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13777
MEMORIAL
Journal Officiel
du Grand-Duché de
Luxembourg
MEMORIAL
Amtsblatt
des Großherzogtums
Luxemburg
RECUEIL DES SOCIETES ET ASSOCIATIONS
Le présent recueil contient les publications prévues par la loi modifiée du 10 août 1915 concernant les sociétés commerciales
et par loi modifiée du 21 avril 1928 sur les associations et les fondations sans but lucratif.
C — N° 288
17 avril 2000
S O M M A I R E
ACM U.S. Growth Strategies Fund, Sicav, Luxem-
bourg …………………………………………………………………………
page
13822
Alfred Berg Norden, Sicav, Luxembourg ……………………
13822
Alfred Berg, Sicav, Luxembourg ……………………………………
13823
Asia Pacific Performance, Sicav, Luxembourg…………
13817
Auto Sport Diffusion S.A., Strassen ………………………………
13813
Blemox S.A.H., Strassen ……………………………………………………
13816
Cash Invest, Sicav, Luxembourg ……………………………………
13814
Cerbère S.A., Luxembourg ………………………………………………
13815
Compagnie Financière Française S.A., Luxem-
bourg ………………………………………………………………………………………
13819
Conventum, Sicav, Luxembourg ……………………………………
13813
Developa Holding, Luxemburg…………………………………………
13824
Dexia Clickinvest, Sicav, Luxembourg …………………………
13820
Dexia Immo Lux, Sicav, Luxembourg …………………………
13820
Dexia Leveraged Investment, Sicav, Luxembourg
13818
Dexia Micro-Credit Fund, Sicav, Luxembourg …………
13817
Elliot-Automation Continental S.A., Luxembourg…
13821
Esprit, Sicav, Luxembourg …………………………………………………
13824
Euro Derivate, Investmentgesellschaft mit variablem
Kapital, Luxemburg …………………………………………………………
13819
Europäische Finanztruktur S.A., Luxembourg…………
13799
Expertise Patrimoniale S.A., Luxembourg…………………
13799
Fabian Holding S.A., Luxembourg …………………………………
13800
Faraco S.A., Esch-sur-Alzette……………………………………………
13812
Federspiel et Back Participations, Kockelscheuer
13800
Fenixnine Holding S.A., Luxembourg …………………………
13800
F.G.G. S.A., Luxembourg ……………………………………………………
13800
Fidelor S.A., Luxembourg …………………………………………………
13801
Fidra S.A., Luxembourg ………………………………………………………
13801
Finagrim S.A., Luxembourg ………………………………………………
13801
FINAMERICA, Financing American S.A., Luxbg
13802
Financial China S.A., Luxembourg …………………………………
13802
Finviande S.A., Luxembourg ……………………………………………
13804
Fiorshop, S.à r.l., Livange ……………………………………………………
13804
Formula Partners S.A., Luxembourg ……………………………
13805
Fortis L. FoF, Sicav, Luxembourg …………………………………
13821
G.E. Capital Fleet Services, S.à r.l., Luxbg
13803
,
13804
Gestions Immobilières S.A., Luxembourg …………………
13805
Geyser S.A., Luxembourg …………………………………………………
13812
Glas Art Stirn, S.à r.l., Mersch …………………………………………
13805
Global Invest Umbrella Fund, Investmentgesellschaft
mit variablem Kapital, Luxemburg……………………………
13778
Golia Corporation S.A., Luxembourg …………………………
13802
Granasia S.A., Luxembourg ………………………………………………
13806
Grand-Net, S.à r.l., Luxembourg ……………………………………
13805
Hasdrubal S.A., Luxembourg ……………………………………………
13804
Helena S.A., Luxembourg …………………………………………………
13806
Hitec Luxembourg S.A., Luxembourg …………………………
13801
Hobart Holding S.A., Luxembourg ………………………………
13807
Holding Papermill International S.A., Luxembourg
13814
Hypo Kärnten Investment Selection, Sicav, Luxem-
burg …………………………………………………………………………………………
13807
Hypo-TPA, Sicav, Luxemburg …………………………………………
13808
IBI Fund Advisory S.A., Luxembourg……………………………
13808
Immobilière Butgenbach, S.à r.l., Luxembourg ………
13805
Immobilière Joséphine S.A., Luxemburg ……………………
13809
Immoeurope, Sicav, Luxembourg …………………………………
13809
Impex Overseas Trading S.A., Luxembourg ……………
13791
Inacom Services Europe S.A., Luxembourg………………
13807
Inda International, S.à r.l., Luxembourg ……………………
13808
Interbowling, S.à r.l., Foetz ………………………………………………
13808
Intes S.A., Luxembourg ………………………………………………………
13809
Investment Industries S.A., Luxembourg……………………
13810
IPEF II Holdings No.2 S.A., Luxembourg ……
13809
,
13810
IPF Conseil S.A., Luxembourg …………………………………………
13810
Italfortune International Fund, Sicav, Luxembourg
13821
Jobaria S.A., Luxembourg …………………………………………………
13811
(The) Jupiter Global Fund, Sicav, Luxembourg ………
13814
Köhl A.G., Wecker …………………………………………………………………
13810
Kredietbank S.A. Luxembourgeoise ……………………………
13815
Kredietrust Luxembourg S.A., Luxembourg ……………
13811
Kurt, S.à r.l., Bridel…………………………………………………………………
13811
Latron Holding, S.à r.l., Luxembourg……………………………
13810
Lemanik, Sicav, Luxembourg ……………………………………………
13812
Lester S.A., Luxembourg ……………………………………………………
13811
L P A S.A., Luxembourg………………………………………………………
13823
Netrimo Finance (Luxembourg) S.A., Luxembourg
13817
Polymers Technology Industries S.A., Luxembourg
13816
Postbank Strategie, Fonds Commun de Placement
13792
Pricourt International S.A., Luxembourg …………………
13813
Publifund, Sicav, Luxembourg …………………………………………
13818
Publitop, Sicav, Luxembourg ……………………………………………
13818
Safei Invest, Sicav, Luxembourg………………………………………
13815
Société du Madal (Luxembourg) S.A., Luxembourg
13815
Templeton Global Strategy Funds, Sicav, Luxem-
bourg ………………………………………………………………………………………
13791
Top Ten Multifonds, Sicav, Luxembourg ……………………
13812
Vanstar Europe S.A., Luxembourg ………………………………
13807
GLOBAL INVEST UMBRELLA FUND, Investmentgesellschaft mit variablem Kapital.
Gesellschaftssitz: L-2450 Luxemburg, 10-12, boulevard Roosevelt.
—
STATUTEN
Im Jahre zweitausend, am achtundzwanzigsten Februar.
Vor dem unterzeichneten Notar Frank Baden, mit Amtssitz in Luxemburg.
Sind erschienen:
1) GRAF BEISSEL VON GYMNICH VERMÖGENSVERWALTUNG, GmbH, mit Sitz in D-40212 Düsseldorf Blumen-
straße 11-15,
hier vertreten durch Herrn Kim Kirsch, Anwalt, wohnhaft in Luxemburg,
auf Grund einer Vollmacht ausgegeben in Düsseldorf, am 25. Februar 2000.
2) LANDESBANK RHEINLAND-PFALZ INTERNATIONAL S.A., mit Sitz in L-2450 Luxemburg, 10-12, boulevard
Roosevelt,
hier vertreten durch Herrn Kim Kirsch, vorgenannt,
auf Grund einer Vollmacht ausgegeben in Luxemburg, am 25. Februar 2000.
Die erteilten Vollmachten, ordnungsgemäß durch die Erschienenen und den Notar unterzeichnet, bleiben diesem
Dokument beigefügt um mit demselben einregistriert zu werden.
Die Erschienenen haben in Ausführung ihrer Vertretungsbefügnis den Notar gebeten, die Satzung einer Gesellschaft,
welche zwischen ihnen bestehen soll, wie folgt zu beurkunden:
Erster Abschnitt -
Name, Sitz, Dauer und Gesellschaftszweck
Art. 1. Name
Zwischen den Unterzeichneten und allen, welche Inhaber von nachfolgend ausgegebenen Anteilen werden, besteht
eine Aktiengesellschaft (société anonyme) in der Form einer Investmentgesellschaft mit variablem Kapital («société
d’investissement à capital variable») unter dem Namen GLOBAL INVEST UMBRELLA FUND (die «Gesellschaft»).
Art. 2. Sitz
Der Gesellschaftssitz befindet sich in Luxemburg, Großherzogtum Luxemburg. Zweigstellen, Tochtergesellschaften
oder andere Büros können auf Beschluß des Verwaltungsrates innerhalb oder außerhalb des Großherzogtums
Luxemburg errichtet werden (keinesfalls indessen in den Vereinigten Staaten von Amerika, ihren Territorien oder
Besitztümern).
Sofern der Verwaltungsrat die Feststellung trifft, daß außergewöhnliche politische oder kriegerische Ereignisse statt-
gefunden haben oder unmittelbar bevorstehen, welche den gewöhnlichen Geschäftsverlauf der Gesellschaft an ihrem
Sitz oder die Kommunikation mit Personen im Ausland beeinträchtigen könnten, kann der Sitz zeitweilig und bis zur
völligen Normalisierung der Lage in das Ausland verlagert werden; solche provisorischen Maßnahmen werden auf die
Staatszugehörigkeit der Gesellschaft keinen Einfluß haben; die Gesellschaft wird eine Luxemburger Gesellschaft bleiben.
Art. 3. Dauer
Die Gesellschaft ist auf unbestimmte Zeit errichtet.
Art. 4. Gesellschaftszweck
Ausschließlicher Zweck der Gesellschaft ist die Anlage des Gesellschaftsvermögens in Wertpapieren und anderen
gesetzlich zulässigen Vermögenswerten nach dem Grundsatz der Risikostreuung und mit dem Ziel, den Anteilinhabern
die Erträge aus der Verwaltung des Gesellschaftsvermögens zukommen zu lassen.
Die Gesellschaft kann jegliche Maßnahme ergreifen und Transaktion ausführen, welche sie für die Erfüllung und
Ausführung dieses Gesellschaftszweckes für nützlich erachtet, und zwar im weitesten Sinne entsprechend dem Gesetz
vom 30. März 1988 über Organismen für gemeinsame Anlagen («Gesetz vom 30. März 1988»).
Zweiter Abschnitt -
Gesellschaftsvermögen, Anteile, Anteilwert
Art. 5. Gesellschaftsvermögen, Anteilklassen
Das Kapital der Gesellschaft wird durch voll einbezahlte Anteile ohne Nennwert vertreten und wird zu jeder Zeit
dem gesamten Netto-Vermögenswert der Gesellschaft gemäß Artikel 11 dieser Satzung entsprechen. Das Mindestka-
pital wird sich auf das gesetzliche Mindestkapital, das heißt den Betrag in EURO, welcher fünfzig Millionen Luxemburger
Francs (LUF 50.000.000,-) entspricht, belaufen. Das Erstzeichnungskapital beträgt vierzigtausend Euro (EUR 40.000,-)
eingeteilt in vier (4) Anteile ohne Nennwert. Das Mindestkapital muß innerhalb von sechs Monaten nach dem Datum, zu
welchem die Gesellschaft als Organismus für gemeinsame Anlagen nach Luxemburger Recht zugelassen wurde, erreicht
sein.
Die Anteile, welche an der Gesellschaft gemäß Artikel 7 dieser Satzung ausgegeben werden, können auf Beschluß des
Verwaltungsrates in Form von mehreren Anteilklassen ausgegeben werden. Das Entgelt für die Ausgabe von Anteilen
einer Anteilklasse wird angelegt, im Einklang mit der Anlagepolitik, wie sie vom Verwaltungsrat für die einzelnen
Teilfonds (gemäß nachstehender Definition), die für die jeweiligen Anteilklassen errichtet werden, bestimmt wird und
unter Berücksichtigung der gesetzlichen oder vom Verwaltungsrat aufgestellten Anlagebeschränkungen in Wertpapieren
und anderen gesetzlich zulässigen Vermögenswerten.
Der Verwaltungsrat wird ein Portefeuille von Vermögenswerten einrichten, welches einen Teilfonds («Teilfonds») im
Sinne des Artikels 111 des Gesetzes vom 30. März 1988 darstellt und für eine oder mehrere Anteilklassen in der in
Artikel 11 dieser Satzung beschriebenen Art gebildet wird. Im Verhältnis der Anteilinhaber untereinander wird jedes
13778
Portefeuille ausschließlich zugunsten der jeweiligen Anteilklasse(n) angelegt werden. Im Verhältnis zu Dritten und insbe-
sondere im Verhältnis zu den Gläubigern der Gesellschaft, gilt die Gesellschaft als eine einzige rechtliche Einheit. Soweit
mit individuellen Gläubigern keine anderweitige Absprachen getroffen wurden, haftet die Gesellschaft insgesamt für
sämtliche Verbindlichkeiten, unabhängig davon, welcher Anteilklasse solche Verbindlichkeiten zuzuordnen sind.
Der Verwaltungsrat kann jeden Teilfonds auf unbestimmte oder auf bestimmte Zeit errichten; in letzterem Falle kann
der Verwaltungsrat die Laufzeit des entsprechenden Teilfonds nach Ablauf der ursprünglich vorgesehenen Laufzeit
einmal oder mehrere Male verlängern. Nach Ablauf der Laufzeit eines Teilfonds wird die Gesellschaft alle Anteile der
entsprechenden Anteilklasse(n) gemäß Artikel 8 dieser Satzung und unbeschadet der Bestimmungen gemäß Artikel 24
dieser Satzung zurücknehmen.
Bei jeder Verlängerung der Laufzeit eines Teilfonds werden die Inhaber von Namensanteilen durch eine Mitteilung an
ihre, im Anteilregister der Gesellschaft eingetragene Adresse ordnungsgemäß schriftlich benachrichtigt. Die Gesellschaft
wird die Inhaber von Namensanteilen durch eine Mitteilung, welche in vom Verwaltungsrat zu bestimmenden Tageszei-
tungen veröffentlicht wird, benachrichtigen, sofern diese Anteilinhaber und ihre Adressen der Gesellschaft nicht bekannt
sind. Die Verkaufsunterlagen für Anteile der Gesellschaft werden die Laufzeit jedes Teilfonds und, wo angebracht, seine
Verlängerung angeben.
Zur Bestimmung des Gesellschaftsvermögens werden die einer Anteilklasse zuzuordnenden Netto-Vermögenswerte
in EURO umgerechnet, soweit sie nicht bereits auf EURO lauten; das Gesellschaftsvermögen entspricht den Netto-
Vermögenswerten aller Anteilklassen.
Art. 6. Anteile
1. Der Verwaltungsrat wird beschließen, ob die Gesellschaft Inhaber- und/oder Namensanteile ausgibt. Sofern Zerti-
fikate über Inhaberanteile ausgegeben werden, werden sie in der Stückelung ausgegeben, wie dies der Verwaltungsrat
bestimmt.
Alle ausgegebenen Namensanteile der Gesellschaft werden in das Anteilregister eingetragen, welches bei der Gesell-
schaft oder bei einer oder mehreren hierfür von der Gesellschaft bezeichneten Personen geführt wird, und dieses
Register wird die Namen jedes Inhabers von Namensanteilen, seinen ständigen oder gewählten Wohnsitz, entsprechend
den Angaben gegenüber der Gesellschaft, die Zahl der von ihm gehaltenen Namensanteile und den auf Anteilbruchteile
bezahlten Betrag enthalten.
Der Eintrag des Namens des Anteilinhabers in das Anteilregister dient als Nachweis der Berechtigung des Anteilin-
habers an solchen Namensanteilen. Die Gesellschaft wird darüber beschließen, ob ein Zertifikat über einen solchen
Eintrag an den Anteilinhaber ausgestellt werden soll oder ob der Anteilinhaber eine schriftliche Bestätigung über seinen
Anteilbesitz erhält.
Sofern Inhaberanteile ausgegeben werden, können, auf Antrag des Anteilinhabers, Namensanteile in Inhaberanteile
und Inhaberanteile in Namensanteile umgetauscht werden. Ein Umtausch von Namensanteilen in Inhaberanteile erfolgt
durch die Ungültigerklärung der – gegebenenfalls über die Namensanteile ausgestellten – Zertifikate nach Bestätigung,
daß der Umtausch nicht zugunsten einer Ausgeschlossenen Person erfolgt und durch Ausgabe eines oder mehrerer
Inhaberanteilzertifikate, welche die ungültig erklärten Namenszertifikate ersetzen; der Vorgang wird im Anteilregister
zum Nachweis dieser Ungültigerklärung eingetragen. Der Umtausch von Inhaberanteilen in Namensanteile erfolgt durch
Ungültigerklärung der Anteilzertifikate über die Inhaberanteile und gegebenenfalls durch Ausgabe von Anteilzertifikaten
über Namensanteile an deren Stelle; zum Nachweis dieser Ausgabe erfolgt ein Eintrag im Anteilregister. Nach Ermessen
des Verwaltungsrates können die Kosten eines solchen Umtausches dem antragstellenden Anteilinhaber belastet
werden.
Vor Ausgabe von Inhaberanteilen und vor Umwandlung von Namensanteilen in Inhaberanteile kann die Gesellschaft
den Nachweis zur Zufriedenheit des Verwaltungsrates verlangen, daß die Ausgabe oder der Umtausch nicht zur Folge
haben, daß derartige Anteile durch eine Ausgeschlossene Person gehalten werden.
Anteilzertifikate werden durch zwei Verwaltungsratsmitglieder unterzeichnet. Die Unterschriften können
handschriftlich erfolgen, gedruckt werden oder als Faksimile erstellt werden. Eine dieser Unterschriften kann durch eine
hierzu ordnungsgemäß durch den Verwaltungsrat ermächtigte Person geleistet werden; in diesem Fall muß sie
handschriftlich erfolgen. Die Gesellschaft kann vorläufige Anteilzertifikate in einer vom Verwaltungsrat zu
beschließenden Form ausgeben.
2. Sofern Inhaberanteile ausgegeben werden, erfolgt die Übertragung von Inhaberanteilen durch Übergabe der
entsprechenden Anteilzertifikate. Die Übertragung von Namensanteilen erfolgt (i) sofern Anteilzertifikate ausgegeben
wurden, durch Übergabe an die Gesellschaft des oder der Zertifikate(s), welche diese Anteile repräsentieren, zusammen
mit anderen Unterlagen, welche die Übertragung der Gesellschaft gegenüber in zufriedenstellender Weise nachweisen
und (ii) sofern keine Anteilzertifikate ausgegeben wurden, durch eine schriftliche Erklärung der Übertragung, welche in
das Anteilregister einzutragen ist und von dem Übertragenden und dem Empfänger oder von entsprechend vertre-
tungsberechtigten Personen datiert und unterzeichnet werden muß. Jede Übertragung von Namensanteilen wird in das
Anteilregister eingetragen; diese Eintragung wird durch ein oder mehrere Mitglieder des Verwaltungsrates oder leitende
Angestellte der Gesellschaft oder durch eine oder mehrere sonstige ordnungsgemäß vom Verwaltungsrat hierzu
ermächtigte Personen unterzeichnet.
3. Anteilinhaber, welche Namensanteile erhalten sollen, müssen der Gesellschaft eine Adresse mitteilen, an welche
sämtliche Mitteilungen und Ankündigungen gerichtet werden können. Diese Adresse wird ebenfalls in das Anteilregister
eingetragen.
Sofern ein Anteilinhaber keine Adresse angibt, kann die Gesellschaft zulassen, daß ein entsprechender Vermerk in das
Anteitregister eingetragen wird und die Adresse des Anteilinhabers wird in diesem Falle so lange am Sitz der Gesellschaft
oder unter einer anderen, von der Gesellschaft einer zu gegebener Zeit einzutragenden Adresse geführt, bis der Anteil-
inhaber der Gesellschaft eine andere Adresse mitteilt. Ein Anteilinhaber kann zu jeder Zeit die im Anteilregister einge-
13779
tragene Adresse durch eine schriftliche Mitteilung an den Sitz der Gesellschaft oder an eine andere Adresse, welche von
der Gesellschaft zu gegebener Zeit festgelegt wird, ändern.
4. Sofern ein Anteilinhaber zur Zufriedenheit der Gesellschaft nachweisen kann, daß sein Anteilzertifikat abhanden
gekommen ist, beschädigt oder zerstört wurde, kann auf Antrag des Anteilinhabers ein Duplikat nach den Bedingungen
und unter Stellung der Sicherheiten, wie dies von der Gesellschaft festgelegt wird, ausgegeben werden; die Sicherheiten
können in einer von einer Versicherungsgesellschaft ausgegebenen Schuldverschreibung bestehen, sind aber auf diese
Form der Sicherheit nicht beschränkt. Mit Ausgabe des neuen Anteilzertifikates, welches als Duplikat gekennzeichnet
wird, verliert das ursprüngliche Anteilzertifikat, welches durch das neue ersetzt wird, seine Gültigkeit.
Beschädigte Anteilzertifikate können von der Gesellschaft für ungültig erklärt und durch neue Zertifikate ersetzt
werden.
Die Gesellschaft kann nach eigenem Ermessen dem Anteilinhaber die Kosten für die Erstellung eines Duplikates oder
eines neuen Anteilzertifikates sowie sämtliche angemessenen Auslagen, welche von der Gesellschaft im Zusammenhang
mit der Ausgabe und der Eintragung dieses Zertifikates oder im Zusammenhang mit der Ungültigerklärung des ursprüng-
lichen Anteilzertifikates getragen wurden, dem Anteilinhaber auferlegen.
5. Die Gesellschaft erkennt nur einen Berechtigten pro Anteil an. Sofern ein oder mehrere Anteil(e) im gemeinsamen
Eigentum mehrerer Personen steht/stehen oder wenn das Eigentum an (einem) Anteil(en) strittig ist, kann die Gesell-
schaft, nach Ermessen des Verwaltungsrates und unter dessen Verantwortung eine der Personen, welche eine Berech-
tigung an (einem) solchen Anteil(en) behaupten, als rechtmäßigen Vertreter dieses/dieser Anteile(s) gegenüber der
Gesellschaft ansehen.
6. Die Gesellschaft kann beschließen, Anteilbruchteile auszugeben. Solche Anteilbruchteile verleihen kein Stimmrecht,
berechtigen jedoch anteilig an dem der entsprechenden Anteilklasse zuzuordnenden Nettovermögen. Im Falle von
Inhaberanteilen werden nur Zertifikate über ganze Anteile ausgegeben.
Art. 7. Ausgabe von Anteilen
Der Verwaltungsrat ist uneingeschränkt berechtigt, eine unbegrenzte Anzahl voll einbezahlter Anteile zu jeder Zeit
auszugeben, ohne den bestehenden Anteilinhabern ein Vorrecht zur Zeichnung neu auszugebender Anteile
einzuräumen.
Der Verwaltungsrat kann die Häufigkeit der Ausgabe von Anteilen einer Anteilklasse Einschränkungen unterwerfen;
er kann insbesondere entscheiden, daß Anteile einer Anteilklasse ausschließlich während einer oder mehrerer Zeich-
nungsfristen oder sonstiger Fristen gemäß den Bestimmungen in den Verkaufsunterlagen der Gesellschaft ausgegeben
werden.
Immer wenn die Gesellschaft Anteile zur Zeichnung anbietet, so wird der Ausgabepreis solcher Anteile dem
Anteilwert der entsprechenden Anteilklasse gemäß Artikel 11 dieser Satzung an einem Bewertungstag beziehungsweise
zu dem Bewertungszeitpunkt während eines Bewertungstages (gemäß der Definition in Artikel 12 dieser Satzung)
entsprechen, wie dieser im Einklang mit der vom Verwaltungsrat von Zeit zu Zeit festgelegten Politik bestimmt wird.
Dieser Preis kann durch einen geschätzten Prozentsatz von Kosten und Auslagen, welche der Gesellschaft durch die
Anlage des Entgelts aus der Ausgabe entstehen, sowie durch eine vom Verwaltungsrat zu gegebener Zeit gebilligte
Verkaufsprovision erhöht werden. Der so bestimmte Preis wird innerhalb einer Frist, welche vom Verwaltungsrat
bestimmt wird, zu entrichten sein; diese Frist wird nicht mehr als vier Werktage ab dem entsprechenden Bewertungstag
betragen.
Der Verwaltungsrat kann an jedem seiner Mitglieder, jedem Geschäftsführer, leitenden Angestellten oder sonstigen
ordnungsgemäß ermächtigten Vertreter die Befugnis verleihen, Zeichnungsanträge anzunehmen, Zahlungen auf den Preis
neu auszugebender Anteile in Empfang zu nehmen und diese Anteile auszuliefern.
Die Gesellschaft kann, im Einklang mit den gesetzlichen Bedingungen des Luxemburger Rechts, welche insbesondere
ein Bewertungsgutachten durch einen Wirtschaftsprüfer zwingend vorsehen, Anteile gegen Lieferung von Wertpapieren
ausgeben, vorausgesetzt, daß solche Wertpapiere mit den Anlagezielen, der Anlagepolitik und den Anlagebeschrän-
kungen des jeweiligen Teilfonds im Einklang stehen.
Art. 8. Rücknahme von Anteilen
Jeder Anteilinhaber kann die Rücknahme aller oder eines Teiles seiner Anteile durch die Gesellschaft nach den
Bestimmungen und dem Verfahren, welche vom Verwaltungsrat in den Verkaufsunterlagen für die Anteile festgelegt
werden, und innerhalb der vom Gesetz und dieser Satzung vorgesehenen Grenzen verlangen.
Der Rücknahmepreis pro Anteil wird innerhalb einer vom Verwaltungsrat festzulegenden Frist ausgezahlt, welche vier
Werktage ab dem entsprechenden Bewertungstag nicht überschreitet, im Einklang mit den Zielbestimmungen des
Verwaltungsrates und vorausgesetzt, daß gegebenenfalls ausgegebene Anteilzertifikate und sonstige Unterlagen zur
Übertragung von Anteilen bei der Gesellschaft eingegangen sind, vorbehaltlich der Bestimmungen gemäß Artikel 12
dieser Satzung.
Der Rücknahmepreis entspricht dem Anteilwert der entsprechenden Anteilklasse gemäß Artikel 11 dieser Satzung,
abzüglich Kosten und gegebenenfalls Provisionen entsprechend den Bestimmungen in den Verkaufsunterlagen für die
Anteile. Der Rücknahmepreis kann auf die nächste Einheit der entsprechenden Währung auf- oder abgerundet werden,
gemäß Bestimmung des Verwaltungsrates.
Sofern die Zahl oder der gesamte Netto-Vermögenswert von Anteilen, welche durch einen Anteilinhaber in einer
Anteilklasse gehalten werden, nach dem Antrag auf Rücknahme unter eine Zahl oder einen Wert fallen würde, welche
vom Verwaltungsrat festgelegt wurden, kann die Gesellschaft bestimmen, daß dieser Antrag als Antrag auf Rücknahme
des gesamten Anteilbesitzes des Anteilinhabers in dieser Anteilklasse behandelt wird.
Wenn des weiteren an einem Bewertungstag oder zu einem Bewertungszeitpunkt während eines Bewertungstages,
die gemäß diesem Artikel gestellten Rücknahmeanträge und die gemäß Artikel 9 dieser Satzung gestellten Umtausch-
13780
anträge einen bestimmten Umfang übersteigen, wie dieser vom Verwaltungsrat im Verhältnis zu den innerhalb einer
bestimmten Anteilklasse ausgegebenen Anteilen festgelegt wird, kann der Verwaltungsrat beschließen, daß ein Teil oder
die Gesamtheit der Rücknahme- oder Umtauschanträge für einen Zeitraum und in einer Weise ausgesetzt wird, wie dies
vom Verwaltungsrat im wohlverstandenen Interesse der Gesellschaft für erforderlich gehalten wird. Am nächstfol-
genden Bewertungstag, beziehungsweise zum nächstfolgenden Bewertungszeitpunkt während eines Bewertungstages
werden diese Rücknahme- und Umtauschanträge vorrangig gegenüber anderen Anträgen abgewickelt.
Sofern der Verwaltungsrat dies entsprechend beschließt, soll die Gesellschaft berechtigt sein, den Rücknahmepreis an
jeden Anteilinhaber, der dem zustimmt, unbar auszuzahlen, indem dem Anteilinhaber aus dem Portefeuille der Vermö-
genswerte, welche der/den entsprechenden Anteilklasse(n) zuzuordnen sind, Vermögensanlagen zu dem jeweiligen
Wert (entsprechend der Bestimmungen gemäß Artikel 11) an dem jeweiligen Bewertungstag, an welchem der Rücknah-
mepreis berechnet wird, entsprechend dem Wert der zurückzunehmenden Anteile zugeteilt werden. Natur und Art der
zu übertragenden Vermögenswerte werden in einem solchen Fall auf einer angemessenen und sachlichen Grundlage und
ohne Beeinträchtigung der Interessen der anderen Anteilinhaber der entsprechenden Anteilklasse(n) bestimmt und die
angewandte Bewertung wird durch einen gesonderten Bericht des Wirtschaftsprüfers bestätigt. Die Kosten einer
solchen Übertragung trägt der Zessionar.
Alle zurückgenommenen Anteile werden entwertet.
Art. 9. Umtausch von Anteilen
Jeder Anteilinhaber ist berechtigt, den Umtausch aller oder eines Teils seiner Anteile einer Anteilklasse in Anteile
einer anderen Anteilklasse zu verlangen. Der Verwaltungsrat kann, unter anderem im Hinblick auf die Häufigkeit, Fristen
und Bedingungen des Umtauschs Beschränkungen festlegen und er kann den Umtausch nach seinem Ermessen von der
Zahlung von Kosten und Provisionen abhängig machen.
