Luxembourg.

2) Sont nommés administrateurs:
Monsieur Willy Gerard, administrateur, résidant à Luxembourg; 
Madame Désirée Herschbach, employée, résidant à Medernach;
Monsieur Patrick Mirgaine, employé, résidant à Rodemak;
en remplacement de:
Monsieur Jean-Paul Seiler, demeurant à Luxembourg;
Monsieur Jacques Guéry, demeurant à Ste Foy les Lyon;
Monsieur Robert Carter, demeurant à Darmstadt.
3) Est nommé administrateur-délégué:
Monsieur Willy Gerard, préqualifié, avec pouvoir d’engager la société par sa seule signature.

Luxembourg, le 27 juillet 2000.

Enregistré à Luxembourg, le 1

er

 août 2000, vol. 540, fol. 60, case 8. – Reçu 500 francs.

<i>Le Receveur (signé): J. Muller.

(41960/000/28) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 3 août 2000.

Luxembourg, le 26 juillet 2000.

<i>Pour LUXEMBOURG CONGRES S.A.
FIDUCIAIRE DES P.M.E.
Signature

<i>Pour LUXFRET S.A.
FIDUCIAIRE CENTRALE DU LUXEMBOURG S.A.

Pour extrait conforme
W. Gerard
<i>Administrateur-délégué

Editeur:

Service Central de Législation, 43, boulevard F.-D. Roosevelt, L-2450 Luxembourg

Imprimeur: Imprimerie de la Cour Victor Buck, société à responsabilité limitée, 6, rue François Hogenberg, L-1735 Luxembourg

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Sommaire

Société Civile Immobilière Scheidberg

Telediffusion Latine S.A.

G.A.I.L. S.A.

G.A.I.L. S.A.

Dolfin S.A. Holding

Exxon International Services

Exxon International Services

Donegal Investments S.A.

Italian Internet Investors Iniziative Holding S.A.

Italian Internet Investors Iniziative Holding S.A.

Electrum, S.à r.l.

Ets. Paul Vrehen, S.à r.l.

Eurosquare 4 Investments, S.à r.l.

Eurosquare 4 Investments, S.à r.l.

Eumaco S.A.

Euro 92 S.A.

Euro 92 S.A.

Café Barrock, S.à r.l.

European Business Consultant, S.à r.l.

Financial IT Systems, S.à r.l.

First Industrial S.A.

Saint Martin Inc. S.A.

Saint Martin Inc. S.A.

Global Investment Selection S.A.

Lorazur Holding S.A.

Graffiti-Clean S.A.

Greyhound S.A.

Greyhound S.A.

Mynewdeal Holdings S.A.

Société Civile Immobilière MDM

Topvel Holding S.A.

Topvel Investments S.A.

Eurosquare 1 Investments, S.à r.l.

Eurosquare 1 Investments, S.à r.l.

Agur S.A.

FGM-Holding A.G.

Fashion Control Finance S.A.

Field Investment S.A.

Syntonia S.A.

Syntonia S.A.

Flora Diffusion II, S.à r.l.

Shelley S.A.

Aarhouse S.A.

BCF, Bati Concept France S.A.

Lilux S.A.

L.L.T. G.m.b.H.

Lux-Audit S.A.

Prime Luxembourg Investment Management S.A.

Luxembourg Congres S.A.,

Luxfret S.A.

Profin