Der Preis für den Umtausch von Anteilen einer Anteilklasse in Anteile einer anderen Anteilklasse wird auf der
Grundlage des jeweiligen Anteilwertes der beiden Anteilklassen an demselben Bewertungstag beziehungsweise zu
demselben Bewertungszeitpunkt an einem Bewertungstag berechnet.
Sofern die Zahl der von einem Anteilinhaber in einer Anteilklasse gehaltenen Anteile oder der gesamte Anteilwert
der von einem Anteilinhaber in einer Anteilklasse gehaltenen Anteile aufgrund eines Umtauschantrages unter eine Zahl
oder einen Wert fallen würde, welcher vom Verwaltungsrat festgelegt wurde, kann die Gesellschaft entscheiden, daß
dieser Antrag als Antrag auf Umtausch der gesamten von einem Anteilinhaber in einer solchen Anteilklasse gehaltenen
Anteile behandelt wird.
Anteile, welche in Anteile an einer anderen Anteilklasse umgetauscht wurden, werden entwertet.
Art. 10. Beschränkung des Eigentums an Anteilen
Die Gesellschaft kann das Eigentum an Anteilen der Gesellschaft seitens einer natürlichen oder juristischen Person
oder Gesellschaft entsprechend der vom Verwaltungsrat getroffenen Definition einschränken, sofern dieses Eigentum an
Anteilen nach Auffassung der Gesellschaft Luxemburger oder anderes Recht verletzen könnte oder sofern die Gesell-
schaft als Folge dieses Anteileigentums spezifischer steuerlicher oder sonstiger finanziellen Nachteile gewärtigen müßte
(wobei die betreffenden natürlichen oder juristischen Personen oder Gesellschaften vom Verwaltungsrat bestimmt und
in dieser Satzung als «Ausgeschlossene Personen» definiert werden).
In diesem Sinne darf die Gesellschaft:
A. die Ausgabe von Anteilen und die Eintragung der Übertragung von Anteilen verweigern, sofern dies das rechtliche
oder wirtschaftliche Eigentum einer Ausgeschlossenen Person an diesen Anteilen zur Folge hätte; und
B. zu jeder Zeit verlangen, daß eine Person, deren Name im Register der Anteilinhaber eingetragen ist oder welche
die Übertragung von Anteilen zur Eintragung im Register der Anteilinhaber wünscht, der Gesellschaft jegliche Infor-
mation, gegebenenfalls durch eidesstattliche Versicherungen bekräftigt, zugänglich macht, welche die Gesellschaft für
notwendig erachtet, um bestimmen zu können, ob das wirtschaftliche Eigentum an den Anteilen eines solchen Anteilin-
habers bei einer Ausgeschlossenen Person verbleibt oder ob ein solcher Eintrag das wirtschaftliche Eigentum einer
Ausgeschlossenen Person an solchen Anteilen zur Folge hätte; und
C. die Ausübung der Stimmberechtigung durch eine Ausgeschlossene Person auf den Generalversammlungen
verweigern; und
D. einen Anteilinhaber anweisen, seine Anteile zu verkaufen und der Gesellschaft diesen Verkauf innerhalb von dreißig
(30) Tagen nach der Mitteilung nachzuweisen, sofern die Gesellschaft erfährt, daß eine Ausgeschlossene Person allein
oder gemeinsam mit anderen Personen wirtschaftlicher Eigentümer dieser Anteile ist. Sofern der Anteilinhaber dieser
Anweisung nicht nachkommt, kann die Gesellschaft von einem solchen Anteilinhaber alle von diesem Anteilinhaber
gehaltenen Anteile nach dem nachfolgend beschriebenen Verfahren zwangsweise zurückkaufen oder diesen Rückkauf
veranlassen:
(1) Die Gesellschaft übermittelt eine zweite Mitteilung («Kaufmitteilung») an den Anteilinhaber bzw. den Eigentümer
der zurückzukaufenden Anteile, entsprechend der Eintragung im Register der Anteilinhaber; diese Mitteilung bezeichnet
die zurückzukaufenden Anteile, das Verfahren, nach welchem der Rückkaufpreis berechnet wird und den Namen des
Erwerbers.
Eine solche Mitteilung wird an den Anteilinhaber per Einschreiben an dessen letztbekannte oder in den Büchern der
Gesellschaft vermerkte Adresse versandt. Der vorerwähnte Anteilinhaber ist hierbei verpflichtet, der Gesellschaft das
Anteilzertifikat bzw. die Anteilzertifikate, welche die Anteile entsprechend der Angabe in der Kaufmitteilung vertreten,
auszuliefern.
Unmittelbar nach Geschäftsschluß an dem in der Kaufmitteilung bezeichneten Datum endet das Eigentum des Anteil-
inhabers an den in der Kaufmitteilung bezeichneten Anteilen, und im Falle von Namensanteilen wird der Name des
13781
Anteilinhabers aus dem Register der Anteilinhaber gestrichen, im Falle von Inhaberanteilen werden das Zertifikat bzw.
die Zertifikate, welche die Anteile verkörpern, entwertet.
(2) Der Preis, zu welchem jeder derartige Anteil erworben wird («Kaufpreis»), entspricht einem Betrag auf Grundlage
des Anteilwertes pro Anteil der entsprechenden Anteilklasse an einem Bewertungstag oder zu einem Bewertungszeit-
punkt während eines Bewertungstages, wie dieser vom Verwaltungsrat für die Rücknahme von Anteilen an der Gesell-
schaft zuletzt vor dem Datum der Kaufmitteilung oder unmittelbar nach der Einreichung der (des) Anteilzertifikate(s)
über die in dieser Kaufmitteilung aufgeführten Anteile ermittelt wurde, je nachdem, welcher Wert der niedrigere Wert
ist, wobei die Ermittlung im Einklang mit den Bestimmungen gemäß Artikel 8 erfolgt, unter Abzug der in der Kaufmit-
teilung vorgesehenen Bearbeitungsgebühr.
(3) Der Kaufpreis wird dem früheren Eigentümer dieser Anteile in der vom Verwaltungsrat für die Zahlung des
Rücknahmepreises von Anteilen der entsprechenden Anteilklasse vorgesehen Währung zur Verfügung gestellt und von
der Gesellschaft bei einer Bank in Luxemburg oder anderswo (entsprechend den Angaben in der Kaufmitteilung) nach
endgültiger Bestimmung des Kaufpreises bei Übergabe des bzw. der Anteilzertifikate(s) entsprechend der Bezeichnung
in der Kaufmitteilung und zugehöriger nicht fälliger Ertragsscheine hinterlegt. Nach Übermittlung der Kaufmitteilung und
entsprechend dem vorerwähnten Verfahren steht dem früheren Eigentümer kein Anspruch mehr im Zusammenhang mit
diesen Anteilen oder einzelnen Anteilen hieraus zu, und der frühere Eigentümer hat auch keinen Anspruch gegen die
Gesellschaft oder das Gesellschaftsvermögen im Zusammenhang mit diesen Anteilen, mit Ausnahme des Rechts, den
Kaufpreis zinslos nach tatsächlicher Übergabe des bzw. der Anteilzertifikate(s), wie vorerwähnt, von dieser Bank zu
erhalten. Alle Erträge aus Rücknahmen, welche einem Anteilinhaber nach den Bestimmungen dieses Absatzes zustehen,
können nicht mehr eingefordert werden und verfallen zugunsten der jeweiligen Anteilklasse(n), sofern sie nicht innerhalb
einer Frist von fünf Jahren nach dem in der Kaufmitteilung angegebenen Datum abgefordert wurden. Der Verwaltungsrat
ist ermächtigt, zu gegebener Zeit sämtliche notwendigen Schritte zu unternehmen, um die Rückführung solcher Beträge
umzusetzen und entsprechende Maßnahmen mit Wirkung für die Gesellschaft zu genehmigen.
(4) Die Ausübung der Befugnisse durch die Gesellschaft nach diesem Artikel kann in keiner Weise in Frage gestellt
oder für ungültig erklärt werden, weil das Eigentum an Anteilen unzureichend nachgewiesen worden sei oder weil das
tatsächliche Eigentum an Anteilen nicht den Annahmen der Gesellschaft zum Zeitpunkt der Kaufmitteilung entsprochen
habe, vorausgesetzt, daß die vorgenannten Befugnisse durch die Gesellschaft nach Treu und Glauben ausgeübt wurden.
«Ausgeschlossene Person» nach der hier verstandenen Definition erfaßt nicht solche Personen, welche im Zusam-
menhang mit der Errichtung der Gesellschaft Anteile zeichnen für die Dauer ihres Anteilbesitzes und auch nicht Wertpa-
pierhändler, welche im Zusammenhang mit dem Vertrieb Anteile an der Gesellschaft zeichnen.
Art. 11. Berechnung des Anteilwertes
Der Anteilwert pro Anteil jeder Anteilklasse wird in der Fondswährung (entsprechend der Bestimmung in den
Verkaufsunterlagen) berechnet und in der Regel in der Währung der einzelnen Anteilklassen ausgedrückt. Er wird an
jedem Bewertungstag, beziehungsweise zu jedem Bewertungszeitpunkt während eines Bewertungstages, durch Division
der Netto-Vermögenswerte der Gesellschaft, das heißt der anteilig einer solchen Anteilklasse zuzuordnenden Vermö-
genswerte abzüglich der anteilig dieser Anteilklasse zuzuordnenden Verbindlichkeiten an diesem Bewertungstag bezie-
hungsweise zu diesem Bewertungszeitpunkt an dem Bewertungstag, durch die Zahl der im Umlauf befindlichen Anteile
der entsprechenden Anteilklasse, gemäß den nachfolgend beschriebenen Bewertungsregeln, berechnet. Der Anteilwert
kann auf die nächste Einheit der jeweiligen Währung entsprechend der Bestimmung durch den Verwaltungsrat auf- oder
abgerundet werden. Sofern seit Bestimmung des Anteilwertes wesentliche Veränderungen in der Kursbestimmung auf
den Märkten, auf welchen ein wesentlicher Anteil der der jeweiligen Anteilklasse zuzuordnenden Vermögensanlagen
gehandelt oder notiert wird, erfolgten, kann die Gesellschaft, im Interesse der Anteilinhaber und der Gesellschaft, die
erste Bewertung annullieren und eine weitere Bewertung vornehmen.
Die Bewertung des Anteilwertes der verschiedenen Anteilklassen wird wie folgt vorgenommen:
I. Die Vermögenswerte der Gesellschaft beinhalten:
(1) Alle Kassenbestände und Bankguthaben einschließlich hierauf angefallener Zinsen;
(2) alle fälligen Wechselforderungen und verbrieften Forderungen sowie ausstehende Beträge (einschließlich des
Entgelts für verkaufte, aber noch nicht gelieferte Wertpapiere);
(3) alle verzinslichen Wertpapiere, Einlagenzertifikate, Schuldverschreibungen, Zeichnungsrechte, Wandelanleihen,
Optionen und andere Wertpapiere, Finanzinstrumente und ähnliche Vermögenswerte, welche im Eigentum der Gesell-
schaft stehen oder für sie gehandelt werden (wobei die Gesellschaft im Einklang mit den nachstehend unter (a) beschrie-
benen Verfahren Anpassungen vornehmen kann, um Marktwertschwankungen der Wertpapiere durch den Handel Ex-
Dividende, Ex-Recht oder durch ähnliche Praktiken gerecht zu werden);
(4) Bar- und sonstige Dividenden und Ausschüttungen, welche von der Gesellschaft eingefordert werden können,
vorausgesetzt, daß die Gesellschaft hiervon in ausreichender Weise in Kenntnis gesetzt wurde;
(5) angefallene Zinsen auf verzinsliche Vermögenswerte, welche im Eigentum der Gesellschaft stehen, soweit diese
nicht im Hauptbetrag des entsprechenden Vermögenswertes einbezogen sind oder von dem Hauptbetrag widerge-
spiegelt werden;
(6) nicht abgeschriebene Gründungskosten der Gesellschaft, einschließlich der Kosten für die Ausgabe und Auslie-
ferung von Anteilen an der Gesellschaft;
(7) die sonstigen Vermögenswerte jeder Art und Herkunft einschließlich vorausbezahlter Auslagen.
Der Wert dieser Vermögenswerte wird wie folgt bestimmt:
(a) Der Wert von Kassenbeständen oder Bankguthaben, Einlagenzertifikaten und ausstehenden Forderungen, voraus-
bezahlten Auslagen, Bardividenden und erklärten oder aufgelaufenen und noch nicht erhaltenen Zinsen entspricht dem
jeweiligen vollen Betrag, es sei denn, daß dieser wahrscheinlich nicht voll bezahlt oder erhalten werden kann, in welchem
Falle der Wert unter Einschluß eines angemessenen Abschlages ermittelt wird, um den tatsächlichen Wert zu erhalten.
13782
(b) Der Wert von Vermögenswerten, welche an einer Börse notiert oder gehandelt werden, wird auf der Grundlage
des letzten verfügbaren Kurses an der Börse, welche normalerweise der Hauptmarkt dieses Wertpapiers ist, ermittelt.
Wenn ein Wertpapier oder sonstiger Vermögenswert an mehreren Börsen notiert ist, ist der letzte Verkaufskurs an
jener Börse bzw. an jenem geregelten Markt maßgebend, welche(r) der Hauptmarkt für diesen Vermögenswert ist;
(c) Der Wert von Vermögenswerten, welche an einem anderen Geregelten Markt (entsprechend der Definition in
Artikel 18 dieser Satzung) gehandelt werden, wird auf der Grundlage des letzten verfügbaren Preises ermittelt.
(d) Sofern ein Vermögenswert nicht an einer Börse oder auf einem anderen Geregelten Markt notiert oder gehandelt
wird oder sofern für Vermögenswerte, welche an einer Börse oder auf einem anderen Markt wie vorerwähnt notiert
oder gehandelt werden, die Kurse entsprechend den Regelungen in (b) oder (c) den tatsächlichen Marktwert der
entsprechenden Vermögenswerte nicht angemessen widerspiegeln, wird der Wert solcher Vermögenswerte auf der
Grundlage des vernünftigerweise vorhersehbaren Verkaufspreises nach einer vorsichtigen Einschätzung ermittelt.
(e) Der Liquidationswert von Futures, Forwards oder Optionen, die nicht an Börsen oder anderen organisierten
Märkten gehandelt werden, entspricht dem jeweiligen Nettoliquidationswert, wie er gemäß den Richtlinien des Verwal-
tungsrates auf einer konsistent für alle verschiedenen Arten von Verträgen angewandten Grundlage festgestellt wird.
Der Liquidationswert von Futures, Forwards oder Optionen, welche an Börsen oder anderen organisierten Märkten
gehandelt werden, wird auf der Grundlage der letzten verfügbaren Abwicklungspreise solcher Verträge an den Börsen
oder organisierten Märkten, auf welchen diese Futures, Forwards oder Optionen von der Gesellschaft gehandelt
werden, berechnet; sofern ein Future, ein Forward oder eine Option an einem Tag, für welchen der Nettovermö-
genswert bestimmt wird, nicht liquidiert werden kann, wird die Bewertungsgrundlage für einen solchen Vertrag vom
Verwaltungsrat in angemessener und vernünftiger Weise bestimmt. Swaps werden zu ihrem, unter Bezug auf die
anwendbare Zinsentwicklung, bestimmten Marktwert bewertet.
(f) Der Wert von Geldmarktinstrumenten, die nicht an einer Börse notiert oder auf einem anderen Geregelten Markt
gehandelt werden und eine Restlaufzeit von weniger als 12 Monaten und mehr als 90 Tagen aufweisen, entspricht dem
jeweiligen Nennwert zuzüglich hierauf aufgelaufener Zinsen. Geldmarktinstrumente mit einer Restlaufzeit von höchstens
90 Tagen werden auf der Grundlage der Amortisierungskosten, wodurch dem ungefähren Marktwert entsprochen wird,
ermittelt.
(g) Zinsswaps werden zu ihrem unter Bezug auf die anwendbare Zinsentwicklung bestimmten Marktwert bewertet.
(h) Sämtliche sonstigen Wertpapiere oder sonstigen Vermögenswerte werden zu ihrem angemessenen Marktwert
bewertet, wie dieser nach Treu und Glauben und entsprechend dem vom Verwaltungsrat auszustellenden Verfahren zu
bestimmen ist.
Der Wert aller Vermögenswerte und Verbindlichkeiten, welche nicht in der Währung des jeweiligen Teilfonds ausge-
drückt ist, wird in diese Währung zu den zuletzt bei einer Großbank verfügbaren Devisenkursen umgerechnet. Wenn
solche Kurse nicht verfügbar sind, wird der Wechselkurs nach Treu und Glauben und nach dem vom Verwaltungsrat
aufgestellten Verfahren bestimmt.
Der Verwaltungsrat kann nach eigenem Ermessen andere Bewertungsmethoden zulassen, wenn er dieses im Interesse
einer angemesseneren Bewertung eines Vermögenswertes der Gesellschaft für angebracht hält.
II. Die Verbindlichkeiten der Gesellschaft beinhalten:
(1) alle Kredite, Wechselverbindlichkeiten und fälligen Forderungen;
(2) alle angefallenen Zinsen auf Kredite der Gesellschaft (einschließlich Bereitstellungskosten für Kredite);
(3) alle angefallenen oder zahlbaren Kosten (einschließlich, ohne hierauf beschränkt zu sein, Verwaltungskosten,
Managementkosten, Gründungskosten, Depotbankgebühren und Kosten für Vertreter der Gesellschaft);
(4) alle bekannten, gegenwärtigen und zukünftigen Verbindlichkeiten (einschließlich fälliger vertraglicher Verbindlich-
keiten auf Geldzahlungen oder Güterübertragungen, einschließlich weiterhin des Betrages nicht bezahlter, aber erklärter
Ausschüttungen der Gesellschaft);
(5) angemessene Rückstellungen für zukünftige Steuerzahlungen auf der Grundlage von Kapital und Einkünften am
Bewertungstag oder -zeitpunkt entsprechend der Bestimmung durch die Gesellschaft sowie sonstige eventuelle
Rückstellungen, welche vom Verwaltungsrat genehmigt und gebilligt werden, sowie sonstige eventuelle Beträge, welche
der Verwaltungsrat im Zusammenhang mit drohenden Verbindlichkeiten der Gesellschaft für angemessen hält;
(6) sämtliche sonstigen Verbindlichkeiten der Gesellschaft, gleich welcher Art und Herkunft, welche unter Berück-
sichtigung allgemein anerkannter Grundsätze der Buchführung dargestellt werden. Bei der Bestimmung des Betrages
solcher Verbindlichkeiten wird die Gesellschaft sämtliche von der Gesellschaft zu zahlenden Kosten berücksichtigen,
einschließlich Gründungskosten, Gebühren an Fondsmanager und Anlageberater, Gebühren für die Buchführung,
Gebühren an die Depotbank und ihre Korrespondenzbanken sowie an die Domiziliar-, Verwaltungs-, Register- und
Transferstelle, Gebühren an die zuständige Stelle für die Börsennotiz, Gebühren an Zahlstellen und Vertriebsstellen
sowie sonstige ständige Vertreter im Zusammenhang mit der Registrierung der Gesellschaft, Gebühren für sämtliche
sonstigen von der Gesellschaft beauftragten Vertreter, Vergütungen für die Verwaltungsratsmitglieder sowie deren
angemessene Spesen, Versicherungsprämien, Reisekosten im Zusammenhang mit den Verwaltungsratssitzungen,
Gebühren und Kosten für Rechtsberatung und Wirtschaftsprüfung, Gebühren im Zusammenhang mit der Registrierung
und der Aufrechterhaltung dieser Registrierung der Gesellschaft bei Regierungsstellen oder Börsen innerhalb oder
außerhalb des Großherzogtums Luxemburg, Berichtskosten, Veröffentlichungskosten, einschließlich der Kosten für die
Vorbereitung, den Druck, die Ankündigung und die Verteilung von Verkaufsprospekten, Werbeschriften, periodischen
Berichten oder Aussagen im Zusammenhang mit der Registrierung, die Kosten sämtlicher Berichte an die Anteilinhaber,
Steuern, Gebühren, öffentliche oder ähnliche Lasten, sämtliche sonstigen Kosten im Zusammenhang mit der Geschäfts-
tätigkeit, einschließlich der Kosten für den Kauf und Verkauf von Vermögenswerten, Zinsen, Bank- und Brokergebühren,
Kosten für Post, Telephon und Telex. Die Gesellschaft kann Verwaltungs- und andere Ausgaben regelmäßiger oder
wiederkehrender Natur auf Schätzbasis periodengerecht jährlich oder für andere Zeitabschnitte berechnen.
13783
III. Die Vermögenswerte sollen wie folgt zugeordnet werden:
Für jede Anteilklasse wird der Verwaltungsrat wie nachstehend beschrieben einen Teilfonds errichten und für jeden
Teilfonds können dementsprechend mehrere Anteilklassen eingerichtet werden:
a) Sofern mehrere Anteilklassen an einem Teilfonds ausgegeben sind, werden die diesen Anteilklassen zuzuordnenden
Vermögenswerte gemeinsam entsprechend der spezifischen Anlagepolitik des betreffenden Teilfonds angelegt, wobei
der Verwaltungsrat innerhalb eines Teilfonds Anteilklassen definieren kann, um (i) einer bestimmten Ausschüttungspo-
litik, die nach Berechtigung oder Nichtberechtigung zur Ausschüttung unterscheidet und/oder (ii) einer bestimmten
Gestaltung von Verkaufs- und Rücknahmeprovision und/oder (iii) einer bestimmten Gebührenstruktur im Hinblick auf
die Verwaltung oder Anlageberatung und/oder (iv) einer bestimmten Zuordnung von Dienstleistungsgebühren für die
Ausschüttung, Dienstleistungen für Anteilinhaber oder sonstiger Gebühren und/oder (v) unterschiedlichen Währungen
oder Währungseinheiten, auf welche die jeweilige Anteilklasse lauten soll und welche unter Bezugnahme auf den
Wechselkurs im Verhältnis zur Fondswährung des jeweiligen Teilfonds gerechnet werden, und/oder (vi) der
Verwendung unterschiedlicher Sicherungstechniken, um Vermögenswerte und Erträge, welche auf die Währung der
jeweiligen Anteilklasse lauten, gegen langfristige Schwankungen gegenüber der Fondswährung des jeweiligen Teilfonds
abzusichern und/oder (vii) sonstigen Charakteristika, wie sie von Zeit zu Zeit vom Verwaltungsrat im Einklang mit den
gesetzlichen Bestimmungen festgelegt werden, zu entsprechen;
b) Die Erträge aus der Ausgabe von Anteilen einer Anteilklasse werden in den Büchern der Gesellschaft der Anteil-
klasse beziehungsweise den Anteilklassen zugeordnet, welche an dem jeweiligen Teilfonds ausgegeben sind und der
betreffende Betrag soll den Anteil der Netto-Vermögenswerte des betreffenden Teilfonds, welche der auszugebenden
Anteilklasse zuzuordnen sind, erhöhen;
c) Vermögenswerte, Verbindlichkeiten, Erträge und Aufwendungen, welche einem Teilfonds zuzuordnen sind, werden
der (den) an diesem Teilfonds ausgegebenen Anteilklasse(n), vorbehaltlich vorstehend a) zugeordnet;
d) Sofern ein Vermögenswert von einem anderen Vermögenswert abgeleitet ist, wird dieser abgeleitete Vermö-
genswert in den Büchern der Gesellschaft derselben Anteilklasse beziehungsweise denselben Anteilklassen zugeordnet,
wie der Vermögenswert, von welchem die Ableitung erfolgte und bei jeder Neubewertung eines Vermögenswertes wird
der Wertzuwachs beziehungsweise die Wertverminderung der oder den entsprechenden Anteilklasse(n) in Anrechnung
gebracht;
e) Sofern ein Vermögenswert oder eine Verbindlichkeit der Gesellschaft nicht einer bestimmten Anteilklasse
zugeordnet werden kann, so wird dieser Vermögenswert oder diese Verbindlichkeit allen Anteilklassen pro rata im
Verhältnis zu ihrem jeweiligen Anteilwert oder in einer anderen Art und Weise, wie sie der Verwaltungsrat nach Treu
und Glauben festlegt, zugeordnet, wobei (i) dann, wenn Vermögenswerte für Rechnung mehrerer Teilfonds in einem
Konto gehalten oder als separates Pool von Vermögenswerten durch einen hierzu beauftragten Vertreter des Verwal-
tungsrates gemeinschaftlich verwaltet werden, die entsprechende Berechtigung jeder Anteilklasse anteilig ihrer Einlage
in dem betreffenden Konto oder Pool entsprechen wird und (ii) diese Berechtigung sich, wie im Einzelnen in den
Verkaufsunterlagen zu den Anteilen an der Gesellschaft beschrieben, entsprechend den für Rechnung der Anteile erfol-
genden Einlagen und Rücknahmen verändern wird sowie schließlich (iii) alle Verbindlichkeiten, unabhängig davon,
welcher Anteilklasse sie zuzuordnen sind, die Gesellschaft als ganzes verpflichten, sofern mit einzelnen Gläubigern keine
anderweitige Vereinbarung getroffen wurde;
(f) nach Zahlung von Ausschüttungen an die Anteilinhaber einer Anteilklasse wird der Nettovermögenswert dieser
Anteilklasse um den Betrag der Ausschüttungen vermindert.
Sämtliche Bewertungsregeln und -beschlüsse sind im Einklang mit allgemein anerkannten Regeln der Buchführung zu
treffen und auszulegen.
Vorbehaltlich Böswilligkeit, grober Fahrlässigkeit oder offenkundigen Irrtums ist jede Entscheidung im Zusammenhang
mit der Berechnung des Anteilwertes, welcher vom Verwaltungsrat oder von einer Bank, Gesellschaft oder sonstigen
Stelle, die der Verwaltungsrat mit der Berechnung des Anteilwertes beauftragt getroffen wird, endgültig und für die
Gesellschaft, gegenwärtige, ehemalige und zukünftige Anteilinhaber bindend.
IV. Im Zusammenhang mit den Regeln dieses Artikels gelten die folgenden Bestimmungen:
1. Zur Rücknahme ausstehende Anteile der Gesellschaft gemäß Artikel 8 dieser Satzung werden als bestehende
Anteile behandelt und bis unmittelbar nach dem Zeitpunkt, welcher von dem Verwaltungsrat an dem entsprechenden
Bewertungstag, an welchem die jeweilige Bewertung vorgenommen wird, festgelegt wird, berücksichtigt. Von diesem
Zeitpunkt an bis zur Zahlung des Rücknahmepreises durch die Gesellschaft besteht eine entsprechende Verbindlichkeit
der Gesellschaft;
2. Auszugebende Anteile werden ab dem Zeitpunkt, welcher vom Verwaltungsrat an dem jeweiligen Bewertungstag, an
welchem die Bewertung vorgenommen wird, festgelegt wird, als ausgegebene Anteile behandelt. Von diesem Zeitpunkt
an bis zum Erhalt des Ausgabepreises durch die Gesellschaft besteht eine Forderung zugunsten der Gesellschaft;
3. alle Vermögensanlagen, Kassenbestände und sonstigen Vermögenswerte, welche in anderen Währungen als der
Währung der jeweiligen Teilfonds ausgedrückt sind, werden zu den am Tag und zu dem Zeitpunkt der Anteilwertbe-
rechnung geltenden Devisenkursen bewertet;
4. sofern an einem Bewertungstag oder zu einem Bewertungszeitpunkt an einem Bewertungstag die Gesellschaft sich
verpflichtet hat
- einen Vermögenswert zu erwerben, so wird der zu bezahlende Gegenwert für diesen Vermögenswert als Verbind-
lichkeit der Gesellschaft ausgewiesen und der zu erwerbende Vermögenswert wird in der Bilanz der Gesellschaft als
Vermögenswert der Gesellschaft verzeichnet;
- einen Vermögenswert zu veräußern, so wird der zu erhaltende Gegenwert für diesen Vermögenswert als Forderung
der Gesellschaft ausgewiesen und der zu veräußernde Vermögenswert wird nicht in den Vermögenswerten der Gesell-
schaft aufgeführt;
13784
wobei dann, wenn der genaue Wert oder die Art des Gegenwertes oder Vermögenswertes an dem entsprechenden
Bewertungstag beziehungsweise zu dem entsprechenden Bewertungszeitpunkt an einem Bewertungstag nicht bekannt
ist, dieser Wert von der Gesellschaft geschätzt wird.
Art. 12. Häufigkeit und zeitweilige Aussetzung der Anteilwertberechnung, der Ausgabe, der Rücknahme
und des Umtausches von Anteilen
Im Hinblick auf jede Anteilklasse werden der Anteilwert sowie der Preis für die Ausgabe, die Rücknahme und den
Umtausch von Anteilen von der Gesellschaft oder einer hierzu von der Gesellschaft beauftragten Stelle regelmäßig,
mindestens jedoch zweimal pro Monat in einem, vom Verwaltungsrat zu bestimmenden Rhythmus berechnet, wobei der
Tag, zu welchem diese Berechnung vorgenommen wird, als «Bewertungstag» bezeichnet wird; sofern der Anteilwert
während ein- und desselben Bewertungstages mehrfach ermittelt wird, gilt jeder dieser Ermittlungszeitpunkte als
«Bewertungszeitpunkt» an dem jeweiligen Bewertungstag.
Die Gesellschaft kann die Bestimmung des Anteilwertes einer bestimmten Anteilklasse sowie die Ausgabe und
Rücknahme von Anteilen oder den Umtausch zwischen verschiedenen Anteilklassen einstellen:
(a) während einer Zeit, während der ein Hauptmarkt oder ein sonstiger Markt, an welchem ein wesentlicher Teil der
Vermögensanlagen der Gesellschaft, welche dieser Anteilklasse zuzuordnen sind, notiert oder gehandelt wird, an
anderen Tagen als an gewöhnlichen Feiertagen geschlossen ist oder wenn der Handel in solchen Vermögenswerten
eingeschränkt oder ausgesetzt ist, vorausgesetzt, daß solche Einschränkungen oder Aussetzungen die Bewertung der
Vermögenswerte der Gesellschaft, welche dieser Anteilklasse zuzuteilen sind, beeinträchtigt;
(b) in Notfällen, wenn nach Einschätzung des Verwaltungsrates die Verfügung über Vermögenswerte oder die
Bewertung von Vermögenswerten der Gesellschaft, welche dieser Anteilklasse zuzuordnen sind, nicht vorgenommen
werden können;
(c) während eines Zusammenbruchs von Kommunikationswegen oder Rechnerkapazitäten, welche normalerweise im
Zusammenhang mit der Bestimmung des Preises oder des Wertes von Vermögenswerten einer solchen Anteilklasse
oder im Zusammenhang mit der Kurs- oder Wertbestimmung an einer Börse oder an einem sonstigen Markt im Zusam-
menhang mit den der Anteilklasse zuzuordnenden Vermögenswerten Verwendung finden;
(d) sofern aus anderen Gründen die Preise von Vermögensanlagen der Gesellschaft, welche einer Anteilklasse
zuzuordnen sind, nicht zeitnah und genau festgestellt werden können;
(e) während einer Zeit, in welcher die Gesellschaft nicht in der Lage ist, die notwendigen Mittel aufzubringen, um auf
Rücknahmen der Anteile der Anteilklasse Zahlungen vorzunehmen, oder während welcher der Übertrag von Geldern
im Zusammenhang mit der Veräußerung oder dem Erwerb von Vermögensanlagen oder fälligen Zahlungen auf die
Rücknahme von Anteilen nach Meinung des Verwaltungsrates nicht zu angemessenen Devisenkursen ausgeführt werden
kann;
(f) ab dem Zeitpunkt der Veröffentlichung einer Einladung zu einer außerordentlichen Generalversammlung zum
Zwecke der Auflösung der Gesellschaft, eines Teilfonds oder von Anteilklassen oder zum Zwecke der Verschmelzung
der Gesellschaft oder eines Teilfonds oder zum Zwecke der Unterrichtung der Anteilinhaber von einem Beschluß des
Verwaltungsrates, einen Teilfonds aufzulösen, zu annullieren oder Teilfonds zu verschmelzen;
(g) während eines Zeitraums, in welchem der Netto-Vermögenswert einer Tochtergesellschaft der Gesellschaft nicht
genau bestimmt werden kann.
Jegliche Aussetzung in den vorgenannten Fällen wird von der Gesellschaft, sofern erforderlich, veröffentlicht und
darüber hinaus den Anteilinhabern mitgeteilt, welche einen Antrag auf Zeichnung, Rücknahme oder Umtausch von
Anteilen, für welche die Anteilwertberechnung ausgesetzt wird, gestellt haben.
Eine solche Aussetzung im Zusammenhang mit einer Anteilklasse wird keine Auswirkung auf die Berechnung des
Anteilwertes, die Ausgabe, Rücknahme oder den Umtausch von Anteilen einer anderen Anteilklasse haben.
Jeder Antrag für die Zeichnung, Rücknahme oder den Umtausch ist unwiderruflich, außer in den Fällen einer
Aussetzung der Berechnung des Anteilwertes.
Dritter Abschnitt -
Verwaltung und Aufsicht
Art. 13. Verwaltungsrat
Die Gesellschaft wird von einem Verwaltungsrat verwaltet, der aus mindestens drei Mitgliedern besteht, welche nicht
Anteilinhaber an der Gesellschaft sein müssen. Die Verwaltungsratsmitglieder werden für eine Frist von höchstens sechs
Jahren gewählt. Der Verwaltungsrat wird von den Anteilinhabern anläßlich der Generalversammlung gewählt; die
Generalversammlung beschließt außerdem die Zahl der Verwaltungsratsmitglieder, ihre Vergütung und die Dauer ihrer
Amtszeit.
Die Verwaltungsratsmitglieder werden durch die Mehrheit der anwesenden oder vertretenen Anteile gewählt.
Jedes Mitglied des Verwaltungsrates kann jederzeit und ohne Angabe von Gründen durch einen Beschluß der
Generalversammlung abberufen oder ersetzt werden.
Bei Ausfall eines amtierenden Verwaltungsratsmitgliedes werden die verbleibenden Mitglieder des Verwaltungsrates
die fehlende Stelle zeitweilig ausfüllen; die Anteilinhaber werden bei der nächsten Generalversammlung eine endgültige
Entscheidung über die Ernennung treffen.
Art. 14. Verwaltungsratssitzung
Der Verwaltungsrat wird aus seinen Mitgliedern einen Vorsitzenden bestimmen. Er kann einen Sekretär bestimmen,
der nicht Mitglied des Verwaltungsrates sein muß und der die Protokolle der Verwaltungsratssitzungen und General-
versammlungen erstellt und verwahrt. Der Verwaltungsrat tritt auf Einladung des Verwaltungsratsvorsitzenden oder
zweier Verwaltungsratsmitglieder an dem in der Einladung angegebenen Ort zusammen.
13785
Der Verwaltungsratsvorsitzende leitet die Verwaltungsratssitzungen und die Generalversammlungen. In seiner
Abwesenheit können die Anteilinhaber oder die Mitglieder des Verwaltungsrates ein anderes Mitglied des Verwaltungs-
rates oder im Falle der Generalversammlung, eine andere Person mit der Leitung beauftragen.
Der Verwaltungsrat kann leitende Angestellte, einschließlich eines Geschäftsführers und beigeordneter Geschäfts-
führer, sowie sonstige Angestellte, welche die Gesellschaft für erforderlich hält, für die Ausführung der Geschäftsführung
und Leitung der Gesellschaft ernennen. Diese Ernennungen können jederzeit vom Verwaltungsrat rückgängig gemacht
werden. Die leitenden Angestellten müssen nicht Mitglieder des Verwaltungsrates oder Anteilinhaber an der Gesell-
schaft sein. Vorbehaltlich anderweitiger Bestimmungen durch die Satzung haben die leitenden Angestellten die Rechte
und Pflichten, welche ihnen vom Verwaltungsrat übertragen wurden.
Die Mitglieder des Verwaltungsrates werden zu jeder Verwaltungsratssitzung wenigstens vierundzwanzig Stunden vor
dem entsprechenden Datum schriftlich eingeladen, außer in Notfällen, in welchen Fällen die Art des Notfalls in der
Einladung vermerkt wird. Auf diese Einladung kann übereinstimmend schriftlich, durch Telegramm, Telex, Telefax oder
andere, ähnliche Kommunikationsmittel verzichtet werden. Eine eigene Einladung ist nicht notwendig für Sitzungen,
welche zu Zeitpunkten und an Orten abgehalten werden, die zuvor in einem Verwaltungsratsbeschluß bestimmt worden
waren.
Jedes Mitglied des Verwaltungsrates kann sich auf jeder Verwaltungsratssitzung schriftlich, durch Telegramm, Telex,
Telefax oder ähnliche Kommunikationsmittel durch ein anderes Verwaltungsratsmitglied vertreten lassen. Ein Verwal-
tungsratsmitglied kann mehrere seiner Kollegen vertreten.
Jedes Mitglied des Verwaltungsrates kann an einer Verwaltungsratssitzung im Wege einer telefonischen Konferenz-
schaltung oder durch ähnliche Kommunikationsmittel, welche ermöglichen, daß sämtliche Teilnehmer an der Sitzung
einander hören können, teilnehmen und diese Teilnahme steht einer persönlichen Teilnahme an dieser Sitzung gleich.
Der Verwaltungsrat kann nur auf ordnungsgemäß einberufenen Verwaltungsratssitzungen handeln. Die Verwaltungs-
ratsmitglieder können die Gesellschaft nicht durch Einzelunterschriften verpflichten, außer im Falle einer ausdrücklichen
entsprechenden Ermächtigung durch einen Verwaltungsratsbeschluß.
Der Verwaltungsrat kann nur dann gültige Beschlüsse fassen oder Handlungen vornehmen, wenn wenigstens die
Mehrheit der Verwaltungsratsmitglieder oder ein anderes vom Verwaltungsrat festgelegtes Quorum anwesend oder
vertreten sind.
Verwaltungsratsbeschlüsse werden protokolliert und die Protokolle werden vom Vorsitzenden der Verwaltungsrats-
sitzung unterzeichnet. Auszüge aus diesen Protokollen, welche zu Beweiszwecken in gerichtlichen oder sonstigen
Verfahren erstellt werden, sind vom Vorsitzenden der Verwaltungsratssitzung oder zwei Verwaltungsratsmitgliedern
rechtsgültig zu unterzeichnen.
Beschlüsse werden mit Mehrheit der anwesenden oder vertretenen Verwaltungsratsmitglieder gefaßt. Bei Stimmen-
gleichheit fällt dem Vorsitzenden der Verwaltungsratssitzung das entscheidende Stimmrecht zu.
Schriftliche Beschlüsse im Umlaufverfahren, welche von allen Mitgliedern des Verwaltungsrates gebilligt und unter-
zeichnet sind, stehen Beschlüssen auf Verwaltungsratssitzungen gleich; jedes Mitglied des Verwaltungsrates kann solche
Beschlüsse schriftlich, durch Telegramm, Telex, Telefax oder ähnliche Kommunikationsmittel billigen. Diese Billigung
wird schriftlich zu bestätigen sein und die Gesamtheit der Unterlagen bildet das Protokoll zum Nachweis der
Beschlußfassung.
Art. 15. Befugnisse des Verwaltungsrates
Der Verwaltungsrat verfügt über die umfassende Befugnis, alle Verfügungs- und Verwaltungshandlungen im Rahmen
des Gesellschaftszweckes und im Einklang mit der Anlagepolitik gemäß Artikel 18 dieser Satzung vorzunehmen.
Sämtliche Befugnisse, welche nicht ausdrücklich gesetzlich oder durch diese Satzung der Generalversammlung vorbe-
halten sind, können durch den Verwaltungsrat getroffen werden.
Art. 16. Zeichnungsbefugnis
Gegenüber Dritten wird die Gesellschaft rechtsgültig durch die gemeinschaftliche Unterschrift zweier Mitglieder des
Verwaltungsrates oder durch die gemeinschaftliche oder einzelne Unterschrift von Personen, welche hierzu vom
Verwaltungsrat ermächtigt wurden, verpflichtet.
Art. 17. Übertragung von Befugnissen
Der Verwaltungsrat kann seine Befugnisse im Zusammenhang mit der täglichen Geschäftsführung der Gesellschaft
(einschließlich der Berechtigung, als Zeichnungsberechtigter für die Gesellschaft zu handeln) und seine Befugnisse zur
Ausführung von Handlungen im Rahmen der Geschäftspolitik und des Gesellschaftszweckes an eine oder mehrere natür-
liche oder juristische Personen übertragen, wobei diese Personen nicht Mitglieder des Verwaltungsrates sein müssen
und die Befugnisse haben, welche vom Verwaltungsrat bestimmt werden und diese Befugnisse, vorbehaltlich der Geneh-
migung des Verwaltungsrates, weiterdelegieren können.
Die Gesellschaft hat, wie im Einzelnen in den Verkaufsunterlagen zu den Anteilen an der Gesellschaft beschrieben,
einen Fondsmanagementvertrag mit einer Gesellschaft («Fondsmanager») abgeschlossen, welche im Hinblick auf die
Anlagepolitik der Gesellschaft gemäß Artikel 18 dieser Satzung der Gesellschaft Empfehlungen geben und diese beraten
soll und der Fondsmanager kann, im Rahmen der täglichen Anlagepolitik und unter der Gesamtaufsicht des Verwal-
tungsrates, gemäß den Bestimmungen einer schriftlich zu treffenden Vereinbarung, Entscheidungen zum Erwerb und zur
Veräußerung von Wertpapieren und anderen Vermögenswerten der Gesellschaft treffen.
Der Verwaltungsrat kann auch Einzelvollmachten durch notarielle oder privatschriftliche Urkunde übertragen.
Art. 18. Anlagepolitik und Anlagebeschränkungen
Der Verwaltungsrat kann, unter Berücksichtigung des Grundsatzes der Risikostreuung, (i) die Anlagepolitik für jeden
Teilfonds, (ii) die Sicherungsstrategien für bestimmte Anteilklassen innerhalb eines Teilfonds und (iii) die Grundsätze,
13786
welche im Rahmen der Verwaltung und der Geschäftstätigkeit der Gesellschaft Anwendung finden sollen, jeweils
innerhalb der vom Verwaltungsrat festgelegten Anlagebeschränkungen und im Einklang mit den anwendbaren gesetz-
lichen und aufsichtsrechtlichen Bestimmungen festlegen.
Innerhalb dieser Anlagebeschränkungen kann der Verwaltungsrat die Anlage in folgenden Vermögenswerten
beschließen:
(i) Wertpapiere, welche an einer Börse amtlich notiert oder auf einem anderen geregelten Markt, der anerkannt, für
das Publikum offen und dessen Funktionsweise ordnungsgemäß ist («Geregelter Markt») innerhalb eines Mitgliedstaates
der Europäischen Union («EU») amtlich notiert oder gehandelt werden;
(ii) Wertpapiere, welche an einer Börse oder auf einem sonstigen Geregelten Markt innerhalb West- oder Osteu-
ropas, Asiens, Ozeaniens, Nord- oder Südamerikas oder Afrikas amtlich notiert oder gehandelt werden;
(iii) Neuemissionen, vorausgesetzt, daß die Emissionsbedingungen vorsehen, daß die Zulassung zur amtlichen Notiz an
einer Börse oder auf einem Geregelten Markt beantragt und innerhalb eines Jahres nach Emission erreicht wird;
(iv) unter Berücksichtigung des Grundsatzes der Risikostreuung können bis zu 100% des Nettovermögens eines
Teilfonds in Wertpapieren angelegt werden, welche von einem Mitgliedstaat der EU, dessen Gebietskörperschaften, von
einem anderen Mitgliedstaat der Organisation für wirtschaftliche Zusammenarbeit und Entwicklung («OECD») oder von
einer internationalen öffentlich-rechtlichen Institution, welcher einer oder mehrere Mitgliedstaaten der EU angehören,
begeben oder garantiert werden, vorausgesetzt, daß in diesem Fall die Gesellschaft für den Teilfonds, welcher für die
entsprechende Anteilklasse bzw. die entsprechenden Anteilklassen aufgelegt wurde, Wertpapiere aus wenigstens sechs
verschiedenen Emissionen halten muß und daß ferner die Wertpapiere aus einer Emission nicht mehr als 30% des Netto-
vermögens dieses Teilfonds repräsentieren dürfen;
(v) Aktien oder Anteile eines anderen Organismus für gemeinsame Anlagen («OGA»), vorausgesetzt, daß ein solcher
OGA ein Organismus für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren («OGAW») des offenen Typs ist und daß dann, wenn
er mit der Gesellschaft durch gemeinsame Verwaltung oder Kontrolle oder durch eine wesentliche direkte oder
indirekte Beteiligung verbunden ist, die Anlage in den Aktien oder Anteilen eines solchen OGA nur dann zulässig ist,
wenn dieser OGA nach seinen Gründungsunterlagen seine Anlagen auf eine spezifische Region oder auf einen spezifi-
schen Wirtschaftssektor spezialisiert hat und daß in diesem Fall keine Gebühren oder Kosten im Zusammenhang mit
diesem Erwerb anfallen;
(vi) andere Wertpapiere, Finanzinstrumente oder sonstige Vermögenswerte innerhalb der vom Verwaltungsrat unter
Berücksichtigung der anwendbaren Gesetze und Verordnungen festgesetzten Anlagebeschränkungen.
Der Verwaltungsrat kann, im wohlverstandenen Interesse der Gesellschaft und in der Weise, wie in den Verkaufsun-
terlagen der Anteile der Gesellschaft beschrieben, beschließen, daß (i) alle oder ein Teil der Vermögenswerte der
Gesellschaft oder eines Teilfonds auf gesonderter Grundlage gemeinsam mit anderen Vermögenswerten anderer
Anleger, einschließlich anderer Organismen für gemeinsame Anlagen und/oder ihrer Teilfonds verwaltet werden oder
(ii) daß alle oder ein Teil der Vermögenswerte zweier oder mehrerer Teilfonds auf gesonderter Grundlage oder im Pool
gemeinsam verwaltet werden.
Anlagen eines jeglichen Teilfonds der Gesellschaft können unmittelbar oder mittelbar über hundertprozentig im
Eigentum der Gesellschaft befindliche Tochtergesellschaften erfolgen, entsprechend der zu gegebener Zeit zu treffenden
Entscheidung des Verwaltungsrates, wie im Einzelnen in den Verkaufsunterlagen zu den Anteilen der Gesellschaft
beschrieben. Bezüge auf «Anlagen» und «Vermögenswerte» in dieser Satzung sollen dementsprechend entweder unmit-
telbar getätigte Anlagen oder unmittelbar für die Gesellschaft gehaltene Vermögenswerte oder solche Anlagen oder
Vermögenswerte, welche mittelbar über die vorerwähnte Tochtergesellschaft für die Gesellschaft getätigt oder gehalten
werden, bezeichnen.
Die Gesellschaft ist ermächtigt (i) Techniken und Instrumente, welche Wertpapiere zum Gegenstand haben, zu
verwenden, wobei solche Techniken und Instrumente im Zusammenhang mit der effizienten Verwaltung des Vermögens
angewandt werden müssen und (ii) Techniken und Instrumente zur Absicherung gegen Devisenkursrisiken im Zusam-
menhang mit der Verwaltung ihrer Vermögenswerte und Verbindlichkeiten zu verwenden.
Art. 19. Interessenkonflikt
Verträge und sonstige Geschäfte zwischen der Gesellschaft und einer anderen Gesellschaft oder Unternehmung
werden nicht dadurch beeinträchtigt oder deshalb ungültig, weil ein oder mehrere Verwaltungsratsmitglieder oder
Angestellte der Gesellschaft an dieser anderen Gesellschaft oder Unternehmung ein persönliches Interesse haben oder
dort Verwaltungsratsmitglied, Gesellschafter, leitender oder sonstiger Angestellter sind. Jedes Verwaltungsratsmitglied
und jeder leitende Angestellte der Gesellschaft, welche als Verwaltungsratsmitglied, leitender Angestellter oder
einfacher Angestellter in einer Gesellschaft oder Unternehmung, mit welcher die Gesellschaft Verträge abschließt oder
sonstige Geschäftsbeziehungen eingeht, wird durch diese Verbindung mit dieser anderen Gesellschaft oder Unter-
nehmung nicht daran gehindert, im Zusammenhang mit einem solchen Vertrag oder einer solchen Geschäftsbeziehung
zu beraten, abzustimmen oder zu handeln.
Sofern ein Verwaltungsratsmitglied oder ein leitender Angestellter der Gesellschaft im Zusammenhang mit einem
Geschäftsvorfall der Gesellschaft ein den Interessen der Gesellschaft entgegengesetztes persönliches Interesse hat, wird
dieses Verwaltungsratsmitglied oder dieser leitende Angestellter dem Verwaltungsrat dieses entgegengesetzte persön-
liche Interesse mitteilen und im Zusammenhang mit diesem Geschäftsvorfall nicht an Beratungen oder Abstimmungen
teilnehmen und dieser Geschäftsvorfall wird ebenso wie das persönliche Interesse des Verwaltungsratsmitglieds oder
leitenden Angestellten der nächstfolgenden Generalversammlung berichtet.
«Entgegengesetztes Interesse» entsprechend der vorstehenden Bestimmungen bedeutet nicht eine Verbindung mit
einer Angelegenheit, Stellung oder einem Geschäftsvorfall, welcher eine bestimmte Person, Gesellschaft oder Unter-
nehmung umfaßt, welche gelegentlich vom Verwaltungsrat nach dessen Ermessen bezeichnet werden.
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Art. 20. Vergütung des Verwaltungsrates
Die Vergütungen für Verwaltungsratsmitglieder werden von der Gesellschafterversammlung festgelegt. Sie umfassen
auch Auslagen und sonstige Kosten, welche den Verwaltungsratsmitgliedern in Ausübung ihrer Tätigkeit entstehen,
einschließlich eventueller Kosten für Rechtsverfolgungsmaßnahmen, es sei denn, solche seien veranlaßt durch vorsätz-
liches oder grob fahrlässiges Verhalten des betreffenden Verwaltungsratsmitglieds.
Art. 21. Wirtschaftsprüfer
Die Rechnungsdaten im Jahresbericht der Gesellschaft werden durch einen Wirtschaftsprüfer (réviseur d’entreprises
agréé) geprüft, welcher von der Generalversammlung ernannt und von der Gesellschaft bezahlt wird.
Der Wirtschaftsprüfer erfüllt sämtliche Pflichten im Sinne des Gesetzes vom 30. März 1988.
Vierter Abschnitt -
Generalversammlung, Rechnungsjahr, Ausschüttungen
Art. 22. Generalversammlung
Die Generalversammlung repräsentiert die Gesamtheit der Anteilinhaber der Gesellschaft. Ihre Beschlüsse binden
alle Anteilinhaber unabhängig von den Anteilklassen, welche von ihnen gehalten werden. Sie hat die umfassende Befugnis,
Handlungen im Zusammenhang mit der Geschäftstätigkeit der Gesellschaft anzuordnen, auszuführen oder zu geneh-
migen.
Die Generalversammlung tritt auf Einladung des Verwaltungsrates zusammen.
Sie kann auch auf Antrag von Anteilinhabern, welche wenigstens ein Fünftel des Gesellschaftsvermögens repräsen-
tieren, zusammentreten.
Die jährliche Generalversammlung wird im Einklang mit den Bestimmungen des Luxemburger Rechts in Luxemburg
an einem in der Einladung angegebenen Ort am zweiten Montag des Monats März, um 10.00 Uhr abgehalten.
Wenn dieser Tag ein gesetzlicher Feiertag oder Bankfeiertag in Luxemburg ist, wird die jährliche Generalversammlung
am nächstfolgenden Werktag abgehalten.
Andere Generalversammlungen können an solchen Orten und zu solchen Zeiten abgehalten werden, wie diese in der
entsprechenden Einladung angegeben werden.
Die Anteilinhaber treten auf Einladung des Verwaltungsrates, welche die Tagesordnung enthält und wenigstens acht
Tage vor der Generalversammlung an jeden Inhaber von Namensanteilen an dessen in dem Anteilregister eingetragene
Adresse versandt werden muß, zusammen. Die Mitteilung an die Inhaber von Namensanteilen muß auf der Versammlung
nicht nachgewiesen werden. Die Tagesordnung wird vom Verwaltungsrat vorbereitet, außer in den Fällen, in welchen
die Versammlung auf schriftlichen Antrag der Anteilinhaber zusammentritt, in welchem Falle der Verwaltungsrat eine
zusätzliche Tagesordnung vorbereiten kann.
Sofern Inhaberanteile ausgegeben wurden, wird die Einladung zu der Versammlung zusätzlich entsprechend den
gesetzlichen Bestimmungen im «Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations», in einer oder mehreren Luxemburger
Zeitungen und in anderen Zeitungen entsprechend der Bestimmung des Verwaltungsrates veröffentlicht.
Wenn sämtliche Anteile als Namensanteile ausgegeben werden und wenn keine Veröffentlichungen erfolgen, kann die
Einladung an die Anteilinhaber ausschließlich per Einschreiben erfolgen.
Sofern sämtliche Anteilinhaber anwesend oder vertreten sind und sich selbst als ordnungsgemäß eingeladen und über
die Tagesordnung in Kenntnis gesetzt erachten, kann die Generalversammlung ohne schriftliche Einladung stattfinden.
Der Verwaltungsrat kann sämtliche sonstigen Bedingungen festlegen, welche von den Anteilinhabern zur Teilnahme
an einer Generalversammlung erfüllt werden müssen.
Auf der Generalversammlung werden lediglich solche Vorgänge behandelt, welche in der Tagesordnung enthalten sind
(die Tagesordnung wird sämtliche gesetzlich erforderlichen Vorgänge enthalten) sowie Vorgänge, welche zu solchen
Vorgängen gehören.
Jeder Anteil berechtigt, unabhängig von der Anteilklasse zu einer Stimme im Einklang mit den Vorschriften des Luxem-
burger Rechts und dieser Satzung. Ein Anteilinhaber kann sich bei jeder Generalversammlung durch eine schriftliche
Vollmacht an eine andere Person, welche kein Anteilinhaber sein muß und Verwaltungsratsmitglied der Gesellschaft sein
kann, vertreten lassen.
Vorbehaltlich anderweitiger Bestimmungen durch das Gesetz oder diese Satzung werden die Beschlüsse auf der
Generalversammlung durch die einfache Mehrheit der anwesenden oder vertretenen Anteilinhaber gefaßt.
Art. 23. Generalversammlungen der Anteilinhaber in einem Teilfonds oder einer Anteilklasse
Die Anteilinhaber der Anteilklassen im Zusammenhang mit einem Teilfonds können zu jeder Zeit Generalver-
sammlung abhalten, um über Vorgänge zu entscheiden, welche ausschließlich diesen Teilfonds betreffen.
Darüber hinaus, können die Anteilinhaber einer Anteilklasse, zu jeder Zeit Generalversammlungen im Hinblick auf alle
Fragen, welche diese Anteilklasse betreffen, abhalten.
Die Bestimmungen in Artikel 22 Absätze 2, 3, 7, 8, 9, 10 und 11 sind auf solche Generalversammlungen analog
anwendbar.
Jeder Anteil berechtigt zu einer Stimme im Einklang mit den Bestimmungen des Luxemburger Rechts und dieser
Satzung. Anteilinhaber können persönlich handeln oder sich aufgrund einer Vollmacht durch eine andere Person, welche
kein Anteilinhaber sein muß, aber ein Mitglied des Verwaltungsrates sein kann, vertreten lassen.
Vorbehaltlich anderweitiger Bestimmungen im Gesetz oder in dieser Satzung werden Beschlüsse der Generalver-
sammlung eines Teilfonds oder einer Anteilklasse mit einfacher Mehrheit der anwesenden oder vertretenen Anteilin-
haber gefaßt.
Art. 24. Auflösung oder Verschmelzung von Teilfonds oder Anteilklassen
Sofern aus irgendeinem Grund der Gesamtnettovermögenswert eines Teilfonds oder einer Anteilklasse innerhalb
eines Teilfonds unter einen Wert gefallen ist oder diesen Wert nicht erreicht hat, wie er vom Verwaltungsrat als
13788
Mindestwert für eine wirtschaftlich effiziente Verwaltung dieses Teilfonds oder dieser Anteilklasse festgesetzt wurde,
sowie im Falle einer wesentlichen Änderung im politischen, wirtschaftlichen oder geldpolitischen Umfeld oder im
Rahmen einer Rationalisierung kann der Verwaltungsrat beschließen, alle Anteile der entsprechenden Anteilklasse(n)
zum Anteilwert (unter Berücksichtigung der tatsächlichen Realisierungskurse und Realisierungskosten der Anlagen) des
Bewertungstages oder -zeitpunktes, zu welchem der entsprechende Beschluß wirksam wird, zurückzunehmen. Die
Gesellschaft wird die Inhaber der entsprechenden Anteilklasse(n) vor dem Wirksamkeitszeitpunkt der Zwangsrück-
nahme entsprechend in Kenntnis setzen, wobei die Gründe und das Verfahren für die Rücknahme aufgeführt werden:
die Inhaber von Namensanteilen werden schriftlich informiert; die Gesellschaft wird die Inhaber von Inhaberanteilen
durch Veröffentlichung in vom Verwaltungsrat zu bestimmenden Tageszeitungen informieren, soweit die Adressen
solcher Anteilinhaber der Gesellschaft nicht bekannt sind. Vorbehaltlich einer anderweitigen Entscheidung im Interesse
der Anteilinhaber oder zur Wahrung der Gleichbehandlung aller Anteilinhaber können die Anteilinhaber des betref-
fenden Teilfonds die Rücknahme oder den Umtausch ihrer Anteile vor Wirksamwerden der Zwangsrücknahme
weiterhin kostenfrei beantragen (allerdings unter Berücksichtigung der tatsächlichen Realisierungskurse und -kosten der
Anlagen).
Unbeschadet der vorbeschriebenen Befugnisse des Verwaltungsrates kann eine Generalversammlung der Anteilin-
haber einer oder aller an einem Teilfonds ausgegebenen Anteilklasse(n) auf Vorschlag des Verwaltungsrates alle Anteile
der betreffenden Anteilklasse(n) (unter Berücksichtigung der tatsächlichen Realisierungskurse und -kosten der Anlagen)
zum Anteilwert des Bewertungstages bzw. zum Anteilwert des Bewertungszeitpunktes an einem Bewertungstag, zu
welchem der entsprechende Beschluß wirksam wird, zurücknehmen und den Anteilinhabern den Anteilwert ihrer
Anteile ausbezahlen. Auf den Generalversammlungen der Anteilinhaber der betreffenden Teilfonds ist ein Anwesen-
heitsquorum nicht erforderlich und Beschlüsse werden mit der einfachen Mehrheit der anwesenden oder vertretenen
Anteile gefaßt.
Nach Abschluß der Liquidation eines Teilfonds verbleiben die Liquidationserlöse für Anteile, die nicht eingereicht
wurden für eine Frist von höchstens sechs Monaten ab dem Datum des Abschlusses des Liquidationsverfahrens bei der
Depotbank; danach werden die übrigen Liquidationserlöse bei der Caisse des Consignations hinterlegt. Alle zurückge-
nommen Anteile werden entwertet.
Unter denselben Umständen wie im ersten Absatz geschildert kann der Verwaltungsrat beschließen, die Vermögens-
werte eines Teilfonds einem anderen bestehenden Teilfonds der Gesellschaft oder einem anderen, nach den Bestim-
mungen gemäß Teil I des Gesetzes vom 30. März 1988 organisierten Organismus für gemeinsame Anlagen oder einem
anderen Teilfonds innerhalb eines solchen Organismus für gemeinsame Anlagen («Neuer Teilfonds») zuzuteilen und die
Anteile der betroffenen Anteilklasse(n) als Anteile einer anderen Anteilklasse (nach einer Aufteilung oder Konsoli-
dierung, so erforderlich und der Auszahlung der Anteilsbruchteile an die Anteilinhaber) neu zu bestimmen. Diese
Entscheidung wird in derselben Weise wie im ersten Absatz beschrieben einen Monat vor ihrer Wirksamkeit veröffent-
licht (und die Veröffentlichung wird Angaben zu dem Neuen Teilfonds enthalten), um den Anteilinhabern während dieser
Frist die kostenfreie Rücknahme oder den kostenfreien Umtausch ihrer Anteile zu ermöglichen.
Unbeschadet der vorstehend beschriebenen Befugnisse des Verwaltungsrates kann eine Generalversammlung der
Anteilinhaber der an einem Teilfonds ausgegebenen Anteilklasse(n) die Einbringung der diesem Teilfonds zuzuordnenden
Vermögenswerte und Verbindlichkeiten in einen anderen Teilfonds der Gesellschaft beschließen, wobei für einen
solchen Beschluß kein Anwesenheitsquorum erforderlich ist und die Verschmelzung mit der einfachen Mehrheit der auf
einer solchen Generalversammlung anwesenden oder vertretenen Stimmen beschlossen werden kann.
Die Einbringung der Vermögenswerte und Verbindlichkeiten eines Teilfonds in einen anderen Organismus für
gemeinsame Anlagen wie vorstehend im fünften Absatz beschrieben erfordert den Beschluß der an dem betroffenen
Teilfonds ausgegebenen Anteilklasse(n), wobei ein Anwesenheitsquorum von 50% der ausgegebenen Anteile und eine
Mehrheit von 2/3 der anwesenden oder vertretenen Anteile erforderlich sind, außer wenn die Verschmelzung mit einem
Luxemburger Organismus für gemeinsame Anlagen des vertragsrechtlichen Typs («fonds commun de placement») oder
einem ausländischen Organismus für gemeinsame Anlagen erfolgen soll, in welchem Falle der Beschluß nur die Anteilin-
haber bindet, welche für die Verschmelzung votiert haben.
Art. 25. Rechnungsjahr
Das Rechnungsjahr der Gesellschaft beginnt am 1. Januar jeden Jahres und endet am 31. Dezember desselben Jahres.
Art. 26. Ausschüttungen
Die Generalversammlung einer Anteilklasse im Zusammenhang mit einem Teilfonds wird auf Vorschlag des Verwal-
tungsrates und innerhalb der gesetzlichen Grenzen darüber entscheiden, wie der Ertrag aus diesem Teilfonds zu
verwenden ist, sie kann zu gegebener Zeit Ausschüttungen erklären oder den Verwaltungsrat hierzu ermächtigen.
Auf jede ausschüttungsberechtigte Anteilklasse kann der Verwaltungsrat Zwischenausschüttungen im Einklang mit den
gesetzlichen Bestimmungen beschließen.
Die Zahlung von Ausschüttungen auf die Inhaber von Namensanteilen erfolgt an deren im Anteilregister vermerkte
Adressen. Die Zahlung von Ausschüttungen an die Inhaber von Inhaberanteilen erfolgt gegen Vorlage des Ertragsscheins
bei den hierzu von der Gesellschaft bezeichneten Stellen.
Ausschüttungen können in einer Währung, zu einem Zeitpunkt und an einem Ort ausbezahlt werden, wie dies der
Verwaltungsrat zu gegebener Zeit bestimmt.
Der Verwaltungsrat kann unbare Ausschüttungen an der Stelle von Barausschüttungen innerhalb der Vorausset-
zungen und Bedingungen, wie sie vom Verwaltungsrat festgelegt werden, beschließen.
Jegliche Ausschüttung, welche nicht innerhalb von fünf Jahren nach ihrer Erklärung eingefordert wird, verfällt zugunsten
der an dem jeweiligen Teilfonds ausgegebenen Anteilklasse(n).
Auf Ausschüttungen, welche von der Gesellschaft erklärt und für die Berechtigten zur Verfügung gehalten werden,
erfolgen keine Zinszahlungen.
13789
Fünfter Abschnitt -
Schlussbestimmungen
Art. 27. Depotbank
In dem gesetzlich erforderlichen Umfang wird die Gesellschaft einen Depotbankvertrag mit einer Bank im Sinne des
Gesetzes vom 5. April 1993 über den Finanzsektor (FinanzsektorG) («Depotbank») abschließen.
Die Depotbank wird die Pflichten erfüllen und die Verantwortung übernehmen, wie dies im Gesetz vom 30. März
1988 über Organismen für gemeinsame Anlagen vorgesehen ist.
Sofern die Depotbank sich aus ihrer Stellung zurückziehen möchte, wird der Verwaltungsrat sich nach Kräften
bemühen, eine Nachfolgedepotbank innerhalb von zwei Monaten nach Wirksamwerden der Beendigung der Depot-
bankbestellung zu finden. Der Verwaltungsrat kann die Ernennung der Depotbank zurücknehmen, er kann jedoch die
Depotbank nicht entlassen, solange keine Nachfolgedepotbank bestellt wurde.
Art. 28. Auflösung der Gesellschaft
Die Gesellschaft kann zu jeder Zeit durch Beschluß der Generalversammlung und vorbehaltlich des Quorums und der
Mehrheitserfordernisse gemäß Artikel 30 dieser Satzung aufgelöst werden.
Sofern das Gesellschaftsvermögen unter zwei Drittel des Mindestgesellschaftsvermögens gemäß Artikel 5 dieser
Satzung fällt, wird die Frage der Auflösung durch den Verwaltungsrat der Generalversammlung vorgelegt. Die General-
versammlung, welche ohne Quorum entscheiden kann, wird mit der einfachen Mehrheit der auf der Generalver-
sammlung vertretenen Anteile entscheiden.
Die Frage der Auflösung der Gesellschaft wird des weiteren der Generalversammlung vorgelegt, sofern das Gesell-
schaftsvermögen unter ein Viertel des Mindestgesellschaftsvermögens gemäß Artikel 5 dieser Satzung fällt; in diesem
Falle wird die Generalversammlung ohne Quorumerfordernis abgehalten und die Auflösung kann durch die Anteilin-
haber entschieden werden, welche ein Viertel der auf der Generalversammlung vertretenen stimmberechtigten Anteile
halten.
Die Versammlung muß so rechtzeitig einberufen werden, daß sie innerhalb von vierzig Tagen nach Feststellung der
Tatsache, daß das Netto-Gesellschaftsvermögen unterhalb zwei Drittel bzw. ein Viertel des gesetzlichen Minimums
gefallen ist, abgehalten werden kann.
Art. 29. Liquidierung
Die Liquidierung wird durch einen oder mehrere Liquidatoren ausgeführt, welche ihrerseits natürliche oder
juristische Personen sein können und von der Generalversammlung, die auch über ihre Befugnisse und über ihre
Vergütung entscheidet, ernannt werden.
Art. 30. Änderungen der Satzung
Die Satzung kann durch eine Generalversammlung, welche den Quorum- und Mehrheitserfordernissen gemäß dem
Gesetz vom 10. August 1915 über Handelsgesellschaft einschließlich nachfolgender Änderungen und Ergänzungen unter-
liegt, geändert werden.
Art. 31. Begriffsbestimmungen
Maskuline Bezeichnungen dieser Satzung schließen die korrespondierende feminine Bezeichnung ein und Bezüge auf
Personen oder Anteilinhaber erfassen auch juristische Personen, Personengemeinschaften oder sonstige organisierte
Personenvereinigungen, unabhängig davon ob sie Rechtspersönlichkeit besitzen oder nicht.
Art. 32. Anwendbares Recht
Sämtliche in dieser Satzung nicht geregelten Fragen werden durch die Bestimmungen des Gesetzes vom 10. August
1915 über Handelsgesellschaften und das Gesetz vom 30. März 1988 über Organismen für gemeinsame Anlagen ein-
schließlich nachfolgender Änderungen und Ergänzungen der jeweiligen Gesetze geregelt.
<i>Zeichnung des Gründungskapitals i>
Das Gründungskapital wird wie folgt gezeichnet:
1) GRAF BEISSEL VON GYMNICH VERMÖGENSVERWALTUNG, GmbH, vorgenannt, zeichnet zwei (2) Anteile
zum Gegenwert von zwanzigtausend Euro (EUR 20.000,-).
2) LANDESBANK RHEINLAND-PFALZ INTERNATIONAL S.A., vorgenannt, zeichnet zwei (2) Anteile zum
Gegenwert von zwanzigtausend Euro (EUR 20.000,-).
Damit beträgt das Gründungskapital insgesamt vierzigtausend Euro (EUR 40.000,-). Die Einzahlung des gesamten
Gründungskapitals wurde dem unterzeichneten Notar ordnungsgemäß nachgewiesen.
<i>Erklärungi>
Der amtierende Notar erklärt, daß die in Artikel 26 des Gesetzes vom 10. August 1915 über die Handelsgesell-
schaften vorgesehenen Bedingungen erfüllt sind, und bescheinigt dies ausdrücklich.
<i>Gründungskosteni>
Die von der Gesellschaft zu tragenden Gründungskosten werden auf zweihundertzwanzigtausend Luxemburger
Franken (220.000,- LUF) veranschlagt.
<i>Gründungsversammlung der Gesellschafti>
Oben angeführte Personen, welche das gesamte gezeichnete Gründungskapital vertreten, haben unverzüglich eine
Gesellschafterversammlung, zu der sie sich als rechtens einberufen erkennen, abgehalten und folgende Beschlüsse gefaßt:
I. Zu Mitgliedern des Verwaltungsrates werden ernannt:
- Graf Beissel v. Gymnich, Geschäftsführer der GRAF BEISSEL V. GYMNICH VERMÖGENSVERWALTUNG, GmbH,
Düsseldorf
13790
- Andreas Hauck, Directeur-Adjoint der LANDESBANK RHEINLAND-PFALZ INTERNATIONAL S.A., Luxemburg
- Markus Gierke, Prokurist der LANDESBANK RHEINLAND-PFALZ INTERNATIONAL S.A., Luxemburg
- Udo Stadler, Prokurist der LANDESBANK RHEINLAND-PFALZ INTERNATIONAL S.A., Luxemburg
- Wilhelm Scharrenberg, Vermögensverwalter der GRAF BEISSEL VON GYMNICH VERMÖGENSVERWALTUNG,
GmbH, Düsseldorf.
Die Mandate der Verwaltungsratsmitglieder enden mit der ordentlichen Gesellschafterversammlung des Jahres 2001.
II. Gemäß Artikel 60 des Gesetzes vom 10. August 1915 über Handelsgesellschaften einschließlich seiner Erweite-
rungen wird der Verwaltungsrat ermächtigt, die tägliche Geschäftsführung auf einzelne seiner Mitglieder zu übertragen.
III. Sitz der Gesellschaft ist 10-12, boulevard Roosevelt, L-2450 Luxemburg.
IV. Zum Wirtschaftsprüfer wird ernannt:
PricewaterhouseCoopers, 16, rue Eugène Ruppert, L-2453 Luxembourg.
Das Mandat des Wirtschaftsprüfers endet mit der ordentlichen Gesellschafterversammlung des Jahres 2001.
Worüber Urkunde, aufgenommen in Luxemburg am Datum wie eingangs erwähnt.
Und nach Vorlesung und Erklärung alles Vorstehenden an den Erschienenen, welcher dem unterzeichneten Notar
nach Namen, Zivilstand und Wohnort bekannt ist, hat derselbe gegenwärtige Urkunde mit dem Notar unterschrieben.
Gezeichnet: K. Kirsch, F. Baden.
Enregistré à Luxembourg, le 1
er
mars 2000, vol. 122S, fol. 95, case 7. – Reçu 50.000 francs.
<i>Le Receveur ff. i>(signé): Kirsch.
Für gleichlautende Ausfertigung, der Gesellschaft auf Begehr erteilt, zum Zwecke der Veröffentlichung im Mémorial,
Recueil des Sociétés et Associations.
Luxemburg, den 9. März 2000.
F. Baden.
(14677/200/895) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 13 mars 2000.
IMPEX OVERSEAS TRADING S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1331 Luxembourg, 45, boulevard Grande-Duchesse Charlotte.
R. C. Luxembourg B 29.931.
—
RECTIFICATIF
Dans le Mémorial C, numéro 81 du 25 janvier 2000, page 3851, il faut lire Madame Josette Lenertz, comptable,
demeurant à Bech à la place de Monsieur Frédéric Collot, comptable, demeurant à Luxembourg.
(01655/000/9)
L. Laget.
TEMPLETON GLOBAL STRATEGY FUNDS, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: L-2449 Luxembourg, 26, boulevard Royal.
R. C. Luxembourg B 35.177.
—
<i>Important Notice to all Shareholdersi>
As the result of widespread stock exchange closures, the Board of Directors of the Company has decided that no
subscriptions, exchanges and redemptions will be processed on April 21, 2000. No net asset value will be calculated on
that day for any of the sub-funds of TEMPLETON GLOBAL STRATEGY FUNDS.
As a result of the foregoing, any requests for subscription, exchange or redemption received on April 21, 2000 will
not be dealt with on that day, but will be processed on the basis of the next net asset value calculated in accordance with
the terms of the Prospectus.
For further information, shareholders are invited to contact their nearest Templeton office:
Brussels
Buenos Aires
Edinburgh
Frankfurt
Tel: (32) 2 743 3200
Tel: (54) 11 4313 0848
Tel: (44) 131 469 4000
Tel: (49) 69 272 23 272
Fax: (32) 2 743 3228
Fax: (54) 11 4313 0827
Tel: 0800 305306
Tel: 0800-0738002
(UK only)
(from Germany only)
Fax: (44) 131 228 4506
Tel: 0660-5911
(from Austria only)
Fax: (49) 69 272 23 120
Hong Kong
Hoofddorp
Johannesburg
Luxembourg
Tel: (852) 2877 7733
Tel: (31) 23 568 7000
Tel: (27) 11 484 1136
Tel: (352) 46 66 67 212
Fax: (852) 2877 5401
Fax: (31) 23 568 7070
Fax: (27) 11 484 5595
Fax: (352) 22 21 60
Madrid
Milan
Nassau
Paris
Tel: (3491) 426 3600
Tel: (39) 2 620 281
Tel: (1) 242 362 4600
Tel: (33) 1 40 73 86 00
Fax: (3491) 577 1857
Fax: (39) 2 290 60736
Fax: (1) 242 362 5281
Fax: (33) 1 40 73 86 10
Stockholm
Taipei
Tel: (468) 545 01230
Tel: (886) 2 776 1881
Fax: (468) 611 5155
Fax: (886) 2 776 1883
(01656/755/31)
<i>By order of the Board of Directors.i>
13791
POSTBANK STRATEGIE, Fonds Commun de Placement
à Compartiments multiples.
—
VERWALTUNGSREGLEMENT
Art. 1. Der Fonds
1. Der Fonds POSTBANK STRATEGIE (Fonds) wurde nach dem Recht des Großherzogtums Luxemburg als
Organismus für gemeinsame Anlagen des offenen Typs (OGA) in Gestalt eines lnvestmentfondsanteil-Sondervermögens
(Dachfonds) und in der Rechtsform eines rechtlich unselbständigen Sondervermögens (Investmentfonds, fonds commun
de placement), das für gemeinschaftliche Rechnung der Inhaber von Anteilen (Anteilinhaber) unter Beachtung des
Grundsatzes der Risikostreuung verwaltet wird, aufgelegt.
2. Der Fonds besteht aus einem oder mehreren Teilfonds im Sinne von Artikel 111 des Gesetzes vom 30. März 1988
über Organismen für gemeinsame Anlagen (fonds commun de placement à compartiments multiples). Die Gesamtheit
der Teilfonds ergibt den Fonds. Jeder Anleger ist am Fonds durch Beteiligung an einem Teilfonds beteiligt.
Jeder Teilfonds gilt im Verhältnis der Anteilinhaber untereinander als eigenständiges selbständiges Sondervermögen.
Die Rechte und Pflichten der Anteilinhaber eines Teilfonds sind von denen der Anteilinhaber der anderen Teilfonds
getrennt.
Falls individuell nichts anderes vereinbart ist, steht jedoch im Verhältnis zu Dritten das Fondsvermögen insgesamt für
alle Verbindlichkeiten der jeweiligen Teilfonds ein.
3. Die vertraglichen Rechte und Pflichten der Anteilinhaber, der Verwaltungsgesellschaft und der Depotbank sind in
dem Verwaltungsreglement geregelt, das von der Verwaltungsgesellschaft mit Zustimmung der Depotbank erstellt wird.
Durch den Kauf eines Anteils erkennt jeder Anteilinhaber das Verwaltungsreglement sowie alle genehmigten und
veröffentlichten Änderungen desselben an.
Art. 2. Die Verwaltungsgesellschaft
1. Verwaltungsgesellschaft des Fonds ist die DEUTSCHE POSTBANK VERMÖGENS-MANAGEMENT S.A. (PBVM),
eine Aktiengesellschaft nach Luxemburger Recht mit Sitz in Senningerberg, Großherzogtum Luxemburg.
2. Die Verwaltungsgesellschaft verwaltet den Fonds im eigenen Namen, jedoch ausschließlich im Interesse und für
gemeinschaftliche Rechnung der Anteilinhaber. Die Verwaltungsbefugnis erstreckt sich auf die Ausübung aller Rechte,
welche unmittelbar oder mittelbar mit den Vermögenswerten des jeweiligen Teilfonds zusammenhängen.
3. Die Verwaltungsgesellschaft legt die Anlagepolitik des jeweiligen Teilfonds unter Berücksichtigung der gesetzlichen
und vertraglichen Anlagebeschränkungen fest. Der Verwaltungsrat der Verwaltungsgesellschaft kann eines oder mehrere
seiner Mitglieder sowie sonstige natürliche oder juristische Personen mit der Ausführung der täglichen Anlagepolitik
betrauen.
4. Die Verwaltungsgesellschaft kann unter eigener Verantwortung und auf eigene Kosten Anlageberater («Investment
Adviser») hinzuziehen sowie insbesondere sich durch einen Anlageausschuß beraten lassen. Aufgabe eines Investment
Advisers wird die Analyse der internationalen Finanzmärkte und die Abgabe von Empfehlungen im Zusammenhang mit
der Vermögensanlage des Fonds sein.
Die Verwaltungsgesellschaft kann darüber hinaus unter ihrer Verantwortung und auf eigene Kosten die Ausführung
der täglichen Anlagepolitik einem Portfolio-Manager übertragen.
Art. 3. Die Depotbank
1. Die Bestellung der Depotbank erfolgt durch die Verwaltungsgesellschaft.
2. Die DEUTSCHE POSTBANK INTERNATIONAL S.A., eine Aktiengesellschaft luxemburgischen Rechts mit Sitz in
Senningerberg, Großherzogtum Luxemburg, wurde als Depotbank bestellt. Sie ist ermächtigt, sämtliche Bankgeschäfte
in Luxemburg zu betreiben.
3. Die Depotbank ist mit der Verwahrung der Vermögenswerte des Fonds und seiner Teilfonds beauftragt. Die
Rechte und Pflichten der Depotbank richten sich nach dem Gesetz, dem Verwaltungsreglement und dem Depotbank-
vertrag.
4. Alle Wertpapiere und anderen Vermögenswerte des Fonds werden von der Depotbank auf gesonderten Konten
und Depots verwahrt, über die nur in Übereinstimmung mit den Bestimmungen des Verwaltungsreglements verfügt
werden darf. Die Depotbank kann unter ihrer Verantwortung und mit Einverständnis der Verwaltungsgesellschaft
Dritte, insbesondere andere Banken und Wertpapiersammelstellen, mit der Verwahrung von Wertpapieren und
sonstigen Vermögenswerten beauftragen.
5. Soweit gesetzlich zulässig, ist die Depotbank berechtigt und verpflichtet, im eigenen Namen
- Ansprüche der Anteilinhaber gegen die Depotbank geltend zu machen;
- gegen Vollstreckungsmaßnahmen Dritter Widerspruch zu erheben und vorzugehen, wenn wegen eines Anspruchs
vollstreckt wird, für den das Vermögen des Teilfonds nicht haftet.
6. Die Depotbank ist an Weisungen der Verwaltungsgesellschaft gebunden, sofern solche Weisungen nicht dem
Gesetz, dem Verwaltungsreglement oder dem jeweils gültigen Verkaufsprospekt des Fonds widersprechen.
7. Die Depotbank ist berechtigt, die Depotbankbestellung im Einklang mit dem Depotbankvertrag zu kündigen. In
diesem Falle ist die Verwaltungsgesellschaft verpflichtet, den Fonds gemäß Artikel 16 des Verwaltungsreglements
aufzulösen oder innerhalb von zwei Monaten mit Genehmigung der zuständigen Aufsichtsbehörde eine andere Bank zur
Depotbank zu bestellen; bis dahin wird die bisherige Depotbank zum Schutz der Interessen der Anteilinhaber ihren
Pflichten als Depotbank uneingeschränkt nachkommen.
Die Verwaltungsgesellschaft ist ebenfalls berechtigt, die Depotbankbestellung im Einklang mit dem Depotbankvertrag
zu kündigen. Eine derartige Kündigung hat notwendigerweise die Auflösung des Fonds gemäß Artikel 16 des Verwal-
tungsreglements zur Folge, sofern die Verwaltungsgesellschaft nicht zuvor eine andere Bank mit Genehmigung der
13792
zuständigen Aufsichtsbehörde zur Depotbank bestellt hat, welche die gesetzlichen Funktionen der vorherigen
Depotbank übernimmt.
Art. 4. Anlagepolitik, Anlagebeschränkungen
1. Das Hauptziel der Anlagepolitik des Fonds besteht in der Erwirtschaftung einer Rendite.
Die einzelnen Teilfonds können sich insbesondere nach ihrer Laufzeit, nach ihrem Anlageschwerpunkt sowie nach der
Währung, in welcher sie aufgelegt werden, unterscheiden.
Unterschiede und Anlageschwerpunkte der einzelnen Teilfonds finden Erwähnung im Verkaufsprospekt des Fonds.
2. Die Anlage des Fondsvermögens unterliegt den nachfolgenden allgemeinen Anlagerichtlinien und Anlagebeschrän-
kungen.
<i>a. Anlagegrenzen
i>(1). Das Fondsvermögen wird mindestens zu 20% in Anteile an OGA angelegt. Der Fonds investiert dabei aus-
schließlich in OGA, die den Regeln der EG-Richtlinie (85/611/EWG) über Organismen für gemeinsame Anlagen in
Wertpapieren vom 20. Dezember 1985 entsprechen oder vergleichbaren Vorschriften unterliegen, sowie in OGA, die
dem Grundsatz der Risikostreuung im Sinne der Regeln für Luxemburger OGA nach Teil II des Gesetzes vom 30. März
1988 über Organismen für gemeinsame Anlagen folgen.
Der Fonds wird grundsätzlich Anteile an solchen OGA erwerben, die in ihrem Ursprungsland einer gesetzlich zum
Schutz des Anlegers eingerichteten Aufsicht unterliegen. Die Verwaltungsgesellschaft wird daher darauf achten, daß
nicht mehr als 10% des Netto-Fondsvermögens in OGA angelegt werden, die in ihrem Ursprungsland keiner in vorbe-
schriebener Weise eingerichteten Aufsicht unterliegen und daß nicht mehr als 10% des Fondsvermögens der vorge-
nannten OGA erworben werden. Soweit für den Fonds Anteile an solchen OGA erworben werden, ist darauf hinzu-
weisen, daß sich das Anlagerisiko dadurch möglicherweise erhöhen kann, daß solche OGA möglicherweise nicht
verpflichtet sind, ihre Vermögenswerte einem Kreditinstitut als Depotbank anzuvertrauen oder ihre Bücher der Prüfung
durch einen Wirtschaftsprüfer zu unterwerfen. Hierdurch kann sich für den Anleger in solchen OGA ein Risiko ergeben,
welches zu den Risiken aus der mangelnden Gewährleistung des Anlageschutzes durch eine gesetzlich vorgesehene
Aufsichtsbehörde hinzukommt, weil die Vermögenswerte in diesem Fall nicht bei einem Kreditinstitut liegen, das zur
sorgfältigen Verwahrung und Kontrolle der Vermögenswerte verpflichtet ist und weil weiterhin die OGA nicht einem
anerkannten Wirtschaftsprüfer rechenschaftspflichtig sind.
(2). Die Verwaltungsgesellschaft wird eine übermäßige Konzentration des Fondsvermögens in einem einzigen OGA
vermeiden und sicherstellen, daß zu jeder Zeit eine angemessene Risikostreuung gegeben ist.
(3). Der Fonds kann in Einzelfällen und ohne daß dies ein wesentliches Ziel der Anlagepolitik des Fonds sein wird, bis
zu 100% der Anteile eines OGA erwerben, der nach dem Recht eines Mitgliedstaates der EU, Kanadas, der USA, Japans,
Hongkongs oder der Schweiz aufgelegt ist.
(4). Das Fondsvermögen kann neben den vorstehend aufgeführten Vermögenswerten in Wertpapieren und regel-
mäßig gehandelten Geldmarktinstrumenten angelegt werden. Für die Direktanlage in Wertpapieren und regelmäßig
gehandelten Geldmarktinstrumenten sowie für die Anlage in Anteilen von geschlossenen OGA, die als Wertpapiere zu
betrachten sind, gelten grundsätzlich folgende Anlagebeschränkungen:
Das Fondsvermögen kann grundsätzlich in Wertpapiere investiert werden, die an einer Wertpapierbörse oder an
einem anderen anerkannten, für das Publikum offenen und ordnungsgemäß funktionierenden geregelten Markt innerhalb
der Kontinente von Europa, Nord- oder Südamerika, Afrika, Australien (mit Ozeanien) oder Asien amtlich notiert bzw.
gehandelt werden. In Wertpapieren aus Neuemissionen kann angelegt werden, sofern letztere in den Emissionsbedin-
gungen die Verpflichtung enthalten, die Zulassung zur amtlichen Notierung an einer Börse oder zum Handel an einem
anderen geregelten Markt in den vorgenannten Kontinenten zu beantragen und die Zulassung spätestens ein Jahr nach
Emission erlangt wird.
Bis zu 10% des Netto-Fondsvermögens können in anderen als den vorerwähnten Wertpapieren sowie in verbrieften
Rechten angelegt werden, die ihren Merkmalen nach - insbesondere wegen deren Übertragbarkeit, Veräußerbarkeit und
periodischer Bewertbarkeit - Wertpapieren gleichgestellt werden können und deren Restlaufzeit 12 Monate übersteigt.
Bis zu 10% des Netto-Fondsvermögens können in Wertpapieren und/oder Geldmarktinstrumenten ein und desselben
Emittenten angelegt werden.
Der vorgenannte Prozentsatz von 10% erhöht sich auf 35% für Wertpapiere, die von den folgenden Emittenten ausge-
geben oder garantiert werden:
- Mitgliedstaaten der Organisation für wirtschaftliche Zusammenarbeit und Entwicklung («OECD»);
- Mitgliedstaaten der Europäischen Union («EU») und deren Gebietskörperschaften;
- internationale Organismen öffentlich-rechtlichen Charakters, denen mindestens ein Mitgliedstaat der EU angehört.
Die vorgenannten Prozentsätze erhöhen sich von 10% auf 25% bzw. von 40% auf 80% für Schuldverschreibungen,
welche von Kreditinstituten, die in einem Mitgliedstaat der EU ansässig sind, ausgegeben werden, sofern:
- diese Kreditinstitute auf Grund eines Gesetzes einer besonderen öffentlichen Aufsicht zum Schutz der Inhaber
solcher Schuldverschreibungen unterliegen,
- der Gegenwert solcher Schuldverschreibungen dem Gesetz entsprechend in Vermögenswerten angelegt wird, die
während der gesamten Laufzeit dieser Schuldverschreibungen die sich daraus ergebenden Verbindlichkeiten ausreichend
decken, und
- die erwähnten Vermögenswerte beim Ausfall des Emittenten vorrangig zur Rückzahlung von Kapital und Zinsen
bestimmt sind.
Die vorstehenden Anlagegrenzen dürfen nicht kumuliert werden. Hieraus ergibt sich, daß Anlagen in Wertpapieren
ein und desselben Emittenten grundsätzlich 35% des Netto-Fondsvermögens nicht überschreiten dürfen.
Die Verwaltungsgesellschaft darf für den Fonds insgesamt:
13793
- keine stimmberechtigten Aktien erwerben, soweit ein solcher Erwerb dem Fonds einen wesentlichen Einfluß auf die
Geschäftsführung des Emittenten verleihen könnte;
- höchstens 10% der von ein und demselben Emittenten ausgegebenen stimmrechtslosen Aktien erwerben;
- höchstens 10% der von ein und demselben Emittenten ausgegebenen Schuldverschreibungen erwerben.
Die Anlagegrenzen des zweiten und dritten Punktes bleiben insoweit außer Betracht, als das Gesamtemissionsvo-
lumen der erwähnten Schuldverschreibungen zum Zeitpunkt ihres Erwerbs nicht ermittelt werden kann.
Die hier aufgeführten Anlagegrenzen sind auf solche Wertpapiere nicht anzuwenden, die von Mitgliedstaaten der EU
oder deren Gebietskörperschaften oder von Staaten, die nicht Mitgliedstaaten der EU sind, begeben oder garantiert
oder von internationalen Organismen öffentlich-rechtlichen Charakters, denen mindestens ein Mitgliedstaat der EU
angehört, begeben werden. Sie sind ferner insoweit nicht auf Beteiligungen des Fonds an Gesellschaften aus Staaten, die
nicht der EU angehören, anzuwenden, als eine solche Beteiligung für den Fonds das einzige Mittel darstellt, in Wertpa-
piere eines Emittenten aus einem solchen Staat zu investieren, sofern die Gesellschaft, an der die besagte Beteiligung
besteht, hinsichtlich der Anlage ihres Gesellschaftsvermögens die Anlagegrenzen respektiert.
(5). Bei Fondsvermögen, die aus einem oder mehreren Teilfonds im Sinne von Artikel 111 des Gesetzes vom 30. März
1988 bestehen (Umbrellafonds), beziehen sich die in (1). bis (4). bestimmten Anlagegrenzen jeweils auf einen Teilfonds,
soweit nichts anderes ausdrücklich bestimmt ist. Die Verwaltungsgesellschaft wird eine übermäßige Konzentration des
Fondsvermögens in einem einzigen Umbrellafonds vermeiden.
<i>b. Finanzinstrumente
i>Die Verwaltungsgesellschaft darf im Rahmen der ordnungsgemäßen Verwaltung für Rechnung des Fondsvermögens
folgende Geschäfte tätigen, die Finanzinstrumente zum Gegenstand haben:
(1). Notierte und nichtnotierte Finanzinstrumente
Die Verwaltungsgesellschaft darf Geschäfte tätigen, die zum Handel an einer Börse zugelassene oder in einen anderen
organisierten Markt einbezogene Finanzinstrumente zum Gegenstand haben. Geschäfte mit nichtnotierten Finanzinstru-
menten dürfen nur mit geeigneten Kreditinstituten und Finanzdienstleistungsinstituten auf der Grundlage standardi-
sierter Rahmenverträge getätigt werden. Der Verkehrswert des mit einem Vertragspartner kontrahierten Finanzinstru-
ments einschließlich des zugunsten des Fondsvermögens bestehenden Saldos aller Ansprüche aus offenen, bereits mit
diesem Vertragspartner für Rechnung des Fondsvermögens getätigten Geschäften, die ein Finanzinstrument zum Gegen-
stand haben, darf 5% des Wertes des Fondsvermögens nicht überschreiten.
Bei Überschreitung der vorgenannten Grenze darf die Verwaltungsgesellschaft weitere Geschäfte mit diesem
Vertragspartner nur tätigen, wenn diese zu einer Verringerung des Saldos führen. Überschreitet der Saldo aller
Ansprüche aus offenen, mit dem Vertragspartner für Rechnung des Fondsvermögens getätigten Geschäfte; die Finanzin-
strumente zum Gegenstand haben, 10% des Wertes des Fondsvermögens, so hat die Verwaltungsgesellschaft unter
Wahrung der Interessen der Anteilinhaber unverzüglich diese Grenze wieder einzuhalten. Konzernunternehmen gelten
als ein Vertragspartner.
(2). Devisenterminkontrakte und Optionsrechte auf Devisen und Devisenterminkontrakte
Die Verwaltungsgesellschaft darf im Rahmen der ordnungsgemäßen Verwaltung für Rechnung des Fondsvermögens
Devisenterminkontrakte nur abschließen sowie Optionsrechte zum Erwerb oder zur Veräußerung von Devisen oder
eines Devisenterminkontraktes oder auf Zahlung keines Differenzbetrags, der sich an der Wertentwicklung von Devisen
oder eines Devisenterminkontraktes bemißt, nur erwerben, soweit diese der Absicherung gegen Währungsrisiken
dienen.
Eine indirekte Absicherung über eine dritte Währung ist unter Verwendung von Devisenterminkontrakten nur
zulässig, wenn sie zum Zeitpunkt des Abschlusses dem gleichen wirtschaftlichen Ergebnis wie bei einer Direktabsi-
cherung entspricht und gegenüber einer Direktabsicherung keine höheren Kosten entstehen. Devisenterminkontrakte
und Kaufoptionsrechte auf Devisen und Devisenterminkontrakte dürfen im Falle schwebender Verpflichtungsgeschäfte
nur erworben werden, soweit sie zur Erfüllung des Geschäftes benötigt werden. Die Verwaltungsgesellschaft wird von
diesen Möglichkeiten nur Gebrauch machen, wenn und soweit sie dies im Interesse der Anteilinhaber für geboten hält.
Optionsrechte, deren Optionsbedingungen das Recht auf Zahlung eines Differenzbetrages einräumen, dürfen nur
eingeräumt oder erworben werden, wenn die Optionsbedingungen vorsehen, daß der Differenzbetrag zu ermitteln ist
als Bruchteil, das Einfache oder Mehrfache (Differenzbetragsmultiplikator) der Differenz zwischen dem Wert oder
Indexstand des Basiswertes zum Ausübungszeitpunkt und dem Basispreis bzw. dem als Basispreis vereinbarten Index-
stand, oder dem Basispreis (bzw. Indexstand) und dem Wert/Indexstand des Basiswertes zum Ausübungszeitpunkt, und
daß bei negativem Differenzbetrag eine Zahlung entfällt.
Die Verwaltungsgesellschaft kann die beschriebenen Devisenterminkontrakte und Optionsrechte auch erwerben,
wenn diese in Wertpapieren verbrieft sind. Die Verwaltungsgesellschaft darf Geschäfte tätigen, die zum Handel an einer
Börse zugelassene oder in einen anderen organisierten Markt einbezogene Devisenterminkontrakte und Optionsrechte
zum Gegenstand haben. Geschäfte, die nicht zum Handel an einer Börse zugelassenen oder in einen anderen organi-
sierten Markt einbezogenen Devisenterminkontrakte und Optionsrechte zum Gegenstand haben (OTC-Geschäfte),
dürfen nur mit geeigneten Kreditinstituten und Finanzdienstleistungsinstituten auf der Grundlage standardisierter
Rahmenverträge getätigt werden. Die besonderen Risiken dieser individuellen Geschäfte liegen im Fehlen eines organi-
sierten Marktes und damit der Veräußerungsmöglichkeit an Dritte. Das Risiko der Bonität des Kontrahenten wird durch
die Beschränkungen von Geschäften mit einem einzelnen Vertragspartner und durch eine sorgfältige Auswahl der
Vertragspartner deutlich reduziert, jedoch nicht ausgeschlossen.
<i>c. Flüssige Mittel
i>(1). Die Verwaltungsgesellschaft darf neben den Wertpapieren und sonstigen gleichgestellten Vermögenswerten für
einen Fonds flüssige Mittel halten oder als Festgelder anlegen. Dazu zählen auch regelmäßig gehandelte Geldmarktin-
strumente mit einer Restlaufzeit von bis zu zwölf Monaten.
13794
<i>d. Weitere Anlagerichtlinien
i>(1). Wertpapierleerverkäufe und der Verkauf von Call-Optionen auf Vermögensgegenstände, die nicht zum Fonds-
vermögen gehören, sind nicht zulässig.
(2). Das Fondsvermögen eines Teilfonds darf nicht zur festen Übernahme von Wertpapieren benutzt werden.
(3). Kein Teilfonds darf in Immobilien, Edelmetallen, Edelmetallkontrakten, Waren oder Warenkontrakten angelegt
werden.
(4). Die Verwaltungsgesellschaft kann mit Einverständnis der Depotbank weitere Anlagebeschränkungen vornehmen,
um den Bedingungen in jenen Ländern zu entsprechen, wo Anteile vertrieben werden bzw. vertrieben werden sollen.
(5). Die Verwaltungsgesellschaft kann sich für den Fonds weiterer Techniken und Instrumente bedienen, sofern dies
im Hinblick auf die ordentliche Verwaltung des Fondsvermögens geschieht.
(6). Der Fonds wird nicht in Wertpapiere investieren, die eine unbegrenzte Haftung zum Gegenstand haben.
(7). Der Fonds wird keine Anteile an OGA erwerben, deren Anlagepolitik ihrerseits auf die Anlage in anderen OGA
ausgerichtet ist oder die in Immobilien (Immobilienfonds), Optionen und Finanzterminkontrakte (Future-Fonds) oder
Wertpapiere mit überdurchschnittlich hohem Risiko (Venture Capital Fonds) investieren.
<i>e. Kredite und Belastungsverbote
i>(1). Das Fondsvermögen darf nicht verpfändet oder sonst belastet werden, zur Sicherung übereignet oder zur
Sicherung abgetreten werden, es sei denn es handelt sich um Kreditaufnahmen im Sinne der nachstehenden Ziffer (2).
(2). Kredite dürfen bis zu einer Obergrenze von 25% des Netto-Fondsvermögens des jeweiligen Teilfonds aufge-
nommen werden.
(3). Zu Lasten des Fondsvermögens eines Teilfonds dürfen über die in diesem Artikel erwähnten Anlagebeschrän-
kungen hinaus weder Kredite gewährt noch für Dritte Bürgschaftsverpflichtungen eingegangen werden.
<i>f. Überschreitung von Anlagebeschränkungen
i>(1). Anlagebeschränkungen dieses Artikels müssen nicht eingehalten werden, sofern sie im Rahmen der Ausübung von
Bezugsrechten, die den im jeweiligen Teilfonds befindlichen Wertpapieren beigefügt sind, überschritten werden.
(2). Neu aufgelegte Teilfonds können für eine Frist von sechs Monaten ab Genehmigung des jeweiligen Teilfonds von
den Anlagegrenzen in Absatz 2a. (4). dieses Artikels abweichen.
(3). Werden die in diesem Artikel genannten Anlagebeschränkungen unbeabsichtigt oder durch Ausübung von
Bezugsrechten überschritten, wird die Verwaltungsgesellschaft vorrangig anstreben, die Normalisierung der Lage unter
Berücksichtigung der Interessen der Anteilinhaber zu erreichen.
Art. 5. Anteile und Anteilklassen
1. Anteile am Fonds sind Anteile an dem jeweiligen Teilfonds und lauten auf den Inhaber. Sie werden durch Anteil-
zertifikate in jeder beliebigen, von der Verwaltungsgesellschaft bestimmten, im Verkaufsprospekt aufgeführten
Stückelung gegebenenfalls mit zugehörigen Ertragsscheinen verbrieft. Fondsanteile können durch Globalzertifikate an
dem jeweiligen Teilfonds verbrieft werden; dies findet Erwähnung im Verkaufsprospekt. Im Falle der Verbriefung in Form
von Globalzertifikaten besteht kein Anspruch auf Auslieferung effektiver Stücke.
2. Alle Anteile an einem Teilfonds haben grundsätzlich gleiche Rechte. Die Verwaltungsgesellschaft kann für jeden
Teilfonds zwei Anteilklassen A und T vorsehen. Anteile der Klasse A berechtigen zu Ausschüttungen, während auf
Anteile der Klasse T keine Ausschüttungen bezahlt werden. Alle Anteile sind vom Tage ihrer Ausgabe an in gleicher
Weise an Erträgen, Kursgewinnen und am Liquidationserlös ihrer jeweiligen Anteilklasse berechtigt.
3. Ausgabe und Rücknahme der Anteile sowie die Vornahme von Zahlungen auf Anteile bzw. Ertragsscheine erfolgen
bei der Verwaltungsgesellschaft, der Depotbank sowie über jede Zahlstelle.
Art. 6. Ausgabe von Anteilen
1. Die Ausgabe von Anteilen erfolgt zu dem nach Artikel 7 bestimmten Anteilwert zuzüglich eines Ausgabeaufgeldes,
das für jeden Teilfonds im Verkaufsprospekt Erwähnung findet und bis zu 5% des jeweiligen Anteilwertes betragen kann
(«Ausgabepreis»). Das Ausgabeaufgeld dient zur Abdeckung von Kosten im Zusammenhang mit dem Vertrieb von
Fondsanteilen.
2. Die Verwaltungsgesellschaft kann für jeden Teilfonds jederzeit nach eigenem Ermessen einen Zeichnungsantrag
zurückweisen oder die Ausgabe von Anteilen zeitweilig beschränken, aussetzen oder endgültig einstellen, soweit dies im
Interesse der Gesamtheit der Anteilinhaber, zum Schutz der Verwaltungsgesellschaft, zum Schutz des Fonds oder des
jeweiligen Teilfonds, im Interesse der Anlagepolitik oder im Fall der Gefährdung der spezifischen Anlageziele des jewei-
ligen Teilfonds erforderlich erscheint.
Soweit Teilfonds gemäß Artikel 16 Absatz 3 des Verwaltungsreglements auf bestimmte Zeit aufgelegt werden, wird
die Ausgabe von Anteilen zu dem im Verkaufsprospekt für den jeweiligen Teilfonds bestimmten Zeitpunkt eingestellt.
3. Die Ausgabe von Anteilen erfolgt grundsätzlich zum Ausgabepreis des jeweiligen Bewertungstages gemäß Artikel 7
Absatz 1 des Verwaltungsreglements. Zeichnungsanträge werden auf der Grundlage des Anteilwertes des Bewertungs-
tages abgerechnet, an welchem der Netto-Zeichnungsbetrag bei der Depotbank eingegangen ist und im entsprechenden
Teilfondsvermögen verbucht wird.
4. Die Anteile werden unverzüglich nach Eingang des Ausgabepreises bei der Depotbank im Auftrag der Verwaltungs-
gesellschaft zugeteilt.
5. Die Depotbank wird auf nicht ausgeführte Zeichnungsanträge eingehende Zahlungen unverzüglich zurückzahlen.
Art. 7. Anteilwertberechnung
1. Der Wert eines Anteils («Anteilwert») lautet auf die im Verkaufsprospekt festgelegte Währung, in welcher der
jeweilige Teilfonds aufgelegt wird («Teilfondswährung»). Er wird unter Aufsicht der Depotbank von der Verwaltungsge-
sellschaft oder einem von ihr beauftragten Dritten an jedem Tag, der Bankarbeitstag in Luxemburg und Frankfurt am
13795
Main ist («Bewertungstag»), berechnet. Die Berechnung erfolgt durch Teilung des Netto-Fondsvermögens des jeweiligen
Teilfonds durch die Zahl der am Bewertungstag im Umlauf befindlichen Anteile an diesem Teilfonds.
2. Das Netto-Fondsvermögen jedes Teilfonds wird nach folgenden Grundsätzen berechnet:
a. Investmentanteile werden zum letzten festgestellten und erhältlichen Rücknahmepreis bewertet.
b. Alle anderen Vermögenswerte werden zum jeweiligen Verkehrswert bewertet, wie ihn die Verwaltungsgesellschaft
nach Treu und Glauben und allgemein anerkannten, von Wirtschaftsprüfern nachprüfbaren Bewertungsregeln festlegt.
c. Die flüssigen Mittel werden zu ihrem Nennwert zuzüglich Zinsen bewertet. Festgelder mit einer Ursprungslaufzeit
von mehr als 60 Tagen können mit dem jeweiligen Renditekurs bewertet werden, vorausgesetzt, ein entsprechender
Vertrag zwischen dem Finanzinstitut, welches die Festgelder verwahrt, und der Verwaltungsgesellschaft sieht vor, daß
diese Festgelder zu jeder Zeit kündbar sind und daß im Falle einer Kündigung ihr Realisierungswert diesem Renditekurs
entspricht.
d. Alle nicht auf die Fondswährung lautenden Vermögenswerte werden zum letztverfügbaren Devisenmittelkurs in
diese Fondswährung umgerechnet.
e. Die Bewertung von Geldmarktpapieren und sonstigen Vermögensanlagen mit einer Restlaufzeit von weniger als
einem Jahr kann auf der Grundlage des beim Erwerb bezahlten Preises, abzüglich der beim Erwerb angefallenen Kosten,
unter Annahme einer konstanten Anlagerendite kontinuierlich dem Rückzahlungspreis der entsprechenden Geldmarkt-
papiere und sonstigen Vermögensanlagen angeglichen werden. Dabei wird die Bewertungsbasis bei wesentlichen
Änderungen der Marktverhältnisse den jeweiligen aktuellen Marktrenditen angepaßt.
3. Sofern für einen Teilfonds zwei Anteilklassen gemäß Artikel 5 Absatz 2 des Verwaltungsreglements eingerichtet
sind, ergeben sich für die Anteilwertberechnung folgende Besonderheiten:
a. Die Anteilwertberechnung erfolgt nach den unter Absatz 1. dieses Artikels aufgeführten Kriterien für jede Anteil-
klasse separat.
b. Der Mittelzufluß aufgrund der Ausgabe von Anteilen erhöht den prozentualen Anteil der jeweiligen Anteilklasse am
gesamten Wert des Netto-Fondsvermögens des jeweiligen Teilfonds. Der Mittelabfluß aufgrund der Rücknahme von
Anteilen vermindert den prozentualen Anteil der jeweiligen Anteilklasse am gesamten Wert des Netto-Fondsvermögens
des jeweiligen Teilfonds.
c. Im Fall einer Ausschüttung vermindert sich der Anteilwert der - ausschüttungsberechtigten - Anteile der Anteil-
klasse A um den Betrag der Ausschüttung. Damit vermindert sich zugleich der prozentuale Anteil der Anteilklasse A am
Wert des Netto-Fondsvermögens des jeweiligen Teilfonds, während sich der prozentuale Anteil der - nicht ausschüt-
tungsberechtigten - Anteilklasse T am Netto-Fondsvermögen des jeweiligen Teilfonds erhöht.
4. Für jeden Teilfonds kann ein Ertragsausgleich durchgeführt werden.
5. Die Verwaltungsgesellschaft kann für umfangreiche Rücknahmeanträge, die nicht aus den flüssigen Mitteln und
zulässigen Kreditaufnahmen des jeweiligen Teilfonds befriedigt werden können, den Anteilwert auf der Basis der Kurse
des Bewertungstages bestimmen, an welchem sie für den jeweiligen Teilfonds die erforderlichen Wertpapierverkäufe
vornimmt; dies gilt dann auch für gleichzeitig eingereichte Zeichnungsaufträge.
Das Gesamt-Netto-Fondsvermögen lautet auf EUR («Fondswährung»).
Soweit in Jahres- und Halbjahresberichten sowie sonstigen Finanzstatistiken aufgrund gesetzlicher Vorschriften oder
gemäß den Regelungen des Verwaltungsreglements Auskunft über die Situation des Fondsvermögens des Fonds
insgesamt gegeben werden muß, werden die Vermögenswerte des jeweiligen Teilfonds in die Fondswährung
umgerechnet.
Art. 8. Einstellung der Berechnung des Anteilwertes sowie der Ausgabe, Rücknahme oder des Umtau-
sches von Anteilen
Die Verwaltungsgesellschaft ist, unbeschadet der Regelung in Artikel 6 Absatz 2 des Verwaltungsreglements,
berechtigt, für einen Teilfonds die Berechnung des Anteilwertes sowie die Ausgabe, Rücknahme oder den Umtausch von
Anteilen zeitweilig einzustellen, wenn und solange Umstände vorliegen, die diese Einstellung erforderlich machen und
wenn die Einstellung unter Berücksichtigung der Interessen der Anteilinhaber gerechtfertigt ist, insbesondere:
1. während der Zeit, in der die Rücknahmepreise eines erheblichen Teils der Investmentanteile im Dachfonds nicht
verfügbar sind;
2. in Notlagen, wenn die Verwaltungsgesellschaft über Anlagen eines Teilfonds nicht verfügen kann oder es ihr
unmöglich ist, den Gegenwert der Anlagekäufe oder -verkäufe frei zu transferieren oder die Berechnung des Anteil-
wertes ordnungsgemäß durchzuführen;
Die Verwaltungsgesellschaft wird die Aussetzung beziehungsweise Wiederaufnahme der Anteilwertberechnung, der
Ausgabe oder der Rücknahme von Anteilen unverzüglich in mindestens einer Tageszeitung in den Ländern veröffent-
lichen, in denen der Fonds zum öffentlichen Vertrieb zugelassen ist, sowie allen Anteilinhabern mitteilen, die Anteile zur
Rücknahme angeboten haben.
Art. 9. Rücknahme und Umtausch von Anteilen
1. Die Anteilinhaber sind berechtigt, jederzeit die Rücknahme ihrer Anteile zu verlangen. Diese Rücknahme erfolgt
nur an einem Bewertungstag.
2. Die Rücknahme erfolgt grundsätzlich zum Rücknahmepreis des jeweiligen Bewertungstages. Rücknahmeanträge,
welche bis spätestens 12.00 Uhr (Luxemburger Zeit) an einem Bewertungstag bei der Verwaltungsgesellschaft einge-
gangen sind, werden zum Anteilwert dieses Bewertungstages abgerechnet. Rücknahmeanträge, welche nach 12.00 Uhr
(Luxemburger Zeit) eingehen, werden zum Anteilwert des nächstfolgenden Bewertungstages abgerechnet. Die Zahlung
des Rücknahmepreises erfolgt unverzüglich nach dem entsprechenden Bewertungstag gegen Ausbuchung der entspre-
chenden Anteile.
3. Die Verwaltungsgesellschaft ist nach vorheriger Genehmigung durch die Depotbank berechtigt, umfangreiche
Rücknahmen, die nicht aus den flüssigen Mitteln und zulässigen Kreditaufnahmen eines Teilfonds befriedigt werden
13796
können, erst zu tätigen, nachdem entsprechende Vermögenswerte des jeweiligen Teilfonds ohne Verzögerung verkauft
wurden.
4. Die Depotbank ist nur insoweit zur Zahlung verpflichtet, als keine gesetzlichen Bestimmungen, z.B. devisenrecht-
liche Vorschriften oder andere von der Depotbank nicht beeinflußbare Umstände, die Überweisung des Rücknahme-
preises in das Land des Antragstellers verbieten.
5. Die Verwaltungsgesellschaft kann für jeden Teilfonds Anteile einseitig gegen Zahlung des Rücknahmepreises
zurückkaufen, soweit dies im Interesse der Gesamtheit der Anteilinhaber oder zum Schutz der Verwaltungsgesellschaft,
des Fonds oder eines Teilfonds erforderlich erscheint.
6. Der Anteilinhaber kann seine Anteile ganz oder teilweise in Anteile einer anderen Anteilklasse ebenso wie in
Anteile eines anderen Teilfonds umtauschen. Der Tausch der Anteile erfolgt auf der Grundlage des nächsterrechneten
Anteilwertes der betreffenden Anteilklassen beziehungsweise der betreffenden Teilfonds, unter Berücksichtigung einer
Umtauschprovision von bis zu 1% des Anteilwertes der Anteile der Anteilklasse beziehungsweise des Teilfonds, in
welche(n) umgetauscht werden soll. Die Umtauschprovision wird zugunsten der Vertriebsstellen erhoben.
Art. 10. Kosten
1. Dem Fondsvermögen können folgende allgemeine Kosten belastet werden:
a. die im Zusammenhang mit dem Erwerb und der Veräußerung von Vermögensgegenständen anfallenden Kosten mit
Ausnahme von Ausgabeaufschlägen und Rücknahmeabschlägen bei Anteilen von OGA, die von der Verwaltungsgesell-
schaft selbst oder von einer anderen Gesellschaft, mit der die Verwaltungsgesellschaft durch eine wesentliche unmit-
telbare oder mittelbare Beteiligung verbunden ist, verwaltet werden (Verbot der Doppelbelastung);
b. alle Steuern, die auf das Fondsvermögen des jeweiligen Teilfonds, deren Erträge und Aufwendungen zu Lasten des
jeweiligen Teilfonds erhoben werden;
c. Kosten für Rechtsberatung, die der Verwaltungsgesellschaft oder der Depotbank entstehen, wenn sie im Interesse
der Anteilinhaber handeln;
d. die Honorare der Wirtschaftsprüfer;
e. Kosten des Rechnungswesens, der Buchführung und der Errechnung des Anteilwertes sowie dessen Veröffent-
lichung;
f. die Kosten für Währungs- und Wertpapierkurssicherung;
g. sämtliche Kosten im Zusammenhang mit der Anmeldung zur Registrierung beziehungsweise zum öffentlichen
Vertrieb im Großherzogtum Luxemburg und in anderen Ländern, einschließlich etwaiger Gebühren für Repräsentanten
im Ausland;
h. Druck- und Vertriebskosten der Jahres- und Halbjahresberichte für die Anteilinhaber in allen notwendigen
Sprachen sowie Druck- und Vertriebskosten von sämtlichen weiteren Berichten und Dokumenten, welche gemäß den
anwendbaren Gesetzen oder Verordnungen der genannten Behörden notwendig sind;
i. Kosten der sonstigen für die Anteilinhaber bestimmten Veröffentlichungen;
j. Druckkosten für Anteilzertifikate, Ertragsscheine sowie Ertragsschein-Bogenerneuerungen;
k. Kosten für die Einlösung von Ertragsscheinen;
l. ein angemessener Anteil an den Kosten für die Werbung sowie an sonstigen Kosten, welche direkt im Zusam-
menhang mit dem Anbieten und Verkauf von Anteilen anfallen.
2. Die Verwaltungsgesellschaft erhält aus dem Fondsvermögen ein Entgelt von bis zu 1,8% p.a. des Netto-Fondsver-
mögens des entsprechenden Teilfonds, das monatlich nachträglich auf das durchschnittliche Netto-Fondsvermögen
während des betreffenden Monats zu berechnen und auszuzahlen ist. Die Verwaltungsgesellschaft darf dem Fonds keine
Verwaltungsvergütung für die erworbenen Anteile berechnen, wenn der betreffende Zielfonds von ihr oder einer
anderen Gesellschaft verwaltet wird, mit der die Verwaltungsgesellschaft durch eine wesentliche unmittelbare oder
mittelbare Beteiligung verbunden ist (Verbot der Doppelbelastung).
3. Die Depotbank erhält aus dem Fondsvermögen ein Entgelt für die Tätigkeit als Depotbank in Höhe der am Finanz-
platz Luxemburg üblichen Sätze, das monatlich nachträglich auf das durchschnittliche Netto-Fondsvermögen während
des betreffenden Monats zu berechnen und auszuzahlen ist.
4. Alle Kosten werden zuerst den Erträgen angerechnet, dann den Kapitalgewinnen und erst dann dem Fondsver-
mögen.
5. Das Vermögen des Fonds haftet insgesamt für alle vom Fonds zu tragenden Kosten. Jedoch werden diese Kosten
den einzelnen Teilfonds, soweit sie diese gesondert betreffen, angerechnet; ansonsten werden die Kosten den einzelnen
Teilfonds gemäß dem Wert der Netto-Fondsvermögen der jeweiligen Teilfonds belastet.
Art. 11. Rechnungsjahr und Revision
Das Rechnungsjahr des Fonds endet jährlich am 31. Dezember, erstmals am 31. Dezember 2000. Die Bücher der
Verwaltungsgesellschaft und des Fonds werden durch einen in Luxemburg zugelassenen Wirtschaftsprüfer geprüft, der
von der Verwaltungsgesellschaft bestellt wird.
Art. 12. Ausschüttungen
1. Die Verwaltungsgesellschaft kann die Nettoerträge eines Teilfonds, die der Anteilklasse A zuzurechnen sind,
ausschütten.
2. Jedoch darf eine Ausschüttung nicht vorgenommen werden, wenn dadurch das Gesamt-Netto-Fondsvermögen des
Fonds unter den Gegenwert von 50 Millionen luxemburgischen Franken bzw. den Gegenwert in EUR fallen würde.
Art. 13. Verjährung und Vorlegungsfrist
1. Forderungen der Anteilinhaber gegen die Verwaltungsgesellschaft oder die Depotbank können nach Ablauf von
fünf Jahren nach Entstehung des Anspruchs nicht mehr gerichtlich geltend gemacht werden; davon unberührt bleibt die
in Artikel 16 Absatz 2 des Verwaltungsreglements enthaltene Regelung.
13797
2. Der Anspruch auf Auszahlung einer Ausschüttung verjährt in fünf Jahren nach Fälligkeit der jeweiligen
Ausschüttung. Nicht innerhalb dieser Frist abgeforderte Ausschüttungsbeträge verfallen zugunsten des jeweiligen
Teilfonds. Die Verwaltungsgesellschaft ist ermächtigt, nicht aber verpflichtet, nach Ablauf der Verjährungsfrist die dann
nicht abgeforderten Ausschüttungsbeträge für Auszahlungen an Anteilinhaber, die ihr Recht auf Ausschüttung erst nach
Ablauf der Verjährungsfrist geltend machen, bereitzuhalten, wobei die Verwaltungsgesellschaft sicherstellen wird, daß
eine solche Handhabung unterschiedslos zugunsten aller Anteilinhaber, die ihr Recht erst nach Ablauf der Verjährungs-
frist geltend machen, erfolgt, sowie weiterhin, daß durch eine solche Handhabung den am Fondsvermögen bzw. an dem
jeweiligen Teilfondsvermögen beteiligten Anteilinhabern kein Nachteil entsteht.
Art. 14. Änderungen des Verwaltungsreglements
1. Die Verwaltungsgesellschaft kann mit Zustimmung der Depotbank das Verwaltungsreglement jederzeit ganz oder
teilweise ändern. Änderungen des Verwaltungsreglements werden im Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations,
dem Amtsblatt des Großherzogtums Luxemburg («Mémorial») veröffentlicht.
Art. 15. Veröffentlichungen
1. Die erste gültige Fassung des Verwaltungsreglements sowie Änderungen derselben werden beim Handelsregister
des Bezirksgerichts Luxemburg hinterlegt und im Mémorial veröffentlicht, erstmals am 17. April 2000.
2. Ausgabe- und Rücknahmepreise können bei der Verwaltungsgesellschaft, der Depotbank, dem Repräsentanten und
jeder Zahlstelle erfragt werden. Sie werden darüber hinaus auch in mindestens einer überregionalen Tageszeitung eines
jeden Vertriebslandes veröffentlicht.
3. Die Verwaltungsgesellschaft erstellt für den Fonds einen Verkaufsprospekt, einen geprüften Jahresbericht sowie
einen Halbjahresbericht entsprechend den gesetzlichen Bestimmungen des Großherzogtums Luxemburg. Im Jahresbe-
richt und im Halbjahresbericht wird der Betrag der Ausgabeaufschläge und Rücknahmeabschläge angegeben, die im
Berichtszeitraum für den Erwerb und die Rückgabe von Anteilen an OGA angefallen sind, sowie die Vergütung
angegeben, die von einer anderen Verwaltungsgesellschaft als Verwaltungsvergütung für die im Fonds gehaltenen Anteile
berechnet wurde.
4. Die unter Absatz 3 dieses Artikels aufgeführten Unterlagen des Fonds sind für die Anteilinhaber am Sitz der Verwal-
tungsgesellschaft, der Depotbank, des Repräsentanten und jeder Zahlstelle kostenlos erhältlich.
Art. 16. Dauer und Auflösung des Fonds und seiner Teilfonds; Zusammenlegung von Teilfonds
1. Der Fonds wurde auf unbestimmte Zeit errichtet; er kann jedoch jederzeit durch die Verwaltungsgesellschaft nach
freiem Ermessen aufgelöst werden. Eine Auflösung erfolgt zwingend in den gesetzlich vorgesehenen Fällen und im Falle
der Auflösung der Verwaltungsgesellschaft.
2. Die Auflösung des Fonds wird entsprechend den gesetzlichen Bestimmungen von der Verwaltungsgesellschaft im
Mémorial und in mindestens drei Tageszeitungen, welche eine angemessene Auflage erreichen, veröffentlicht. Eine dieser
Tageszeitungen muß eine Luxemburger Zeitung sein. Wenn ein Tatbestand eintritt, der zur Liquidation des Fonds führt,
werden die Ausgabe und der Rückkauf von Anteilen eingestellt. Die Depotbank wird den Liquidationserlös, abzüglich der
Liquidationskosten und Honorare, auf Anweisung der Verwaltungsgesellschaft oder gegebenenfalls der von ihr oder von
der Depotbank im Einvernehmen mit der Aufsichtsbehörde ernannten Liquidatoren unter die Anteilinhaber im
Verhältnis ihrer jeweiligen Anteile verteilen. Liquidationserlöse, die zum Abschluß des Liquidationsverfahrens von
Anteilinhabern nicht eingefordert worden sind, werden, soweit dann gesetzlich notwendig, von der Depotbank für
Rechnung der berechtigten Anteilinhaber nach Abschluß des Liquidationsverfahrens bei der Caisse des Consigations in
Luxemburg hinterlegt, wo diese Beträge verfallen, wenn sie nicht innerhalb der gesetzlichen Frist dort angefordert
werden.
3. Die Verwaltungsgesellschaft kann jederzeit neue Teilfonds auflegen. Teilfonds auf bestimmte Zeit sind zulässig. Die
Verwaltungsgesellschaft kann bestehende Teilfonds auflösen, sofern dies unter Berücksichtigung der Interessen der
Anteilinhaber zum Schutz der Verwaltungsgesellschaft, zum Schutz des Fonds oder im Interesse der Anlagepolitik
notwendig oder angebracht erscheint.
In den beiden Monaten, die dem Zeitpunkt der Auflösung eines auf bestimmte Zeit errichteten Teilfonds vorangehen,
wird die Verwaltungsgesellschaft den entsprechenden Teilfonds abwickeln. Dabei werden die Vermögensanlagen
veräußert, die Forderungen eingezogen und die Verbindlichkeiten getilgt. Im Interesse der ordnungsgemäßen
Abwicklung sowie der Gleichbehandlung der Anteilinhaber kann die Verwaltungsgesellschaft zwei Monate vor dem
Laufzeitende eines auf bestimmte Zeit errichteten Teilfonds die Rücknahme von Anteilen an diesem Teilfonds bis zur
Auflösung dieses Teilfonds aussetzen. Der Zeitpunkt dieser Aussetzung der Anteilrücknahme findet Erwähnung im
Verkaufsprospekt.
Die Auflösung bestehender, nicht auf bestimmte Zeit errichteter Teilfonds wird mindestens 30 Tage zuvor entspre-
chend Absatz 2. Satz 1 und 2 veröffentlicht.
Die in Absatz 2. Satz 4 enthaltene Regelung gilt entsprechend für sämtliche nicht nach Abschluß des Liquidationsver-
fahrens eingeforderten Beträge.
4. Teilfonds können weder zusammengelegt noch mit anderen Organismen für gemeinsame Anlagen verschmolzen
werden.
5. Weder die Anteilinhaber noch deren Erben, Gläubiger oder Rechtsnachfolger können die Auflösung oder die
Teilung des Fonds oder eines Teilfonds beantragen.
Art. 17. Anwendbares Recht, Gerichtsstand und Vertragssprache
1. Das Verwaltungsreglement unterliegt Luxemburger Recht. Insbesondere gelten in Ergänzung zu den Regelungen
des Verwaltungsreglements die Vorschriften des Gesetzes vom 30. März 1988 über Organismen für gemeinsame
Anlagen. Gleiches gilt für die Rechtsbeziehungen zwischen den Anteilinhabern, der Verwaltungsgesellschaft und der
Depotbank.
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2. Jeder Rechtsstreit zwischen Anteilinhabern, der Verwaltungsgesellschaft und der Depotbank im Hinblick auf den
Fonds oder einen Teilfonds unterliegt der Gerichtsbarkeit des zuständigen Gerichts im Gerichtsbezirk Luxemburg im
Großherzogtum Luxemburg. Die Verwaltungsgesellschaft und die Depotbank sind berechtigt, sich selbst und den Fonds
der Gerichtsbarkeit und dem Recht eines jeden Landes zu unterwerfen, in welchem Anteile des Fonds öffentlich
vertrieben werden, soweit es sich um Ansprüche der Anleger handelt, die in dem betreffenden Land ansässig sind, und
im Hinblick auf Angelegenheiten, die sich auf den Fonds beziehen.
3. Der deutsche Wortlaut des Verwaltungsreglements ist maßgeblich.
Art. 18. Inkrafttreten
Das Verwaltungsreglement und jegliche Änderung desselben treten am Tage der Unterzeichnung in Kraft, sofern
nichts anderes bestimmt ist.
Luxemburg, den 24. März 2000.
DEUTSCHE POSTBANK
DEUTSCHE POSTBANK
VERMÖGENS-MANAGEMENT S.A.
INTERNATIONAL S.A.
Unterschriften
Unterschriften
Enregistré à Luxembourg, le 24 mars 2000, vol. 535, fol. 5, case 5. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur ff. i>(signé): Signature.
(17679/999/489) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 27 mars 2000.
EUROPAÏSCHE FINANZSTRUKTUR S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1150 Luxembourg, 207, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 67.975.
—
<i>Assemblée Générale Extraordinaire du 3 janvier 2000i>
Les actionnaires de la société EUROPÄISCHE FINANZSTRUKTUR S.A. se sont réunis en assemblée générale extra-
ordinaire.
Il a été décidé ce qui suit:
1. Démission et décharge aux administrateurs Madame Luisella Moreschi, Mlle Sandrine Klusa et Mlle Angela Cinarelli.
2. Nomination aux fonctions d’administrateur en leur remplacement de M. Jean Lambert, Maître en Sciences Econo-
miques, demeurant à Luxembourg, Mme Caroline Folmer, employée privée, demeurant à Luxembourg et EDIFAC S.A.,
Luxembourg.
3. Démission et décharge au commissaire aux comptes VECO TRUST S.A., 8, boulevard Royal, Luxembourg.
4. Nomination aux fonctions de commissaire aux comptes en son remplacement de TRUSTAUDIT, Luxembourg.
5. Transfert du siège social du 8, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg au 207, route d’Arlon, L-1150 Luxembourg.
6. Divers.
Luxembourg, le 3 janvier 2000.
<i>Pour EUROPAÏSCHE FINANZSTRUKTUR S.A.i>
VECO TRUST S.A.
Société Anonyme
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 25 janvier 2000, vol. 532, fol. 97, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07949/744/25) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
EXPERTISE PATRIMONIALE S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg.
R. C. Luxembourg B 50.378.
—
EXTRAIT
Il résulte du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire tenue en date du 12 mai 1999 que:
- Monsieur Jeff Kintzele démissionne de son poste d’administrateur à la date du 29 septembre 1998. Quitus lui est
donné pour l’exercice de son mandat.
- Monsieur Marasi Manuel est nommé administrateur. Son mandat prendra fin à l’issue de l’assemblée générale qui se
tiendra en 2003.
- Le mandat des autres administrateurs, à savoir Monsieur Roger Greden, Monsieur Henri Reiter et Madame Ioula
Kourakina, est prolongé jusqu’à l’issue de l’assemblée générale qui se tiendra en 2003.
Pour extrait sincère et conforme
EXPERTISE PATRIMONIALE S.A.
Signatures
Enregistré à Luxembourg, le 26 janvier 2000, vol. 533, fol. 2, case 8. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07951/000/19) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13799
FABIAN HOLDING S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 40, boulevard Joseph II.
R. C. Luxembourg B 20.847.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 33, case 2, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 janvier 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
COMPAGNIE FINANCIERE DE GESTION LUXEMBOURG S.A.
Signature
(07956/550/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FEDERSPIEL ET BACK PARTICIPATIONS.
Siège social: L-1898 Kockelscheuer, 8, rue Mathias Weistroffer.
R. C. Luxembourg B 37.018.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 27 janvier 2000, vol. 533, fol. 5, case 11, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 31 janvier 2000.
Signature.
(07958/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FENIXNINE HOLDING S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1150 Luxembourg, 207, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 40.537.
—
Les actionnaires de la société FENIXNINE HOLDING S.A. se sont réunis en assemblée générale extraordinaire.
Il a été décidé ce qui suit:
1. Démission et décharge aux administrateurs Madame Luisella Moreschi, Maître Arsène Kronshagen et Mlle Angela
Cinarelli.
2. Nomination aux fonctions d’administrateur en leur remplacement de M. Jean Lambert, maître en sciences écono-
miques, demeurant à Luxembourg, Mme Caroline Folmer, employée privée, demeurant à Luxembourg et EDIFAC S.A.,
Luxembourg.
3. Démission et décharge au commissaire aux comptes VECO TRUST S.A., 8, boulevard Royal, Luxembourg.
4. Nomination aux fonctions de commissaire aux comptes en son remplacement de TRUSTAUDIT, Luxembourg.
5. Transfert du siège social du 8, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg au 207, route d’Arlon, L-1150 Luxembourg.
6. Divers.
Luxembourg, le 3 janvier 2000.
<i>Pour FENIXNINE HOLDING S.A.i>
VECO TRUST S.A.
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 25 janvier 2000, vol. 532, fol. 97, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07959/799/21) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
F.G.G. S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1150 Luxembourg, 207, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 61.994.
—
Les actionnaires de la société F.G.G. S.A. se sont réunis en assemblée générale extraordinaire.
Il a été décidé ce qui suit:
1. Démission et décharge aux administrateurs Madame Luisella Moreschi, Mlle Sandrine Klusa et Mlle Angela Cinarelli.
2. Nomination aux fonctions d’administrateur en leur remplacement de M. Jean Lambert, maître en sciences écono-
miques, demeurant à Luxembourg, Mme Caroline Folmer, employée privée, demeurant à Luxembourg et EDIFAC S.A.,
Luxembourg.
3. Démission et décharge au commissaire aux comptes VECO TRUST S.A., 8, boulevard Royal, Luxembourg.
4. Nomination aux fonctions de commissaire aux comptes en son remplacement de TRUSTAUDIT, Luxembourg.
5. Transfert du siège social du 8, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg au 207, route d’Arlon, L-1150 Luxembourg.
6. Divers.
Luxembourg, le 3 janvier 2000.
<i>Pour F.G.G. S.A.i>
VECO TRUST S.A.
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 25 janvier 2000, vol. 532, fol. 97, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07960/799/20) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13800
FIDELOR S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 32, rue A. Neyen.
R. C. Luxembourg B 53.774.
—
Les comptes annuels au 31 décembre 1998, enregistrés à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 32, case 7, ont
été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 3 février 2000.
FIDELOR S.A.
Signature
(07961/595/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FIDRA S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-2311 Luxembourg, 3, avenue Pasteur.
R. C. Luxembourg B 61.606.
—
<i>Extrait des résolutions prises lors de l’assemblée générale extraordinaire du 14 septembre 1999i>
Le conseil d’administration accepte à l’unanimité la démission de Madame Rachel Backes en tant qu’administrateur de
la société et ce, avec effet immédiat.
Le conseil d’administration coopte à l’unanimité Monsieur Jean-Marie Poos, demeurant à Luxembourg, en rempla-
cement de Madame Rachel Backes, administrateur démissionnaire.
Le nouvel administrateur terminera le mandat de son prédécesseur.
Cette cooptation sera soumise à ratification lors de la prochaine assemblée générale et au plus tard lors de
l’assemblée générale statutaire de 2003.
<i>Pour la société FIDRA S.A.i>
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 1
er
février 2000, vol. 533, fol. 22, case 4. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07962/005/18) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FINAGRIM S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1150 Luxembourg, 207, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 61.381.
—
Les actionnaires de la société FINAGRIM S.A. se sont réunis en assemblée générale extraordinaire.
Il a été décidé ce qui suit:
1. Démission et décharge aux administrateurs Madame Luisella Moreschi, M. Roberto Verga et M. Antonio Mandra.
2. Nomination aux fonctions d’administrateur en leur remplacement de M. Jean Lambert, maître en sciences écono-
miques, demeurant à Luxembourg, Mme Caroline Folmer, employée privée, demeurant à Luxembourg et EDIFAC S.A.,
Luxembourg.
3. Démission et décharge au commissaire aux comptes VECO TRUST S.A., 8, boulevard Royal, Luxembourg.
4. Nomination aux fonctions de commissaire aux comptes en son remplacement de TRUSTAUDIT, Luxembourg.
5. Transfert du siège social du 8, boulevard Royal, L-2449 Luxembourg au 207, route d’Arlon, L-1150 Luxembourg.
6. Divers.
Luxembourg, le 3 janvier 2000.
<i>Pour FINAGRIM. S.A.i>
VECO TRUST S.A.
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 25 janvier 2000, vol. 532, fol. 97, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07963/799/20) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
HITEC LUXEMBOURG S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1458 Luxembourg, 5, rue de l’Eglise.
R. C. Luxembourg B 37.529.
Constituée par-devant Maître Paul Decker, notaire alors de résidence à Echternach, en date du 26 juillet 1991, acte
publié au Mémorial C, Recueil Spécial des Sociétés et Associations, numéro 23 du 23 janvier 1992.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 25 janvier 2000, vol. 532, fol. 94, case 12, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Signature.
(07988/000/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13801
FINANCIAL CHINA S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 32, rue A. Neyen.
R. C. Luxembourg B 55.594.
—
Les comptes annuels au 31 décembre 1998, enregistrés à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 32, case 7, ont
été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 3 février 2000.
FINANCIAL CHINA S.A.
Signature
(07964/545/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FINAMERICA, FINANCING AMERICAN S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 7-11, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 9.680.
—
Les comptes annuels au 31 décembre 1996, enregistrés à Luxembourg, le 1
er
février 2000, vol. 533, fol. 22, case 8, ont
été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg.
Il résulte d’une assemblée générale des actionnaires tenue le 27 janvier 2000 que:
1. L’assemblée approuve les comptes annuels au 31 décembre 1996.
2. L’assemblée décide d’affecter la perte de l’exercice se terminant au 31 décembre 1996 au montant de USD
132.570,- aux bénéfices reportés.
3. L’assemblée donne décharge aux administrateurs et au commissaire aux comptes pour l’exercice de leur mandat
jusqu’au 31 décembre 1996.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
<i>Pour la sociétéi>
Signature
(07965/595/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FINAMERICA, FINANCING AMERICAN S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 7-11, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 9.680.
—
Les comptes annuels au 31 décembre 1997, enregistrés à Luxembourg, le 1
er
février 2000, vol. 533, fol. 22, case 8, ont
été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg.
Il résulte d’une assemblée générale des actionnaires tenue le 27 janvier 2000 que:
1. L’assemblée approuve les comptes annuels au 31 décembre 1997.
2. L’assemblée décide d’affecter la perte de l’exercice se terminant au 31 décembre 1997 au montant de USD 16.497,-
aux bénéfices reportés.
3. L’assemblée donne décharge aux administrateurs et au commissaire aux comptes pour l’exercice de leur mandat
jusqu’au 31 décembre 1997.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
<i>Pour la sociétéi>
Signature
(07966/595/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
GOLIA CORPORATION S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1840 Luxembourg, 8, boulevard Joseph II.
R. C. Luxembourg B 61.000.
—
DISSOLUTION
L’an mil neuf cent quatre-vingt-dix-neuf, le trente décembre.
Par-devant Maître Christine Doerner, notaire de résidence à Bettembourg.
A comparu:
La société anonyme PEARLS S.A. avec siège social à Montevideo (Uruguay),
ci-après nommée «l’actionnaire unique»,
ici représentée par:
Madame Claudia Mara, employée privée, demeurant à Bettembourg,
en vertu d’une procuration sous seing privé donnée le 28 décembre 1999,
laquelle procuration, après avoir été signée ne varietur par le mandataire et le notaire soussigné, restera annexée au
présent acte avec lequel elle sera formalisée.
Laquelle comparante, représentée comme il est dit, a exposé au notaire et l’a prié d’acter ce qui suit:
13802
- Que la Société dénommée GOLIA CORPORATION S.A., société anonyme de droit luxembourgeois, inscrite au
registre de commerce de Luxembourg sous la section B et le numéro 61.000, établie et ayant son siège social à L-1840
Luxembourg, 8, boulevard Joseph II,
ci-après nommée «la société», a été constituée à Curaçao (Antilles Néerlandaises), et le transfert du siège social de
Curaçao à Luxembourg a été décidé suivant acte reçu par le notaire Camille Hellinckx alors de résidence à Luxembourg,
le 12 septembre 1997, publié au Mémorial C de 1998, page 378;
- Que le capital social de la Société est fixé à NLG 70.000,-, divisé en 700 actions d’une valeur nominale de NGL 100,-
chacune;
- Que sa mandante, l’actionnaire unique s’est rendue successivement propriétaire de la totalité des actions de la
Société;
- Que l’activité de la Société ayant cessé, l’actionnaire unique, représentée comme dit ci-avant, siègeant comme
actionnaire unique en assemblée générale extraordinaire modificative des statuts de la Société, prononce la dissolution
anticipée de la Société avec effet immédiat;
- Que l’actionnaire unique se désigne comme liquidateur de la Société, qu’en cette qualité, elle requiert le notaire
instrumentant d’acter qu’elle déclare que tout le passif de la Société est réglé et que le passif en relation avec la clôture
de la liquidation est dûment provisionné; en outre elle déclare que par rapport à d’éventuels passif de la Société
actuellement inconnus et non payés à l’heure actuelle, elle assume irrévocablement l’obligation de payer tout ce passif
éventuel; qu’en conséquence, tout le passif de ladite Société est réglé;
- Que l’actif restant est dévolu à l’actionnaire unique;
- Que les déclarations du liquidateur ont fait l’objet d’une vérification, suivant rapport en annexe, conformément à la
loi, par un commissaire vérificateur;
désigné «commissaire à la liquidation», par l’actionnaire unique de la Société;
- Que partant, la liquidation de la Société est à considérer comme faite et clôturée;
- Que décharge pleine et entière est donnée aux administrateurs et commissaire de la Société;
- Que les livres et documents de la Société seront conservés pendant cinq ans auprès de l’ancien siège social de la
Société.
Pour l’accomplissement des formalités relatives aux transcription, publications, radiations, dépôts et autres formalités
à faire en vertu des présentes, tous pouvoirs sont donnés au porteur d’une expédition des présentes pour accomplir
toutes les formalités.
Dont acte, fait et passé à Luxembourg, date qu’en tête des présentes.
Et après lecture faite et interprétation donnée en langue du pays à la comparante, ès qualités qu’elle agit, connue du
notaire instrumentant par ses nom, prénom, état et demeure, elle a signé avec le notaire le présent acte.
Signé: C. Mara, C. Doerner.
Enregistré à Esch-sur-Alzette, le 5 janvier 2000, vol. 847, fol. 31, case 3. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): M. Ries.
Pour expédition conforme, délivrée à la société sur sa demande, aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des
Sociétés et Associations.
Bettembourg, le 1
er
février 2000.
C. Doerner.
(07981/209/57) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
G.E. CAPITAL FLEET SERVICES, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: Luxembourg.
R. C. Luxembourg B 40.814.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 37, case 1, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
Signature.
(07975/250/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
G.E. CAPITAL FLEET SERVICES, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: Luxembourg.
R. C. Luxembourg B 40.814.
—
Il résulte des résolutions de l’associé unique de l’assemblée générale annuelle en date du 31 juillet 1999 que:
- l’assemblée a décidé de prélever sur le bénéfice un montant de cinq pour cent à affecter à la réserve légale, le reste
du bénéfice étant reporté;
- l’assemblée a donné décharge au gérant, pour sa gestion durant l’exercice s’achevant au 31 décembre 1998.
<i>Pour G.E. CAPITAL FLEET SERVICES, S.à r.l.i>
Signature
<i>Un mandatairei>
Enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 37, case 1. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07976/250/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13803
G.E. CAPITAL FLEET SERVICES, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: Luxembourg.
R. C. Luxembourg B 40.814.
—
Il résulte des résolutions de l’associé unique de l’assemblée générale extraordinaire en date du 31 juillet 1999 que:
Monsieur Arnaud Cruypenninck a démissionné de ses fonctions de gérant,
Monsieur Dries van der Vossen est nommé comme nouveau gérant.
Pour toutes opérations bancaires de dépôt ou de retrait supérieures à un million de francs luxembourgeois, Monsieur
Dries van der Vossen devra signer conjointement avec l’une des personnes suivantes:
- Liam Keys, finance manager;
- René Sosnowska, tax & compliance manager;
- Jean-Paul Scheers, sales manager;
- Brigitte Coucke, human resources manager;
- Thierry Debroux, operation manager;
- Jan van Eijk, quality manager;
- David Vandevoorde, business development manager.
<i>Pour G.E. CAPITAL FLEET SERVICES, S.à r.l.i>
Signature
<i>Un mandatairei>
Enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 37, case 1. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07977/250/22) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FINVIANDE S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 40, boulevard Joseph II.
R. C. Luxembourg B 25.194.
—
Le bilan au 30 novembre 1999, enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 33, case 2, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 janvier 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
COMPAGNIE FINANCIERE DE GESTION LUXEMBOURG S.A.
Signature
(07967/550/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FIORSHOP, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: L-3378 Livange, 52, rue de Bettembourg.
R. C. Luxembourg B 45.212.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Diekirch, le 31 janvier 2000, vol. 265, fol. 12, case 6, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Signature.
(07968/654/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
HASDRUBAL S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-2636 Luxembourg, 12, rue Léon Thyes.
R. C. Luxembourg B 44.612.
—
EXTRAIT
Il résulte de l’assemblée générale ordinaire réunie à Luxembourg, le 18 mai 1999 que:
- les administrateurs actuels, Messieurs Roeland P. Pels, Dirk C. Oppelaar et Giuseppe Daghino sont reconduits dans
leurs fonctions pour une période de 6 ans;
- l’administrateur-délégué actuel, Monsieur Giuseppe Daghino est reconduit dans ses fonctions pour une période de
6 ans;
- le commissaire aux comptes actuel, Monsieur Bernard Irthum, est reconduit dans ses fonctions pour une période
de 6 ans.
Les mandats des administrateurs, administrateur-délégué et commissaire aux comptes se termineront lors de
l’assemblée générale ordinaire de l’an 2005.
Luxembourg, le 18 mai 1999.
R. P. Pels.
Enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 32, case 6. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07984/729/19) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13804
FORMULA PARTNERS S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1611 Luxembourg, 49, avenue de la Gare.
R. C. Luxembourg B 65.487.
—
<i>Procès-verbal de la réunion du 20 décembre 1999 du conseil d’administrationi>
Conformément aux statuts et aux articles 53 paragraphe 4 et 60 de la loi du 10 août 1915 sur les sociétés commer-
ciales telle que modifiée et suite à l’autorisation accordée au conseil d’administration par l’assemblée générale extraor-
dinaire de ce jour, les administrateurs décident à l’unanimité d’élire, comme administrateur-délégué Monsieur Marion
Thill, demeurant au 4, rue du Fort Elisabeth, Luxembourg, qui sera chargé de la gestion journalière de la société et qui
pourra engager la société par sa seule signature.
S. Couldridge
C. Couldridge
M. Thill
<i>Administrateuri>
<i>Administratricei>
<i>Administrateuri>
Enregistré à Luxembourg, le 26 janvier 2000, vol. 533, fol. 1, case 6. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07971/576/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
GESTIONS IMMOBILIERES S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1930 Luxembourg, 50, avenue de la Liberté.
—
<i>Procès-verbal de l’assemblée générale du 30 décembre 1999i>
Le trente décembre 1999, à 11.00 heures, s’est réunie l’assemblée générale de la société GESTIONS IMMOBILIERES
S.A. pour délibérer sur l’ordre du jour suivant:
1) Transfert du siège social.
Tous les actionnaires sont présents et à l’unanimité ils ont pris la résolution de transférer le siège social à L-1930
Luxembourg, 50, avenue de la Liberté.
Dont acte.
R. Vasta
C. Scopece
V. Vasta
<i>Le présidenti>
<i>Le commissaire aux comptes Le scrutateuri>
Enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 33, case 4. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): Signature.
(07978/000/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
GLAS ART STIRN, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: L-7544 Mersch, 1, rue Emile Laux.
—
Le bilan abrégé et l’annexe abrégée au 31 décembre 1998, ainsi que la résolution des associés concernant l’affectation
du résultat de l’exercice 1998, enregistrés à Mersch, le 21 janvier 2000, vol. 125, fol. 37, case 5, ont été déposés au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Mersch, le 29 décembre 1999.
P. Stirn
<i>Géranti>
(07979/000/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
GRAND-NET, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: L-2269 Luxembourg, 3, rue Jean Origer.
R. C. Luxembourg B 10.631.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 27 janvier 2000, vol. 533, fol. 5, case 11, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 31 janvier 2000.
Signature.
(07983/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
IMMOBILIERE BUTGENBACH, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: L-2550 Luxembourg, 168, avenue du X Septembre.
R. C. Luxembourg B 52.908.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 27 janvier 2000, vol. 533, fol. 5, case 11, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 31 janvier 2000.
Signature.
(07994/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13805
GRANASIA S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 40, boulevard Joseph II.
R. C. Luxembourg B 64.154.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 33, case 2, a été déposé au
registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 janvier 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
COMPAGNIE FINANCIERE DE GESTION LUXEMBOURG S.A.
Signature
(07982/550/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
HELENA S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1724 Luxembourg, 3, boulevard du Prince Henri.
R. C. Luxembourg B 55.393.
—
Les comptes annuels, au 31 décembre de l’année 1998, enregistrés à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 33,
case 10, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
<i>Pour la sociétéi>
Signature
(07985/729/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
HELENA S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1724 Luxembourg, 3, boulevard du Prince Henri.
R. C. Luxembourg B 55.393.
—
<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire des actionnaires du 31 janvier 2000i>
Il résulte du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire de la société anonyme HELENA S.A. tenue à Luxem-
bourg, le 31 janvier 2000, que:
- il a été fait abstraction des délais et formalités de convocation;
- les comptes annuels au 31 décembre 1998 ont été approuvés;
- la perte a été reportée à l’exercice suivant;
- acceptation de la démission de M. Gérard Matheis de son poste d’administrateur, et ce avec effet au 22 juillet 1999;
- confirmation de la nomination de M. Christian Buhlmann au poste d’administrateur, avec effet au 22 juillet 1999;
- décision a été prise de donner décharge à l’administrateur sortant pour la période de son mandat se terminant le 22
juillet 1999;
- décision a été prise de donner décharge aux administrateurs pour la période de leur mandat;
- décision a été prise de donner décharge aux commissaire aux comptes COMMISERV, S.à r.l., pour la période de son
mandat.
Pour extrait conforme
<i>Pour la sociétéi>
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 33, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07986/729/24) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
HELENA S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1724 Luxembourg, 3, boulevard du Prince Henri.
R. C. Luxembourg B 55.393.
—
<i>Extrait du procès-verbal de la réunion du conseil d’administration du 31 janvier 2000i>
Il résulte du conseil d’administration du 31 janvier 2000 que la démission de Monsieur Cornelius Bechtel de son poste
d’administrateur de la société a été acceptée, et ceci avec effet au 31 janvier 2000.
Monsieur Klaus Krumnau, demeurant 8, rue Principale, L-8383 Koerich, a été nommé administrateur de la société, et
ceci avec effet au 31 janvier 2000.
La ratification de la nomination de Monsieur Klaus Krumnau, de même que la décharge à l’administrateur sortant pour
la durée de son mandat, seront soumises à la plus prochaine assemblée générale des actionnaires.
Luxembourg, le 31 janvier 2000.
Pour extrait conforme
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 33, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07987/729/17) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13806
HOBART HOLDING S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1461 Luxembourg, 31, rue d’Eich.
R. C. Luxembourg B 70.100.
—
EXTRAIT
Il résulte du procès-verbal de la réunion du conseil d’administration tenue en date du 31 janvier 2000 que:
- Monsieur Aldo Garzotto a démissionné de ses fonctions d’administrateur-délégué,
- Monsieur Claudio Leo-Personnettaz a été nommé aux fonctions d’administrateur-délégué.
Luxembourg, le 31 janvier 2000.
<i>Pour la sociétéi>
Signature
<i>Un mandatairei>
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 3. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07989/309/15) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
HYPO KÄRNTEN INVESTMENT SELECTION, SICAV, Investmentgesellschaft mit variablem Kapital.
Gesellschaftssitz: Luxemburg, 11, rue Aldringen.
H. R. Luxemburg B 61.843.
—
<i>Auszug aus der Beschlussfassung der ordentlichen Generalversammlung vom 6. Dezember 1999 in Luxemburgi>
- Die Mandate der Herren Verwaltungsratsmitglieder Christian Dinzl, Lorenzo di Tommaso, Meinhard Schuster und
Rafik Fischer werden für ein Jahr erneuert.
- Herr Axel Schuster wird als Verwaltungsratsmitglied anstelle von Herrn Anton Sgaga ernannt.
Für gleichlautende Abschrift
<i>Für HYPO KÄRNTEN INVESTMENT SELECTION, SICAVi>
KREDIETRUST LUXEMBOURG
<i>Domizilstellei>
Unterschriften
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07990/526/17) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
INACOM SERVICES EUROPE S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-2522 Luxembourg, 12, rue Guillaume Schneider.
R. C. Luxembourg B 52.391.
—
EXTRAIT
Il résulte du procès-verbal de l’assemblée générale ordinaire tenue en date du 10 décembre 1999 que:
- la démission de Monsieur Cris Freiwald comme administrateur a été acceptée. Monsieur Philip Harding a été élu aux
fonctions d’administrateur pour un terme de six ans.
- La société KMPG, avec siège social à L-2520 Luxembourg, 31, allée Scheffer a été élue aux fonctions de commisaire
aux comptes en remplacement de ERNST & YOUNG pour un terme de six ans.
Luxembourg, le 24 janvier 2000.
<i>Pour la sociétéi>
Signature
<i>Un mandatairei>
Enregistré à Luxembourg, le 27 janvier 2000, vol. 533, fol. 8, case 3. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07999/309/17) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
VANSTAR EUROPE S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-2522 Luxembourg, 12, rue Guillaume Schneider.
R. C. Luxembourg B 52.391.
—
Le bilan de la société au 30 avril 1999, enregistré à Luxembourg, le 27 janvier 2000, vol. 533, fol. 8, case 3, a été
déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 1
er
février 2000.
<i>Pour la sociétéi>
Signature
<i>Un mandatairei>
(07998/309/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13807
HYPO-TPA, SICAV, Investmentgesellschaft mit variablem Kapital.
Gesellschaftssitz: Luxemburg, 11, rue Aldringen.
H. R. Luxemburg B 38.853.
—
<i>Auszug aus der Beschlussfassung der ordentlichen Generalversammlung vom 12. Oktober 1999 in Luxemburgi>
- Die Mandate der Herren Verwaltungsratsmitglieder Dkfm. Dr. Jodok Simma, Dkfm. Gerhard Nidetzky, André
Schmit und Rafik Fischer werden für ein Jahr erneuert.
- Die Wirtschaftsprüfer DELOITTE & TOUCHE, Luxemburg (früher FIDUCIAIRE GENERALE DE LUXEMBOURG)
werden für ein weiteres Jahr in ihrem Amt bestätigt.
Für gleichlautende Abschrift
<i>Für HYPO-TPAi>
A. Schmit
<i>Verwalteri>
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07991/526/17) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
IBI FUND ADVISORY S.A., Société Anonyme.
Registered office: Luxembourg, 11, rue Aldringen.
R. C. Luxembourg B 65.741.
—
<i>Extract of the resolutions taken at the annual general meeting of 15 December 1999i>
- The net results as at 31 October 1999 are allocated as follows:
- Profit for the period …………………………………………………………… CHF
987,101.-
- Legal reserve………………………………………………………………………… CHF
(14,000.-)
- Dividend………………………………………………………………………………… CHF
(973,101.-)
- To be carried forward ……………………………………………………… CHF
0.-
- Messrs Francesco Cuzzocrea, Alfred Schwab and André Schmit are re-elected as directors for the ensuing year.
- ERNST & YOUNG, Luxembourg, are re-elected as statutory auditor for the ensuing year.
Certified true extract
<i>For IBI FUND ADVISORY S.A.i>
KREDIETRUST LUXEMBOURG
Signature
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07992/526/20) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
INTERBOWLING, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: L-3898 Foetz, 11, rue du Brill.
R. C. Luxembourg B 52.839.
—
<i>Décision prise par les associés en date du 18 novembre 1999i>
Affectation du résultat
Les Associés ont décidé à l’unanimité de reporter les bénéfices de l’exercice social clos au 31 décembre 1998 se
montant à 327.086,- LUF sur l’exercice social en cours.
Luxembourg, le 18 novembre 1999.
<i>Les associési>
C. Lock
R. Lok-Paepen
Enregistré à Luxembourg, le 31 janvier 2000, vol. 533, fol. 16, case 7. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(08001/720/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
INDA INTERNATIONAL, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: Luxembourg.
R. C. Luxembourg B 67.842.
—
Statuts coordonnés déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg (en remplacement de ceux
déposés le 17 janvier 2000), le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 3 février 2000.
<i>Pour le notairei>
Signature
(08000/211/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13808
IMMOBILIERE JOSEPHINE S.A., Aktiengesellschaft.
Gesellschaftssitz: L-1510 Luxemburg, 8, avenue de la Faïencerie.
H. R. Luxemburg B 66.051.
—
<i>Auszug aus dem Protokoll der Sitzung des Verwaltungsrates vom 6. Januar 2000i>
Gemäss Beschluss der Verwaltungsratsmitglieder vom 6. Dezember 2000 setzt sich der Verwaltungsrat ab heute wie
folgt zusammen:
- Robert Roth, wohnhaft in Audun-le-Tiche (F), Verwaltungsratsmitglied;
- Christian Faltot, wohnhaft in Villerupt (F), Vorsitzender des Verwaltungsrates;
- Marion Thill, wohnhaft in Luxemburg, Verwaltungsratsmitglied.
Luxemburg, den 6. Januar 2000.
<i>Für den Verwaltungsrati>
Unterschrift
Enregistré à Luxembourg, le 26 janvier 2000, vol. 533, fol. 1, case 6. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07995/576/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
IMMOEUROPE, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: Luxembourg, 11, rue Aldringen.
R. C. Luxembourg B 37.380.
—
<i>Extrait des résolutions prises lors de l’assemblée générale statutaire du 7 octobre 1999i>
- La cooptation de Monsieur Serge d’Orazio comme administrateur en remplacement de Monsieur Marie-François
Lhote de Selancy, décidée le 29 juin 1998, est ratifiée.
- Messieurs Javier Irastorza, Jorge Rodon Esteve, Marcianos-Marcos Laborda, Rafik Fischer et Serge d’Orazio sont
réélus comme administrateurs pour un nouveau terme statutaire d’un an, expirant à l’assemblée générale statutaire de
2000.
- PricewaterhouseCoopers sont nommés comme réviseur d’entreprises agréé de la SICAV, suite à la fusion de Price-
waterhouse et Coopers & Lybrand.
Certifié sincère et conforme
<i>Pour IMMOEUROPEi>
KREDIETRUST LUXEMBOURG
Signature
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(07997/526/20) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
INTES S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 4, rue Tony Neuman.
R. C. Luxembourg B 45.876.
—
EXTRAIT
Il résulte du procès-verbal d’une réunion du conseil d’administration tenue en date du 10 décembre 1993 que
Monsieur Claudio Leo-Personnettaz avait été désigné aux fonctions d’administrateur-délégué.
Luxembourg, le 2 février 2000.
<i>Pour la sociétéi>
Signature
<i>Un mandatairei>
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 3. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(08004/304/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
IPEF II HOLDINGS No.2 S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1724 Luxembourg, 19-21, boulevard du Prince Henri.
R. C. Luxembourg B 60.086.
—
Le bilan au 31 juillet 1998, enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 5, a été déposé au registre
de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
IPEF II HOLDINGS No.2. S.A.
Signature
Signature
<i>Un administrateuri>
<i>Un administrateuri>
(08009/024/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13809
IPEF II HOLDINGS No.2 S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1724 Luxembourg, 19-21, boulevard du Prince Henri.
R. C. Luxembourg B 60.086.
—
Le bilan au 31 juillet 1999, enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 5, a été déposé au registre
de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
IPEF II HOLDINGS No.2. S.A.
Signature
Signature
<i>Un administrateuri>
<i>Un administrateuri>
(08010/024/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
INVESTMENT INDUSTRIES S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 32, rue A. Neyen.
R. C. Luxembourg B 54.217.
—
Les comptes annuels au 31 décembre 1998, enregistrés à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 535, fol. 32, case 7, ont
été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 3 février 2000.
INVESTMENT INDUSTRIES S.A.
Signature
(08006/545/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
IPF CONSEIL, Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 11, rue Aldringen.
R. C. Luxembourg B 28.589.
—
<i>Extrait des résolutions prises par le conseil d’administration avec effet au 1i>
<i>eri>
<i>avril 1999i>
- Monsieur Ignace Van Oortegem est coopté en qualité d’administrateur en remplacement de Monsieur Jan Vanhevel,
démissionnaire.
- La cooptation de Monsieur Ignace Van Oortegem sera soumise à la prochaine assemblée générale pour ratification.
<i>Extrait des résolutions prises à l’assemblée générale statutaire du 27 mai 1999i>
- La cooptation de Monsieur Ignace Van Oortegem en qualité d’administrateur, en remplacement de Monsieur Jan
Vanhevel est ratifiée.
- PricewaterhouseCoopers, Luxembourg, est nommée en qualité de commissaire aux comptes, en remplacement de
Felix Hendrickx, avec effet rétroactif au 4 mai 1999 afin de procéder à l’audit de l’exercice 1998, et pour un terme
expirant à l’assemblée générale annuelle de 2000.
Certifié sincère et conforme
<i>Pour IPF CONSEILi>
KREDIETRUST LUXEMBOURG
Signature
Signature
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(08011/526/23) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
KÖHL A.G., Société Anonyme.
Siège social: L-6868 Wecker, 9, Haerebierg.
R. C. Luxembourg B 43.668.
—
Les comptes annuels au 31 mars 1999, enregistrés à Luxembourg, le 31 janvier 2000, vol. 533, fol. 16, case 7, ont été
déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Luxembourg, le 1
er
février 2000.
<i>Pour KÖHL A.G.i>
(08015/720/8) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
LATRON HOLDINGS, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: L-2449 Luxembourg, 4, boulevard Royal.
R. C. Luxembourg B 57.051.
—
Les comptes annuels au 30 juin 1999, enregistrés à Luxembourg, le 25 janvier 2000, vol. 532, fol. 96, case 5, ont été
déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 27 janvier 2000.
A. Schwachtgen.
(08024/000/9) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13810
JOBARIA S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 33, rue des Capucins.
Constituée le 30 décembre 1999 par-devant le notaire Maître Jean-Joseph Wagner, de résidence à Sanem.
—
<i>Extrait du procès-verbal de la réunion du conseil d’administration du 3 janvier 2000i>
Il résulte du procès-verbal de la réunion du conseil d’administration du lundi, 3 janvier 2000 qu’il a été décidé de
nommer M. Gilbert J.F. Grosbusch, employé privé, demeurant à Bourglinster, aux fonctions d’administrateur-délégué à
la gestion journalière des affaires de la société ainsi qu’à sa représentation en ce qui concerne cette gestion, entendue
dans le sens le plus large et sous sa signature individuelle.
Luxembourg, le 3 janvier 2000.
Signature.
Enregistré à Luxembourg, le 1
er
février 2000, vol. 533, fol. 26, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(08012/296/14) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
KREDIETRUST LUXEMBOURG S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-2960 Luxembourg, 11, rue Aldringen.
R. C. Luxembourg B 65.896.
—
<i>Extrait du procès-verbal de l’assemblée générale des actionnaires,i>
<i>tenue au siège social le 28 décembre 1999 à 9.30 heuresi>
L’assemblée générale anommé, à l’unanimité, Monsieur Jean-Roland Didier comme membre du conseil d’adminis-
tration de KREDIETRUST LUXEMBOURG S.A. Son mandat expirera à l’issue de l’assemblée générale annuelle qui se
tiendra en 2004.
<i>Pour KREDIETRUST LUXEMBOURG S.A.i>
B.M. Basecqz
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(08017/526/15) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
KURT, S.à r.l., Société à responsabilité limitée.
Siège social: L-8140 Bridel, 106, rue de Luxembourg.
R. C. Luxembourg B 10.547.
—
Le bilan au 31 décembre 1998, enregistré à Esch-sur-Alzette, le 28 janvier 2000, vol. 315, fol. 57, case 11, a été déposé
au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Pour extrait conforme
<i>Pour KURT, S.à r.l.i>
Signature
(08018/597/11) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
LESTER S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1330 Luxembourg, 16, boulevard Grande-Duchesse Charlotte.
R. C. Luxembourg B 54.600.
—
Les comptes annuels arrêtés le 31 décembre 1999, enregistrés à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 36, case
3, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
Signature
<i>Le Conseil d’Administrationi>
(08030/319/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
LESTER S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1330 Luxembourg, 16, boulevard Grande-Duchesse Charlotte.
R. C. Luxembourg B 54.600.
—
Les comptes annuels arrêtés le 31 décembre 1998, enregistrés à Luxembourg, le 3 février 2000, vol. 533, fol. 36, case
3, ont été déposés au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
Pour mention aux fins de la publication au Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations.
Luxembourg, le 4 février 2000.
Signature
<i>Le Conseil d’Administrationi>
(08031/319/10) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
13811
LEMANIK, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: Luxembourg, 11, rue Aldringen.
R. C. Luxembourg B 44.893.
—
<i>Extract of the resolutions taken at the statutory general meeting of 7 October, 1999i>
- Messrs Cesare Sagramoso, Carlo Camperio Ciani and Gianluigi Sagramoso are re-elected as directors for the
ensuing year;
- DELOITTE & TOUCHE, Luxembourg, is re-elected as auditor for the ensuing year.
Certified true extract
<i>For LEMANIK, SICAVi>
KREDIETRUST LUXEMBOURG
Signatures
Enregistré à Luxembourg, le 2 février 2000, vol. 533, fol. 31, case 10. – Reçu 500 francs.
<i>Le Receveur i>(signé): J. Muller.
(08027/526/16) Déposé au registre de commerce et des sociétés de Luxembourg, le 4 février 2000.
FARACO S.A., Société Anonyme,
(anc. ETS EUG. HAMILIUS).
Siège social: Esch-sur-Alzette.
—
Messieurs les actionnaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra le mardi <i>9 mai 2000 i>à 11.00 heures au siège social.
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire.
2. Approbation du bilan et du compte de profits et pertes.
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire.
4. Divers.
Dépôt des titres 5 jours francs avant l’Assemblée au siège social de la société.
I (01493/000/16)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
TOP TEN MULTIFONDS, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1445 Luxembourg, 1A, rue Thomas Edison.
R. C. Luxembourg B 42.287.
—
Messieurs les Actionnaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra le <i>3 mai 2000 i>à 11.00 heures au 1A, rue Thomas Edison, L-1445 Luxembourg.
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapports du Conseil d’Administration et du Réviseur d’Entreprises.
2. Approbation des bilan, compte de profits et pertes et affectation des résultats au 31 décembre 1999.
3. Quitus aux Administrateurs et au Réviseur d’Entreprises.
4. Nomination du Réviseur d’Entreprises.
5. Divers.
Pour assister à cette Assemblée, Messieurs les Actionnaires sont priés de déposer leurs titres cinq jours francs avant
l’Assemblée à l’adresse indiquée ci-dessus.
I (01583/032/18)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
GEYSER S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1840 Luxembourg, 38, boulevard Joseph II.
R. C. Luxembourg B 16.041.
—
Messieurs les actionnaires sont priés de bien vouloir assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra le <i>8 mai 2000 i>à 15.00 heures au siège social avec l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes.
13812
2. Approbation du bilan et du compte de profits et pertes arrêtés au 31 décembre 1999 et affectation des résultats.
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes.
4. Nominations statutaires.
Suivant l’article 11 des statuts, tout propriétaire de titres au porteur doit en effectuer le dépôt au siège social de la
société et tout propriétaire de titres nominatifs doit faire connaître, par lettre, à la société son intention d’assister à
l’Assemblée, le tout cinq jours francs avant l’Assemblée.
I (01585/657/18)
CONVENTUM, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-2449 Luxembourg, 14, boulevard Royal.
R. C. Luxembourg B 70.125.
—
Le Conseil d’Administration a l’honneur de convoquer les Actionnaires de la Sicav CONVENTUM à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra le vendredi <i>5 mai 2000 i>à 11.00 heures au siège social, afin de délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
- Rapport du Conseil d’Administration et du Réviseur d’Entreprises
- Approbation des comptes pour la période du 10 juin au 31 décembre 1999
- Affectation des résultats
- Quitus aux Administrateurs
- Renouvellement du mandat du Réviseur d’Entreprises
- Nominations statutaires.
Pour pouvoir assister à la présente Assemblée, les détenteurs d’actions au porteur doivent déposer leurs actions, au
moins cinq jours francs avant l’Assemblée, auprès du siège ou d’une agence de la BANQUE DE LUXEMBOURG S.A., à
Luxembourg.
Les Actionnaires sont informés que l’Assemblée n’a pas besoin de quorum pour délibérer valablement. Les résolu-
tions, pour être valables, doivent réunir la majorité des voix des Actionnaires présents ou représentés.
I (01638/755/22)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
AUTO SPORT DIFFUSION S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-8030 Strassen, 161, rue du Kiem.
—
Messieurs les actionnaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra le <i>5 mai 2000 i>à 11.00 heures au siège social à Strassen, 161, rue du Kiem, pour délibérer sur l’ordre du
jour ci-après:
<i>Ordre du jour:i>
1) Rapport du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes sur l’exercice 1999.
2) Approbation du bilan et du compte de pertes et profits arrêtés au 31 décembre 1999.
3) Affectation du résultat.
4) Décharge aux membres du Conseil d’Administration et au Commissaire aux Comptes.
5) Divers.
I (01645/000/16)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
PRICOURT INTERNATIONAL S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-2535 Luxembourg, 16, boulevard Emmanuel Servais.
R. C. Luxembourg B 68.458.
—
Messieurs les actionnaires sont convoqués par le présent avis à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra le <i>2 mai 2000 i>à 11.30 heures au siège social avec l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
- lecture du rapport de gestion du Conseil d’Administration et du rapport du Commissaire aux Comptes portant sur
l’exercice se clôturant au 31 décembre 1999;
- approbation des comptes annuels au 31 décembre 1999;
- affectation des résultats au 31 décembre 1999;
- décharge aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes;
- nomination des Administrateurs et du Commissaire aux comptes;
- divers.
I (01693/000/18)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
13813
CASH INVEST, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1118 Luxembourg, 14, rue Aldringen.
R. C. Luxembourg B 29.196.
—
L‘ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
des actionnaires de CASH INVEST, SICAV se tiendra à la BANQUE GENERALE DU LUXEMBOURG, 50, avenue J.F.
Kennedy, Luxembourg, le <i>7 mai 2000 i>à 15.30 heures pour délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Lecture du rapport de gestion du Conseil d’Administration sur l’exercice clos le 31 décembre 1999;
2. Lecture du rapport du Réviseur d’Entreprises;
3. Approbation des comptes de l’exercice clos le 31 décembre 1999 et du changement de la devise du capital en
Euros;
4. Affectation des résultats;
5. Décharge aux Administrateurs pour l’exercice clos le 31 décembre 1999;
6. Nominations statutaires;
7. Divers.
Les résolutions à prendre sur l’ordre du jour de l’assemblée générale ordinaire ne requièrent pas de quorum spécial
et seront adoptées si elles sont votées par la majorité des actions présentes ou représentées.
Les propriétaires d’actions au porteur qui souhaitent prendre part à l’assemblée générale ordinaire devront effectuer
le dépôt et demander le blocage de leurs actions cinq jours au moins avant l’assemblée, au siège social de la société ou
auprès de:
- la BANQUE GENERALE DU LUXEMBOURG S.A., 50, avenue J.F. Kennedy à Luxembourg.
I (01695/755/25)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
HOLDING PAPERMILL INTERNATIONAL S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 8, boulevard Joseph II.
R. C. Luxembourg B 49.146.
—
Messieurs les actionnaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE STATUTAIRE
des actionnaires qui se tiendra au siège social à Luxembourg, 8, boulevard Joseph II, le <i>5 mai 2000 i>à 9.00 heures, pour
délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Approbation des Rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes concernant l’année finan-
cière se terminant au 31 décembre 1999;
2. Approbation du bilan concernant l’année mentionnée ci-dessus et affectation des résultats;
3. Décharge aux administrateurs et au commissaire;
4. Réélection des administrateurs de la société jusqu’à l’assemblée générale annuelle de l’année 2006;
5. Réélection du Commissaire aux Comptes jusqu’à l’assemblée générale annuelle de l’année 2006;
6. Divers.
I (01696/000/19)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
THE JUPITER GLOBAL FUND, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: L-1637 Luxembourg, 13, rue Goethe.
R. C. Luxembourg B 71.590.
—
Notice is hereby given that an
EXTRAORDINARY GENERAL MEETING
of Shareholders of THE JUPITER GLOBAL FUND (the «Fund») will be held at 13, rue Goethe, L-1637 Luxembourg, on
<i>5 May 2000 i>at 3.00 p.m. with the following agenda:
<i>Agenda:i>
1. Appointment of The Viscount William Waldorf Astor as additional Director of the Fund for a period ending at the
Annual General Meeting to be held in the year 2001;
2. Appointment of The Rt. Hon. Sir Archibald Hamilton M.P. as additional Director of the Fund for a period ending
at the Annual General Meeting to be held in the year 2001.
Shareholders are informed that the items on the Agenda require no quorum and will be approved by a majority of
the shares represented at the meeting.
Shareholders who are not able to attend the Extraordinary General Meeting of Shareholders are requested to
execute the enclosed power of attorney and return it to the Fund at its registered office (attention: Mrs Florence
Lenert) no later than 3 May 2000 immediately preceding the date of the meeting.
Luxembourg, 17 April 2000.
I (01697/041/22)
<i>For the Board of Directors.i>
13814
CERBERE S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1150 Luxembourg, 287, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 50.833.
—
Messieurs les actionnaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui aura lieu le <i>9 mai 2000 i>à 11.00 heures, au siège social, avec l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapport de gestion du Conseil d’Administration et rapport du Commissaire.
2. Approbation des comptes annuels et affectation des résultats au 31 décembre 1999.
3. Décharge à donner aux administrateurs et au commissaire.
4. Nomination des administrateurs et du commissaire.
5. Divers.
I (04565/660/16)
<i>Pour le Conseil d’Administration.i>
SOCIETE DU MADAL (LUXEMBOURG) S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 31, allée Scheffer.
R. C. Luxembourg B 24.300.
—
Mesdames et Messieurs les Actionnaires sont priés de bien vouloir assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra au siège social à Luxembourg, 31, allée Scheffer, le <i>26 avril 2000 i>à 10.00 heures, pour délibérer sur l’ordre
du jour conçu comme suit:
<i>Ordre du jour:i>
1. Présentation et approbation du rapport de gestion du conseil d’administration et du rapport du commissaire aux
comptes au 31 décembre 1999.
2. Présentation et approbation des comptes annuels au 31 décembre 1999.
3. Donner décharge aux administrateurs et asu commissaire aux comptes.
4. Nomination des administrateurs et du commissaire aux comptes.
5. Autorisation au Conseil d’Administration d’augmenter le capital par l’apport et la transformation en capital de
créances existant au profit de l’actionnaire principal.
6. Divers.
Les actionnaires qui désirent prendre part à l’assemblée générale ordinaire du 26 avril 2000 devront déposer leurs
actions cinq jours avant l’assemblée auprès de:
– SAL. OPPENHEIM JR. & CIE. LUXEMBOURG S.A., 31, allée Scheffer, L-2520 Luxembourg.
II (01288/000/23)
KREDIETBANK S.A. LUXEMBOURGEOISE, Société Anonyme.
—
Nous avons l’honneur de convoquer Mesdames et Messieurs les actionnaires à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra à Luxembourg, 37, boulevard Royal, le mercredi <i>26 avril 2000 i>à 11.00 heures, avec l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapport du Conseil d’Administration sur les opérations et la situation de la banque pour l’exercice 1999
2. Approbation des comptes annuels au 31 décembre 1999
3. Décisions à prendre concernant la répartition du solde bénéficiaire de l’exercice 1999
4. Décharge aux administrateurs
5. Composition du Conseil d’Administration
6. Divers
Les actionnaires sont priés de se conformer aux articles 26 et/ou 27 des statuts pour pouvoir assister à l’assemblée.
II (01138/755/16)
SAFEI INVEST, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-2449 Luxembourg, 10A, boulevard Royal.
R. C. Luxembourg B 25.606.
—
Les Actionnaires de SAFEI INVEST (la «Société») sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
des Actionnaires (l’«Assemblée») de la Société, qui se tiendra au siège social de la Société, le mardi <i>25 avril 2000 i>à 11.00
heures et dont l’ordre du jour sera comme suit:
13815
<i>Ordre du jour:i>
1. Présentation du rapport de gestion du Conseil d’Administration pour l’exercice social clos au 31 décembre 1999.
2. Présentation du rapport du Réviseur d’Entreprises pour l’exercice social clos au 31 décembre 1999.
3. Approbation des comptes annuels arrêtés au 31 décembre 1999.
4. Affectation du résultat pour l’exercice clos au 31 décembre 1999.
5. Donner quitus aux Administrateurs pour l’accomplissement de leur mandat pour l’exercice clos au 31 décembre
1999.
6. Composition du Conseil d’Administration et renouvellement du mandat des Administrateurs pour un terme d’un
an venant à échéance à la prochaine Assemblée.
7. Renouvellement du mandat du Réviseur d’Entreprises pour un terme d’un an venant à échéance à la prochaine
Assemblée.
8. Divers.
Les Actionnaires sont informés que les points à l’ordre du jour de l’Assemblée ne requièrent aucun quorum et que
les décisions seront prises à la majorité simple des voix présentes ou représentées.
Les Actionnaires nominatifs inscrits au registre des Actionnaires à la date de l’Assemblée seront autorisés à voter ou
à donner procuration en vue du vote.
Les détenteurs de certificats représentatifs d’actions au porteur dans l’impossibilité de participer en personne peuvent
se faire représenter en déposant leurs titres cinq jours francs avant l’Assemblée au siège social de la Société où des
formulaires de procuration sont disponibles.
La présente convocation et un formulaire de procuration seront envoyés à tous les actionnaires nominatifs inscrits au
11 avril 2000. Les détenteurs d’actions nominatives doivent, cinq jours francs avant l’Assemblée, informer par écrit
(lettre ou formulaire de procuration) le Conseil d’Administration de leur intention d’assister à l’Assemblée.
II (01164/755/33)
<i>Pour le Conseil d’Administration.i>
BLEMOX S.A., Société Anonyme Holding.
Siège social: L-8017 Strassen, 12, rue de la Chapelle.
R. C. Luxembourg B 10.528.
—
Messieurs les actionnaires sont convoqués par le présent avis à
l’ASSEMBLEE GENERALE STATUTAIRE
qui aura lieu le mardi <i>25 avril 2000 i>à 11.00 heures au siège social de la société, avec l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Approbation des comptes annuels et affectation des résultats au 31 décembre 1999;
2. Approbation du rapport de gestion et du rapport du Commissaire aux Comptes;
3. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes pour l’exercice de leurs mandats;
4. Divers.
II (01165/000/15)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
POLYMERS TECHNOLOGY INDUSTRIES S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-2952 Luxembourg, 22, boulevard Royal.
R. C. Luxembourg B 48.143.
—
Messieurs les Actionnaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE STATUTAIRE
qui se tiendra le mercredi <i>26 avril 2000 i>à 15.00 heures au siège social.
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapport de gestion du Conseil d’Administration et rapport du Commissaire aux Comptes sur les exercices
clôturant les 31 décembre 1996, 31 décembre 1997, 31 décembre 1998 et 31 décembre 1999.
2. Approbation des bilans et des comptes de pertes et profits aux 31 décembre 1996, 31 décembre 1997, 31
décembre 1998 et 31 décembre 1999 et affectation des résultats.
3. Délibération et décision sur la dissolution éventuelle de la société (conformément à l’article 100 de la loi du 10
août 1915 sur les sociétés commerciales) ou la continuité éventuelle des activités de la société mais recapitalisation
en conséquence.
4. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes.
5. Nominations statutaires.
6. Divers.
II (01173/008/21)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
13816
NETRIMO FINANCE (LUXEMBOURG) S.A., Société Anonyme Holding.
Siège social: L-2952 Luxembourg, 22, boulevard Royal.
R. C. Luxembourg B 44.241.
—
Messieurs les Actionnaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE STATUTAIRE
qui se tiendra le mercredi <i>26 avril 2000 i>à 10.00 heures au siège social.
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapport de gestion du Conseil d’Administration et rapport du Commissaire aux Comptes sur les exercices
clôturant les 31 décembre 1995, 31 décembre 1996, 31 décembre 1997, 31 décembre 1998 et 31 décembre 1999.
2. Approbation des bilans et des comptes de pertes et profits aux 31 décembre 1995, 31 décembre 1996, 31
décembre 1997, 31 décembre 1998 et 31 décembre 1999 et affectation des résultats.
3. Délibération et décision sur la dissolution éventuelle de la société conformément à l’article 100 de la loi du 10 août
1915 sur les sociétés commerciales.
4. Décharge à donner aux Administrateurs et au Commissaire aux Comptes.
5. Nominations statutaires.
6. Conversion en EURO (loi du 10 décembre 1998).
Autorisation au Conseil d’Administration
* de convertir en EURO le capital social
* au besoin, de procéder à une augmentation de capital
* d’adapter ou de supprimer la valeur nominale des actions
* en conséquence, d’adapter les statuts de la société.
7. Divers.
II (01174/008/26)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
ASIA PACIFIC PERFORMANCE, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1840 Luxembourg, 7, boulevard Joseph II.
R. C. Luxembourg B 50.269.
—
Messieurs les actionnaires sont convoqués par la présente à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui aura lieu le mardi <i>25 avril 2000 i>à 14.00 heures au siège social, avec l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapport du Conseil d’Administration;
2. Rapport du Réviseur d’entreprises;
3. Examen et approbation des comptes annuels au 31 décembre 1999;
4. Décharge à donner aux administrateurs;
5. Affectation du résultat;
6. Nominations statutaires;
7. Divers.
Pour pouvoir assister à l’assemblée, les détenteurs d’actions au porteur sont priés de déposer leurs actions cinq jours
francs avant le jour de l’assemblée auprès de la BANQUE DEGROOF LUXEMBOURG S.A.
II (01261/755/20)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
DEXIA MICRO-CREDIT FUND, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 66.258.
—
Notice is hereby given to the shareholders, that the
ANNUAL GENERAL MEETING
of shareholders of DEXIA MICRO-CREDIT FUND will be held at the registered office of BANQUE INTERNATIONALE
A LUXEMBOURG S.A., 69, route d’Esch, L-1470 Luxembourg, on <i>April 26th, 2000 i>at 11.00 a.m. with the following
agenda:
<i>Agenda:i>
1. Submission of the Reports of the Board of Directors and of the Auditor;
2. Approval of the Statement of the Net Assets and of the Statement of changes in Net Assets as at December 31st,
1999; Appropriation of the results;
3. Discharge to the Directors;
13817
4. Statutory Appointments;
5. Miscellaneous.
The Shareholders are advised that no quorum is required for the items on the agenda of the Annual General Meeting
and that decisions will be taken on a simple majority of the shares present or represented at the Meeting.
In order to attend the Meeting of DEXIA MICRO-CREDIT FUND, the owners of bearer shares will have to deposit
their shares five clear days before the Meeting with BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG S.A. 69, route
d’Esch, L-1470 Luxembourg.
II (01263/755/25)
<i>The Board of Directors.i>
DEXIA LEVERAGED INVESTMENT, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 46.181.
—
Les actionnaires sont invités à assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
de la société DEXIA LEVERAGED INVESTMENT, qui se tiendra le <i>27 avril 2000 i>à 10.00 heures au siège social de la
société, 69, route d’Esch, Luxembourg, pour délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Lecture du rapport de gestion du Conseil d’Administration sur l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
2. Lecture du rapport du Réviseur d’Entreprises;
3. Approbation de l’état des actifs nets et de l’état des variations des actifs nets pour l’exercice clôturé au 31
décembre 1999; affectation des résultats;
4. Décharge aux Administrateurs pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
5. Nominations statutaires.
Les actionnaires désirant assister à l’assemblée sont priés d’en avertir le conseil d’administration par lettre adressée
à la Société, 69, route d’Esch, L-1470 Luxembourg, au plus tard 5 jours avant la date de l’assemblée avec mention du
nombre d’actions représentées.
Aucun quorum n’est requis pour les points à l’ordre du jour de l’assemblée générale annuelle et les décisions seront
prises à la majorité simple des actions présentes ou représentées à l’assemblée.
II (01289/755/23)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
PUBLITOP, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 59.734.
—
Les actionnaires sont invités à assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
de PUBLITOP qui se tiendra le <i>27 avril 2000 i>à 11.00 heures au siège social de la société, 69, route d’Esch, L-1470 Luxem-
bourg, pour délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Lecture du rapport de gestion du Conseil d’Administration pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
2. Lecture du rapport du Réviseur d’Entreprises.
3. Approbation de l’état des actifs nets et de l’état des variations des actifs nets pour l’exercice clôturé au
31 décembre 1999; affectation des résultats;
4. Décharge aux Administrateurs pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
5. Nominations statutaires.
Les actionnaires désirant assister à l’assemblée sont priés d’en avertir le conseil d’administration par lettre adressée
à la Société, 69, route d’Esch, L-1470 Luxembourg, au plus tard 5 jours avant la date de l’assemblée avec mention du
nombre d’actions représentées.
Aucun quorum n’est requis pour les points à l’ordre du jour de l’assemblée générale annuelle et les décisions seront
prises à la majorité simple des actions présentes ou représentées à l’assemblée.
II (01334/755/23)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
PUBLIFUND, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 45.063.
—
Les actionnaires sont invités à assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
de PUBLIFUND qui se tiendra le <i>27 avril 2000 i>à 11.00 heures au siège social de la société, 69, route d’Esch, L-1470
Luxembourg, pour délibérer sur l’ordre du jour suivant:
13818
<i>Ordre du jour:i>
1. Lecture du rapport de gestion du Conseil d’Administration pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
2. Lecture du rapport du Réviseur d’Entreprises.
3. Approbation de l’état des actifs nets et de l’état des variations des actifs nets pour l’exercice clôturé au
31 décembre 1999; affectation des résultats;
4. Décharge aux Administrateurs pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
5. Nominations statutaires.
Les actionnaires désirant assister à l’assemblée sont priés conformément aux statuts d’en avertir le conseil d’adminis-
tration par lettre adressée à la Société, 69, route d’Esch, L-1470 Luxembourg, au plus tard 5 jours avant la date de
l’assemblée avec mention du nombre d’actions représentées.
Aucun quorum n’est requis pour les points à l’ordre du jour de l’assemblée générale annuelle et les décisions seront
prises à la majorité simple des actions présentes ou représentées à l’assemblée.
II (01335/755/23)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
EURO DERIVATE, Investmentgesellschaft mit Variablem Kapital.
Gesellschaftssitz: L-2520 Luxemburg, 31, allée Scheffer.
H. R. Luxemburg B 68.727.
—
Einberufung zur
ORDENTLICHEN JÄHRLICHEN GENERALVERSAMMLUNG
der Aktionäre am <i>26. April 2000 i>um 10.30 Uhr am Sitz der Gesellschaft.
<i>Tagesordnung:i>
1. Vorlage des Jahresabschlusses samt GuV sowie der Berichte von Verwaltungsrat und Wirtschaftsprüfer über das
Rumpfgeschäftsjahr vom 5. März 1999 bis zum 31. Dezember 1999.
2. Beschlussfassung über den Jahresabschluss samt GuV und die Ergebnisverwendung nach Fondskategorien.
3. Beschlussfassung über die Vergütung der Mitglieder des Verwaltungsrats.
4. Entlastung von Verwaltungsrat und Wirtschaftsprüfer.
5. Verlängerung des Mandats des Wirtschaftsprüfers.
6. Verschiedenes.
Die Entscheidungen der Generalversammlung werden durch die einfache Mehrheit der anwesenden oder vertretenen
und mitstimmenden Aktionäre getroffen. Aktionäre, die an dieser Generalversammlung teilnehmen wollen, müssen
wenigstens fünf Tage vor der Versammlung ihre Aktienzertifikate bei folgenden Stellen hinterlegen:
- Sal. Oppenheim jr. & Cie. Luxemburg S.A., 31, allée Scheffer, L-2520 Luxemburg
- Sal. Oppenheim jr. & Cie. KGaA, Unter Sachsenhausen 4, D-50667 Köln
- Sal. Oppenheim jr & Cie. KGaA, Bockenheimer Landstraße 20, D-60323 Frankfurt/M.
Auf Vorlage einer Bestätigung der Hinterlegung werden die Aktionäre dann ohne weitere Formalitäten zur General-
versammlung zugelassen. Aktionäre, die an dieser Generalversammlung persönlich nicht teilnehmen können, können
sich gemäss Art. 17 der Statuten durch einen Bevollmächtigten vertreten lassen, wenn sie neben der Hinterlegungsbe-
stätigung eine entsprechende schriftliche Vollmacht erteilen und beides wenigstens fünf Tage vor der Versammlung bei
der Gesellschaft am Gesellschaftssitz eingeht.
Luxemburg, den 29. März 2000.
II (01336/000/30)
<i>Der Verwaltungsrat.i>
COMPAGNIE FINANCIERE FRANCAISE S.A., Société Anonyme.
Siège social: L-1325 Luxembourg, 3, rue de la Chapelle.
R. C. Luxembourg B 45.245.
—
Mesdames et Messieurs les actionnaires sont convoqués par le présent avis à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra au siège social, 3, rue de la Chapelle à L-1325 Luxembourg, le mardi <i>25 avril 2000 i>à 10.00 heures avec
l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapports du Conseil d’Administration et du Commissaire aux Comptes
2. Approbation des bilans, comptes de profits et pertes et affectation des résultats au 31 décembre 1998 et
au 31 décembre 1999
3. Décharge aux administrateurs et au Commissaire aux Comptes
4. Divers.
II (01338/317/17)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
13819
DEXIA IMMO LUX, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 35.768.
—
Les actionnaires sont invités à assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
de DEXIA IMMO LUX qui se tiendra au siège social de la société, 69, route d’Esch à Luxembourg, le <i>27 avril 2000 i>à 11.00
heures, pour délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Lecture du rapport de gestion du Conseil d’Administration pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
2. Lecture du rapport du Réviseur d’Entreprises;
3. Approbation de l’état des actifs nets et de l’état des variations des actifs nets pour l’exercice clôturé au
31 décembre 1999; affectation des résultats;
4. Décharge aux Administrateurs pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
5. Nominations statutaires.
Seront admis à l’assemblée générale les propriétaires d’actions nominatives inscrits dans le registre des actionnaires
de la SICAV, qui sont priés d’avertir le conseil d’administration de leur participation par lettre adressée à la Société, 69,
route d’Esch, L-1470 Luxembourg, au plus tard cinq jours ouvrables avant la date de l’assemblée avec mention du
nombre d’actions représentées, et les propriétaires d’actions au porteur pour autant que ces derniers aient déposé leurs
actions cinq jours ouvrables au moins avant l’assemblée aux guichets des établissements suivants:
- au Luxembourg:
BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG S.A.
69, route d’Esch
L-1470 Luxembourg
CREGEM INTERNATIONAL BANK S.A.
283, route d’Arlon
L-1150 Luxembourg
- en Belgique:
CREDIT COMMUNAL DE BELGIQUE S.A.
44, boulevard Pachéco
B-1000 Bruxelles
Les résolutions à l’ordre du jour de l’assemblée générale ordinaire ne requièrent pas de quorum spécial et seront
adoptées, si elles sont approuvés par la majorité des actionnaires présents ou représentés.
II (01339/755/34)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
DEXIA CLICKINVEST, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 53.730.
—
Les actionnaires sont invités à assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
de DEXIA CLICKINVEST qui se tiendra au siège social de la société, 69, route d’Esch à Luxembourg, le <i>27 avril 2000 i>à
10.00 heures, pour délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Lecture du rapport de gestion du Conseil d’Administration pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
2. Lecture du rapport du Réviseur d’Entreprises;
3. Approbation de l’état des actifs nets et de l’état des variations des actifs nets pour l’exercice clôturé au
31 décembre 1999; affectation des résultats;
4. Décharge aux Administrateurs pour l’exercice clôturé au 31 décembre 1999;
5. Nominations statutaires.
Seront admis à l’assemblée générale les propriétaires d’actions nominatives inscrits dans le registre des actionnaires
de la SICAV, qui sont priés d’avertir le conseil d’administration de leur participation par lettre adressée à la Société, 69,
route d’Esch, L-1470 Luxembourg, au plus tard cinq jours ouvrables avant la date de l’assemblée avec mention du
nombre d’actions représentées, et les propriétaires d’actions au porteur pour autant que ces derniers aient déposé leurs
actions cinq jours ouvrables au moins avant l’assemblée aux guichets des établissements suivants:
- au Luxembourg:
BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG S.A.
69, route d’Esch
L-1470 Luxembourg
- en Belgique:
CREDIT COMMUNAL DE BELGIQUE S.A.
44, boulevard Pachéco
B-1000 Bruxelles
Les résolutions à l’ordre du jour de l’assemblée générale ordinaire ne requièrent pas de quorum spécial et seront
adoptées, si elles sont approuvés par la majorité des actionnaires présents ou représentés.
II (01340/755/31)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
13820
FORTIS L. FoF, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: Luxembourg, 14, rue Aldringen.
R. C. Luxembourg B 63.266.
—
L’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
des actionnaires de la société se tiendra à la BANQUE GENERALE DU LUXEMBOURG S.A., 50, avenue J.-F. Kennedy
à Luxembourg, le <i>26 avril 2000 i>à 14.00 heures pour délibérer et voter sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapport de gestion du conseil d’administration pour l’exercice clos le 31 décembre 1999.
2. Rapport du réviseur d’entreprises.
3. Approbation des comptes de l’exercice clos le 31 décembre 1999.
4. Affectation des résultats.
5. Décharge aux administrateurs pour l’exercice clos le 31 décembre 1999.
6. Nominations statutaires.
7. Questions diverses.
Pour pouvoir assister à l’assemblée, les actionnaires sont priés de déposer leurs actions cinq jours francs avant la date
de l’assemblée auprès de:
En Belgique
Au Grand-Duché de Luxembourg:
- la FORTIS BANQUE
- la BANQUE GENERALE DU LUXEMBOURG
Montagne du parc, 3, à Bruxelles
50, avenue J.-F. Kennedy, à Luxembourg
- la BANQUE BELGOLAISE
- la FORTIS BANK LUXEMBOURG
Cantersteen, 1, à Bruxelles
12-16, avenue Monterey, à Luxembourg
Les résolutions à l’ordre du jour de l’assemblée générale ordinaire seront adoptées si elles sont votées par la majorité
des actionnaires présents ou représentés.
Le rapport annuel est disponible au siège social de la SICAV.
II (01341/755/28)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
ELLIOTT-AUTOMATION CONTINENTAL S.A., Société Anonyme.
Siège social: Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 6.322.
—
Les actionnaires et propriétaires de parts bénéficiaires sont priés d’assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE EXTRAORDINAIRE
qui se tiendra le <i>26 avril 2000 i>à 11.00 heures à l’immeuble «l’Indépendance» de la BANQUE INTERNATIONALE A
LUXEMBOURG S.A., au 69, route d’Esch, Luxembourg, avec l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Démission de Monsieur R. K. Anderson en tant qu’administrateur et Président de la société et de Monsieur P.W.
Appelson en tant qu’administrateur de la société;
2. Décharge aux administrateurs démissionnaires;
3. Nomination de Monsieur R. A. Robinson en tant que nouvel administrateur et Président; Mademoiselle Julie C.
Polley, Monsieur Carlo Pestelli et Monsieur Giambattista Puddu en tant que nouveaux administrateurs;
4. Divers.
II (01370/006/18)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
ITALFORTUNE INTERNATIONAL FUND, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Siège social: L-1470 Luxembourg, 69, route d’Esch.
R. C. Luxembourg B 8.735.
—
Les actionnaires sont invités à assister à
l’ASSEMBLEE GENERALE ORDINAIRE
qui se tiendra le <i>25 avril 2000 i>à 15.30 heures au siège social de la société, 69, route d’Esch, L-1470 Luxembourg, pour
délibérer sur l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Rapports du Conseil d’Administration et du Réviseur d’entreprises;
2. Approbation de l’état des actifs nets et de l’état des variations des actifs nets pour l’exercice clôturé au 31
décembre 1999; affectation des résultats;
3. Décharge à donner au conseil d’administration;
4. Nominations statutaires;
5. Divers.
13821
Les actionnaires au porteur désireux de participer à l’Assemblée sont priés de déposer leurs actions au moins cinq
jours francs avant la date de l’Assemblée auprès d’une des banques suivantes:
– BANQUE INTERNATIONALE A LUXEMBOURG
69, route d’Esch, L-1470 Luxembourg;
– BANCA POPOLARE DI LODI
Via Cavour 40/42, Lodi;
– BANCA MERCANTILE ITALIANA
Piazza Davanzati 3, Firenze;
– BANCA SAN PAOLO DI BRESCIA - Corso Martiri
della Libertà, 13, Brescia;
– CREDITO ARTIGIANO
Piazza San Fedele, 4, Milano;
– BANCA DI VALLE CAMONICA
Piazza Republica 2/4, Breno (Brescia).
Les résolutions à l’ordre du jour de l’Assemblée Générale Ordinaire ne requièrent pas de quorum spécial et seront
adoptées, si elles sont approuvées par la majorité des actionnaires présents ou représentés.
II (01376/584/36)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
ACM U.S. GROWTH STRATEGIES FUND, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: L-1637 Luxembourg, 13, rue Goethe.
R. C. Luxembourg B 50.028.
—
The ANNUAL GENERAL MEETING
of Shareholders of ACM U.S. GROWTH STRATEGIES FUND will be held at its registered office at 13, rue Goethe,
Luxembourg, at 3.00 p.m. (local time) on Wednesday <i>26 April 2000 i>for the purpose of considering and voting upon the
following matters:
<i>Agenda:i>
1. To approve the annual report incorporating the auditors’ report and audited financial statements for the fiscal year
ended 31 December 1999.
2. To discharge the Directors with respect to the performance of their duties during the fiscal year ended 31
December 1999.
3. To re-elect the following persons as Directors, each to hold office until the next Annual General Meeting of
Shareholders and until his successor is duly elected and qualified:
Dave H. Williams, Chairman
David Bailey
Charles B. Schaffran
David T. Smith.
4. To re-elect ERNST & YOUNG as independent auditors of the company for the forthcoming fiscal year.
5. To approve the remuneration of Directors.
6. To transact such other business as may properly come before the meeting.
Resolutions on the agenda of the Annual General Meeting will require no quorum and will be taken at the majority of
the votes expressed by the shareholders present or represented at the Meeting.
If you do not expect to attend the Meeting in person, please date and sign the enclosed proxy and return it as soon
as possible by airmail in the envelope provided to ACM FUND SERVICES S.A., 35, boulevard du Prince Henri, L-1724
Luxembourg (the Registrar and Transfer Agent to ACM U.S. GROWTH STRATEGIES FUND) Attention: Ms Karen
French.
31 March 2000.
II (01379/041/33)
<i>By Order of the Board of Directors.i>
ALFRED BERG NORDEN, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: L-2010 Luxembourg, 291, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 26.149.
—
Shareholders are invited to attend the
ANNUAL GENERAL MEETING
of Shareholders which will be held at 291, route d’Arlon, Luxembourg, on <i>April 25, 2000 i>at 10.30 a.m. with the following
agenda:
<i>Agenda:i>
1. Reports of the Board of Directors and the Auditors.
2. Approval of the financial statements as of December 31, 1999.
3. Decision on allocation of net profits.
13822
4. Discharge of the Directors and of the Auditors in respect of the carrying out of their duties during the fiscal year
ended December 31, 1999.
5. Re-election of the Members of the Board of Directors.
6. Re-election of the Auditor.
7. Miscellaneous business.
Notes:
Holders of bearer shares may vote at the Meeting:
- in person by producing at the Meeting a certificate of deposit issued by the Custodian Bank, UBS (LUXEMBOURG)
S.A., which will be issued to them against deposit of their share certificates. The share certificates must be deposited
with UBS (LUXEMBOURG) S.A. at the latest on April 19th, 2000.
- by proxy by completing the form of proxy which will be made available to them against deposit of share certificates
aforesaid. The proxies must be sent to UBS (LUXEMBOURG) S.A. and have to be in the possession of UBS (LUXEM-
BOURG) S.A. at the latest on April 19th, 2000.
Share certificates so deposited will be retained until the Meeting or any adjournment thereof has been concluded.
II (01474/755/28)
<i>The Board of Directors.i>
ALFRED BERG, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: L-2010 Luxembourg, 291, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 26.150.
—
Shareholders are invited to attend the
ANNUAL GENERAL MEETING
of Shareholders which will be held at 291, route d’Arlon, Luxembourg, on <i>April 25, 2000 i>at 10.00 a.m. with the following
agenda:
<i>Agenda:i>
1. Reports of the Board of Directors and the Auditors.
2. Approval of the financial statements as of December 31, 1999.
3. Decision on allocation of net profits.
4. Discharge of the Directors and of the Auditors in respect of the carrying out of their duties during the fiscal year
ended December 31, 1999.
5. Re-election of the Members of the Board of Directors.
6. Re-election of the Auditor.
7. Miscellaneous business.
Notes:
Holders of bearer shares may vote at the Meeting:
- in person by producing at the Meeting a certificate of deposit issued by the Custodian Bank, UBS (LUXEMBOURG)
S.A., which will be issued to them against deposit of their share certificates. The share certificates must be deposited
with UBS (LUXEMBOURG) S.A. at the latest on April 19th, 2000.
- by proxy by completing the form of proxy which will be made available to them against deposit of share certificates
aforesaid. The proxies must be sent to UBS (LUXEMBOURG) S.A. and have to be in the possession of UBS (LUXEM-
BOURG) S.A. at the latest on April 19th, 2000.
Share certificates so deposited will be retained until the Meeting or any adjournment thereof has been concluded.
II (01475/755/28)
<i>The Board of Directors.i>
L P A, Société Anonyme.
Siège social: L-1140 Luxembourg, 47, route d’Arlon.
R. C. Luxembourg B 22.716.
—
Les actionnaires de L P A S.A. sont convoqués en
ASSEMBLEE GENERALE EXTRAORDINAIRE
pour le mardi <i>2 mai 2000 i>à 11.00 heures, au siège social de la société, 47, route d’Arlon, L-1140 Luxembourg, avec
l’ordre du jour suivant:
<i>Ordre du jour:i>
1. Présentation du rapport du commissaire à la liquidation.
2. Décharge à donner au liquidateur et au commissaire à la liquidation pour l’exécution de leur mandat.
3. Conservation des livres et des documents de la société.
4. Prononciation de la clôture de la liquidation de la société.
5. Divers.
II (01480/000/17)
<i>Le Conseil d’Administration.i>
13823
DEVELOPA HOLDING, Aktiengesellschaft.
Gesellschaftssitz: L-1724 Luxemburg, 11, boulevard du Prince Henri.
H. R. Luxemburg B 8.534.
—
Die Aktionäre werden hiermit eingeladen zur
ORDENTLICHEN JÄHRLICHEN GENERALVERSAMMLUNG
der Aktionäre am <i>3. Mai 2000 i>um 10.30 Uhr am Gesellschaftssitz mit folgender Tagesordnung:
<i>Tagesordnung:i>
1. Verlesung des Jahresberichtes 1998 des Verwaltungsrates und Vorlage der Bilanz mit Gewinn- und Verlust-
rechnung zum 31. Dezember 1998;
2. Verlesung des Prüfungsberichtes des Aufsichtskommissars;
3. Genehmigung der Bilanz und der Gewinn- und Verlustrechnung zum 31. Dezember 1998; Beschlussfassung über
die Gewinnverwendung;
4. Entlastung für die Verwaltungsratsmitglieder und den Aufsichtskommissar für das Geschäftsjahr 1998;
5. Statutarische Ernennungen;
6. Verschiedenes.
Die Entscheidungen der Generalversammlung werden durch die einfache Mehrheit der anwesenden oder vertretenen
Aktionäre getroffen.
Aktionäre, die an dieser Generalversammlung teilnehmen wollen, müssen wenigstens fünf Tage vor der Versammlung
ihre Aktienzertifikate bei einer Bank oder am Sitz der Gesellschaft hinterlegen.
II (01482/000/23)
<i>Der Verwaltungsrat.i>
ESPRIT, SICAV, Société d’Investissement à Capital Variable.
Registered office: L-2535 Luxembourg, 20, boulevard Emmanuel Servais.
R. C. Luxembourg B 24.189.
—
Notice is hereby given that the
ANNUAL GENERAL MEETING
of the shareholders will be held at the Registered Office of the Company on <i>26 April 2000 i>at 11.00 a.m. with the
following agenda:
<i>Agenda:i>
1. Approval of the Activities Report of the Board of Directors for the fiscal year ended on 31 December 1999.
2. Approval of the Auditor’s Report for the fiscal year ended on 31 December 1999.
3. Approval of the financial statements for the fiscal year ended on 31 December 1999.
4. Allocation of the net result for the fiscal year ended on 31 December 1999.
5. Discharge of the outgoing Directors and the Auditor from their duties for the fiscal year ended on 31 December
1999.
6. Appointment of the Agents of the Company:
- Ratification of the co-optation of new Director(s).
- Appointment of the Directors.
- Appointment of the Auditor.
7. Any other business.
Shareholders are informed that no quorum is required for this Meeting and that the decisions are taken by a simple
majority of the shares present or represented.
Each share is entitled to one vote.
Each Shareholder may act at any meeting by Proxy. For this purpose, proxies are available at the Registered Office
and will be sent to Shareholders on request.
To be valid, proxies must be duly signed by Shareholders and sent to the Registered Office in order to be received
the day preceding the Meeting by 5.00 p.m. at the latest.
Owners of bearer shares who would like to attend this Meeting should deposit their shares at the Registered Office
five working days before the Meeting.
Shareholders wishing to obtain the Audited Annual Report as at 31 December 1999 may apply to the Registered
Office of the Company.
<i>On behalf of the Companyi>
BANQUE PRIVEE EDMOND DE ROTHSCHILD LUXEMBOURG
II (01502/755/35)
Société Anonyme
13824
S O M M A I R E
GLOBAL INVEST UMBRELLA FUND
IMPEX OVERSEAS TRADING S.A.
TEMPLETON GLOBAL STRATEGY FUNDS
POSTBANK STRATEGIE
EUROPAÏSCHE FINANZSTRUKTUR S.A.
EXPERTISE PATRIMONIALE S.A.
FABIAN HOLDING S.A.
FEDERSPIEL ET BACK PARTICIPATIONS.
FENIXNINE HOLDING S.A.
F.G.G. S.A.
FIDELOR S.A.
FIDRA S.A.
FINAGRIM S.A.
HITEC LUXEMBOURG S.A.
FINANCIAL CHINA S.A.
FINAMERICA
FINAMERICA
GOLIA CORPORATION S.A.
G.E. CAPITAL FLEET SERVICES
G.E. CAPITAL FLEET SERVICES
G.E. CAPITAL FLEET SERVICES
FINVIANDE S.A.
FIORSHOP
HASDRUBAL S.A.
FORMULA PARTNERS S.A.
GESTIONS IMMOBILIERES S.A.
GLAS ART STIRN
GRAND-NET
IMMOBILIERE BUTGENBACH
GRANASIA S.A.
HELENA S.A.
HELENA S.A.
HELENA S.A.
HOBART HOLDING S.A.
HYPO KÄRNTEN INVESTMENT SELECTION
INACOM SERVICES EUROPE S.A.
VANSTAR EUROPE S.A.
HYPO-TPA
IBI FUND ADVISORY S.A.
INTERBOWLING
INDA INTERNATIONAL
IMMOBILIERE JOSEPHINE S.A.
IMMOEUROPE
INTES S.A.
IPEF II HOLDINGS No.2 S.A.
IPEF II HOLDINGS No.2 S.A.
INVESTMENT INDUSTRIES S.A.
IPF CONSEIL
KÖHL A.G.
LATRON HOLDINGS
JOBARIA S.A.
KREDIETRUST LUXEMBOURG S.A.
KURT
LESTER S.A.
LESTER S.A.
LEMANIK
FARACO S.A.
TOP TEN MULTIFONDS
GEYSER S.A.
CONVENTUM
AUTO SPORT DIFFUSION S.A.
PRICOURT INTERNATIONAL S.A.
CASH INVEST
HOLDING PAPERMILL INTERNATIONAL S.A.
THE JUPITER GLOBAL FUND
CERBERE S.A.
SOCIETE DU MADAL LUXEMBOURG S.A.
KREDIETBANK S.A. LUXEMBOURGEOISE
SAFEI INVEST
BLEMOX S.A.
POLYMERS TECHNOLOGY INDUSTRIES S.A.
NETRIMO FINANCE LUXEMBOURG S.A.
ASIA PACIFIC PERFORMANCE
DEXIA MICRO-CREDIT FUND
DEXIA LEVERAGED INVESTMENT
PUBLITOP
PUBLIFUND
EURO DERIVATE
COMPAGNIE FINANCIERE FRANCAISE S.A.
DEXIA IMMO LUX
DEXIA CLICKINVEST
FORTIS L. FoF
ELLIOTT-AUTOMATION CONTINENTAL S.A.
ITALFORTUNE INTERNATIONAL FUND
ACM U.S. GROWTH STRATEGIES FUND
ALFRED BERG NORDEN
ALFRED BERG
L P A
DEVELOPA HOLDING
ESPRIT